148419

Усл1

165465

5,30

4,391

(Ц₀-С₀)VРП₁

150408

Усл2

165465

5,50

4,391

(Ц₁-С₀)VРП₁

183501

Отчет

165465

5,50

4,393

(Ц₁-С₁)VРП₁

183170

1. Изменение прибыли за счет изменения объема реализации продукции:

Пvрп = Пусл1 - Пбаз = 150408 - 148419 = 1989 руб.

2. Изменение прибыли за счет изменения цены единицы продукции:

Пц = Пусл2 - Пусл1 = 183501 - 150408 = 33093 руб.

3. Изменение прибыли за счет изменения себестоимости единицы продукции:

Пс = Потч - Пусл2 = 183170 - 183501 = -331 руб.

4. Суммарное изменение прибыли:

П = Потч - Пбаз = 183170 - 148419 = 34751 руб.

Этот же результат получаем как сумму отклонений прибыли за счет влияния отдельных факторов:

1989 + 33093 + (-331) = 34751руб.

Анализ показывает, что наибольшее влияние на увеличение прибыли в отчетном году оказало повышение уровня среднереализационных цен (33093 руб.).

Таблица 11

Расчет влияния факторов первого уровня на изменение суммы прибыли от реализации продукции ООО «АНАНАС» за первую декаду февраля 2005 г.

Показатель	Условия расчета	Порядок расчета	Сумма прибыли, тыс. руб.
	Объем реализации, экз.	Цена ед-цы продукции, руб.	С/с ед-цы продукции, руб.
База	54426	5,30	4,391	(Ц0-С0)VРП0	49473
Усл1	55155	5,30	4,391	(Ц0-С0)VРП1	50136
Усл2	55155	5,50	4,391	(Ц1-С0)VРП1	61167
Отчет	55155	5,50	4,393	(Ц1-С1)VРП1	61057

1. Изменение прибыли за счет изменения объема реализации продукции:

Пvрп = Пусл1 - Пбаз = 50136 - 49473 = 663 руб.

2. Изменение прибыли за счет изменения цены единицы продукции:

Пц = Пусл2 - Пусл1 = 61167 - 50136 = 11031 руб.

3. Изменение прибыли за счет изменения себестоимости единицы продукции:

Пс = Потч - Пусл2 = 61057 - 61167 = -110 руб.

4. Суммарное изменение прибыли:

П = Потч - Пбаз = 61057 - 49473 = 11584 руб.

Этот же результат получаем как сумму отклонений прибыли за счет влияния отдельных факторов:

663 + 11031 + (-110) = 11584руб.

Анализ показывает, что наибольшее влияние на увеличение прибыли в отчетном году оказало повышение уровня среднереализационных цен (11031 руб.).

Таблица 12

Расчет влияния факторов первого уровня на изменение суммы прибыли от реализации продукции ООО «АНАНАС» за 1.02.2005 г.

Показатель	Условия расчета	Порядок расчета	Сумма прибыли, тыс. руб.
	Объем реализации, экз.	Цена ед-цы продукции, руб.	С/с ед-цы продукции, руб.
База	5443	5,30	4,391	(Ц0-С0)VРП0	4948
Усл1	5516	5,30	4,391	(Ц0-С0)VРП1	5014
Усл2	5516	5,50	4,391	(Ц1-С0)VРП1	6117
Отчет	5516	5,50	4,393	(Ц1-С1)VРП1	6106

1. Изменение прибыли за счет изменения объема реализации продукции:

Пvрп = Пусл1 - Пбаз = 5014 - 4948 = 66 руб.

2. Изменение прибыли за счет изменения цены единицы продукции:

Пц = Пусл2 - Пусл1 = 6117 - 5014 = 1103 руб.

3. Изменение прибыли за счет изменения себестоимости единицы продукции:

Пс = Потч - Пусл2 = 6106 - 6117 = -11 руб.

4. Суммарное изменение прибыли:

П = Потч - Пбаз = 6106 - 4948 = 1158 руб.

Этот же результат получаем как сумму отклонений прибыли за счет влияния отдельных факторов:

66 + 1103 + (-11) = 1158руб.

Анализ показывает, что наибольшее влияние на увеличение прибыли в отчетном году оказало повышение уровня среднереализационных цен (1103 руб.).

2.4 Анализ и оценка использования чистой прибыли

В теоретической части были рассмотрены направления использования чистой прибыли. В процессе анализа необходимо изучить данные об использовании прибыли в динамике.

Таблица 13

Анализ использования чистой прибыли ООО «АНАНАС»

Показатель	Значение показателя
	2004	2005	Абс. изм. (+,-), тыс.руб.	Отн. изм. (+, -), %
1.Прибыль отчетного периода	11800	12650	+850	+7,2
2. Распределение прибыли:
дивидендные выплаты	5900	6072	+172	+2,9
в резервный фонд	1180	1265	+85	+7,2
на капитальные вложения (нераспределенная прибыль)	4720	5313	+593	+12,6
3. Доля в распределенной прибыли
дивидендных выплат	50	48	-2	-4
прибыли, направленной в резервный фонд	10	10	-	-
Капитализированной (нераспределенной) прибыли	40	42	+2	+5

Приведенные данные показывают, что на анализируемом предприятии на выплату дивидендов в 2005 году использовано 48% прибыли, на создание резервов - 10%, на инвестиционные программы - 42%. А в 2004 году соответственно 50, 10 и 42%. Динамику распределения чистой прибыли можно охарактеризовать так: на дивидендные выплаты приходится в 2005 году на 4% меньше чистой прибыли, чем в 2004 году, а на инвестиционные программы - на 5% больше, доля же прибыли, направленной в резервный фонд, осталась той же.

3. ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ

3.1 Выводы

Проведя анализ финансовых результатов, сделаем выводы.

Анализ экономических показателей говорит, что общая стоимость имущества организации за анализируемый период увеличилась на 882 тыс. руб.; стоимость иммобилизованных активов или недвижимого имущества увеличилась на 63 тыс. руб.; стоимость мобильных активов увеличилась на 891 тыс. руб.; стоимость материальных оборотных активов возросла на 681 тыс. руб.; величина собственных средств организации возросла на 316 тыс. руб.; величина заемных средств возросла на 566 тыс. руб.; величина собственных средств в обороте увеличилась на 379 тыс. руб.

Выручка от реализации товаров в 2005 году по сравнению с 2004 годом выросла на 13706тыс.руб., что составило 16,43%. При этом себестоимость продукции выросла на 10586 тыс.руб., что составило 15,58%. Предприятие произвело и реализовало на 50 тыс.руб. продукции меньше, что составило 5%. Фондоотдача за этот период уменьшилась на 0,01 тыс.руб., что составило 0,2%.

Рентабельность продукции оказалась равной рентабельности продаж увеличилась на 2,98%, что составило 0,2% прироста.

Коэффициент обновления уменьшился на 0,15 (-0,38%), коэффициент износа - на 0,05 (-0,09%), а коэффициент выбытия - на 0,12 (-0,55%). Затраты на 1 рубль товарной продукции увеличились на 1,72 руб. (0,22%).

Среднесписочная численность увеличилась на 25чел. (5,3%), а производительность труда на 18,73тыс.руб. (10,55%).

Валовая прибыль возросла на 3120, что составило 20,16%. Балансовая прибыль, как и чистая уменьшилась на 2280тыс.руб. (20,69%). Доля прибыли от основной деятельности увеличилась на 0,32% (0,004%прироста). Прочие операционные доходы увеличились на 450тыс.руб. (19,15%), а внереализационные на 420тыс.руб. (97%). Отсюда увеличение прибыли от обычной деятельности составило 2280 тыс.руб. (20,69%).

В общем объеме данного производства увеличилась доля затратоемкой продукции. Рост затрат произошел по всем элементам, и особенно по материальным затратам;

Произошло повышение технического уровня предприятия, рост производительности труда;

Повысился уровень кооперации и специализации предприятия;

Произошел рост прибыли, который в основном определяется ростом цен на продукцию предприятия, увеличением удельного веса более рентабельной продукции и более экономного использования ресурсов;

Рост прибыли произошел, несмотря на увеличение себестоимости, так как темпы роста цен на продукцию предприятия были выше темпов роста ее себестоимости

При изменении объема производства продукции возрастают только переменные расходы (сдельная зарплата производственных работе прямые материальные затраты, услуги), постоянные расходы (амортизация, арендная плата, повременная зарплата рабочих и административно-управленческого персонала) остаются неизменными краткосрочном периоде (при условии сохранения прежней производственной мощности предприятия).

За счет изменения структуры продукции сумма затрат возросла на 3610 тыс. руб. (67 285 - 63 675). Это свидетельствует о том, что в общем объеме производства увеличилась доля затратоемкой продукции

Из-за повышения уровня удельных переменных затрат общая их сумма увеличилась на 7543 тыс. руб. (74 828 - 67 285).

Постоянные расходы возросли на 6682 тыс. руб. (81510 --74828), что также явилось одной из причин увеличения общей суммы затрат.

Таким образом, общая сумма затрат выше базовой на 15510тыс.руб. (81510 - 66000), или на 23,5%, в том числе за счет изменения объема производства продукции и ее структуры - на 1285 тыс. (67285 - 66000), а за счет роста себестоимости продукции на 14225тыс. руб. (81510-67285), или на 21,5%.

Произошел рост прибыли, обусловленный в основном увеличением среднереализационных цен. Росту суммы прибыли на 1568 тыс. руб. способствовали также изменения в структуре товарной продукции, так как в общем объеме реализации увеличился удельный вес высокорентабельных видов продукции. В связи с повышением себестоимости продукции сумма прибыли уменьшилась на 12989тыс.руб. Но поскольку темпы роста цен на продукцию предприятия были выше темпов роста ее себестоимости, то в целом динамика прибыли положительна.

При проведении анализа зоны безопасности выяснилось, что величина безубыточного объема продаж увеличилась на 81тыс.руб.

3.2 Предложения

В целом по предприятию выводы положительные. Возможно лишь предложение и в дальнейшем увеличивать размеры прибыли.

Основные источники резервов увеличения суммы прибыли (которые определяются по каждому виду продукции): увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества товарной продукции, реализация ее на более выгодных рынках сбыта и т.д. (рис.3).

Рис.3. Основные направления поиска резервов увеличения прибыли от реализации продукции

Для определения резервов роста прибыли за счет увеличения объема реализации продукции (табл. 14) необходимо выявленный ранее резерв роста объема реализации (РТУРП) умножить на фактическую прибыль (Пф) в расчете на единицу продукции соответствующего вида:

Р Пvрп= ? (Р VРПi * Пi1).

Таблица 14

Резервы роста прибыли за счет увеличения объема реализации продукции предприятия ООО «АНАНАС»

Вид продукции	Резерв увеличения объема продаж, шт.	Фактическая прибыль на единицу продукции, тыс. руб.	Резерв увеличения суммы прибыли, тыс. руб.
А	1500	1,2	1800
Б	400	0,5	200
Итого			2000

Подсчет резервов роста прибыли за счет снижения себестоимости товарной продукции и услуг (Р П_с) осуществляется следующим образом: предварительно выявленный резерв снижения себестоимости каждого вида продукции умножается на возможный объем ее продаж с учетом резервов его роста (табл. 15).

Подсчет резервов роста прибыли за счет повышения качества продукции производится следующим образом: планируемое изменение удельного веса каждого сорта умножается на отпускную цену соответствующего сорта, результаты суммируются, и полученное изменение средней цены умножается на планируемый объем реализации продукции с учетом резервов его роста (табл. 16).

Р П = ?(?Удi * Цi) * (VРПi1 + Р VРП).

Таблица 15

Резервы увеличения суммы прибыли за счет снижения себестоимости продукции предприятия ООО «АНАНАС»

Вид продукции	Резерв снижения себестоимости ед-цы продукции, тыс. руб.	Планируемый объем реализации продукции, шт.	Резерв увел-я прибыли, тыс. руб.
А	0,3	14000	4200
Б	0,1	6300	630
ИТОГО			4830

Р П_С = ?Р С1 (VРПi1 + Р VРПi)

В связи с увеличением удельного веса первого сорта и сокращением удельного веса второго сорта средняя цена изделия А возрастет на 75 руб., а сумма прибыли на планируемый объем реализации - на 1050 тыс. руб. (75 руб. * 14 000 шт.).

Таблица 16

Резервы роста прибыли за счет улучшения сортового состава продукции предприятия ООО «АНАНАС»

Сорт	Цена, руб.	Удельный вес	Изменение средней цены реализации, руб.
		факт	план	+, -
Первый	6500	0,75	0,80	+0,5	+325
Второй	5000	0,25	0,20	-0,5	-250
Итого					+75

Аналогично подсчитываются резервы роста прибыли за счет изменения рынков сбыта. В заключение анализа необходимо обобщить все выявленные резервы роста прибыли по каждому виду продукции и в целом по предприятию (табл. 17).

Таблица17

Обобщение резервов увеличения суммы прибыли предприятия ООО «АНАНАС», тыс. руб.

Источник резервов	Вид продукции	Всего
	А	Б
Увеличение объема продаж	1800	200	2000
Снижение себестоимости продукции	4200	630	4830
Повышение качества продукции	1050	-	1050
и т.д.
Итого	7050	830	7880

Помимо факторов первого уровня, влияющих на прибыль предприятия, есть еще и другие. Кроме того, прибыль, как известно, является лишь одним из источников увеличения капитала предприятия. Другими источниками являются: кредиты, займы, эмиссия ценных бумаг, вклады учредителей, прочие.

В этом случае ключевыми показателями, наряду с показателями рентабельности, становятся показатели оборачиваемости капитала. Такой подход становится тем более актуальным в условиях инфляции. Не случайно, в США с 1988 года введен стандарт, по которому предприятия, вместо составлявшегося ими до этой даты отчета об изменениях в финансовом положении, должны составлять отчет о движении денежных средств. В России также действует соответствующее нормативное положение (см. форму №4 БУ). Такой подход позволяет более объективно оценить капитал предприятия (вспомним трактовку капитала в интерпретации сторонников «теории фонда»).

Провести анализа интенсивности оборота капитала можно на основании «Отчета о движении денежных средств» -- документа финансовой отчетности (форма №4 БУ), в котором отражаются поступление, расходование и нетто-изменения денежных средств в ходе текущей хозяйственной деятельности, а также инвестиционной и финансовой деятельности за определенный период.

В сфере производственно-хозяйственной деятельности отражаются статьи, которые используются при расчете чистой прибыли в отчете о прибылях и убытках. Сюда включаются такие поступления, как оплата покупателями товаров и оказанных услуг, проценты и дивиденды, уплаченные другими компаниями, поступления от реализации необоротных активов. Отток денежных средств вызывается такими операциями, как выплата заработной платы, выплата процентов по займам, оплата продукции и услуг, расходы по выплате налогов и другие. Эти статьи корректируются на поступления и расходы начисленные, но не оплаченные или начисленные, но не требующие использования денежных средств. Кроме того, исключаются, во избежание повторного счета, статьи, влияющие на чистую прибыль, которые рассматриваются в разделах финансовой и инвестиционной деятельности.

Таким образом, для расчета прироста или уменьшения денежных средств в результате производственно-хозяйственной деятельности необходимо осуществить следующие операции:

Рассчитать оборотные активы и краткосрочные обязательства, исходя из метода денежных потоков. То есть, при корректировке величины оборотных активов следует их прирост вычесть из суммы чистой прибыли, а при корректировке краткосрочных обязательств, наоборот, их рост следует прибавить к чистой прибыли, так как этот прирост не означает оттока денежных средств; уменьшение краткосрочных обязательств следует вычесть из чистой прибыли.

Корректировку чистой прибыли на расходы, не требующие выплаты денежных средств. Для этого соответствующие расходы за период необходимо прибавить к сумме чистой прибыли. Примером таких расходов является амортизация материальных необоротных активов.

Исключить влияние прибылей и убытков, полученных от неосновной деятельности, таких как результаты от реализации необоротных активов и ценных бумаг других компаний.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлением надо вести эту работу, дает возможность выявить наиболее важные аспекты и наиболее слабые позиции в финансовом состоянии предприятия.

Оценка финансового состояния может быть выполнена с различной степенью детализации в зависимости от цели анализа, имеющейся информации, программного, технического и кадрового обеспечения. Наиболее целесообразным является выделение процедур экспресс-анализа и углубленного анализа финансового состояния. Финансовый анализ дает возможность оценить:

- имущественное состояние предприятия;

- степень предпринимательского риска;

- достаточность капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций;

- потребность в дополнительных источниках финансирования;

- способность к наращиванию капитала;

- рациональность привлечения заемных средств;

- обоснованность политики распределения и использования прибыли.

Основу информационного обеспечения анализ финансового состояния должна составить бухгалтерская отчетность, которая является единой для организации всех отраслей и форм собственности.

Результаты финансового анализа позволяют выявить уязвимые места, требующие особого внимания, и разработать мероприятия по их ликвидации.

Не секрет, что процесс принятия управленческих решений в большей степени искусство, чем наука. Результат выполненных формализованных аналитических процедур не является или по крайней мере не должен являться единственным критерием для принятия того или иного управленческого решения. Результаты анализа - "материальная основа" управленческих решений, принятие которых основывается также на интеллекте, логике, опыте, личных симпатиях и антипатиях лица, принимающего эти решения.

Все это лишний раз свидетельствует о том, что финансовый анализ в современных условиях становится элементом управления, инструментом оценки надежности потенциального партнера.

Необходимость сочетания формализованных и неформализованных процедур в процессе принятия управленческих решений накладывает отпечаток как на порядок подготовки документов, так и на последовательность процедур анализа финансового состояния. Именно такое понимание логики финансового анализа является наиболее соответствующим логике функционирования предприятия в условиях рыночной экономики.

Финансовый анализ является частью общего, полного анализа хозяйственной деятельности; если он основан на данных только бухгалтерской отчетности - внешний анализ; внутрихозяйственный анализ может быть дополнен и другими аспектами: анализом эффективности авансирования капитала, анализом взаимосвязи издержек, оборота и прибыли и т.п.

Финансовый анализ деятельности предприятия включает:

- анализ финансового состояния;

- анализ финансовой устойчивости;

- анализ финансовых коэффициентов:

- анализ ликвидности баланса;

- анализ финансовых результатов, коэффициентов рентабельности и деловой активности.

Проанализировав состав и динамику формирования финансовых результатов в ООО «АНАНАС», можно сделать вывод, что в 2005 году прибыль от реализации увеличилась по сравнению с 2004 годом, общее изменение прибыли от реализации товаров, продукции, работ, услуг за год составило:

В абсолютном выражении: 11000тыс.руб. - 10600тыс.руб. = 400тыс.руб

В относительном выражении: 11000 / 10600 * 100% = 103,77%, то есть в 2005 году прибыль от реализации товаров, продукции, работ, услуг возросла на 400тыс.руб (или 3,77%).

Чтобы прибыль от продаж ООО «АНАНАС» в 2006 году увеличилась на 8,18% (11900 / 11000 * 100 -100 = 8,18%) и составила 11 900 тыс. руб., потребуется дополнительно реализовать продукцию на 3000тыс.руб. (265000 - 262000 = 3000тыс.руб.), так как критический объем реализации, обеспечивающий покрытие расходов и получение прогнозируемой прибыли составил: 265000тыс. руб. В связи с этим увеличатся и переменные затраты на 3111,45тыс.руб. (186511,45 - 183400 = 3111,45тыс.руб.). Так как в 2006 году доля переменных расходов выручки составила 70% (183400 / 262000 * 100 = 70%), а в анализируемом - 70,38% (186511,45 / 265000 * 100 = 70,38%), постоянные расходы тоже увеличатся на сумму 266011,45 - 265000 = 1011,45тыс.руб.

Подводя итоги курсовой работы, хочется отметить, что финансовая деятельность - это рабочий язык бизнеса, и практически невозможно анализировать операции или результаты работы предприятия иначе, чем через финансовые показатели.

Стремясь решить конкретные вопросы и получить квалифицированную оценку финансового положения, руководители предприятий все чаще начинают прибегать к помощи финансового анализа, значение отвлеченных данных баланса или отчета о финансовых результатах весьма невелико, если их рассматривать в отрыве друг от друга. Поэтому для объективной оценки финансового положения необходимо перейти к определенным ценностным соотношениям основных факторов - финансовым показателям или коэффициентам.

Финансовые коэффициенты характеризуют пропорции между различными статьями отчетности. Достоинствами финансовых коэффициентов являются простота расчетов и элиминирования влияния инфляции.

Считается, что если уровень фактических финансовых коэффициентов хуже базы сравнения, то это указывает на наиболее болезненные места в деятельности предприятия, нуждающиеся в дополнительном анализе. Правда, дополнительный анализ может не подтвердить негативную оценку в силу специфичности конкретных условий и особенностей деловой политики предприятия. Финансовые коэффициенты не улавливают различий в методах бухгалтерского учёта, не отражают качества составляющих компонентов. Наконец, они имеют статичный характер. Необходимо понимать ограничения, которые накладывают их использование, и относятся к ним как к инструменту анализа.

Для финансового менеджера финансовые коэффициенты имеют особое значение, поскольку являются основой для оценки его деятельности внешними пользователями отчётности, акционерами и кредиторами. Целевые ориентиры проводимого финансового анализа зависят от того, кто его проводит: управляющие, налоговые органы, владельцы (акционеры) предприятия или его кредиторы.

И наконец, систематический контроль финансового состояния предприятия позволяет оперативно выявлять негативные стороны в работе предприятия и своевременно принимать действенные меры по выходу из сложившейся ситуации. Поэтому анализу финансового состояния на предприятии должно уделяться самое пристальное внимание.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Абрамов А. Е. Основы анализа финансовой, хозяйственной и инвестиционной деятельности предприятия в 2-х ч. М.: Экономика и финансы АКДИ, 1994-96 .

2. Абсолютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. М., 1998

3. Астахов В.П. Анализ финансовой устойчивости фирмы и процедуры, связанные с банкротством. - М.: Ось-89, 2000.

4. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 1998. - 112 с.

5. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. - М.: Финансы и статистика, 1999. - 416 с.

6. Крейнина М. И. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. - М.: АО "ДИС", МВ - Центр, 1994.

7. Грузинов В.П., Грибов В.Д. Экономика предприятия. - М.: МИФ, 2000.

8. Родионова В. М., Федотова М. А. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции. -- М.: Перспектива, 1995.

9. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. -М: ИНФРА-М, 2002. - 336с.

10. Самуэльсон П. Экономика: В 2 т. - М.: АЛГЕН, 2002.

11. Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2001.

12. Современная экономика / Под ред. О.Ю. Мамедова. - М.; Ростов-на-Дону: Феникс, 2001.

13. Финансы, деньги, кредит: Учебник /Под ред.О.В.Соколовой. - М.; Юристъ, 2001. - 784 с.

14. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2001. - 208с.