Анализ себестоимости и динамики прибыли на примере ОАО "Кемеровский хладокомбинат"
Способы повышения эффективности использования основных средств ОАО "Кемеровский хладокомбинат". Анализ использования основных фондов. Структура трудовых ресурсов и их использование. Себестоимость и динамика прибыли. Финансовое состояние предприятия.
| Рубрика | Экономика и экономическая теория |
| Вид | дипломная работа |
| Язык | русский |
| Дата добавления | 25.09.2011 |
| Размер файла | 447,9 K |
Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже
Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.
2. Если Е*1<0, Е*2>=0, Е*3>=0 - нормальная устойчивость;
3. Если Е*1<0, Е*2<0, Е*3>=0 - неустойчивое состояние;
4. Если Е*1<0, Е*2<0, Е*3<0 - кризисное состояние, где
Е 1=4 раздел пассива - 1 раздел актива;
Е 2=Е 1 + 5 раздел пассива;
Е 3=Е 2 + краткосрочные заемные средства;
Е*1=Е 1 - запасы;
Е*2=Е 2 - запасы;
Е*3=Е 3 - запасы [13].
Рассчитаем показатели финансовой устойчивости за 2003 год:
Е*1 = 34451 тыс. руб. - 28088 тыс. руб. = 6363 тыс. руб.
Е*2 = (34451 тыс. руб. + 14282 тыс. руб.) - 28088 тыс. руб. = 21191 тыс. руб.
Е*3 = (48733 тыс. руб. + 2200 тыс. руб.) - 28088 тыс. руб. = 22845 тыс. руб.
Показатели финансовой устойчивости за 2004 год будут следующие:
Е*1 = 34363 тыс. руб. - 27011 тыс. руб. = 7352 тыс. руб.
Е*2 = (34363 тыс. руб. + 16526 тыс. руб.) - 27011 тыс. руб. = 23878 тыс. руб.
Е*3 = (50889 тыс. руб. +3500 тыс. руб.) - 27011 тыс. руб. = 27378 тыс. руб.
Составим соответствующие расчетам неравенства:
2003 год
Е*1>=0, Е*2>=0, E*3>=0 - абсолютная устойчивость
2004 год
Е*1>=0, Е*2>=0, E*3>=0 - абсолютная устойчивость
Таким образом, за исследуемый период времени (2003-2004 гг.) ОАО "Кемеровский хладокомбинат" было абсолютно финансово устойчивым.
Дополнительно рассчитаем различные коэффициенты финансовой устойчивости предприятия (таблица 5.5).
Таблица 5.5 - Анализ коэффициентов финансовой устойчивости
|
Показатели |
Формула |
2003 г. |
2004 г. |
|
|
Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
К1 = КС/В, где КС - собственный капитал; В - величина всех активов предприятия |
0,6 |
0,6 |
|
|
Финансовый рычаг (леверидж) |
К2 = КЗ/КС, где КЗ - заемные средства |
0,57 |
0,57 |
|
|
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами финансирования |
К3 = (КС + АВ) / АО, где АВ - внеоборотные активы; АО - оборотные активы |
1,9 |
1,8 |
|
|
Коэффициент маневренности |
К4 = (КС - АВ) / КС |
0,31 |
0,29 |
|
|
Коэффициент соотношения собственных и привлеченных средств |
К5 = КС/КЗ |
1,73 |
1,75 |
Данные, представленные в таблице 5.5, позволяют сделать вывод об общем улучшении финансовой устойчивости ОАО "Кемеровский хладокомбинат" за анализируемый период. Остается стабильным коэффициент автономии, что свидетельствует об устойчивом показателе финансовой независимости предприятия.
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств (леверидж), как в 2003 г, так и в 2004 г, соответствует нормативному значению (? 1), что свидетельствует о достаточности собственных средств предприятия для покрытия своих обязательств на конец периода.
Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования также соответствует нормативному ограничению (?0,6-0,8) во все годы.
Коэффициент маневренности за анализируемый период меньше нормы (норма составляет >0,5), что свидетельствует о недостаточной величине мобильных средств предприятия.
В целом, расчет коэффициентов финансовой устойчивости предприятия показал, что ОАО "Кемеровский хладокомбинат" можно назвать достаточно устойчивым предприятием. Однако, величину мобильных средств следует увеличивать.
5.5 Анализ показателей платежеспособности предприятия
Анализ платежеспособности предприятия оценивается на основе показателей ликвидности. В свою очередь, анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков погашения. Для анализа коэффициентов ликвидности составим таблицу 5.6.
Таблица 5.6 - Анализ коэффициентов ликвидности
|
Показатели |
Реко-мендуе-мые значения |
2003 г. |
2004 г. |
|
|
Наиболее ликвидные активы (А1) |
- |
1618 |
464 |
|
|
Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и краткосрочная дебиторская задолженность (А2) |
- |
17287 |
13937 |
|
|
Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, краткосрочная дебиторская задолженность, запасы и затраты с учетом НДС за минусом расходов будущих периодов (А3) |
- |
42485 |
37418 |
|
|
Наиболее срочные обязательства (П1): кредиторская задолженность, расчеты по дивидендам и пр. |
12083 |
13026 |
||
|
Краткосрочные пассивы (П2) - краткосрочные займы и кредиты |
2200 |
3500 |
||
|
Долгосрочные обязательства (П3) |
14537 |
11086 |
||
|
Постоянные пассивы (П4) - статьи раздела III "Капитал и резервы + доходы будущих периодов = резервы предстоящих периодов |
50046 |
48408 |
||
|
Коэффициент абсолютной ликвидности: Кал = А1/ (П1+П2) |
- |
0,1 |
0,03 |
|
|
Коэффициент быстрой ликвидности: Кбл = (А1+А2) / (П1+П2) |
0,7-1,5 |
1,3 |
2,3 |
|
|
Коэффициент текущей ликвидности: Ктл = (А1+А2+А3) / (П1+П2) |
? 2 |
4,3 |
3,1 |
|
|
Общий показатель ликвидности баланса: Кол = (А1+0,5А2+0,3А3) / (П1+0,5П2+0,3П3) |
? 1 |
1,2 |
1,0 |
|
|
Показатель ликвидности при мобилизации средств: Клм = А3/ (П1+П2) |
0,5-1,0 |
2,9 |
2,3 |
Данные таблицы 5.6 отражают переменчивое состояние всех показателей ликвидности предприятия. Коэффициент абсолютной ликвидности, показывающий способность предприятия в ближайшем будущем расплатиться по своим текущим обязательствам за счет наиболее ликвидных активов, имеет тенденцию к понижению (-0,17).
Коэффициент быстрой ликвидности, напротив, имеет положительную динамику (+1,4). Это означает, что ликвидные средства предприятия способны покрыть его краткосрочную задолженность.
Коэффициент текущей ликвидности позволяет установить в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. Это главный показатель платежеспособности. У анализируемого предприятия значение коэффициента текущей ликвидности >2 (в 2003 г - 4,3; в 2004 г - 3,1). Исходя из этого можно сделать вывод о том, что предприятие располагает некоторым объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных средств. В 2003 г показатель был наиболее благоприятным. Общий показатель ликвидности баланса ОАО "Кемеровский хладокомбинат" также соответствует нормативному значению (? 1).
Показатель ликвидности при мобилизации средств, характеризующий степень зависимости платежеспособности предприятия от материально-производственных запасов и затрат с точки зрения необходимости мобилизации денежных средств для погашения своих краткосрочных обязательств, выше нормативного значения. Причем этот показатель имеет положительную динамику.
5.6 Оценка вероятности банкротства предприятия
Одна из целей анализа финансового состояния - своевременное выявление признаков банкротства предприятия. Банкротство связано с неплатежеспособностью предприятия, то есть с таким его состоянием, при котором оно не может погашать свои обязательства.
При этом неплатежеспособность предшествует банкротству предприятия.
Для диагностики вероятности банкростства используется несколько подходов. Воспользуемся методом, основанном на применении интегральных показателей, расчитанных с помощью:
скоринговых моделей;
многомерного дискриминантный анализа [13].
Рассмотрим простую скоринговую модель с тремя балановыми показателями (таблица 5.7).
Таблица 5.7 - Группировка предприятия на классы по уровню платежеспособности
|
Показатель |
Границы классов согласно критериям |
|||||
|
I класс |
II класс |
III класс |
IV класс |
V класс |
||
|
Рентабельность совокупного капитала, % |
30 и выше - 50 баллов |
29,9-20 = 49,9-35 баллов |
19,9-10 = 34,9-20 баллов |
9,9-1 = 19,9-5 баллов |
Менее 1 = 0 баллов |
|
|
Коэффициент текущей ликвидности |
2,0 и выше - 30 баллов |
1,99-1,7 = 29,9-20 баллов |
1,69-1,4 = 19,9-10 баллов |
1,39-1,1 = 9,9-1 баллов |
1 и ниже = 0 баллов |
|
|
Коэффициент финансовой независимости |
0,7 и выше - 20 балло |
0,69-0,45 = 19,9-10 баллов |
0,44-0,30 = 9,9-5 баллов |
0,29-0,20 = 5-1 баллов |
Менее 0,2 = 0 баллов |
|
|
Границы классов |
100 баллов и выше |
99-65 баллов |
64-35 баллов |
34-6 баллов |
0 баллов |
I класс - предприятия с хорошим запасом финансовой устойчивости, позволяющим быть уверенным в возврате заемных средств;
II класс - предприятия, демонстрирующие некоторую степень риска по задолженности, но еще не рассматриваются как рискованные;
III класс - проблемные предприятия.
IV класс - предприятия с высоким риском банкротства даже после принятия мер по финансовому оздоровлению. Кредиторы рискуют потерять свои средства и проценты;
V класс - предприятия высочайшего риска, практически несостоятельные [13].
Согласно этим критериям, определим, к какому классу относится анализируемое предприятие (таблица 5.8).
Таблица 5.8 - Обощающая оценка финансовой устойчивости анализируемого предиряития
|
Номер показателя |
2003 год |
2004 год |
|||
|
Факт |
Кол-во баллов |
Факт |
Кол-во баллов |
||
|
1 |
35,9 |
50 |
32,1 |
50 |
|
|
2 |
4,3 |
30 |
3,1 |
30 |
|
|
3 |
0,6 |
19 |
0,6 |
19 |
|
|
Итого |
- |
99 |
- |
99 |
Таким образом, по степени финансового риска, исчисленной с помощью данной методики, анализируемое предприятие за весь период времени (2003-2004 гг.) относится ко II классу. Предприятие работает стабильно, хотя существует некоторая степень риска по задолженности. Однако, она не рассматривается как рискованная.
5.7 Определение рейтинга предприятия
В зарубежных странах для оценки риска банкротства и кредитоспособности предприятия широко используются факторные модели, разработанные с помощью многомерного дискриминантного анализа.
Наиболее широкую известность получила модель Альтмана:
Z = 0,717 Х1 + 0,847 Х2 + 3,107 Х3 + 0,42 Х4 + 0,995 Х5,
где: Х1 - собственный оборотный капитала / сумма активов;
Х2 - нераспределенная прибыль / сумма активов;
Х3 - прибыль до уплаты процентов / сумма активов;
Х4 - балансовая стоимость собственного капитала / заемный каптал;
Х5 - объем продаж (выручка) / сумма активов.
Константа сравнения - 1,23 [13].
На анализируемом предприятии величина Z-счета по модели Альтмана составляет:
Z2003 = 0,171 * 0,563 + 0,847 * 0,055 + 3,107 * 0,649 + 0,42 * 37,3 + 0,995 * 0,957 = 18,77
Z2004 = 0,171 * 0,548 + 0,847 * 0,036 + 3,107 * 0,455 + 0,42 * 23,4 + 0,995 * 1,080 = 12,44
Таким образом, показатель Z > 1,23 по всем годам, что свидетельствует о малой вероятности банкротства предприятия. Также следует заметить, что самый высокий рейтинг предприятия (по исследуемым данным) был в 2002 г (Z = 18,57).
Таким образом, можно сделать следующие выводы:
1. ОАО "Кемеровский хладокомбинат" - предприятие, работающее достаточно эффективно и стабильно. За исследуемый период наблюдается рост таких показателей, как: объем товарного выпуска (+24,3%); фонд заработной платы (+48,2%); производительность труда (+17,3%); выручка от реализации собственного производства (+19,2%).
2. Отрицательным моментом является увеличение себестоимости товарной продукции предприятия (+25,4%), что было связано, в основном, с ростом затрат на оплату труда.
3. Анализ финансового состояния предприятия показал, что доля собственного капитала возросла (+3,2%).
Доля заемного капитала также увеличилась. Однако, в целом его сумма невелика (в целом 3-4% от общей суммы капитала).
Сократилась сумма кредиторской задолженности (более чем в два раза).
5. Предприятие является абсолютно финансово устойчивым. Причем показатели финансовой устойчивости возрастают. Показатели платежеспособности также находятся на высоком уровне. Степень финансового риска мала.
Глава 6. Мероприятия по повышению эффективности использования основных средств ОАО "Кемеровский хладокомбинат"
В соответствии со сделанными по результатам анализа деятельности предприятия выводам, целесообразно будет предложить некоторые рекомендации по повышению эффективности использования основных средств.
Резервами увеличения выпуска продукции и фондоотдачи, а, следовательно, повышения эффективности использования основных средств, могут быть:
1) резервы повышения доли установленного оборудования;
2) резервы увеличения времени работы оборудования за счет сокращения целосменных простоев, увеличения коэффициента сменности работы, сокращения внутрисменных простоев;
3) повышение среднечасовой выработки оборудования. Резервы увеличения выпуска продукции за счет использования всего парка действующего оборудования можно определить следующим образом:
Р^Вк = Р^К * Тф * ЧВф,
где Р^К - дополнительное количество оборудования.
На примере анализируемого предприятия по группе оборудования №2 (как самой неэффективно функционирующей) это составит:
Р^Вк = 5 * 1418 * 2,3 = 16307 руб.
Резервы повышения роста объема производства за счет сокращения целосменных простоев можно определить так:
Р^Вд = Р^Д * Кв * К1см * П1 * Ч1,
где Kв - возможное количество оборудования с учетом выявленного резерва его роста;
П1 - фактическая продолжительность работы в смену.
Р^Вд = 5 * 30 * 1,0 * 7,2 * 2,3 = 2484 руб.
Резервы увеличения роста объема производства за счет увеличения коэффициента сменности работы оборудования определяются следующим образом:
Р^ВКсм = Дв * Кв * Р^Ксм * П1 * ЧВ1 = 245 * 30 * 0,5 * 7,2 * 2,3 = 60858 руб.
Такой возможный рост объема обусловлен тем, что фактически Ксм = 1,0, принимается в расчет 1,5, т.е. увеличение в 1,5 раза.
Резервы увеличения объема производства за счет сокращения внутрисменных простоев рассчитываются так:
Р^Вп = Кв Р ^ СПП * ЧВ1 = 30 * 76, 0 * 2,3 = 5244 руб.,
где Р ^ СПП - фактические сверхплановые простои.
За счет повышения производительности оборудования прирост объема производства составит:
Р^Вчв = Р^ЧВ Тв,
где Р ^ ЧВ - резерв роста часовой выработки, определенный на основе мероприятий по повышению технического уровня оборудования, его модернизации, повышения квалификации рабочих.
На анализируемом предприятии достаточно высокий уровень использования оборудования по мощности. Поэтому возможности коэффициента использования мощности оборудования ограничены. Допустим, что его величина 0,82. При фактической производительности 2,3 тыс. руб. это составит 2,36. В этом случае резерв роста производства за счет увеличения производительности оборудования составит:
Р ^ Вчв = 0,12 * 1418 = 170 руб.
Общая величина резервов повышения объема производства за счет лучшего использования оборудования равна 85063 руб. (16307 + 2484 + 60858 + 5244 + 170).
Далее можно определить возможную фондоотдачу с учетом предполагаемого увеличения объема производства:
ФОв = Вф +Р ^ В/ОСф = 87077 тыс. руб. + 85,06 тыс. руб. / 42599 тыс. руб. = 2,046 руб.
Возможное увеличение фондоотдачи составит:
Р ^ ФО = ФОв - ФОф = 2,046 - 2,044 = 0,002 руб.
Как видно из приведенных расчетов, основным резервом повышения фондоотдачи и увеличения объема производства в условиях данного предприятия являются повышение коэффициента сменности работы оборудования и увеличение продолжительности смены, что подтверждается и анализом технико-экономических показателей использования основных фондов.
Основными причинами низкого уровня использования времени работы оборудования являются: не укомплектованность рабочими; неритмичность поступления сырья, материалов, технологической оснастки; простои оборудования по причине высокой степени изношенности; отсутствие пропорциональности между производственным оборудованием различных цехов; ограниченные возможности использования оборудования на различных операциях и др. Это свидетельствует о недостаточном внимании со стороны соответствующих служб предприятия к вопросам управления основными фондами.
Выявленные резервы повышения уровня использования основных средств при условии совершенствования системы управления основными фондами позволят улучшить показатели использования основных фондов, а следовательно, увеличить объемы выпуска продукции и снизить себестоимость ее производства.
Заключение
Результаты проведенного исследования показали следующее:
1. Деятельность ОАО "Кемеровский хладокомбинат" характеризуется неритмичностью выпуска продукции. Причины - недостатки в уровне организации материально-технического снабжения, производства, технологии, сбыта продукции.
2. За 2003-2004 гг. произошло сокращение режимного фонда времени, что было вызвано уменьшением количества дней работы; снижением коэффициента сменности работы; уменьшением продолжительности смены.
3. В структуре основных производственных фондов предприятия основное место занимают здания, машины и оборудования. Доля активной части ОПФ растет.
4. Фонд заработной платы увеличился на 18,2%. На современном этапе развития предприятия рост средней заработной платы опережает темп роста производительности труда.
5. Наблюдается снижение показателей рентабельности предприятия, что связано либо с большим объемом запасов продукции на предприятии, либо с малой долей прибыли
6. В 2003-2004 гг. наблюдался рост: объема товарного выпуска (+24,3%); производительности труда (+17,3%); выручки от реализации собственного производства (+19,2%). Однако, за этот же период времени произошло увеличение себестоимости товарной продукции предприятия (+25,4%), что было связано, в основном, с ростом затрат на оплату труда.
7. Доля собственного капитала предприятия возросла (+3,2%). Сократилась сумма кредиторской задолженности (более чем в два раза). В целом, предприятие является абсолютно финансово устойчивым, платежеспособным, вероятность риска мала.
Список литературы
1. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учебно-практическое пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Издательство "Дело и Сервис", 2001. - 272 с.
2. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. - Новосибирск: Дело и сервис, 1999. - 324 с.
3. Баканов М.И., Шеремят А. Д Теория анализа хозяйственной деятельности. - М.: Финансы и статистика, 1998. - 456с.
4. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 1997. - 233 с.
5. Басовский Л.Е. Теория экономического анализа. Учебное пособие: - М.: ИНФРА - М, 2002. - 222 с.
6. Басовский Л.Е., Басовская Е.Н. Крмплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учеб. пособие. - М.: ИНФРА - М, 2004. - 366с.
7. Берстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности. - М.: Финансы и статистика, 1996. - 342 с.
8. Ефимова О.В. Как анализировать финансовое положение предприятия. - М.: АО "Бизнес-школа "Интел-синтез", 1994. - 322 с.
9. Ефимова О.В. Финансовый анализ. - М.: Бухгалтерский учет, 1999. - 367 с.
10. Каракоз И.И., Самборский В.И. Теория экономического анализа. - Киев, 1989. - 404 с.
11. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. - М.: ПБОЮЛ М.А. Захаров, 2001. - 424 с.
12. Прыкин Б.В. Технико-экономический анализ производства: Учебник для вузов. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2000. - 399 с.
13. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - М.: ИНФРА - М, 2002. - 336 с.
14. Скамай Л.Г., Трубочкина М.И. Экономический анализ деятельности предприятий. - М.: ИНФРА-М, 2004. - 296 с.
15. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. Учебник. - М.: ИНФРА - М, 2002. - 333 с.
16. Экономический анализ. Учебник для вузов / Под ред. Л.Т. Гиляровской. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2001. - 527 с.
Размещено на Allbest.ru
Подобные документы
Природно-климатические условия и организационная структура сельскохозяйственного предприятия. Анализ основных производственных фондов, использования трудовых ресурсов, себестоимости продукции. Выявление резервов для повышения прибыли и рентабельности.
курсовая работа [701,8 K], добавлен 30.10.2012Проведение экономического анализа деятельности предприятия. Анализ производства и реализации продукции, движения и использования трудовых ресурсов и основных фондов. Динамика себестоимости продукции. Структура балансовой прибыли, динамики ее элементов.
курсовая работа [229,6 K], добавлен 10.12.2012Сущность, оценка и классификация основных средств. Анализ себестоимости продукции, прибыли, рентабельности, использования основных средств. Совершенствование маркетинговой деятельности как фактора повышения эффективности использования основных средств.
дипломная работа [736,0 K], добавлен 29.06.2010Анализ реализации продукции, использования персонала предприятия, основных средств, материальных ресурсов, себестоимости продукции. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия: динамика и состав прибыли, рентабельность, использование прибыли.
курсовая работа [133,5 K], добавлен 25.03.2012Технико-экономическая характеристика и организационная структура предприятия. Анализ состава, уровня, динамики прибыли и рентабельности, эффективности использования основных фондов (фондовооруженность, фондоемкость), оборотных средств, трудовых ресурсов.
курсовая работа [479,5 K], добавлен 13.06.2009Показатели использования материальных ресурсов, методика их расчета и анализа. Система обобщающих и частных показателей для оценки эффективности использования основных фондов. Способы анализа хозяйственной деятельности предприятия, себестоимости, прибыли.
контрольная работа [111,5 K], добавлен 27.05.2015Практические расчеты показателей использования основных фондов предприятия: износ, годность и стоимость. Анализ использования оборотных средств и расчет их оборачиваемости и высвобождения. Определение производительности труда и себестоимости продукции.
контрольная работа [131,7 K], добавлен 19.04.2011Состав и структура основных фондов: роль в производственном процессе, формы воспроизводства. Анализ эффективного использования ОФ, обеспечивающее снижение издержек производства и рост производительности труда на предприятии ОАО "Липецкий хладокомбинат".
дипломная работа [92,3 K], добавлен 24.11.2010Анализ производства и реализации продукции, движения и использования трудовых ресурсов, себестоимости продукции, использования основных фондов, прибыли предприятия. Диагностирование причин возникновения негативных тенденций в деятельности предприятия.
курсовая работа [2,1 M], добавлен 02.06.2012Показатели прибыли и их структуризация. Системы и методы анализа прибыли. Анализ динамики и состава суммы прибыли отчетного периода. Зависимость ее величины от учетной политики предприятия. Резервы роста прибыли за счет снижения себестоимости продукции.
курсовая работа [77,7 K], добавлен 19.01.2016
