Анализ финансовых фондов на ПАО "БЕШТАУ"

сумма, тыс. руб.

удель. вес, %

суммы, тыс. руб.

удель. веса, %

Сырье, материалы и другие аналогичные ценности

35333

37,87

33401

30,58

-1931,5

-7,29

Готовая продукция и товары для перепродажи

22737

24,37

36365

33,29

13627,5

8,93

Дебиторская задолженность

29614

31,74

33872

31,01

4258

-0,73

Денежные средства

886

0,95

552

0,50

-334,5

-0,44

Прочие

4739

5,08

5037

4,61

297,5

-0,47

ИТОГО

93308

100,00

109225

100,00

15917

0,00

Из данных таблицы 7 видно, что общая стоимость оборотного капитала предприятия в отчетном году увеличилась на 15917 тыс. руб. или 17%.

Также видно, что основной причиной роста явилось увеличение готовой продукции и товаров для перепродажи на 13,6 млн. руб. и доли данного элемента почти на 9 п.п. также имел место небольшой рост по величине дебиторской задолженности и прочим оборотным активам.

Наибольший удельный вес как в базисном, так и в отчетном году приходится на такие элементы, как сырье и материалы, готовая продукция и дебиторская задолженность.

Негативными моментами в динамике и структуре оборотного капитала следует считать высокую долю дебиторской задолженности и увеличение суммы и доли готовой продукции, причем темпами выше темпов роста выручки, что свидетельствует о «затоваривании» и определенных проблемах со сбытом продукции.

Далее следует оценить эффективность использования имеющегося оборотного капитала. Для оценки эффективности использования оборотного капитала предприятия используются показатели его оборачиваемости.

Значения данных показателей для анализируемого предприятия представлены в табл. 8.

Таблица 8. Динамика показателей использования оборотного капитала

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолютное, +/-	Относительное, %
Коэффициент оборачиваемости, число оборотов	3,042	2,818	-0,224	-7,367
Коэффициент закрепления, руб.	0,329	0,355	0,026	7,953
Продолжительность одного оборота оборотных средств, дней	119,997	129,541	9,544	7,953

Динамика показателей таблицы 8 свидетельствует о некотором снижении эффективности использования оборотного капитала в отчетном году.

Так, в 2015 г. он стал совершать на 0,22 оборота меньше, чем в 2014г., при этом 1 оборот в отчетном году совершается почти на 10 дней медленнее, чем в базисном.

Кроме того, для получения 1 руб. выручки от реализации в отчетном году требуется на 2,6 копеек больше оборотного капитала, чем в базисном.

Причина такой негативной динамики показателей заключается в превышении темпов роста оборотных средств над темпами роста объема производства и реализации продукции в 2015г., т.е. имеет место «экстенсивный» характер использования данного производственного ресурса.

К важнейшим ресурсам предприятия относится его трудовой коллектив, который характеризуется показателями численности, уровня образования, квалификации работников.

Анализ рабочей силы предприятия предполагает оценку структуры, динамики, эффективности использования персонала.

Основные показатели, отражающие динамику и структуру персонала ПАО «Бештау» приведены в табл. 9.

Таблица 9. Структура и динамика персонала за 2014-2015 гг.

Показатели	2014 год	2015 год	Отклонение
	Чел	удель. вес, %	Чел	удель. вес, %	Чел	удель. веса, %
АУП (административно-управленческий персонал)	47	20,52	47	19,75	0	-0,78
Рабочие (промышленно-производственный персонал)	182	79,48	191	80,25	9	0,78
Итого	229	100,00	238	100,00	9	0,00

Из данных табл. 9 следует, что в структуре персонала предприятия, наибольший удельный вес составляют рабочие, занятые непосредственно в производственных цехах (около 80%), а доля административного персонала чуть менее 20%.

Также следует отметить, что в отчетном году структура персонала изменилась незначительно: выросла доля промышленно-производственного персонала на 0,8 п.п. и на столько же сократилась доля административного персонала.

Показатели рабочего времени и оплаты труда работников на предприятия представлены в таблице 10.

Таблица 10. Показатели отработанного времени и заработной платы

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолютное, +/-	Относительное, %
Среднесписочная численность работников, чел.	229	238	9	3,93
Число отработанных одним работником дней	219	220	1	0,46
Продолжительность рабочего дня, час.	8,00	8,00	0	0,00
Отработанные всеми работниками чел. - часы	401208	418880	17672	4,405
Фонд заработной платы годовой, тыс. руб.	56099	58385	2286	4,07
Среднегодовая заработная плата работника, тыс. руб.	244,97	245,32	0,34	0,14

По данным таблицы 10 можно сделать вывод об увеличении общего фонда отработанного рабочими времени в отчетном году на 4,4% в результате увеличения числа работников на 4% и количества отработанных дней на 0,5%.

Также в отчетном году увеличился фонд заработной платы - на 2286 тыс. руб. или 4%, незначительно выросла среднегодовая заработная плата - на 0,14%. Это связано с ростом выработки основных рабочих вследствие увеличения производственной программы, а также с мерами материального стимулирования работников. Для оценки динамики производительности труда необходимо рассчитать показатели выработки (табл. 11).



Таблица 11. Показатели производительности труда работников предприятия

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолютное, +/-	Относительное, %
Среднегодовая выработка работника, тыс. руб./чел.	1239,380	1293,092	53,713	4,334
Среднедневная выработка работника, тыс. руб./день	5,659	5,878	0,218	3,860
Среднечасовая выработка работника, тыс. руб./час	0,707	0,735	0,027	3,860

Производительность труда, как следует из данных таблицы 11, на ПАО «Бештау» в 2015г. по сравнению с 2014г. в определенной степени повысилась.

Видно, что темпы роста среднечасовой и среднедневной выработки работников предприятия в отчетном году составили почти 4%, а среднегодовой выработки - 4,3%.

Сравнивая динамику оплаты труда и выработки, следует отметить, что темпы роста выработки превышают темпы роста оплаты труда, что положительно характеризует систему организации труда работников.

Один из ключевых объектов анализа - затраты предприятия, являющиеся фактором, определяющий его конечные финансовые результаты. Поэтому анализу затрат на предприятии следует отводить особо важное значение.

Рассмотрим структуру и динамику затрат ПАО «Бештау» по экономическим элементам, сгруппированным по критерию однородности затрат (таблица 12).



Таблица 12. Структура и динамика затрат, тыс. руб.

Показатели	2014 год	2015 год	Отклонение
	сумма, тыс. руб.	удель. вес, %	сумма, тыс. руб.	удель. вес, %	суммы, тыс. руб.	удель. веса, %
Материальные затраты	168459	59,04	196782	63,15	28323	4,11
Оплата труда	56099	19,66	58385	18,74	2286	-0,93
Отчисления в социальные фонды	17044	5,97	17842	5,73	798	-0,25
Амортизация	8534	2,99	7950	2,55	-584	-0,44
Прочие затраты	35203	12,34	30644	9,83	-4559	-2,50
ИТОГО	285312	100,00	311603	100,00	26291	0,00

Как видно из табл. 12 в отчетном году произошло увеличение затрат предприятия на 26291 тыс. руб. или более 9%. Данное увеличение затрат в основном было обусловлено ростом объемов производства продукции в отчетном году.

Рост имеет место таким элементам затрат как материальные затраты, оплата труда с отчислениями.

При этом наибольшие изменения произошли по элементу «материальные затраты», сумма которых выросла на 28,3 млн. руб., а доля при этом увеличилась на 4,1 п.п.

Существенно снизилась величина прочих затрат - на 4,5 млн. руб. при снижении доли на 2,5 п.п.

В рамках анализа затрат также исследуется динамика показатель затрат на рубль стоимости продукции. Показатель затрат на рубль произведенной и реализованной продукции рассчитывается как отношение общей суммы затрат к объему реализации и характеризует затратоемкость деятельности предприятия. Его значения и динамика по исследуемому предприятию представлены в табл. 13.



Таблица 13. Динамика показателя затрат на рубль продукции

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолют., +/-	Относит., %
Выручка от реализации, тыс. руб.	283818	307756	23938,0	8,43
Себестоимость продукции, тыс. руб.	244722	267101	22379,0	9,14
Затраты на рубль реализованной продукции, руб.	0,862	0,868	0,006	0,655

Из данных табл. 13 следует, что величина затрат, приходящаяся на один рубль стоимости продукции, в отчетном году незначительно выросла -на 0,6 копейки или менее 1%, что следует отметить как негативный факт в хозяйственной деятельности предприятия. В целом уровень затрат на предприятии оказался на уровне несколько выше среднего по отрасли.

Величина затрат и их относительный уровень оказывают непосредственное влияние на конечные финансовые результаты предприятия. Основными показателями, характеризующими финансовые результаты деятельности предприятия, являются прибыль и рентабельность. Выделяют прибыль от продаж, прибыль валовую, до налогообложения и чистую прибыль.

В рамках анализа изучают состав, динамику показателей прибыли, меру влияния факторов на изменение суммы прибыли, а также определяют резервы повышения прибыли.

Динамика показателей прибыли предприятия представлена в таблице 14.

Таблица 14. Динамика показателей прибыли предприятия, тыс. руб.

Показатель	2014	2015	Абс. откл., +/-	Относит. откл., %
Выручка	283818	307756	23938	8,43
Себестоимость продаж	244722	267101	22379	9,14
Валовая прибыль	39096	40655	1559	3,99
Коммерческие расходы	6597	6517	-80	-1,21
Управленческие расходы	20832	21165	333	1,60
Прибыль от продаж	85525	98572	13047	15,26
Прочие доходы	6128	3981	-2147	-35,04
Прочие расходы	8580	6826	-1754	-20,44
Прибыль до налогообложения	9215	10128	913	9,91
Налог на прибыль	1937	2108	171	8,83
Чистая прибыль	7278	8020	742	10,20

Как видно из табл. 14 в 2015г. все показатели прибыли претерпели положительные изменения, основной причиной чего явилось увеличение выручки от реализации продукции на 8,4%, а также снижение коммерческих и прочих расходов.

Видно, что валовая прибыль и прибыль от продаж увеличились на 4 и 15% соответственно, прибыль до налогообложения выросла на 913 тыс. руб. или 10%, а чистая прибыль - на 742 тыс. руб., что составило более 10%.

Следующим этапом анализа финансовых результатов является расчет показателей рентабельности, оценка их динамики и определение меры влияния факторов на эту динамику.

Показатели рентабельности в динамике на ПАО «Бештау» представлены в следующей таблице.

Таблица 15. Динамика показателей рентабельности предприятия, %

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолютное, +/-	Относительное, %
Рентабельность продаж	4,11	4,22	0,10	2,55
Рентабельность продукции	4,77	4,86	0,09	1,88
Рентабельность основного капитала	21,08	25,28	4,20	19,93
Рентабельность оборотного капитала	9,88	9,27	-0,60	-6,11
Рентабельность совокупного капитала	6,73	6,78	0,06	0,88

Как видно из данных табл. 15, в отчетном году имеет место увеличение всех показателей рентабельности деятельности предприятия за исключением рентабельности оборотного капитала.

Увеличение рентабельности продаж и продукции составило 2,55 и 1,9% соответственно, при этом основной причиной такого увеличения рентабельности явилось то, что прибыль от продаж в 2015г. значительно повысилась.

В связи с тем, что прибыль до налогообложения в отчетном году также увеличилась, показатели рентабельности капитала и его элементов в 2015г. имеют положительную динамику, если не считать небольшое снижение рентабельности оборотного капитала в результате того, что величина оборотных активов в 2015г. увеличилась чуть больше, чем прибыль до налогообложения.

Заключительным этапом анализа деятельности предприятия, как правило, является оценка его финансового состояния.

Финансовое состояние предприятия можно оценить с помощью группы показателей, характеризующих его платежеспособность, кредитоспособность и финансовую устойчивость.

Динамика данных показателей за 2014-2015гг. для исследуемого ПАО «Бештау» приведена в таблице 16.

Таблица 16. Показатели финансового состояния предприятия

Показатели	Периоды	Отклонение
	конец 2014	конец 2015	абсолютное, +/-	относительное, %
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,022	0,001	-0,022	-96,805
Коэффициент промежуточной ликвидности	0,839	0,595	-0,245	-29,155
Коэффициент текущей ликвидности	2,222	2,316	0,093	4,192
Отношение выручки к чистым текущим активам	4,887	4,800	-0,087	-1,781
Отношение выручки к собственному капиталу	-50,47	123,004	173,470	-343,739
Коэффициент концентрации собственного капитала	-0,037	0,016	0,052	-142,287
Коэффициент концентрации заемного капитала	1,037	0,984	-0,052	-5,042
Коэффициент маневренности	0,550	0,568	0,018	3,289
Коэффициент устойчивого финансирования	0,690	0,697	0,008	1,121

Коэффициенты ликвидности, т.е. показатели платежеспособности предприятия должны соответствовать установленным нормативам.

Расчеты показали, что первый и второй коэффициенты в 2015г. имеют тенденцию к снижению, свидетельствующую об ослаблении платежеспособности предприятия. При этом нормативам соответствует только значение второго коэффициента и только на конец 2014г.

Значение коэффициента текущей ликвидности также соответствует нормативам, причем за оба периода, а также имеет положительную тенденцию в динамике.

В целом это означает, что предприятие хоть и не является абсолютно платежеспособным, но способно своевременно расплатиться по всем обязательства в долгосрочной перспективе с привлечением для этих целей всех оборотных активов.

Динамика показателей кредитоспособности является противоположной: значение показателя оборачиваемости текущих активов в 2015г. снижается, а оборачиваемости собственного капитала - растет. При этом отрицательное значение последнего показателя обусловлено отрицательной величиной собственного капитала в силу наличия убытка вместо нераспределенной прибыли в балансе в составе капитала и резервов. Однако прибыль отчетного года позволила получить положительную величину собственного капитала и явилась причиной положительной динамики показателя в 2015году.

Таким образом, с учетом значений и динамики показателей кредитоспособности предприятия, ее можно считать средней в отчетном году.

Что касается показателей финансовой устойчивости, то значения показателей этой группы в целом невысокие.

Так, доля собственного капитала в общей его сумме в 2014г. является отрицательной (из-за отсутствия собственного капитала) и в 2015г. составляет только 1,6%, а доля заемных средств 98,4%, т.е. имеет место чрезвычайно высокая степень зависимости от внешнего финансирования.

Доля устойчивых источников финансирования деятельности к концу 2015г. несмотря на небольшой рост также является недостаточно высокой и составляет менее 70%.

При этом положительна динамика также коэффициента маневренности, при этом его значения выше нормативных значений (более 10%).

В целом можно сделать вывод о том, что для предприятия характерно неудовлетворительное финансовое состояние, большая часть показателей в отчетном году не соответствует нормативам и имеет тенденцию к снижению, что свидетельствует о некотором ослаблении его финансовой устойчивости.

2.2 Анализ основных фондов предприятия

Важную роль в производственно-экономической деятельности для каждого хозяйствующего субъекта его играет основной капитал, представляющий собой часть совокупного производственного капитала и являющаяся средствами труда.

Анализ основного капитала предприятия включает: анализ наличия, состава и структуры, состояния, движения и эффективности использования капитала. Источник информации для анализа - данные бухгалтерского баланса и пояснений к нему.

Структура и динамика основного капитала ПАО «Бештау» представлена в таблице 18.



Таблица 17. Структура и динамика основного капитала предприятия

Показатели	2014 год	2015 год	Изменение
	сумма, тыс. руб.	удель. вес, %	сумма, тыс. руб.	удель. вес, %	суммы, тыс. руб.	удель. веса, %
Здания	36876	38,94	37549	37,99	673,00	-0,95
Сооружения	3210	3,39	3210	3,25	0,00	-0,14
Машины и оборудование	45877	48,45	48016	48,58	2139,50	0,13
Транспортные средства	2703	2,85	4064	4,11	1361,00	1,26
Производственный инвентарь и прочие	6023	6,36	5993	6,06	-30,00	-0,30
Итого:	94688	100,00	98832	100,00	4143,50	0,00

Структура основных фондов предприятия для наглядности отражена на рис. 4.

Рис. 4. Структура основных фондов предприятия



По данным табл. 17 и рис. 4 видно, что в структуре основных средств ПАО «Бештау» наибольший удельный вес, как в отчетном, так и в базисном году занимают машины и оборудование - 48,5 и 48,6 % соответственно в 2014 и в 2015гг., также достаточно высока доля зданий (38,9 и 38% соответственно в 2014 и 2015гг).

В целом среднегодовая стоимость основных фондов по их первоначальной стоимости увеличилась в отчетном году на 4143,5 тыс. руб., что составило 4,4%.

Рост произошел почти по всем элементам за исключением инвентаря, при этом в наибольшей степени по машинам и оборудованию, а также транспорту.

В структуре основных средств существенных изменений не было, следует лишь отметить небольшой рост доли транспорта и машин и оборудования.

Для расчета показателей, характеризующих движение основных фондов за анализируемый период, воспользуемся данными табл. 17.

Таблица 18. Движение основных средств предприятия

Годы	ОФ на начало	Поступило ОФ	Выбыло ОФ	ОФ на конец
2014	93190	3370	374	96186
2015	96186	6449	1157	101477

На основе данных таблицы 19 рассчитаем показатели движения основных фондов на ПАО «Бештау» за анализируемый период.

Основные показатели движения основных фондов приведены в табл. 19.

Таблица 19. Показатели движение основных фондов предприятия, %

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолют.,+-	Относит., %
Коэффициент Ввода	0,035	0,064	0,029	81,387
Коэффициент выбытия	0,004	0,012	0,008	199,722
Коэффициент замещения	9,011	5,574	-3,437	-38,141
Коэффициент прироста	0,032	0,055	0,023	71,101

Как видно из таблицы движение основных фондов в 2015г. было несколько «интенсивнее», чем в 2014г.

Положительным фактом в движении основных фондов следует считать то, что темпы их ввода заметно превышают темпы их выбытия.

Так, в 2014 г. было введено в 9 раз больше, чем выбыло основных фондов, а в 2015г. - в 5,5 раза.

Прирост основных фондов по первоначальной стоимости к концу 2014г. составил 3,2%, а к концу 2015г. увеличился до 5,5%.

Эффективность хозяйственной деятельности и получаемые конечные финансовые результаты предприятия во многом определяются состоянием основных средств предприятия.

Состояние основных фондов характеризуется коэффициентами износа и годности, исходные данные и значения которых для ПАО «Бештау» приведены в таблицах 21 и 22.

Таблица 20. Износ основного капитала предприятия, тыс. руб.

Показатели	Период	Отклонение
	Конец 2014	Конец 2015	Абсолют, +/-	Относит.,%
Первоначальная стоимость основных фондов	96186	101477	5291	5,50
Накопленный износ основных фондов	51538	58876	7338	14,24

Из данных табл. 20 видно, что в 2015г. имеет место рост первоначальной стоимости основных фондов, на фоне еще большего роста суммы их износа, что является отрицательным фактом, свидетельствующем об ухудшении технического состояния основных фондов.

В таблице 21 приведена динамика показателей износа и годности основных фондов ПАО «Бештау».

Таблица 21. Показатели состояния основных фондов, %

Показатели	Периоды	Отклонение
	Конец 2014	Конец 2015	Абсолют, +/-	Относит., %
Коэффициент износа	53,58	58,02	4,44	8,28
Коэффициент годности	46,42	41,98	-4,44	-9,56

Для того, чтобы обеспечить большую наглядность показателей представим их значения в графическом виде (рис. 5).

Рис. 5. Динамика показателей состояния основных фондов

Как видно из данных табл. 21 и рис. 5, степень износа к концу 2015г. увеличилась на 4,4 п.п. и достигла 58%, соответственно их годность снизилась до 42% от полной первоначальной стоимости основных фондов.

Таким образом, для основных фондов предприятия характерен средний уровень износа с тенденцией к росту в отчетном году.

В рамках анализа основных фондов важнейшей задачей предприятия является оценка того, насколько эффективно они используется.

Показателями оценки эффективности использования основных фондов являются фондоотдача, фондоемкость, фондорентабельность.

Значения этих показателей в динамике на ПАО «Бештау» приведены в следующей таблице 22.

Таблица 22. Показатели использования основных фондов предприятия

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолютное, +/-	Относительное, %
Фондоотдача, руб.	6,49	7,68	1,19	18,32
Фондоемкость, руб.	0,154	0,130	-0,024	-15,482
Рентабельность основных фондов, %	21,08	25,28	4,20	19,93

Динамика представленных в таблице 22 данных свидетельствует о том, что в отчетном году основные фонды предприятия стали использоваться более эффективно.

Видно, что имеет место рост фондоотдачи, фондорентабельности и снижение фондоемкости, что явилось следствием увеличения выручки от реализации продукции и прибыли предприятия.

Для оценки влияния изменения фондоотдачи на выручку воспользуемся мультипликативной факторной моделью и методикой детерминированного факторного анализа.

Результаты факторного анализа представлены в таблице 23.

Таблица 23. Влияние эффективности использования основных фондов на выручку

Факторы	Индекс фактора	Мера влияния
		Абсолют, +/-	Относит., %	Удельная, в % к итогу
Среднегодовая стоимость основных фондов	0,92	-23709,12	-8,35	-99,04
Фондоотдача	1,18	47647,12	16,79	199,04
ИТОГО	1,08	23938	8,43	100

Как видно из данных табл. 23 влияние первого фактора на динамику выручки от реализации является отрицательным. Снижение среднегодовой стоимости основных фондов на 8% привело к сокращению выручки также на 8% или почти на 24 млн. руб.

Второй фактор более существенное влияние - рост фондоотдачи используемых основных фондов на 18% привел к росту выручки на 16,8% или 47,6 млн. руб.

В результате совокупного влияния этих факторов выручка от реализации повысилась почти на 24 млн. руб. или на 8,4%.

Огромное значение для эффективного использования основных фондов имеет прогрессивность их структуры, т.е. удельный вес активной части основных фондов, непосредственно участвующей в основной производственной деятельности предприятия.

Для учета влияния данного фактора целесообразно использовать факторную модель и алгоритм расчета, приведенный в первой главе в методике анализа. Для проведения такого анализа воспользуемся данными таблицы 24.

Таблица 24. Показатели прогрессивности структуры основных фондов

Показатели	Годы	Отклонение
	2014	2015	Абсолютное, +/-	Относительное, %
Всего основных фондов, тыс. руб.	43717,5	40065,5	-3652,0	-8,4
Основные фонды активные, тыс. руб.	22575,72	21266,77	-1308,95	-5,80
Основные фонды пассивные, тыс. руб.	21141,78	18798,73	-2343,05	-11,08
Удельный вес активной части, %	51,64	53,08	1,44	2,79
Фондоотдача активной части, руб.	12,57	14,47	1,90	15,11

Согласно результатов расчетов, представленных в табл. 24, в отчетном году на ПАО «Бештау» имеет место небольшое увеличение доли активной части основных фондов, и вместе с тем повышение эффективности их использования, о чем свидетельствует рост фондоотдачи активной части основных фондов более чем на 11% (или почти 2 копейки на 1 руб. основных фондов).

Данное увеличение доли активной части основных фондов следует считать положительным фактом, так как это свидетельствует о росте доли той части основных фондов, которые непосредственно участвуют в основной деятельности предприятия и вырабатывают продукцию.

Кроме того, такой рост сопровождается ростом степени их загрузки в силу увеличения объемов производства, что отразилось на положительной динамике фондоотдачи активной части основных фондов.

На основе данных таблицы 24 проведем факторный анализ по трехфакторной мультипликативной модели, где результативным показателем является выручка, а факторами выступают основные фонды, доля их активной части и фондоотдача активной части основных фондов.

Результаты проведенного способом цепных подстановок факторного анализа отражены в следующей таблице.

Таблица 25. Влияние эффективности использования активной части основных фондов на выручку

Факторы	Индекс фактора	Мера влияния
		Абсолют, +/-	Относит., %	Удельная, в % к итогу
Среднегодовая стоимость основных фондов	0,92	-23709,12	-8,35	-99,04
Удельный вес активной части ОФ	1,03	3497,89	1,23	14,61
Фондоотдача активной части ОФ	1,15	44149,22	15,56	184,43
ИТОГО	1,08	23938,00	8,43	100,00

Результаты факторного анализа позволяют сделать следующие выводы.

В результате снижения среднегодовой стоимости основных фондов на 8% выручка также сократилась на 23,7 млн. руб. или 8,4%.

Некоторое возрастание доли активной части основных фондов (на 3%) привело к росту выручки на 3,5 млн. руб. или 1,2%, а рост фондоотдачи на 15% оказал наибольшее влияние и обусловил прирост выручки в размере 44,1 млн. руб. или 15,6%.

Таким образом, обобщая результаты анализа основных фондов можно отметить, что основные фонды предприятия в целом используются достаточно эффективно, согласно динамике фондоотдачи, фондоемкости и фондорентабельности.

Кроме того, в отчетном году повышается доля активной части основных фондов, что следует отметить как положительный момент в деятельности предприятия в части управления основным капиталом.

Также следует учитывать, что позитивная динамика показателей использования основных фондов в существенной степени была обусловлена увеличением производственной программы предприятия.

Следовательно, повышение эффективности использования основных фондов может быть достигнуто за счет производства и реализации продукции, в том числе за счет новых потребителей, новых рынков и расширения ассортимента продукции, а также оптимизации структуры основного капитала, его технического состояния и повышения загрузки и отдачи.



3. Пути повышения эффективности использования основных фондов на ПАО «БЕШТАУ»

3.1 Резервы улучшения использования основных фондов предприятия и мероприятия по их использованию

Поиск резервов повышения эффективности использования основных фондов предприятия должен основываться на результатах проведенного анализа их состояния, движения, их отдачи и рентабельности, а также количественной оценки существующих причинно-следственных связей между показателями использования основных фондов и конечных финансовых результатов предприятия.

Результаты проведенного анализа деятельности ПАО «Бештау» в целом, а также его основных фондов, позволили сделать вывод об определенном улучшении результатов деятельности, что выразилось как в росте объема производства и реализации продукции, показателей финансовых результатов, так и в повышении эффективности использования основных фондов.

Так, при снижении остаточной стоимости основных фондов более чем на 8%, фондоотдача выросла на 18%. Таким образом, выявленный негативный момент - предприятие не занимается активным наращиванием производственного потенциала, что не позволяет увеличивать производственную мощность предприятия.

Вместе с тем первоначальная стоимость основных фондов незначительно возросла, причем в основном за счет роста стоимости машин и оборудования, а также транспортных средств.

При этом степень износа основных фондов растет быстрее, чем первоначальная стоимость и составляет более 58% к концу отчетного года.

С учетом выявленных аспектов в деятельности предприятия для успешного развития в ближайшей перспективе приоритетными направлениями деятельности должны стать:

- производство расширенного ассортимента мебели из натуральных пород древесины;

- разработка новых и модернизация выпускаемых видов продукции;

- техническое перевооружение, развитие нового парка технологического оборудования и модернизация производственных площадей.

Стратегия развития ПАО «Бештау» нацелена на построение своей деятельности таким образом, чтобы изделия ТМ Бештау - Мебель заняли 5% рынка РФ и ближнего зарубежья производства и продажи в категории столы и стулья. В этой связи планируется укрепление позиций на рынке, путем предоставления потребителю оптимального выбора модельного ряда, экологичности изделий и лучшей цены за счет экономии на издержках.

Среди актуальных задач также выделяется необходимость увеличить выпуск продукции в сегменте «мебель для обеденных зон» (потенциал - до 40 млн. рублей в месяц), увеличить выпуск стульев (до 15 тыс. штук в месяц), повысить выработку на одного работника основного производства.

Достижение поставленных задач планируется по следующим направлениям:

Повысить уровень профессиональных знаний: провести обучение рабочих основного производства и аттестацию ИТР.

Создать основу для экономического обоснования принимаемых решений, создать эффективную систему планирования производства.

Увеличить производственные мощности:

поднять уровень организации производственного процесса;

сократить трудозатраты за счет проведения технологических мероприятий;

обновить технологическое оборудование.

Внедрить и освоить новые технологии.

Снизить удельный вес энергоресурсов в затратах на рубль товарной продукции.

При планировании производственной программы предприятию следует помнить, что потребительский рынок и конкуренция на рынке производства мебели заставляет производить обновление модельного ряда выпускаемой продукции с периодичностью в полтора, два года. В этой связи работа по обновлению модельного ряда предлагаемой мебельной продукции должна вестись на предприятии регулярно.

Представляется целесообразным, придерживаясь стратегии производственной диверсификации деятельности, наладить на предприятии производство мебельных групп (столы и стулья) эконом-класса, т.к. производимые в настоящее время изделия из натуральной древесины являются относительно дорогими. Производство мебельных групп из комбинированных лесоматериалов (натуральная древесина, ДСП, МДФ и т.д.) позволит расширить ассортимент продукции и увеличить целевую аудиторию.

Для этих целей необходимо приобрести специализированный комплекс оборудования, включающий в себя:

оборудование для раскроя или форматно-раскроечные станки.

Форматно-раскроечные станки - основное деревообрабатывающее оборудование для производства мебели любого мебельного предприятия. Предлагается приобрести высокопроизводительный однопильный раскроечный центр GABBIANI GALAXY 3 130, который предлагает высокую производительность при высокой чистоте реза и отличной скорости. Центр разработан для средних и больших компаний, идеальное решение для интенсивной работы в несколько смен. Функции экономии времени, включая: новую электронно управляемую каретку HI-TRONIC (рис.6).



Рис. 6. Однопильный раскроечный центр GABBIANI GALAXY многофункциональный обрабатывающий центр для сверления, фрезерования и нанесения кромки MORBIDELLI Planet Super - HP. Высокопроизводительные многофункциональные центры предназначены для комплексной обработки криволинейных деталей, включающей нанесение и финишную доводку кромок.

Центр Planet создан для тех, кто выпускает серии или единичные заказы продукции, благодаря возможности обрабатывать две детали одновременно на рабочих столах. Также, доступна модификация с автоматическим позиционированием столов, существенно сокращающая время перенастройки (рис 7).

Рис. 7. Многофункциональный обрабатывающий центр для сверления, фрезерования и нанесения кромки 3-осный обрабатывающий центр c поворотными столами на 90° Greda Poker.



Poker, это 3-осный обрабатывающий центр, спроектированный для различных видов обработки, обычно выполняемых традиционными станками для обработки деталей стульев, столов, кроватей и мебели в общем.

Покер - простой многофункциональный обрабатывающий центр, отвечающий всем требованиям клиентов, которые работают на рынке производства мебели из массива древесины.

Существенными преимуществами данного станка являются:

* высокая скорость смены инструмента;

* высокая скорость обработки;

* легкое программирование;

* легкое использование и переход с одной программы обработки на другую (рис. 8)

Рис. 8. Обрабатывающий центр Greda Poker

Все представленное оборудование производства Италии предлагается фирмой «МДМ-ТЕХНО», которая является основным поставщиком в России ведущих мировых брендов оборудования для производства мебели, по ценам представленным в таблице 26.



Таблица 26 Стоимость мебельного оборудования

Наименование оборудования	Количество, шт.	Стоимость тыс. руб.
Раскроечный центр GABBIANI GALAXY 3 130	1	2470
Многофункциональный обрабатывающий центр для сверления, фрезерования и нанесения кромки MORBIDELLI	1	1560
Обрабатывающий центр c поворотными столами на 90° Greda Poker	1	2330
Итого	3	6360

Как видно инвестиции в приобретение оборудования составят 6360 тыс. руб.

Другой актуальной задачей предприятия является утилизация отходов мебельного производства.

На данный момент предприятие перерабатывает менее 20% отходов деятельности. Часть из них подвергается процедуре прямого сжигания для отопления производственных помещений, оставшийся объем отходов в малых количествах поступает на переработку в технологическую щепу, если есть такая потребность или это предусмотрено заданной технологией производства.

Предлагается из отходов лесоматериалов наладить на предприятии производство пеллет, что потребует приобретения определенного оборудования.

Линия по производству пеллет представлена на рисунке 9.

Рис. 9. Линия по производству пеллет

где 1 -- рубильная машина;

2 -- бункер скребкового транспортера;

3 -- наклонный скребковый транспортер;

4 -- материалопровод;

5 -- барабанная сушилка;

6 -- материалопровод;

7 -- циклон-отделитлель;

8 -- вентилятор;

9 -- молотковая дробилка;

10 -- пресс брикетирующий;

11 -- охлаждающий транспортер;

12 -- шнековый транспортер.

Стоимость основного оборудования приведена в таблице 27.

Таблица 27. Состав и стоимость технологического оборудования

Наименование оборудования	Количество, шт.	Стоимость тыс. руб.
Эстакада для отходов мебельного производства	1	20
Машина рубительная ДОС-1	1	200
Ленточный транспортер ЛК-500	1	160
Линия по производству пеллет	1	3060
Установка вентиляционная пылеулавливающая УВП-3000	1	60
Дозатор весовой	1	70
ИТОГО	_	3570

Таким образом, потребность в финансовых ресурсах для приобретения оборудования для производства пеллет составит 3570 тыс. руб. Совокупная потребность средств на закупку оборудования составит 9930 тыс. руб. в связи с отсутствием свободных финансовых ресурсов в таком объеме предприятию следует привлечь банковский кредит.

Обозначенные направлениями совершенствования деятельности предприятия позволят увеличить объем производства и реализации сельскохозяйственной продукции, повысить эффективность использования основного капитала и улучшить финансовые результаты его хозяйственной деятельности.

3.2 Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий

Экономическая эффективность предлагаемых мероприятий может быть оценена как отношение получаемого полезного эффекта в денежном выражении с затратами на их реализацию.

Предложенные мероприятия направлены на повышение производственной мощности предприятия, объема производства и тем самым улучшение конечных финансовых результатов.

В соответствии с первым мероприятием предлагается наладить на предприятии производство мебельных групп эконом-класса из комбинированных лесоматериалов (натуральная древесина, ДСП, МДФ и т.д.), что позволит расширить ассортимент продукции и увеличить целевую аудиторию.

Планируемая структура производства в результате реализации этой меры приведена в таблице 28.

Таблица 28. Планируемая структура производства мебели

Показатели	Ед. изм.	2015 год	План	Отклонение, +/-
		Кол-во, шт.	Сумма, тыс. руб.	Кол-во, шт.	сумма, тыс. руб.	Кол-во, шт.	сумма, тыс. руб.
Столы из натуральной древесины	шт.	42 153	145 457	42 153	145 457	-	-
Стулья из натуральной древесины	шт.	97 497	147 946	97 497	147 946	-	-
Столы из комбинированных материалов	шт.	-	-	11000	32296	11000	32296
Стулья из комбинированных материалов	шт.	-	-	28000	31360	28000	31360
Итого	шт.		293403	-	357059	-	63656

Как следует из табл. 28 в структуре производства по плану появляются новые группы мебельных групп из комбинированных материалов, предлагаемых потребителю по более низкой цене, что позволяет увеличить объем производства продукции на 63656 тыс. руб.

Предлагаемый объем новой продукции соответствует производственной мощности новой линии, а также ожиданиям относительно потребительского спроса населения. Однако для повышения реалистичности прогноза реализации следует предусмотреть возможные остатки нереализованной в отчетном году продукции и принять прирост объема реализации на уровне 60 000 тыс. руб.

Расчет себестоимости новых изделий приведен в табл. 29 и 30.

Таблица 29. Расчет себестоимости столов из комбинированных материалов (1 шт.)

Статья	Стоимость, руб.
1. Сырье и материалы	1040
2. ГСМ	135
3. Электроэнергия	144
4. Заработная плата	572
5. Начисления на заработную плату	179
6. Амортизация оборудования	172
7. Общепроизводственные расходы	89
8. Транспортные расходы	75
9. Производственная себестоимость продукции	2406

Как видно себестоимость изготовления 1 стола из комбинированных материалов составит 2406 руб.

В таблице 30 отражена себестоимость изготовления 1 стула.



Таблица 30. Расчет себестоимости стульев из комбинированных материалов (1 шт.)

Статья	Стоимость, руб.
1. Сырье и материалы	472
2. ГСМ	51
3. Электроэнергия	47
4. Заработная плата	193
5. Начисления на заработную плату	59
6. Амортизация оборудования	57
7. Общепроизводственные расходы	31
8. Транспортные расходы	24
9. Производственная себестоимость продукции	934

Себестоимость изготовления 1 стула по данным табл. 30 составит 934 руб.

Суммарные затраты на изготовление новой мебели составят:

2406 * 11000 + 934 * 28000= 26466 + 26152 = 52618 тыс. руб.

Валовая прибыль по мероприятию составит:

60000 - 52618 = 7382 тыс. руб.

Расчет прибыли от продаж по мероприятию потребует учета коммерческих расходов на реализацию новой продукции. Их величину примем на уровне 2% от величины дополнительной выручки (фактический уровень коммерческих расходов по предприятию):

0,02 * 60000 = 1200 тыс. руб.

Тогда прибыль от продаж составит:

7382 -1200 = 6182 тыс. руб.

Также для расчета прочих доходов по мероприятию и формирования прибыли до налогообложения необходимо определить величину процентов по кредиту для приобретения оборудования. Рассчитаем ежегодную сумму платежа по кредиту исходя из суммы кредита 10000 тыс. руб. и процентной ставки 17% годовых сроком на 6 лет.

10000 (1+0,17)6 / 6 = 3198 тыс. руб.

Прибыль до налогообложения по мероприятию будет равна:

6182 - 3198 = 2984 тыс. руб.

Следующее мероприятие предполагает организацию производства пеллет из отходов мебельного производства (включая отходы от нового производства).

Структура себестоимости топливных пеллет из отходов мебельного производства приведена в таблице 31.

Таблица 31. Расчет себестоимости 1 тонны пеллет

Статья затрат	Стоимость, руб.
1. Сырье и материалы	932
2. ГСМ	226
3. Электроэнергия	159
4. Заработная плата	882
5. Начисления на заработную плату	282
6. Амортизация оборудования	211
7. Общепроизводственные расходы	160
8. Транспортные расходы	126
9. Производственная себестоимость продукции	2978

Себестоимость 1 тонны пеллет составляет 2978 руб., средняя цена реализации 3600 руб.

Объем производства, исходя из производственной мощности, величины образующихся отходов мебельного производства и среднего расхода на 1 тонну в размере 1,65 тонн древесного сырья, составит:

1241 / 1,65 = 572,1 т.

Выручка от реализации этого количества пеллет составит:

572,1 * 3600 = 2059,6 тыс. руб.

Себестоимость пеллет равна:

2978 * 572,1 = 1703,7 тыс. руб.

Валовая прибыль по мероприятию:

2059,6 - 1703,7 = 355,9 тыс. руб.

С учетом коммерческих расходов в размере 2% от выручки получим прибыль от продаж:

355, 9 - 41,2 = 314,7 тыс. руб.

В результате реализации предложенных мер следует ожидать изменения конечных финансовых результатов деятельности предприятия.

Обобщим экономический эффект от всех предложенных мероприятий в сводной таблице и сопоставим его с фактическими результатами деятельности предприятия (табл. 32).

Таблица 32. Динамика финансовых результатов предприятия с учетом предложенных мероприятий, тыс. руб.

Показатели	Годы	Отклонение
	2015	Прогноз	+,-	%
Выручка от реализации	307756	369815,60	62059,60	20,17
Себестоимость продукции	267101	321422,70	54321,70	20,34
Валовая прибыль	40655	48392,90	7737,90	19,03
Прибыль (убыток) от продаж	98572	101870,70	3298,70	3,35
Прибыль до налогообложения	10128	13426,70	3298,70	32,57

Как видно по данным табл. 32, реализация предложенных мероприятий приводит к существенному улучшению показателей финансовых результатов. Так, выручка возрастает почти на 20%, валовая прибыль на 7,7 млн. руб. или 19%, прибыль от продаж увеличивается на 3,3 млн. руб. или 3,4 %.

Рассмотрим влияние результата реализации мероприятий на показатели использования основных фондов предприятия (таблица 33).

Таблица 33. Изменение показателей использования основных фондов

Показатели	Годы	Отклонение
	2015 факт	Прогноз	абсолют., +/-	относит.,%
Выручка от реализации, тыс. руб.	307756	369815,6	62059,60	20,17
Основные фонды, тыс. руб.	40065,5	44534,0	4468,50	11,15
Фондоотдача, руб.	7,68	8,30	0,62	8,11
Фондоемкость, руб.	0,13	0,12	-0,01	-7,50
Фондорентабельность, %	25,28	30,15	4,87	19,27



Как следует из данных табл. 33, фондоотдача основных фондов в результате реализации предложенных мер возрастает на 62 копейки или более 8%, фондоемкость снижается на 1 копейку, а фондорентабельность растет более чем на 19%.

Таким образом, улучшение финансовых результатов предприятия и показателей эффективности использования основных фондов свидетельствует в пользу целесообразности реализации предложенного комплекса мероприятий.



Заключение

По результатам проведенного исследования получено, что материально-техническую базу общественного производства составляют основные производственные фонды. От их объема зависят производственная мощность предприятия и уровень технической вооруженности труда. Эффективность использования основных фондов является одним из важнейших факторов, определяющих величину конечных финансовых результатов деятельности предприятия.

Таким образом, в работе рассмотрены актуальные вопросы повышения эффективности использования основных фондов хозяйствующего субъекта в современных условиях.

Объектом изучения данной дипломной работы является ПАО «Бештау», занимающееся производством и реализацией продукции растениеводства.

Результаты анализа деятельности предприятия показали, что в отчетном году выручка от реализации увеличилась на 23938 тыс. руб. или на 8,4%.

Наряду с ростом выручки себестоимость продукции также повысилась на 22379 тыс. руб. или более 9%.

В результате роста объема продаж валовая прибыль предприятия повысилась на 1559 млн. руб. или почти 4%.

Наличие коммерческих и управленческих расходов, а также рост последних в отчетном году привели к тому, что прибыль от продаж выросла чуть меньше - на 1306 тыс. руб. или 11%.

Также видно, что для прибыли до налогообложения и чистой прибыли в 2015г. также характерна положительная динамика: они выросли на 913 и 742 тыс. руб. соответственно (или больше 10%).

Рост объемов деятельности сопровождается некоторым увеличением производственного потенциала предприятия. Так, величина совокупного капитала увеличилась в 2015г. на 9% в результате роста оборотных средств, а численность работников увеличилась на 9 человек или почти 4%.

в структуре основных средств ПАО «Бештау» наибольший удельный вес, как в отчетном, так и в базисном году занимают машины и оборудование - 48,5 и 48,6 % соответственно в 2014 и в 2015гг., также достаточно высока доля зданий (38,9 и 38% соответственно в 2014 и 2015гг).

В целом среднегодовая стоимость основных фондов по их первоначальной стоимости увеличилась в отчетном году на 4143,5 тыс. руб., что составило 4,4%.

Основные фонды предприятия стали использоваться более эффективно.

Видно, что имеет место рост фондоотдачи, фондорентабельности и снижение фондоемкости, что явилось следствием увеличения выручки от реализации продукции и прибыли предприятия.

Имеет место небольшое увеличение доли активной части основных фондов, и вместе с тем повышение эффективности их использования, о чем свидетельствует рост фондоотдачи активной части основных фондов более чем на 11% (или почти 2 копейки на 1 руб. основных фондов).

Данное увеличение доли активной части основных фондов следует считать положительным фактом, так как это свидетельствует о росте доли той части основных фондов, которые непосредственно участвуют в основной деятельности предприятия и вырабатывают продукцию.

Кроме того, такой рост сопровождается ростом степени их загрузки в силу увеличения объемов производства, что отразилось на положительной динамике фондоотдачи активной части основных фондов.

С учетом выявленных аспектов в деятельности предприятия для успешного развития в ближайшей перспективе приоритетными направлениями деятельности должны стать:

- производство расширенного ассортимента мебели из натуральных пород древесины;

- разработка новых и модернизация выпускаемых видов продукции;

- техническое перевооружение, развитие нового парка технологического оборудования и модернизация производственных площадей.

Представляется целесообразным, придерживаясь стратегии производственной диверсификации деятельности, наладить на предприятии производство мебельных групп (столы и стулья) эконом-класса, т.к. производимые в настоящее время изделия из натуральной древесины являются относительно дорогими. Производство мебельных групп из комбинированных лесоматериалов (натуральная древесина, ДСП, МДФ и т.д.) позволит расширить ассортимент продукции и увеличить целевую аудиторию.

Другой актуальной задачей предприятия является утилизация отходов мебельного производства.

Предлагается из отходов лесоматериалов наладить на предприятии производство пеллет, что потребует приобретения определенного оборудования.

Реализация предложенных мероприятий приводит к существенному улучшению показателей финансовых результатов. Так, выручка возрастает почти на 20%, валовая прибыль на 7,7 млн. руб. или 19%, прибыль от продаж увеличивается на 3,3 млн. руб. или 3,4 %.

Фондоотдача основных фондов в результате реализации предложенных мер возрастает на 62 копейки или более 8%, фондоемкость снижается на 1 копейку, а фондорентабельность растет более чем на 19%.

Следовательно, улучшение финансовых результатов предприятия и показателей эффективности использования основных фондов свидетельствует о целесообразности реализации предложенного комплекса мероприятий.



Список литературы

1. Базилевич, А.И. Экономика предприятия (фирмы): учебник для бакалавров / В.Я. Горфинкель, А.И. Базилевич, Л.В. Бобков. - М.: Проспект, 2014. - 640 c.

2. Вартанов А. С. Экономическая диагностика деятельности предприятия: организация и методология: Учеб.пособие / А. С. Вартанов. - М.: Финансы и статистика, 2014. - 326 с.

3. Вахрушин М.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник.-М.: Вузовский учебник, 2008. -484с.

4. Зотов В.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие: Кемерово, 2008.

5. Горемыкин В.А. Планирование на предприятии: Учебник. - М.: Филинъ, 2003. - 520 с.

6. Грибов В.Д. Экономика предприятия: Учебник / В.Д. Грибов, В.П. Грузинов, - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2004. - 336 с.

7. Данилов Е.Н., Абарникова В.Е., Шпиков Л.К. Анализ хозяйственной деятельности в бюджетных организациях и научных учреждениях: Учебное пособие. - Мн.: Интерпрессервис, Экоперспектива, 2009. - 336 с.

8. Ермолович Л.Л., Сивчик Л.Г. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / Под общ. ред. Л.Л. Ермолович. - Мн.: Интерпрессервис, Экоперспектива, 2005. - 576 с.

9. Ермолович Л.Л. Практикум по анализу хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. - Мн.: Книжный дом, 2003. - 228 с.

10. Зайцев Н.А. Экономика, организация и управление предприятием: Учебное пособие для вузов. - М.: ИНФРА-М, 2008. - 455 с.

11. Иванов, И.Н. Экономический анализ деятельности предприятия: Учебник / И.Н. Иванов. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 348 c.

12. Кантор Е.Л. Экономика предприятия: учебное пособие / Е.Л.Кантор, Г.А.Маховикова, В.Е.Кантор. - СПб.: Питер, 2014

13. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.: ПБОЮЛ Гриженко Е.М., 2004. - 424 с.

14. Комплексный экономический анализ предприятия. Под редакцией Н. В. Войтоловского, А. П. Калининой, И. И. Мазуровой: учебник.-СПб.: Питер, 2009.-576с.

15. Любанова Т.П., Мясоедова Л.В., Олейникова Ю.А. Стратегическое планирование на предприятии: Учебное пособие. - М.: «Издательство ПРИОР», 2003. - 272 с.

16. Медведев О. В., Шпилевская Е. В., Немова А. В. Комплексный экономический анализ деятельности предприятия: учебник.- Ростов/д: «Феникс», 2014. -352с.

17. Одинцов, В.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учеб.пособие для нач. проф. образования / В.А.Одинцов. - М.: Академия, 2014. - 252 с.

18. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник. - 5-изд. пераб. и доп. - М: Инфра-М, 2009. - 536с. - (высшее образование).

19. Мильнер Б.З. Теория организации: Учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2009. - 558 с.

20. Паламарчук А.С., Паштова Л.Г. Экономика предприятия: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, Издательство Российской экономической академии, 2008. - 176 с.

21. Пивоваров С.В. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческой организации. - М.: Дашков и Ко, 2005. - 120 с.

22. Прыкин Б.В. Технико-экономический анализ производства. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. - 476 с.

23. Прыкина Л.В. Экономический анализ предприятия: Учебник для вузов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. - 360 с.

24. Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 2-е изд., стериотип. - М.: Издательский центр «Академия»; Мастерство, 2004. - 336 с.

25. Раицкий К.А. Экономика организации (предприятия): Учебник. - 4-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2003. - 1012 с.

26. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 615с.

27. Толпегина, О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для бакалавров / О.А. Толпегина, Н.А. Толпегина. - М.: Юрайт, 2014. - 672 C.

28. Экономика предприятия: Учебник для вузов / Под ред. проф. В.Я. Горфинкеля, проф. В.А. Швандара. -3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2014. -718с.

29. Экономика предприятия (фирмы): Практикум/ Под ред. О.И. Волкова, В.Я. Позднякова. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 331 с.

30. Экономика организации (предприятия): Учебник для вузов / Под ред. проф. В.Я. Горфинкеля, проф. В.А. Швандера. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 608 с.

31. Экономика предприятия (фирмы): Учебник / Под ред. проф. О.Н. Волкова, О.В. Девяткина. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 601 с.

32. Экономический анализ: Учебник/Под ред. Л.Т. Гиляровской. - 2-е изд., доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. - 615 с.

33. Экономический анализ хозяйственной деятельности / В. И. Герасимова, Г. Л. Харевич. - Минск: Право и экономика, 2013. - 513 с.

34. Яркина Т.В. Основы экономики предприятия: Краткий курс. Учебное пособие для студентов вузов и средних специальных заведений. М., 2009.

Размещено на Allbest.ru