Главная Коллекция "Otherreferats" Экономика и экономическая теория Развитие современной экономической системы

Развитие современной экономической системы

Взаимодействие и финансовая интеграция стран. Визуальный, корреляционный и каузальный анализ. Тестирование на наличие стационарности временных рядов. Построение модели векторной авторегрессии. Анализ характера изменения текущих взаимосвязей индексов.

Рубрика	Экономика и экономическая теория
Вид	курсовая работа
Язык	русский
Дата добавления	28.12.2015
Размер файла	3,2 M

посмотреть текст работы

скачать работу можно здесь

полная информация о работе

весь список подобных работ

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Страница:

NIKKEI ---> VIX

MICEX нет связи VIX

VIX ---> MICEX

MICEX нет связи VIX

HSI ---> VIX

HSI нет связи VIX

HSI ---> VIX

FTSE <---> VIX

DAX ---> VIX

DAX нет связи VIX

DAX ---> VIX

DAX нет связи VIX

CAC ---> VIX

CAC <---> VIX

CAC ---> VIX

CAC <---> VIX

SP500 ---> PX

NIKKEI ---> PX

NIKKEI нет связи PX

MICEX нет связи PX

HSI ---> PX

HSI нет связи PX

HSI ---> PX

HSI нет связи PX

FTSE ---> PX

FTSE нет связи PX

DAX нет связи PX

CAC ---> PX

CAC нет связи PX

NIKKEI ---> SP500

NIKKEI нет связи SP500

NIKKEI ---> SP500

MICEX нет связи SP500

HSI нет связи SP500

HSI ---> SP500

HSI нет связи SP500

FTSE ---> SP500

DAX ---> SP500

DAX нет связи SP500

CAC ---> SP500

MICEX нет связи NIKKEI

NIKKEI ---> HSI

HSI нет связи NIKKEI

FTSE <---> NIKKEI

DAX ---> NIKKEI

CAC <---> NIKKEI

HSI нет связи MICEX

FTSE нет связи MICEX

DAX нет связи MICEX

CAC нет связи MICEX

HSI ---> FTSE

FTSE нет связи HSI

DAX нет связи HSI

HSI ---> CAC

DAX нет связи FTSE

CAC нет связи FTSE

CAC нет связи DAX

Графики импульсного отклика MICEX (период 1)

Графики импульсного отклика MICEX (период 2)

Приложение №20: Графики импульсного отклика MICEX (период 3)

Суммарная таблица для теста Йохансена для всех пяти спецификаций. Период №3

Date: 05/26/15 Time: 05:05
Sample: 12/01/2014 4/30/2015
Included observations: 106
Series: LNMICEX LNCAC LNDAX LNFTSE LNHSI LNNIKKEI LNPX LNSP500 LNVIX
Lags interval: 1 to 1

Selected (0.05 level*) Number of Cointegrating Relations by Model


Data Trend:	None	None	Linear	Linear	Quadratic
Test Type	No Intercept	Intercept	Intercept	Intercept	Intercept
	No Trend	No Trend	No Trend	Trend	Trend
Trace	0	1	1	1	2
Max-Eig	1	0	0	1	1


*Critical values based on MacKinnon-Haug-Michelis (1999)

Information Criteria by Rank and Model


Data Trend:	None	None	Linear	Linear	Quadratic
Rank or	No Intercept	Intercept	Intercept	Intercept	Intercept
No. of CEs	No Trend	No Trend	No Trend	Trend	Trend


	Log Likelihood by Rank (rows) and Model (columns)
0	3137.461	3137.461	3141.336	3141.336	3144.143
1	3165.254	3165.664	3169.525	3179.713	3182.438
2	3184.733	3187.422	3191.282	3203.653	3206.317
3	3197.447	3204.791	3208.585	3225.403	3227.972
4	3207.883	3216.746	3220.466	3239.623	3242.188
5	3214.264	3226.418	3229.728	3251.088	3253.562
6	3219.308	3232.340	3235.639	3258.972	3261.434
7	3223.282	3237.239	3240.311	3264.883	3267.338
8	3225.209	3241.040	3242.731	3268.229	3269.876
9	3225.237	3242.761	3242.761	3270.366	3270.366


	Akaike Information Criteria by Rank (rows) and Model (columns)
0	-57.66908	-57.66908	-57.57237	-57.57237	-57.45553
1	-57.85384	-57.84273	-57.76462	-57.93799	-57.83846
2	-57.88175	-57.89475	-57.83551	-58.03118	-57.94937
3	-57.78203	-57.86399	-57.82236	-58.08308*	-58.01834
4	-57.63930	-57.73106	-57.70690	-57.99290	-57.94695
5	-57.42007	-57.55506	-57.54204	-57.85072	-57.82193
6	-57.17563	-57.30830	-57.31394	-57.64099	-57.63083
7	-56.91098	-57.04224	-57.06246	-57.39402	-57.40260
8	-56.60772	-56.75547	-56.76851	-57.09867	-57.11087
9	-56.26862	-56.42944	-56.42944	-56.78049	-56.78049


	Schwarz Criteria by Rank (rows) and Model (columns)
0	-55.63381*	-55.63381*	-55.31096	-55.31096	-54.96798
1	-55.36629	-55.33005	-55.05093	-55.19917	-54.89862
2	-54.94191	-54.90466	-54.66953	-54.81495	-54.55725
3	-54.38991	-54.39649	-54.20410	-54.38944	-54.17395
4	-53.79490	-53.78615	-53.63636	-53.82185	-53.65027
5	-53.12339	-53.13275	-53.01922	-53.20227	-53.07297
6	-52.42667	-52.40858	-52.33883	-52.51512	-52.42959
7	-51.70973	-51.66511	-51.63508	-51.79074	-51.74907
8	-50.95419	-50.90093	-50.88885	-51.01799	-51.00506
9	-50.16282	-50.09750	-50.09750	-50.22240	-50.22240

Суммарная таблица для теста Йохансена для всех пяти спецификаций. Период №2

Date: 05/26/15 Time: 05:27
Sample: 3/04/2014 11/28/2014
Included observations: 192
Series: LNMICEX LNCAC LNDAX LNFTSE LNHSI LNNIKKEI LNPX LNSP500
Lags interval: 1 to 1

Selected (0.05 level*) Number of Cointegrating Relations by Model


Data Trend:	None	None	Linear	Linear	Quadratic
Test Type	No Intercept	Intercept	Intercept	Intercept	Intercept
	No Trend	No Trend	No Trend	Trend	Trend
Trace	0	0	0	0	0
Max-Eig	0	0	0	0	0


*Critical values based on MacKinnon-Haug-Michelis (1999)

Information Criteria by Rank and Model


Data Trend:	None	None	Linear	Linear	Quadratic
Rank or	No Intercept	Intercept	Intercept	Intercept	Intercept
No. of CEs	No Trend	No Trend	No Trend	Trend	Trend


	Log Likelihood by Rank (rows) and Model (columns)
0	5566.929	5566.929	5569.053	5569.053	5570.798
1	5585.764	5585.769	5587.891	5588.102	5589.836
2	5601.904	5602.039	5603.916	5604.691	5605.899
3	5615.335	5615.493	5617.147	5618.895	5619.903
4	5622.640	5624.765	5626.023	5627.781	5628.604
5	5627.213	5630.426	5631.678	5635.006	5635.829
6	5629.181	5633.528	5634.779	5638.998	5639.438
7	5630.547	5635.081	5636.259	5641.660	5642.099
8	5630.571	5636.440	5636.440	5643.089	5643.089


	Akaike Information Criteria by Rank (rows) and Model (columns)
0	-57.32218	-57.32218	-57.26097	-57.26097	-57.19581
1	-57.35170	-57.34134	-57.29053	-57.28231	-57.22746
2	-57.35317*	-57.33374	-57.29079	-57.27803	-57.22811
3	-57.32640	-57.29681	-57.26194	-57.24891	-57.20733
4	-57.23583	-57.21630	-57.18774	-57.16438	-57.13129
5	-57.11680	-57.09819	-57.07998	-57.06256	-57.03989
6	-56.97064	-56.95342	-56.94562	-56.92706	-56.91082
7	-56.81820	-56.79251	-56.79436	-56.77771	-56.77187
8	-56.65178	-56.62958	-56.62958	-56.61552	-56.61552


	Schwarz Criteria by Rank (rows) and Model (columns)
0	-56.23635*	-56.23635*	-56.03941	-56.03941	-55.83852
1	-55.99441	-55.96709	-55.79751	-55.77233	-55.59871
2	-55.72442	-55.67106	-55.52632	-55.47962	-55.32791
3	-55.42620	-55.34570	-55.22601	-55.16208	-55.03566
4	-55.06417	-54.97678	-54.88035	-54.78912	-54.68817
5	-54.67368	-54.57024	-54.50113	-54.39888	-54.32531
6	-54.25606	-54.13704	-54.09531	-53.97496	-53.92478
7	-53.83216	-53.68771	-53.67260	-53.53718	-53.51437
8	-53.39429	-53.23636	-53.23636	-53.08656	-53.08656

Суммарная таблица для теста Йохансена для всех пяти спецификаций. Период №1

Date: 05/26/15 Time: 05:29
Sample: 1/10/2013 3/03/2014
Included observations: 295
Series: LNMICEX LNDAX LNNIKKEI LNPX LNHSI
Lags interval: 1 to 1

Selected (0.05 level*) Number of Cointegrating Relations by Model


Data Trend:	None	None	Linear	Linear	Quadratic
Test Type	No Intercept	Intercept	Intercept	Intercept	Intercept
	No Trend	No Trend	No Trend	Trend	Trend
Trace	0	0	0	0	0
Max-Eig	0	0	0	0	0


*Critical values based on MacKinnon-Haug-Michelis (1999)

Information Criteria by Rank and Model


Data Trend:	None	None	Linear	Linear	Quadratic
Rank or	No Intercept	Intercept	Intercept	Intercept	Intercept
No. of CEs	No Trend	No Trend	No Trend	Trend	Trend


	Log Likelihood by Rank (rows) and Model (columns)
0	4850.160	4850.160	4854.195	4854.195	4856.046
1	4865.150	4865.697	4869.237	4869.434	4871.208
2	4873.365	4874.000	4876.760	4881.053	4882.790
3	4877.716	4879.861	4882.249	4887.595	4888.386
4	4879.791	4884.120	4884.573	4892.152	4892.864
5	4879.974	4885.773	4885.773	4894.381	4894.381


	Akaike Information Criteria by Rank (rows) and Model (columns)
0	-32.71295	-32.71295	-32.70641	-32.70641	-32.68506
1	-32.74678*	-32.74371	-32.74059	-32.73515	-32.72005
2	-32.73468	-32.72542	-32.72379	-32.73934	-32.73078
3	-32.69638	-32.69058	-32.69321	-32.70912	-32.70092
4	-32.64265	-32.64488	-32.64117	-32.66544	-32.66348
5	-32.57609	-32.58151	-32.58151	-32.60597	-32.60597


	Schwarz Criteria by Rank (rows) and Model (columns)
0	-32.40050*	-32.40050*	-32.33146	-32.33146	-32.24762
1	-32.30934	-32.29377	-32.24066	-32.22272	-32.15763
2	-32.17226	-32.13800	-32.09888	-32.08943	-32.04338
3	-32.00898	-31.96568	-31.94332	-31.92173	-31.88854
4	-31.83027	-31.78250	-31.76629	-31.74057	-31.72612
5	-31.63873	-31.58165	-31.58165	-31.54362	-31.54362

VECM модель, период №3.

Vector Error Correction Estimates
Date: 05/26/15 Time: 05:44
Sample (adjusted): 12/03/2014 4/30/2015
Included observations: 106 after adjustments
Standard errors in ( ) & t-statistics in [ ]


Cointegrating Eq:	CointEq1


LNMICEX(-1)	1.000000

LNCAC(-1)	-1.498968
	(0.74123)
	[-2.02228]

LNDAX(-1)	0.854124
	(0.53105)
	[ 1.60836]

LNFTSE(-1)	-0.760746
	(0.56488)
	[-1.34674]

LNHSI(-1)	0.621534
	(0.17349)
	[ 3.58256]

LNNIKKEI(-1)	4.742296
	(0.36981)
	[ 12.8234]

LNPX(-1)	-1.840626
	(0.28558)
	[-6.44513]

LNSP500(-1)	0.784615
	(0.62167)
	[ 1.26211]

LNVIX(-1)	0.358179
	(0.09248)
	[ 3.87314]

@TREND(12/01/14)	-0.005460
	(0.00076)
	[-7.20488]

C	-42.75139


Error Correction:	D(LNMICEX)	D(LNCAC)	D(LNDAX)	D(LNFTSE)	D(LNHSI)	D(LNNIKKEI)	D(LNPX)	D(LNSP500)	D(LNVIX)


CointEq1	-0.251346	-0.040035	-0.037981	0.010596	-0.037095	-0.085465	-0.010809	0.009827	-0.222311
	(0.04529)	(0.03457)	(0.03829)	(0.02613)	(0.02841)	(0.02898)	(0.02448)	(0.02313)	(0.20282)
	[-5.54988]	[-1.15801]	[-0.99194]	[ 0.40550]	[-1.30555]	[-2.94925]	[-0.44153]	[ 0.42492]	[-1.09608]

D(LNMICEX(-1))	-0.088975	-0.015363	-0.056133	0.031562	-0.050044	-0.002716	-0.002966	-0.000260	-0.232265
	(0.09172)	(0.07002)	(0.07755)	(0.05292)	(0.05754)	(0.05869)	(0.04958)	(0.04684)	(0.41077)
	[-0.97007]	[-0.21942]	[-0.72387]	[ 0.59640]	[-0.86968]	[-0.04628]	[-0.05983]	[-0.00554]	[-0.56544]

D(LNCAC(-1))	-0.037872	-0.063248	-0.001701	0.393158	0.066586	-0.091904	0.229744	0.342974	-3.372258
	(0.39102)	(0.29850)	(0.33060)	(0.22561)	(0.24532)	(0.25020)	(0.21136)	(0.19967)	(1.75118)
	[-0.09685]	[-0.21189]	[-0.00514]	[ 1.74262]	[ 0.27142]	[-0.36732]	[ 1.08698]	[ 1.71770]	[-1.92570]

D(LNDAX(-1))	-0.188446	-0.096161	-0.079623	-0.376884	-0.302698	0.208159	-0.202377	-0.212756	1.919637
	(0.31203)	(0.23820)	(0.26381)	(0.18003)	(0.19576)	(0.19966)	(0.16866)	(0.15933)	(1.39741)
	[-0.60394]	[-0.40371]	[-0.30182]	[-2.09339]	[-1.54626]	[ 1.04259]	[-1.19990]	[-1.33528]	[ 1.37371]

D(LNFTSE(-1))	0.167504	0.153229	0.064478	-0.061808	0.320781	0.305024	0.175629	0.225924	-1.821149
	(0.28552)	(0.21796)	(0.24140)	(0.16474)	(0.17913)	(0.18270)	(0.15433)	(0.14580)	(1.27871)
	[ 0.58666]	[ 0.70301]	[ 0.26710]	[-0.37518]	[ 1.79076]	[ 1.66958]	[ 1.13798]	[ 1.54956]	[-1.42421]

D(LNHSI(-1))	0.362716	0.271024	0.237161	0.206670	0.094698	-0.032498	0.112276	0.068984	-0.516639
	(0.17587)	(0.13426)	(0.14869)	(0.10147)	(0.11034)	(0.11253)	(0.09506)	(0.08981)	(0.78763)
	[ 2.06239]	[ 2.01872]	[ 1.59497]	[ 2.03667]	[ 0.85825]	[-0.28879]	[ 1.18106]	[ 0.76814]	[-0.65594]

D(LNNIKKEI(-1))	0.735825	0.461498	0.378650	0.254915	0.279918	0.217948	0.062736	0.107046	-1.096559
	(0.21993)	(0.16789)	(0.18594)	(0.12689)	(0.13798)	(0.14072)	(0.11888)	(0.11230)	(0.98493)
	[ 3.34579]	[ 2.74889]	[ 2.03642]	[ 2.00890]	[ 2.02874]	[ 1.54878]	[ 0.52774]	[ 0.95319]	[-1.11334]

D(LNPX(-1))	-0.534484	-0.337529	-0.271931	-0.189975	-0.008329	-0.258284	-0.166463	-0.205570	2.060960
	(0.21384)	(0.16324)	(0.18080)	(0.12338)	(0.13416)	(0.13683)	(0.11559)	(0.10920)	(0.95770)
	[-2.49940]	[-2.06764]	[-1.50406]	[-1.53970]	[-0.06208]	[-1.88761]	[-1.44012]	[-1.88255]	[ 2.15199]

D(LNSP500(-1))	0.045224	-0.361113	-0.455254	-0.267367	0.307984	-0.205400	0.033955	-0.323190	2.614679
	(0.39315)	(0.30012)	(0.33239)	(0.22684)	(0.24665)	(0.25156)	(0.21251)	(0.20076)	(1.76069)
	[ 0.11503]	[-1.20324]	[-1.36964]	[-1.17867]	[ 1.24866]	[-0.81651]	[ 0.15978]	[-1.60987]	[ 1.48503]

D(LNVIX(-1))	-0.013009	-0.028885	-0.029962	-0.029559	0.035022	-0.016007	-0.009988	-0.003132	0.010970
	(0.04105)	(0.03134)	(0.03471)	(0.02369)	(0.02576)	(0.02627)	(0.02219)	(0.02096)	(0.18385)
	[-0.31689]	[-0.92173]	[-0.86326]	[-1.24794]	[ 1.35981]	[-0.60938]	[-0.45011]	[-0.14940]	[ 0.05967]

C	-0.000595	0.000589	0.000678	-0.000226	0.001362	0.000509	-0.000202	-0.000193	0.003828
	(0.00153)	(0.00117)	(0.00130)	(0.00088)	(0.00096)	(0.00098)	(0.00083)	(0.00078)	(0.00687)
	[-0.38773]	[ 0.50300]	[ 0.52308]	[-0.25575]	[ 1.41516]	[ 0.51829]	[-0.24332]	[-0.24684]	[ 0.55728]


R-squared	0.278575	0.171092	0.111106	0.238049	0.139210	0.182926	0.150356	0.204697	0.258698
Adj. R-squared	0.202636	0.083839	0.017538	0.157844	0.048600	0.096918	0.060920	0.120981	0.180667
Sum sq. resids	0.021834	0.012723	0.015607	0.007269	0.008594	0.008939	0.006379	0.005693	0.437914
S.E. equation	0.015160	0.011573	0.012817	0.008747	0.009511	0.009700	0.008195	0.007741	0.067894
F-statistic	3.668384	1.960863	1.187436	2.967993	1.536372	2.126855	1.681151	2.445130	3.315297
Log likelihood	299.4426	328.0632	317.2368	357.7367	348.8601	346.7718	364.6541	370.6846	140.5186
Akaike AIC	-5.442312	-5.982325	-5.778054	-6.542202	-6.374719	-6.335318	-6.672719	-6.786503	-2.443748
Schwarz SC	-5.165918	-5.705930	-5.501659	-6.265807	-6.098325	-6.058923	-6.396325	-6.510108	-2.167353
Mean dependent	0.000522	0.001329	0.001298	0.000402	0.001638	0.000943	0.000166	0.000242	-0.000614
S.D. dependent	0.016978	0.012091	0.012931	0.009532	0.009751	0.010208	0.008456	0.008257	0.075007


Determinant resid covariance (dof adj.)	1.91E-37
Determinant resid covariance	7.12E-38
Log likelihood	3179.713
Akaike information criterion	-57.93799
Schwarz criterion	-55.19917

Размещено на Allbest.ru

Страница:

курсовая работа "Развитие современной экономической системы" скачать

Подобные документы

Модель авторегрессии и скользящего среднего (ARMA)
Использование эконометрических моделей, построенных на основе временных рядов, для прогнозирования перспектив бизнеса и экономики. Общий вид модели авторегрессии первого порядка. Характеристика модели скользящего среднего. Идентификация модели ARMA.

курсовая работа [2,0 M], добавлен 13.09.2015
Статистический анализ рядов динамики в MS Excel
Статистический анализ рядов динамики. Показатели изменения уровней ряда динамики. Связный анализ рядов динамики. Корреляционный анализ рядов динамики. Элементы интерполяции и экстраполяции. Встроенные функции MS Excel для анализа рядов динамики.

курсовая работа [1,0 M], добавлен 17.12.2015
Количественный анализ рыбных ресурсов на территории Российской Федерации
Охрана рыбных ресурсов, принципы и подходы, законодательно-правовая база данного процесса. Порядок проведения математического анализа рыбных ресурсов современной России: корреляционный, временных рядов (выделение трендов) и регрессионный анализ.

курсовая работа [245,9 K], добавлен 06.03.2012
Статистический анализ инвестиционной деятельности в регионе
Инвестиционная деятельность как объект исследования. Состав и роль инвестиции в основной капитал. Первичный, корреляционный и регрессионный анализ данных. Статистический анализ временных рядов. Методика построения диаграмм рассеивания между переменными.

курсовая работа [790,9 K], добавлен 03.11.2014
Финансовая интеграция развитых стран
Анализ степени финансовой интеграции и свободы движения капитала в США, Германии, Корее и Китае. Построение глобальной кривой доходности, ее параметры. Анализ спредов–отклонений процентных ставок от предписываемых непокрытым процентным паритетом.

дипломная работа [3,0 M], добавлен 04.11.2015
Анализ прогнозирования в деятельности СУ-167 ОАО "МОЗЫРЬПРОМСТРОЙ"
Понятие и основные этапы разработки прогноза. Задачи анализа временных рядов. Оценка состояния и тенденций развития прогнозирования на основе анализа временных рядов СУ-167 ОАО "Мозырьпромстрой", практические рекомендации по его совершенствованию.

курсовая работа [378,6 K], добавлен 01.07.2013
Среднеарифметический и среднегармонический индексы в анализе рыночных процессов
Теоретические основы среднеарифметического и среднегармонического индексов, понятия средней величины и индексов, среднеарифметического и среднегармонического индексов. Построение статистических рядов распределения предприятий по различным признакам.

курсовая работа [1,5 M], добавлен 19.03.2010
Бизнес-прогнозирование с помощью моделей временных рядов
Понятие временного ряда, компоненты. Сглаживание, анализ периодических колебаний. Сезонность, аддитивная и мультипликативная модели. Понятие белого шума в моделях динамики рядов. Оператор лагового сдвига. Оценка и вывод автокорреляционной функции.

курсовая работа [659,4 K], добавлен 13.09.2015
Экономическое моделирование
Методы анализа структуры временных рядов, содержащих сезонные колебания. Рассмотрение подхода методом скользящей средней и построение аддитивной (или мультипликативной) модели временного ряда. Расчет оценок сезонной компоненты в мультипликативной модели.

контрольная работа [57,9 K], добавлен 12.02.2015
Типы и модели экономических систем
Элементы, критерии и типы экономической системы. Смешанная экономика: сущность и модели. Сравнительный анализ основных социально-экономических моделей развитых стран. Неоиндустриальная модернизация в современной России. Инновационный путь развития.

курсовая работа [32,4 K], добавлен 10.04.2016

Другие документы, подобные "Развитие современной экономической системы"

весь список подобных работ

скачать работу можно здесь

Работы в архивах красиво оформлены согласно требованиям ВУЗов и содержат рисунки, диаграммы, формулы и т.д.
PPT, PPTX и PDF-файлы представлены только в архивах.
Рекомендуем скачать работу.