Международные финансовые и кредитные институты

В то же время МИГА не предоставляет кредиты и не является самостоятельным инвестором. Гарантии не выделяются для инвестиций в производство табака и алкоголя, в организацию азартных игр. Максимальный размер гарантий составляет в настоящее время $110 млн. на один инвестиционный проект и $440 млн. на одну страну. Путем совместного страхования и перестрахования лимит может быть значительно превышен.

Гарантии МИГА защищают инвесторов от рисков ограничения перемещения средств, конфискации, военных и гражданских волнений, нарушения условий контракта. Однако страхование от коммерческих рисков, например, от риска банкротства, не проводится. При предоставлении гарантий предпочтение предоставляется инвестициям в страны с низким доходом, в страны с политическим риском или затронутые конфликтами, в экологически и социально значимые проекты, в развитие инфраструктуры. МИГА осуществляет также страхование инвестиций, проводимых между развивающимися странами. Оно также оказывает техническую помощь странам в распространении информации об инвестиционных возможностях.

Страховыми рисками являются: введение ограничений в переводе сумм прибыли за границу;

экспроприация имущества иностранного инвестора принимающим государством;

нарушение контракта, заключенного иностранным инвестором с принимающим государством;

военные действия и гражданские волнения.

Претендовать на гарантии МИГА могут частные фирмы и граждане, не зарегистрированные в стране, в которую направляются инвестиции. Гарантии предоставляются на срок от 3 до 15-20 лет. В отличие от гарантий Всемирного банка, встречных гарантий от правительства страны инвестирования не требуется.

Среди заявок на страхование инвестиций предпочтение отдается обоснованным с финансовой, экономической и экологической точек зрения проектам, способным содействовать развитию страны. В основу предлагаемой МАГИ системы защиты имущественных интересов иностранных инвесторов положен договор страхования, сторонами в котором выступают МАГИ (страховщик) и иностранный инвестор (страхователь).

В настоящее время выдаваемые Агентством контракты ежегодно обеспечивают приток прямых инвестиций в размере, превышающем $2,5 млрд., что позволяет развивающимся странам создавать около 10 тысяч дополнительных рабочих мест.

Международный центр по урегулированию инвестиционных споров

МЦУИС (англ. ICSID -- International Centre for Settlement of Investment Disputes) -- одно из автономных международных учреждений, входит в Группу организаций Всемирного банка.

Целью МЦУИС является обеспечение правовых возможностей для примирения сторон и для арбитражных процедур в международных инвестиционных спорах. Центр стремится устранить внеэкономические препятствия на пути частных инвестиций и рассматривается как авторитетное международное арбитражное учреждение при урегулировании споров между государствами и частными инвесторами.

МЦУИС основан в соответствии с Конвенцией по урегулированию инвестиционных споров между государствами и гражданами других государств (т. н. Вашингтонской конвенцией). Конвенция установила статус МЦУИС, его организационную структуру и основные функции. Конвенция была открыта для подписания 18 марта 1965 года и вступила в силу 14 октября 1966 года. Членами МЦУИС являются 143 страны (на 18 января 2008 г.), в том числе Азербайджан, Армения, Беларусь, Казахстан, Украина. Россия не является членом МЦУИС. Центр возглавляют избираемые Председатель и Генеральный секретарь.

Конвенция рассматривает два основных пути решения споров: примирение сторон и арбитражное производство. В соответствии с этим конвенция содержит процедурные правила для возбуждения дел, для слушаний по вопросу примирения сторон и для проведения арбитража. Обслуживание сторон в Центре является добровольным и платным. Размер платы утверждается Генеральным секретарем. В настоящее время во многих договорах, заключаемых в области трансграничных инвестиций, приводится ссылка на МЦУИС как на арбитра в случае возникновения инвестиционных споров

IV. Банк международных расчетов

Банк международных расчётов (БМР) (англ. Bank for International Settlements /BIS/) -валютно-кредитная организация, первый межгосударственный банк, который был организован в 1930 г. на основании межправительственного соглашения в Базеле как международный банк центральных банков. Его организаторами были эмиссионные банки Англии, Франции, Италии, Германии, Бельгии, Японии и группа американских банков во главе с Банкирским домом Моргана. Эти государства подписали также конвенцию со Швейцарией, в соответствии с которой БМР был размещен в Базеле.

По названию швейцарского города, где находится штаб-квартира БМР (г. Базель), этот кредитный орган неофициально именуется Базельским банком. Условно можно говорить об известной аналогии в профиле его деятельности с Международным валютным фондом (МВФ), тем более что каждый из этих органов был учрежден с целью содействия решению ключевых международных финансовых проблем, возникших в результате мировых войн (БМР - после первой, а МВФ - после второй).

БМР является акционерным обществом. Высший орган БМР - Общее собрание руководителей банков-членов. Текущими делами руководит Совет директоров, состоящий из 13 членов. Более 30 государств в настоящее время являются членами БМР, в том числе европейские -- бывшие социалистические страны: Албания, Болгария, Венгрия, Польша и др., вошедшие в него еще до Второй мировой войны.

Целью создания БМР провозглашалось содействие сотрудничеству центральных банков стран-участниц и обеспечение международных расчетов между ними. БМР предоставляет центральным банкам ресурсы для международных банковских операций. Он уполномочен действовать и как доверенное лицо и агент международных финансовых соглашений.

Управление деятельностью БМР осуществляется Общим собранием и Советом директоров, а сам Банк в сущности является акционерной расчетной палатой. Согласно уставу основными его функциями являются обеспечение дополнительных благоприятных условий для международных финансовых операций и выполнение роли доверенного лица при проведении межгосударственных расчетов участников. Банк проводит депозитно-ссудные, фондовые и другие операции, в том числе с золотом, а также осуществляет межгосударственное регулирование валютно-кредитных отношений. Валютой расчетов по операциям был принят золотой швейцарский франк, а доллар США использовался для выплаты дивидендов акционерам.

Одной из задач БМР было облегчить расчеты по репарационным платежам Германии и военным долгам. С 1979 г. БМР производит расчеты между странами - участницами Европейской валютной системы, выполняет функции депозитария Европейского объединения угля и стали (ЕОУС), совершает операции по поручениям ОЭСР и участвующих в ней стран.

До Второй мировой войны банк выполнял различные функции по подготовке и реализации международных финансовых соглашений.

После 1948 он исполнял агентские функции для Организации европейского экономического сотрудничества, сначала по выполнению Внутриевропейского платежного и компенсационного соглашения, заключенного по плану Маршалла, а затем по реализации соглашения о создании Европейского платежного союза. С 1959 по 1973 БМР выступал как агент кредитных операций Европейского фонда и взаимной системы расчетов по Европейскому валютному соглашению. В 1973 банк стал агентом вновь образованного Европейского фонда валютного сотрудничества, который управляет валютными курсами и кредитными операциями Европейского союза (ЕС) в рамках Европейской валютной системы. БМР выполняет операции фонда и служит клиринговой палатой для расчетов между фондом и центральными банками стран ЕС. Банк также проводит исследования по международному банковскому делу. В исключительных случаях он предоставляет ссуды центральным банкам, не являющимся его членами.

Основными направлениями деятельности БМР являются:

- проведение операций по поручениям центральных банков - акционеров (они выступают по отношению к БМР как клиенты, владельцы и руководители); осуществление банковских операций в соответствии с уставом;

- использование технического аппарата и опыта БМР для различных международных финансовых соглашений;

- осуществление функций агента и доверенного лица при реализации международных кредитных соглашений;

- осуществление финансовых операций, связанных с кредитами и займами ЕС;

- выполнение роли форума для международного валютного сотрудничества;

- контроль за банковской деятельностью, выполнение функций Базельского комитета по банковскому надзору;

- оказание технической помощи центральным банкам Восточной Европы, республикам бывшего Союза ССР и некоторым азиатским странам;

- осуществление экономического и валютного сотрудничества в Европе;

- выполнение функций центра экономических исследований в целях содействия лучшему пониманию вопросов функционирования международных финансовых регионов и согласованию валютной политики государств путем сбора и публикации сведений о положении в международном банковском деле, системе управления в центральных банках;

- составление информационной базы данных.

Ресурсы БМР состоят в основном из депозитов центральных банков. Он использует эти средства для кредитных операций и инвестиций в золото и коммерческие бумаги. БМР также покупает и продает золото с последующей поставкой; в частности, приобретает золото у центрального банка в одной стране, дополняя эту операцию поставкой золота в кредит этого же банка в другой стране, что избавляет банки от затрат на физическое перемещение золота. БМР работает и на валютном рынке.

В целях поддержки курсов ведущих мировых валют БМР с начала 60-х гг. начал проводить специальные операции -- совместные валютные интервенции центральных банков («базельские кредиты»). БМР является признанным в мире крупным экономическим информационно-исследовательским центром. Он проводит политику активного сотрудничества с другими международными кредитно-финансовыми организациями.

V. Международный банк экономического сотрудничества (МБЭС)

МБЭС -- Международная организация, которая создана и действует на основе межправительственного Соглашения об организации и деятельности МБЭС и Устава. Упомянутое Соглашение зарегистрировано в Секретариате Организации Объединенных Наций 20 августа 1964 года. Международный банк экономического сотрудничества учрежден в 1963 году с местопребыванием в г. Москве Российской Федерации. Учредителями банка являются 9 стран Европы, Америки, Азии: Республика Болгария, Социалистическая Республика Вьетнам, Республика Куба, Монголия, Республика Польша, Российская Федерация, Румыния, Словацкая Республика и Чешская Республика.

В соответствии с постановлением Совета МБЭС баланс Банка ведется в евро. Уставный капитал МБЭС составляет 400 млн. евро, его оплаченная часть -- 143,5 млн. евро. Резервный капитал Банка составляет 164,8 млн. евро. Банк имеет широкую сеть банков-корреспондентов в странах-членах МБЭС и других странах. Стоимость предоставляемых Банком услуг отвечает нормам, принятым в международной банковской практике. Платежные документы исполняются в течение суток. МБЭС гарантирует тайну по операциям, счетам и вкладам своих клиентов и корреспондентов.

Высший орган управления Банка -- Совет, состоящий из полномочных представителей всех стран-членов Банка, как правило, являющихся ответственными работниками Министерств Финансов или национальных Государственных банков. Исполнительным органом Банка является Правление, члены которого назначаются Советом МБЭС.

История банка

Этап 1. Обслуживание межгосударственных торговых отношений

До начала 90-х годов МБЭС осуществлял межгосударственные расчеты по внешнеторговым операциям между входящими в него странами. Одновременно МБЭС кредитовал взаимные внешнеторговые поставки, предоставляя странам срочные (до 3 лет) и расчетные кредиты. Для этого Банк привлекал средства в конвертируемых валютах с международного финансового рынка и размещал их в банках стран-участниц. Объем операций МБЭС в указанных валютах в этот период составил около 3 млрд. долларов США.

За 1964-1990 гг. полученная Банком прибыль составила более 1 млрд. ЭКЮ. Примерно 44% прибыли, из которых около трети приходилось на средства в свободно конвертируемых валютах, распределено между странами-членами МБЭС. Сумма распределенной прибыли в 3 раза превысила взносы стран-членов в уставный капитал.

Этап 2. Деятельность в условиях осуществления рыночных преобразований

С 1991 года основная цель деятельности Банка -- содействие развитию внешнеэкономических связей между фирмами и предприятиями входящих в него стран, а также их связей с экономическими субъектами других стран.

К концу 1992 г. МБЭС оказывал банковские услуги 174 коммерческим банкам, 278 российским предприятиям, в том числе и с иностранным участием, иностранным фирмам и предприятиям, открыв своим клиентам около 900 текущих счетов. Он выполнял по поручениям клиентов инкассовые и аккредитивные операции, выдавал гарантии в обеспечение обязательств клиентуры.

Этап 3. Деятельность в современных условиях

С 2004 года в результате урегулирования своих обязательств по отношению к западным кредиторам МБЭС активизировал свою работу и является в настоящее время универсальным финансово-кредитным учреждением, которое проводит операции на различных сегментах финансового рынка и обслуживает корпоративных клиентов различных форм собственности и направлений деятельности.

Клиенты Банка -- фирмы, предприятия и организации, имеют возможность получать различные виды банковских услуг и продуктов:

- расчетное обслуживание;

- кассовое обслуживание;

- разнообразные формы кредитования;

- документарные операции;

- операции на валютном и денежном рынках;

Вместе с тем, приоритетным направлением деятельности МБЭС остается финансирование внешней торговли и обслуживание контрагентов, в первую очередь стран-членов Банка.

Концепция развития

В результате решения проблемы, связанной со своей задолженностью западным кредиторам, МБЭС разработана концепция развития Банка, в которой ставится задача приступить к развитию деятельности в полном масштабе. При этом приоритетными направлениями являются: - развитие банковского бизнеса, прежде всего расчетных и кредитных операций по обслуживанию внешнеэкономических связей субъектов стран-членов;

- формирование солидной клиентской базы. Основой клиентской политики Банка является индивидуальный подход к каждому клиенту, учет особенностей его бизнеса, разработка и осуществление индивидуальных схем взаимодействия с клиентом;

- развитие корреспондентских отношений с солидными коммерческими банками. Особое внимание имеется в виду уделить отношениям с банками стран-членов для проведения операций по обслуживанию внешнеэкономических связей стран-учредителей МБЭС;

- дальнейшее укрепление ресурсной базы путем заимствования средств на мировых валютно-финансовых рынках.

Основные итоги деятельности

Обеспечена финансовая стабильность: обязательства МБЭС по отношению к западным кредиторам урегулированы и списаны с баланса;

Банк завершил с прибылью 2004 и 2005 годы;

После выполнения в 2005 году Российской Федерацией своих обязательств по отношению к МБЭС произойдет дополнительное увеличение объема ликвидности и рост доходов Банка;

Активизировалась оперативная деятельность Банка, что влияет на объемы размещаемых средств, количество операций и число заемщиков;

Увеличилось число банков и размеры установленных ими лимитов на МБЭС, что свидетельствует о росте доверия к Банку со стороны его партнеров.

МБЭС осуществляет кредитование в следующих формах:

Срочное кредитование -- для приобретения оборудования, финансирования капвложений, покрытия потребностей в увеличении оборотных средств;

Открытие кредитных линий -- при возникновении потребности в периодическом заимствовании в рамках согласованного лимита;

Овердрафтное кредитование -- как правило, для покрытия непредвиденных расходов;

Финансирование экспортно-импортных операций с использованием аккредитивной формы расчетов;

Выдачу гарантий выполнения обязательств.

Приоритетным направлением работы МБЭС остается деятельность в интересах стран-членов Банка, а именно:

- развитие бизнеса с финансовыми и коммерческими структурами этих стран,

- финансирование внешнеторговых операций и проектов,

- оказание услуг клиентам в области расчетов, кредитования, снижения рисков проведения операций, консультирования.

Для проведения данной работы определены первоочередные задачи и наиболее перспективные проекты, вошедшие в утвержденную Правлением «Программу развития сотрудничества со странами-членами МБЭС» в разрезе стран-членов Банка. Ход реализации данной программы постоянно корректируется. МБЭС готов предоставить самые благоприятные условия всем компаниям, заинтересованным в развитии своего бизнеса с фирмами-контрагентами в странах-членах МБЭС.

VI. Международный инвестиционный банк

Международный инвестиционный банк учрежден в 1970 году. Начало деятельности - 1 января 1971 года. Местонахождение - город Москва.

Банк является межгосударственной организацией, созданной и осуществляющей свою деятельность на основе межправительственного Соглашения об образовании Международного инвестиционного банка и его Устава. Соглашение было подписано странами-членами Банка 10 июля 1970 года и зарегистрировано в Секретариате Организации Объединенных Наций под номером 11 417. Уставный капитал Банка составляет 1 300 миллионов евро, его оплаченная часть - 214,5 миллионов евро. Уставный капитал может быть увеличен по решению Совета.

Членами Банка являются: Республика Болгария, Социалистическая Республика Вьетнам, Республика Куба, Монголия, Российская Федерация, Румыния, Словацкая Республика, Чешская Республика. В члены Банка могут быть приняты и другие страны, межгосударственные банковские, финансовые и экономические организации. В деятельности Банка могут участвовать иные банковские и финансовые организации на основе специального статуса, определяемого для них Советом.

Высшим органом управления, осуществляющим общее руководство деятельностью МИБ, является Совет Банка, состоящий из представителей стран-членов МИБ. Исполнительным органом Банка является Правление, состав которого назначается Советом. Ревизия деятельности Банка осуществляется Ревизионной комиссией, назначаемой Советом из представителей стран-членов МИБ (Приложение № 2).

Банк является юридическим лицом и пользуется правоспособностью, необходимой для выполнения его функций. Банк несет ответственность по своим обязательствам в пределах принадлежащего ему имущества.

Основным видом деятельности Банка является предоставление на коммерческих принципах средне- и долгосрочных кредитов для осуществления совместных инвестиционных проектов и программ, финансирования строительства национальных объектов, а также для других целей, устанавливаемых Советом Банка. Финансирование основной деятельности МИБ осуществляется как за счет собственного капитала, так и привлеченных средств. Банк может привлекать средства с международных и национальных рынков капитала путем получения финансовых кредитов, размещения облигационных займов, выпуска иных ценных бумаг, принятия вкладов и в других формах.

Банк предоставляет кредиты на строительство, расширение, модернизацию, реконструкцию и техническое перевооружение объектов, проведение проектно-изыскательских работ, внедрение новых технологических процессов, осуществление лизинговых операций.

Кредиты предоставляются:

- банкам, хозяйственным организациям и предприятиям стран-членов МИБ независимо от форм собственности;

- международным организациям и совместным предприятиям с участием субъектов из стран-членов Банка;

- банкам, предприятиям и экономическим организациям других стран.

Международный инвестиционный банк за весь период своей деятельности принял к кредитованию около 200 инвестиционных объектов в различных странах и предоставил кредиты на сумму более 7 миллиардов евро.

Эти средства позволили построить и реконструировать множество предприятий черной и цветной металлургии, машиностроения, электротехнической и других отраслей промышленности. Банк принимал участие в финансировании совместного строительства крупных газопроводов, автомобильных и железнодорожных магистралей. С рядом золото- и алмазодобывающих компаний Банк связывает успешное многолетнее сотрудничество.

За годы деятельности МИБ получил прибыль в объеме, позволившем осуществить выплаты дивидендов странам-членам Банка, увеличить оплаченную часть уставного капитала, сформировать резервный капитал и построить современное технически оснащенное здание Банка.

Международный инвестиционный банк является авторитетным финансовым институтом с многолетней историей и надежной репутацией.

В 2006 году Правление МИБ продолжало реализовывать планы по развитию и выводу деятельности Банка на уровень общепризнанных международных стандартов. В условиях новых экономических и политических реалий мы формулируем для себя новые цели и функции, исходя из потребностей каждой из восьми стран-членов МИБ. План шагов по развитию Банка и среднесрочную стратегию мы согласовываем с представителями делегаций стран-членов, правительственными органами, предпринимательскими ассоциациями, учитывая при этом инвестиционный климат в каждой стране-участнице.

В 2006 году эффективно работали все подразделения Банка. Значительно обновился состав ключевых сотрудников. Новая команда слаженно работает по всем основным направлениям: инвестиционные кредиты, ценные бумаги, межбанковское кредитование. Правление рассчитывает на дальнейшую поддержку Советом постепенного расширения объема операций Банка. Высокий коэффициент достаточности капитала позволяет значительно наращивать объем заемных средств, с одной стороны, и кредитных операций, с другой.

В контексте диверсификации активных операций в 2006 году были внедрены новые финансовые инструменты, позволяющие эффективно регулировать соотношение риска и доходности. Активно совершенствовалась нормативно-правовая база деятельности. Банк перешел на международные стандарты финансового учета и уже три года подряд публикует свою отчетность в соответствии с ними. Внедрены современные методики управления рисками, усовершенствованные принципы кредитной и учетной политики. Все это во многом способствовало получению Банком положительных финансовых результатов по итогам 2006 года.

МИБ находится в важном для себя поиске новой миссии, новой экономической ниши, новых проектов. У Банка имеются все необходимые предпосылки для развития своего статуса и потенциала. Происходящая трансформация - это объективная закономерность, характерная не только для МИБ, но и для других международных финансовых организаций. При проведении собственной реорганизации МИБ ориентируется на лучшие примеры из мировой практики.

Имея в своем составе страны Центральной и Восточной Европы, Азии и Латинской Америки, МИБ готов находить и реализовывать перспективные инвестиционные проекты, предпочтительно те, в которых участвуют субъекты одновременно двух и более стран-членов Банка. МИБ участвует также в проектах, направленных на поддержку торговли между странами-членами. И, наконец, Банк финансирует проекты в отдельных странах-членах, способствующие экономическому развитию. МИБ намерен и в дальнейшем активно расширять свое присутствие на международном рынке кредитных и инвестиционных ресурсов. В своей работе мы с готовностью сотрудничаем с ведущими международными финансовыми институтами и крупными банками в странах-членах, создавая возможность для синдикаций и обмена опытом.

Выполнение амбициозных задач по трансформации МИБ налагает большую ответственность на Правление и коллектив Банка, требует максимально использовать имеющиеся ресурсы и возможности. Опираясь на профессионализм сотрудников Банка и поддержку Совета, Банк сможет продолжить не только наращивать масштабы, но и одновременно с тем далее повышать качество своей кредитной и инвестиционной деятельности. (Правление Международного Инвестиционного Банка. Москва, Май 2007 года)

Африканский банк развития (АБР) (англ. African development bank group) -- банк, основанный в 1963 году Организацией африканского единства (ОАЕ), чтобы способствовать экономическому развитию на всём Африканском континенте, предоставляя для этого финансовые ресурсы.

Собственный капитал банка составляет около 33 млрд. долл. США. Страны-члены внесли лишь 6% от этой суммы, но гарантируют внесение оставшихся 94% по первому требованию. Под эти гарантии АБР привлекает средства на мировом рынке облигаций. Благодаря этому банк имеет возможность распоряжаться значительными финансовыми ресурсами, но при этом большинство в его капитале (около 60%) имеют страны Африки.

Представляет собой группу финансовых организаций:

· Африканский банк развития (The African Development Bank - AfDB)

· Африканский фонд развития (The African Development Fund - ADF)

· Нигерийский трастовый фонд (The Nigeria Trust Fund - NTF)

 первая международная финансовая организация независимых стран Африки. Местопребывание -- Абиджан (Берег Слоновой Кости). Идея создания АБР выдвинута в 1960. В феврале 1962 на сессии Экономической комиссии ООН для Африки представители 32 африканских государств приняли решение о создании АБР. Соглашение о создании АБР официально вступило в силу 10 сентября 1964. Функционировать АБР начал с 1 июля 1965. Деятельность АБР призвана способствовать индустриализации стран Африки и ослаблению их зависимости от конъюнктуры на мировом капиталистическом рынке, где они выступают в качестве поставщиков минерального и с.-х. сырья. К концу 1968 АБР насчитывал 31 член. Высший орган АБР -- Совет управляющих, избирающий президента, вице-президента и Административный совет АБР. Все финансовые операции осуществляются под надзором Административного совета. Служащие АБР -- африканцы. Иностранцы могут привлекаться в качестве экспертов.

Капитал АБР небольшой -- 250 млн. счётных единиц (1 счётная единица = 0,88807088 г золота = 1 долл. США), представленных 25 тыс. акций, из которых 20 тыс. распределяются по подписке. Любое государство -- член АБР располагает в Совете управляющих 625 голосами, плюс по 1 голосу за каждую приобретённую акцию. Минимальное участие в капитале АБР определено в 1 млн. счётных единиц. Размер подписки обусловлен экономическими возможностями стран-участниц (в зависимости от размера национального дохода и объёма внешнеторговых операций). Крупнейшие акционеры АБР (в млн. счётных единиц): ОАР -- 30; Алжир -- 24,4; Нигерия -- 24,1; Марокко -- 15,11. Взносы стран-участниц в золоте или обратимой валюте осуществляются в 6 этапов (за 6 лет). Первый взнос капитала, участвующего в оборотных операциях, в размере 5% подписки вносится в момент ратификации соглашения о вступлении в ЛБР, второй взнос равен 35% подписки, а третий и шестой взносы -- по 5% подписки каждый. Согласно уставу АБР, в операции может быть вовлечена только половина капитала, в то время как другая половина остаётся неприкосновенной и служит для их гарантирования. Капитал АБР, а также выпускаемые им займы (которые могут быть размещены как в странах-участницах, так и за их пределами) и собственные прибыли и резервы составляют обычные ресурсы банка. К числу специальных ресурсов относятся в первую очередь специальные фонды, образуемые за счёт даров или ссуд, гарантируемых неприкосновенной частью капитала. Специальные фонды используются для предоставления ссуд на срок свыше 20 лет под низкие проценты.

Операции АБР могут принимать форму: прямого предоставления ссуд или участия в ссудах, предоставляемых третьей страной; участия в капитале государственных и частных организации или предприятий; частичной или полной гарантии ссуд, предоставляемых третьими странами.

В своей финансовой политике АБР руководствуется следующими принципами: ссуды должны иметь здоровую основу; приоритет получают проекты, в наибольшей степени способствующие росту экономики континента в целом и включенные в национальные или региональные программы развития, причём проектам региональных программ отдаётся предпочтение (например, строительство плотин на реках, пересекающих территории нескольких стран, сооружение железных дорог, в которых заинтересован ряд государств). Получать ссуды могут правительства стран -- членов АБР, их государственные или частные предприятия и организации прочих стран Африки при условии обязательного гарантирования ссуды правительством данной страны Большая советская энциклопедия. -- М.: Советская энциклопедия. 1969--1978..

Цели банка:

1. содействие экономическому и социальному развитию региональных стран-членов;

2. финансирование инвестиционных программ и проектов;

3. содействие государственным и частным инвестициям;

4. организация финансирования, осуществляемого Банком совместно с двусторонними и многосторонними институтами развития;

5. оказание технической помощи странам - региональным членам в подготовке проектов развития.

Источники финансирования АБР включают: акционерный капитал Банка, формируемый путем подписки на акции государствами-членами; ресурсы Банка подразделяются на Обычные ресурсы и Специальные фонды.

Обычные ресурсы включают: (1) подписные доли уставного капитала, (2) средства, получаемые в счет платежей по займам АБР; (3) средства, привлекаемые путем заимствований на международных рынках капитала; (4) доходы, извлекаемые из займов, предоставляемых Банком. В 1998 году капитал Банка был увеличен на 7,5 млрд. $ (до 30 млрд. $)

Расширение ресурсной базы осуществляется путем подписки на акции. Увеличение капитала имеет целью защитить Банк от неплатежеспособности некоторых заемщиков; обеспечить базу заемных операций в среднесрочной перспективе; развивать сотрудничество с частным сектором, кредитование которого является более рискованным по сравнению с кредитованием правительственных организаций; уменьшить стоимость заемных операций; удовлетворить потребности в кредитах быстро развивающихся стран континента, которые в настоящее время из-за жестких правил кредитования не имеют доступа к нему.

Основные направления деятельности банка

· финансирование региональных трансграничных проектов развития и участие в сделках, реализуемых по схеме “БОТ” (строительство- эксплуатация- передача другому собственнику), в частности, при сооружении платных автодорог и электростанций;

· разработка стратегии развития экономики африканских стран;

· оказание финансовой и технической помощи при выборе объектов для финансирования, при подготовке по ним проектно-сметной документации, предоставление на льготных условиях ноу-хау;

· осуществление операций по снижению долговых обязательств африканских стран-дебиторов Основная часть задолженности приходится на несколько стран, в том числе ДР Конго, Анголу и Либерию;

· финансирование бесприбыльных проектов в социальной сфере.

Межамериканский банк развития (англ. Inter-American Development Bank или IADB, IDB, фр. Banque interamйricaine de dйveloppement или BID, исп. Banco Interamericano de Desarrollo или BID, порт. Banco Interamericano de Desenvolvimento или BID) -- международная финансовая организация, созданная в 1959 г. с целью финансовой поддержки экономики стран Латинской Америки и Карибского бассейна

Этот банк был основан в 1959 США и двадцатью латиноамериканскими странами. Основные задачи - поддержка развития экономики Латинской Америки, содействие экономической кооперации стран-членов и предоставление технической помощи в подготовке и претворении в жизнь планов экономического развития. С 1959 четыре страны региона и 17 стран из-за его пределов (Канада, Израиль, Япония и 14 европейских стран) стали новыми членами МБР. Штаб-квартира банка находится в Вашингтоне.

Банк имеет два разных типа ресурсов: обыкновенные фонды и фонд специальных операций. Обыкновенные фонды предназначены для финансирования проектов, окупающихся за обозримый период времени. Такие ссуды возвращаются в той же валюте, в которой был предоставлен кредит. Фонд специальных операций, управляемый отдельно, финансирует проекты, в которых не ожидается быстрого возвращения средств. Возврат здесь может быть сделан частично или полностью в валюте заемщика. МБР управляет также Трастовым фондом социального прогресса, учрежденным правительством США в начале 1960-х годов при организации «Союза ради прогресса»; Венесуэльским трастовым фондом, основанным в 1975, и 11 другими трастовыми фондами Универсальная научно-популярная онлайн-энциклопедия http://www.krugosvet.ru/.

Страны- члены банка

Банк создан в 1959 году по принципу акционерного общества 19 американскими государствами. Позднее другими акционерами банка стали неамериканские государства.

Позднее были созданы другие финансовые организации, связанные с деятельностью Межамериканского банка развития:

1986 г -- Межамериканская инвестиционная корпорация

1993 г. -- Многосторонний инвестиционный фонд

Все три организации: Межамериканский банк развития, Межамериканская инвестиционная корпорация и Многостороннй инвестиционный фонд образуют группу Межамериканского банка развития.

Акционерами банка в настоящее время являются 48 государств с разным статусом, из которых 26 государств-членов банка имеют право на получение кредита, т.е. являются странами-заемщиками.

Межамериканский банк развития является крупнейшим международным источником развития в регионе.

Банк предоставляет займы правительствам стран-членов банка на стандартных коммерческих условиях. Вместе с тем банк имеет статус преференциального кредитора, означающего, что заёмщик должен вернуть средства в первую очередь этому банку, а потом всем остальным коммерческим банкам.

Денежные фонды, используемые для предоставления займов, увеличиваются за счёт привлечения средств, полученных от продажи облигаций институциональным инвесторам.

Гарантией по привлекаемым средствам выступает уставный капитал банка, внесенный странами-учредителями (48 государств), а также дополнительные гарантии (callable capital), предоставляемые богатейшими странами, не являющимися заёмщиками банка (22 государства). Благодаря этим гарантиям облигации банка имеют наивысший рейтинг надёжности (кредитоспособности) -- AAA.

В отличие от других международных финансовых институтов, таких как Всемирный банк, страны-заёмщики являются ведущими акционерами Межамериканского банка развития. Их совместная доля превышает 50 %, в то время как доля США составляет 30 %.

Азиатский банк развития (англ. Asian Development Bank) -- банк, основанный в 1966 году, чтобы стимулировать рост экономики в Азии и на Дальнем Востоке, направляя в эти регионы прямые займы и оказывая техническое содействие.

Штаб-квартира в Маниле (Филиппины).

Деятельность

Претендовать на заёмные средства от АБР могут как правительства стран-участниц, так и юридические лица. Средняя сумма одного кредита составляет 15 млн долларов, более крупные кредиты (до 50 млн долларов) банк предоставляет довольно редко.

Приоритетные сферы вложений -- транспорт и связь, промышленность, энергетика, сельское хозяйство, финансовый сектор.

Кредиты выдаются из двух фондов: обычного и специального. Первый предназначен для кредитования на коммерческих условиях, то есть по рыночной процентной ставке и на более короткий срок, обычно 15-25 лет. Специальный фонд предназначен для долгосрочного кредитования -- на 25-40 лет, по льготной процентной ставке (1-3 %). Льготный период для кредитов из обычного фонда составляет 3-5 лет, а из специального фонда -- как правило, 10 лет. Другими инструментами АБР в оказании помощи своим странам-членам, помимо кредитов, являются техническое содействие, гарантии и покупка акций. В 2006 году банк принял решение ввести «азиатскую валютную единицу» АКЮ, которая будет отражать котировки акций денежных единиц 13 стран региона, и, возможно, превратится со временем в азиатский аналог евро.

Средства банка формируются за счет взносов стран-членов (7 % от уставного капитала Банка, составляющего около 55 млрд долл.), заимствований на международном рынке облигаций и дохода от кредитования.

Известные проекты азиатского банка развития

· Транс-афганский нефтепровод

· Проект экстренной помощи при землетрясении и цунами в Индонезии

· Региональная программа использования реки Меконг.

· Стратегическое партнёрство частного сектора для борьбы с бедностью в Филиппинах

Азиатский банк развития (АБР) (Asian Development Bank, ADB) - региональная финансовая организация, предназначенная для долгосрочного кредитования проектов развития в Азиатско-Тихоокеанском регионе.

Создан по инициативе ООН для помощи странам азиатско-тихоокеанского региона - прежде всего, для борьбы с бедностью. Учрежден согласно принятому в 1965 решению XXI сессии социальной комиссии ООН для Азии и Тихого океана (ЭСКАТО). Начал работать с декабря 1966. Штаб-квартира АБР находится в Маниле (Филиппины).

Первоначально членами АБР были 31 государство, к 2005 их число возросло до 64. Членство в АБР открыто для стран азиатско-тихоокеанской Комиссии ООН по экономическим и социальным проблемам и для других стран азиатского региона (и развитых стран из других регионов), если они являются членами ООН или одного из ее специализированных агентств. Такие широкие критерии членства привели к тому, что значительная часть государств-членов АБР - это неазиатские страны, на них приходится почти 37% акций банка и 35% голосов.

Управление Азиатским банком развития.

Хотя изначально банк создавался для помощи развивающимся странам Азиатско-Тихоокеанского региона, в его управлении большинство голосов принадлежит экономически развитым странам. Это произошло потому, что лишь 20% голосов распределяются между странами-членами АБР поровну, а остальные 80% - пропорционально имеющемуся у них количеству акций банка, что дает преимущества более богатым странам (приобретение акций требует крупных затрат, непосильных для бедных стран). В результате, например, КНР имеет в АБР лишь немногим больше голосов, чем Австралия, и более чем вдвое меньше голосов, чем Япония (табл.), хотя население КНР в 10 раз превышает население Японии и в 65 раз - население Австралии. Высшим органом АБР является совет управляющих - по одному управляющему (представителю) от каждой страны-члена. Совет управляющих, собираясь на сессию раз в год, выбирает президента АБР сроком на 5 лет и контролирует работу постоянно функционирующего совета директоров (12 членов), который назначается советом управляющих сроком на 2 года. По уставу банка, президент и восемь из двенадцати директоров обязательно должны представлять страны региона.

Поскольку деятельность АБР находится под контролем экономически развитых стран, в высших органах управления банка большое влияние имеет Япония, которая одновременно является и страной Азиатско-Тихоокеанского региона, и одной из наиболее развитых стран мира. Все директора АБР были японцами: с 1999 - японский экономист Тадао Чинно, в ноябре 2004 новым директором АБР выбран японский экономист Харухико Курода.

Финансовая деятельность Азиатского банка развития.

Уставной капитал банка первоначально составлял 1,3 млрд. долл., к концу 1970-х он возрос до 9,5 млрд., к середине 2000-х превысил 50 млрд. долл.

Банковские операции АБР финансируются в основном из взносов стран-членов АБР, из дохода от инвестиций и за счет привлечения заемных средств на мировом финансовом рынке путем выпуска долгосрочных облигационных займов. Фактически речь идет об использовании финансовых ресурсов развитых стран (как основных акционеров АБР) для кредитования развивающихся стран Азии (как основных заемщиков).

Азиатский банк развития выдает кредиты развивающимся странам из двух фондов:

1) из обычного фонда для кредитования на коммерческих условиях на срок до 25 лет (примерно 2/3 всех кредитов);

2) из специального фонда азиатского развития (Asian Development Fund) для кредитования бедных стран по льготной ставке (1-3%) на срок до 40 лет (примерно 1/3 всех кредитов).

Таким образом, АБР предоставляет развивающимся странам азиатско-тихоокеанского региона условия более льготные, чем международный частный рынок капиталов.

Займы дают главным образом правительственным организациям. Так, в 2004 из общего объема кредитов в 5293 млн. долл., на ссуды правительствам или под правительственные гарантии пришлось 4947 млн. (58 проектов), и лишь 0,347 - на кредитование частного сектора (6 проектов). Основными заемщиками банка являются КНР (в 2004 на нее пришлось 1160 млн. долл.), Индия (1254 млн.), Пакистан (709 млн.) и Филиппины (446 млн.). Подавляющая часть кредитуемых проектов связана с транспортом и коммуникациями (в 2004 - 38 проектов из 64), а также с энергетикой (14 проектов). В последние годы для стимулирования малого бизнеса активно используются проекты, связанные с микрофинансированием.

Поскольку развитые страны являются главным источником средств АБР и эти же страны контролируют руководство его деятельностью, то кредитование азиатских стран происходит так, чтобы в финансируемых банком проектах контракты получали прежде всего фирмы самих же развитых стран. В частности, при получении контрактов лидирующие позиции занимают фирмы США. В 2000-х АБР планирует постепенно ввести единую общеазиатскую валюту по образцу евро в ЕС. Первым этапом станет создание в марте 2006 виртуальной (используемой только для международных расчетов) валютной единицы «акю» (ACU) по образцу введенного в 1979 европейского «экю» (ECU). Курс ACU будет рассчитываться как среднее значение ценности валют Китая, Южной Кореи, Японии и 10 стран АСЕАН. Использование наднациональной денежной единицы, мало зависящей от колебаний конъюнктуры в отдельных странах, должно стимулировать развитие единого азиатского рынка. По мнению некоторых экспертов, в перспективе единая азиатская валюта может стать «третьей силой» на мировом финансовом рынке, конкурируя с долларом и евро.

Азиатский банк развития и постсоветские государства.

Членами АБР уже стали постсоветские страны Закавказья и некоторые страны Средней Азии (см. табл.). Это позволяет им пользоваться кредитной поддержкой АБР как при осуществлении программ экономического развития, так и для иных целей. Например, Кыргызстан в 1998 получил от АБР 5 млн. долл. на ликвидацию последствий наводнения в Джелалабаде и землетрясения в Ош. В 2000-е эта страна пользовалась кредитной помощью АБР для строительства дорог по трассе «Великого шелкового пути», для ирригации засушливых земель, для развития школьного образования, для ликвидации катастрофических последствий селей.

В России в 2000-е активно обсуждается вопрос о членстве в АБР, что считается важным для расширения сотрудничества России со странами АТЭС и для развития национальной инфраструктуры. Для этого шага нет принципиальных препятствий, он тормозится лишь общей слабостью экономических связей России с азиатскими странами. В настоящее время Россия участвует в деятельности АБР как наблюдатель. Универсальная научно-популярная онлайн-энциклопедия http://www.krugosvet.ru/

Европейский инвестиционный банк -- государственное финансово-кредитное учреждение Европейского союза для финансирования развития отсталых европейских регионов в форме долгосрочных кредитов. Создан в 1958 году с целью предоставления кредитов для сооружения и реконструкции объектов, которые представляют интерес для стран ЕС. Уставный капитал формируется из взносов стран-участниц и составляет 232,393 млрд евро. ЕИБ является юридическим лицом. Его членами являются государства -- члены Сообщества. Задание ЕИБ состоит в способствовании «постоянного и сбалансированного развития общего рынка в интересах Сообщества». Для достижения этой цели он использует как ресурсы рынка капиталов, к которым имеет доступ, так и собственные ресурсы. Банк предоставляет кредиты и гарантии для реализации таких проектов:

· по развитию слаборазвитых регионов;

· направленных на модернизацию или преобразование предприятий или на развитие новых видов деятельности, которые способствовали прогрессу в создании общего рынка;

· которые составляют общий интерес для нескольких государств-членов, которые за своим объемом или природой не могут быть полностью финансово отдельными государствами-членами.

Здание Европейского инвестиционного банка в Люксембурге

За счет выпуска облигационных ссуд на международном денежном рынке и на национальных денежных рынках стран Европейского союза формируются привлеченные средства банка. На рентабельные проекты предоставляют обычные кредиты, на малорентабельных -- льготные. До 70 % приходится на кредиты для регионального развития менее развитых районов. Общая сумма предоставленных кредитов -- свыше 47 млрд евро. Ссуды банка покрывают часть стоимости проекта, дополняя собственные капиталы заемщика (как правило меньше 50 %).

Сферы использования кредитов -- прежде всего энергетика, транспорт и телекоммуникации. Европейский инвестиционный банк предоставляет также льготные кредиты за счет средств ЕС как технический распорядитель. Кредиты банка предоставляются в нескольких валютах. Процентная ставка по «смешанным» кредитам определяется на базе середневзвешенной стоимости в привлеченных средствах в данных валютах на международных или национальных рынках капиталов.

Руководящие органы Европейского инвестиционного банка -- Совет управляющих, Директорат и Правление. В Совет управляющих входят министры финансов стран ЕС. Он определяет общую кредитную политику, рассматривает и утверждает годовые балансы, вносит изменения в уставный капитал. Директорат принимает решение о предоставлении кредитов и гарантий при привлечении средств, установлении процентных ставок. Оперативное руководство осуществляют президент и пять его заместителей. Местонахождение Европейского инвестиционного банка -- Европейский квартал Люксембурга.

Создан ЕС  для предоставления инвестиционных кредитов и субсидий. Акционерами банка являются страны-участницы, а его Совет управляющих состоит из министров финансов этих стран. ЕИБ имеет финансовый филиал специально для ЕИСП Юг и Фонд Евросредиземноморского инвестиционного партнерства.  Банк также действует и в восточных странах-соседях ЕИСП. Здесь его полномочия и  объемы финансирования с 2001 существенно возрасли, кроме того были заключены рамочные соглашения с отдельными странами.

(ЕИБ) -- действует с 1959 г. для финансирования отсталых европейских регионов в виде долгосрочных кредитов. Членами Совета управляющих являются министры финансов стран-участниц. Уставной капитал -- около 15 млрд. ЭКЮ.

VII. Взаимодействие России с международными финансово-кредитными организациями

Взаимодействие с международными финансово-кредитными организациями (МФКО) продолжает оставаться одним из важных направлений российской экономической дипломатии. Наблюдающееся с 2000 г. общее улучшение экономической конъюнктуры в России позволило не прибегать в последнее время к финансовой помощи Международного валютного фонда. Ранее сотрудничество России с Фондом осуществлялось на основе регулярно согласуемых программ, определявших параметры оказания финансового содействия по линии МВФ и обязательства российской стороны по осуществлению определенных макроэкономических мероприятий. Начиная с 1992 г. Россия использовала ресурсы МВФ восемь раз на общую сумму около 22 млрд. долл. США.

В последние четыре года Россия не обращалась за кредитами МВФ, ее общая задолженность перед Фондом на 1 апреля 2004 г. сократилась до 4,6 млрд.долл.США. В январе 2005 г. в соответствии с параграфом (а) раздела 7 статьи V Устава МВФ (о досрочном погашении кредитов МВФ членами Фонда, которые существенно улучшили сальдо платежного баланса по текущим операциям и увеличили размер валютных резервов) Российская Федерация выплатила Фонду весь объем накопленной задолженности.

В настоящее время Россия вышла на новый этап сотрудничества с Фондом, особенностью которого является самостоятельная разработка экономической программы и ее реализация без привлечения кредитов МВФ.

Проведенный специалистами Фонда обзор российской экономики за 2004 г. был выдержан в благоприятном для России ключе. В нем, в частности, было отмечено дальнейшее улучшение макроэкономических показателей, а также прогресс в проведении структурных экономических реформ в ряде важных областей. Положительно оценил экономический курс России Совет директоров МВФ.

Продолжается плодотворное сотрудничество России со Всемирным банком и Европейским банком реконструкции и развития (ЕБРР), успешная реализация проектов которых на территории России способствует развитию инфраструктуры и экономическим реформам.

Основными направлениями работы с упомянутыми МФО являются улучшение делового климата и развитие конкуренции, управление государственным сектором, социальные вопросы, борьба с распространением инфекционных заболеваний и защита окружающей среды.

На 1 апреля 2004 г. сумма 53 займов в рамках портфеля действующих и закрытых проектов МБРР составляла 9,77 млрд долларов. Из них закрыты 30 займов на сумму 7,89 млрд долларов; действуют 23 займа на сумму 1,88 млрд долларов. Всего израсходовано 8,45 млрд долларов.

В ходе визитов в Россию в 2000-2004 гг. Президент Всемирного банка Дж. Вулфенсон неоднократно подтверждал заинтересованность в дальнейшем развитии отношений конструктивного сотрудничества с Российской Федерацией, готовность к оказанию содействия реализации экономической программы российского правительства.

В июне 2002 г. Совет директоров Всемирного банка утвердил новую стратегию деятельности Банка в России на 2003-2005 финансовые годы. Ее особенность заключается в том, что объем заимствований, предоставляемых России в этот период, не будет ограничен, а основными направлениями работы станут улучшение делового климата и развитие конкуренции, управление государственным сектором, социальные вопросы, борьба с распространение инфекционных заболеваний и защита окружающей среды.

Российская Федерация, осуществляя переход к рыночной экономике, стала получать поддержку Группы ВБ с середины 1992 г. и является сейчас одним из крупнейших ее партнеров. Банк выступает главным зарубежным источником долгосрочного финансирования государственного сектора страны. Используя свои родственные организации и других посредников, он играет важную роль и в финансировании частного сектора. С 1993 г. в Москве функционирует постоянное представительство ВБ с численностью сотрудников около 50 человек. Со времени вступления в ВБ на реализацию 37 проектов России было выделено займов на сумму более $8 млрд. В 1997 финансовом году наша страна была второй среди крупнейших заемщиков ВБ, уступая лишь Китаю. За этот период было получено кредитов на сумму $1,7 млрд. (Китай -- $2,3 млрд.). В связи с этим до 2000 г. Российской Федерации предстояло выплатить долгов на сумму около $900 млн. по ранее полученным кредитам. В то же время Россия не лидирует по объему полученных кредитов на душу населения. Если в РФ этот показатель составляет $2,5, то у Армении, например, -- $24,2. Банк прогнозирует дальнейшее расширение сотрудничества нашей страной и в недалекой перспективе готов увеличить объемы займов до $ 2--3 млрд. в год.