Лизинговые операции на предприятии

В этих условиях единственным способом поддержания конкурентоспособности российского авиастроения, по мнению экспертов, является оснащение российских самолетов западными двигателями. “Аэрофлот” запланировал ремортизацию парка Ил-86 американско-французскими двигателями, что позволит на 20% снизить расход топлива и почти вдвое - уровень шума и выхлопа вредных веществ. Последнее очень важно, так как в Европе введены строгие экологические нормы для пассажирских самолетов.

В целях обновления парка гражданской авиации современными самолетами, обеспечения народного хозяйства воздушными судами специального назначения и содействия экспорту высокотехнологичной продукции авиационной промышленности Правительство РФ приняло постановление “О селективной поддержке авиационной промышленности и гражданской авиации России”. В п. 1 вышеуказанного постановления Правительство РФ по согласованию с Министерством экономики РФ и Министерством финансов РФ принимает предложение Министерства транспорта РФ и Государственного таможенного комитета РФ об организации государственного лизинга воздушных судов и привлечении средств федерального бюджета на возвратной основе для закупки современных самолетов.

В п. 2 данного постановления Министерству экономики РФ и Министерству финансов РФ дается указание “предусмотреть в Федеральной инвестиционной программе выделение средств в размере 670 млрд. рублей для передачи на возвратной основе лизинговым предприятиям для закупки 12 самолетов Ту-204 у Ульяновского акционерного общества “Авиастар” и 3 самолетов Ту-204-200 у Казанского авиационного производственного объединения имени С.П. Горбунова, а также предусмотреть выделение средств для закупки 10 самолетов Ту-204 у Ульяновского акционерного общества “Авиастар” и 5 самолетов Ту-204-200 у Казанского авиационного производственного объединения имени С.П. Горбунова”.

В целях ускорения оснащения гражданской авиации Российской Федерации конкурентоспособными магистральными самолетами нового поколения, повышения безопасности полетов и содействия экспорту высокотехнической продукции Президент РФ в Указе “О дополнительных мерах по развитию гражданской авиации РФ” постановил, что “одним из направлений государственной политики в области развития гражданской авиации Российской Федерации является создание системы лизинга отечественной авиационной техники нового поколения как основы обновления парка воздушных судов и содействия ускоренному созданию выгодных финансовых условий отечественным и иностранным банкам для вложения средств в приобретение указанной техники в целях последующей передачи ее в лизинг российским авиакомпаниям”.

В развитие “Программы развития гражданской авиационной техники России”, утвержденной Указом Президента РФ № 112, Правительство РФ в постановлении № 783 дает распоряжение Министерству финансов РФ и Министерству экономики РФ «изыскать и привлечь средства по контракту, заключенному акционерным обществом “Авиастар” и египетской фирмой “Като Ароматик” под гарантии Правительства РФ, оформленные в соответствующем порядке, для постройки самолетов Ту-204, в объеме 30 млн. долларов США».

В п. 2 вышеуказанного постановления акционерное общество “Авиастар” освобождается от уплаты таможенных пошлин, сборов и налогов на временно ввозимые на таможенную территорию РФ в соответствии с вышеупомянутым контрактом, авиадвигатели, комплектующие изделия и компоненты для изготовления каждого самолета Ту-204.

Государственному таможенному комитету РФ совместно с Министерством финансов РФ предлагается рассмотреть предложение акционерного общества “Авиастар” о дополнительном привлечении средств для реализации программы производства самолетов Ту-204, имея в виду направление в течение пяти лет половины суммы таможенных пошлин, налога на добавленную стоимость и акцизов, уплачиваемых при растаможивании грузов на территории аэродрома акционерного общества “Авиастар”, на развитие лизинга самолетов (30%), на организацию и развитие таможенной зоны этого аэродрома (10%) и на развитие реформ в Ульяновской области (10%), предусматривая эти суммы в установленном порядке в проекте федерального бюджета. Илингин И. Лизинг при экспорте машин и оборудования // ЭКО. 2004. № 9.

В целях привлечения инвестиций для переоснащения парка самолетов российских авиакомпаний Правительство РФ в распоряжении № 404-р приняло предложение Министерства экономики РФ и Министерства финансов РФ о поддержке представленного финансово-промышленной группой “Российский авиационный консорциум” и акционерным обществом “Москоу Авиэйшн Интернешнл” проекта изготовления и передачи в лизинг 20 самолетов Ту-204 с двигателями российского производства ПС-90А за счет привлечения иностранных кредитов. Привлечение кредита зарубежных кредитно-финансовых учреждений Внешэкономбанком в размере до 150 млн. долларов США под платежную гарантию Правительства РФ на предусмотренные выше цели признано целесообразным.

В постановлении Правительства РФ № 146 «О неотложных мерах по повышению эффективности деятельности авиакомпаний России», касающемся проблемы повышения эффективности деятельности авиакомпаний России, отмечается, что данная проблема по-прежнему остается актуальной, так как продолжается уменьшение объемов авиаперевозок и авиационных работ, выполняемых гражданской авиацией, финансово-экономическое состояние большинства авиапредприятий является неудовлетворительным, их инвестиционная активность низка, отсутствуют реальные сдвиги в области повышения безопасности полетов. В пункте 4 вышеуказанного постановления в целях повышения эффективности деятельности авиакомпаний “Министерству экономики РФ с участием Федеральной авиационной службы России предлагается организовать рассмотрение на конкурсной основе предоставленных авиакомпаниями проектов лизинга воздушных судов отечественного производства. При проведении конкурса предпочтение отдавать проектам, предусматривающим взаимные обязательства производителей и эксплуатантов авиационной техники в соответствии с международными стандартами, и при необходимости вносить в установленном порядке отдельные для каждого случая проекты решений Правительства РФ по лизингу воздушных судов отечественного производства”. Материалы Международной конференции по развитию лизинга в РФ. М., 2003.

3.3 Лизинг автотранспортных средств

Ряд лизинговых компаний специализируется на поставке российским предприятиям грузовых автомобилей и автобусов зарубежных производителей на условиях финансовой аренды. Это направление привлекает внимание лизингодателей по следующим причинам:

- рентабельность автоперевозок, в том числе и в международном сообщении, довольно высока и достигает иногда 50%, что делает предприятия, работающие в этой отрасли высококлассными заемщиками, способными гарантированно отвечать по своим обязательствам;

- российские автотранспортные предприятия заинтересованы в приобретении автотранспортной техники за рубежом, даже несмотря на ее высокую стоимость. Это связано с тем, что большинство автомобилей указанного класса, производимых в России и странах СНГ, не отвечают по ряду параметров существующим европейским нормам и стандартам, что ограничивает их использование на территории стран Западной Европы. Потоцкий М. О лизинге автотранспортных средств // Лизинг-ревю. 2007. № 5/6.

Таким образом, образуется своеобразный баланс интересов. Лизинговая компания получает возможность заключить сделку с надежным клиентом. Автотранспортные предприятия, занимающиеся доходным бизнесом, но часто не имеющие возможности единовременно выплатить стоимость техники, получают возможность получить технику на условиях лизинга и погашать ее стоимость из выручки от эксплуатации.

Лизинговые компании, специализирующиеся на сдаче в лизинг автотранспортных средств, выделяют следующие существенные моменты, которые затрудняют организацию лизинга импортной автотранспортной техники в России:

При таможенном оформлении автотранспортная техника облагается высокими таможенными пошлинами. Так, грузовые автомобили грузоподъемностью более 20 тонн (код ТН ВЭД 8704) в соответствии с Приказом Государственного таможенного комитета “О ставках ввозных таможенных пошлин” № 258 облагаются пошлиной в размере 20%. С учетом налога на добавленную стоимость, также подлежащего уплате на таможне в размере 20%, затраты на покупку оборудования увеличиваются уже на 44%;

2. В соответствии с п. 48 “Инструкции о порядке исчисления и уплаты налогов, поступающих в дорожные фонды” (с изменениями и дополнениями) налог на приобретение автотранспортной техники, уплачиваемый лизингодателем при приобретении автотранспорта, составляет 20% от ее стоимости без учета налога на добавленную стоимость (для прицепов и полуприцепов ставка налога равна 10%). С учетом этого налога общие затраты на приобретение автотранспортной техники увеличиваются по сравнению с его конкретной ценой на 68%;

3. В соответствии с действующими «Едиными нормами амортизационных отчислений», утвержденными постановлением Совета Министров СССР импортные автотранспортные средства в основном подпадают под начисление норм в процентах от стоимости машины на 1000 км пробега при фактическом ее использовании. В связи с этим возникают затруднения в определении общей суммы лизинговых платежей, в состав которых должны входить суммы амортизационных отчислений. А ведь именно амортизационные отчисления являются основным источником погашения привлеченных лизингодателем средств, график возврата которых жестко оговаривается. Разман В. Д. Лизинг: теория, практика, комментарии. М,, 2001.

В целом можно отметить, что стоимость импортных автотранспортных средств при их ввозе в Россию значительно увеличивается из-за высоких таможенных платежей и налога на приобретение автотранспортных средств. Это делает затруднительным их приобретение российскими предприятиями, которые обычно испытывают недостаток в оборотных средствах. В этой ситуации именно лизинговая схема, позволяющая погашать стоимость объекта лизинга в течение нескольких лет, может помочь отечественным предприятиям.

На государственном уровне лизинг автотранспортных средств регулируется, преимущественно, локальными нормативными актами по отношению к конкретной сфере производственной деятельности (строительству, агропромышленному комплексу, производственной деятельности и т.д.).

Например, в целях улучшения обеспечения предприятий г. Москвы современными средствами механизации, повышения уровня использования строительной техники, создания условий по проведению единой технической политики и в соответствии с Указом Президента РФ “О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности” Правительство г. Москвы приняло постановление, в котором принимается предложение Департамента строительства, Департамента экономической политики и развития г. Москвы, Москомимущества, ряда строительных предприятий, Мосстройэкономбанка об учреждении открытого акционерного общества “Лизинговая компания “Ликострой”. Уставный капитал компании составляет 1,5 млрд. рублей, доля города в уставном капитале - 50%. К основным видам деятельности ОАО “Лизинговая компания “Ликострой” относятся: оценка хозяйственной деятельности лизингополучателя, в том числе его платежеспособности; анализ заявок на получение машин и оборудования в лизинг на их соответствие приоритетным задачам строительного комплекса по выполнению городского заказа; финансовый и оперативный лизинг строительных и дорожных машин, механизмов, опалубки, оснастки, средств малой механизации, транспорта, а также оборудования и механизмов для предприятий промышленности строительных материалов; сервисные услуги, связанные с эксплуатацией предмета лизинга; информационные и консультационные услуги по подбору и использованию предмета лизинга.

В качестве средства государственной поддержки ОАО “Лизинговой компании “Ликострой” в соответствии с постановлением Правительства РФ “Об использовании механизма ускоренной амортизации и переоценке основных фондов” рекомендовано применять механизм ускоренной амортизации основных фондов, сдаваемых в лизинг. Департаменту строительства предписывается ежеквартально не менее 25% средств, аккумулируемых во внебюджетном фонде развития производственной базы строительной индустрии, направлять ОАО “Лизинговая компания “Ликострой” на приобретение машин и механизмов для нужд строительного комплекса города на условиях льготного инвестиционного кредита г. Москвы (до 25% от учетной ставки Центрального Банка Российской Федерации) на срок не менее трех лет.

Во исполнение постановления Правительства г. Москвы “О предложениях по структурным преобразованиям промышленности города в целях стабилизации товарного производства”, предусматривающего участие государства “в формировании рыночной инфраструктуры промышленного комплекса, составной частью которой являются организация и распространение лизинговых операций как одной из форм товарного обращения, а также с целью ускорения обновления парка оборудования, создания условий по проведению единой технической политики в промышленности города” Правительство г. Москвы в своем постановлении № 404 объявило об учреждении еще одной лизинговой компании ОАО “Московская лизинговая промышленная компания”, 50% уставного капитала которой принадлежит городу в лице Москомимущества. Лизинг и коммерческий кредит. М., 2004.

Учитывая важное социально-экономическое значение для города вывода АМО “ЗИЛ” из кризисного состояния, Правительство г. Москвы приняло 8 октября 1996 года постановление № 845 “О мерах по АМО “Завод им. И.А. Лихачева” из кризисного состояния”. Данным постановлением был утвержден антикризисный бизнес-план, предусматривающий увеличение выпуска современной конкурентоспособной продукции, отвечающей потребностям городского хозяйства, снижение издержек, реструктуризацию производственных мощностей, привлечение дополнительных денежных средств от продажи и сдачи в аренду высвобождаемых объектов недвижимости и земельных участков и позволяющий АМО “ЗИЛ” выйти на безубыточную работу. Приложением № 1 к вышеуказанному постановлению утверждена Программа поставок автомобильной техники АМО “ЗИЛ” для нужд городского хозяйства г. Москвы, в которой предписывается поставить ОАО “Лизинговая компания “Ликострой” автомобили ЗИЛ 5301 в количестве 100 штук. Было принято решение внести предложение в Московскую городскую Думу о включении в перечень категорий плательщиков, освобождаемых от уплаты налога на приобретение автотранспортных средств, юридические лица, расположенные на территории г. Москвы и приобретающие автомобильную технику, выпускаемую АМО “ЗИЛ”.

«Примеру столичных властей последовали Администрация Нижнего Новгорода и Фонд поддержки малого предпринимательства Нижегородской области. Под их руководством был проведен первый лизинговый аукцион по продаже автомобилей АО “ГАЗ”. В ходе торгов было продано 15 лотов. Срок предоставления автомобилей в лизинг составил один или два года. Все лоты были проданы по цене, превышающей стартовую в среднем в два раза. Планируется проводить лизинговые аукционы с периодичностью примерно один раз в три недели. До конца года на конкурс предполагается выставить 200 - 300 машин». Козлов Д. Лизинг - новые горизонты предпринимательства // Экономика и жизнь. 2003. № 29.

Проблема таксомоторного обслуживания пассажиров в Москве ввиду острого дефицита надежных и комфортабельных отечественных и высокой стоимости зарубежных автомобилей вызвала необходимость привлечения промышленного потенциала города к ее решению. В распоряжение Премьера Правительства г. Москвы № 1127-РП предлагалось организовать изготовление в Москве специальных автомобилей - такси по технологии фирмы “Metrokab (UK) Ltd” “с последующей передачей их в лизинг московским таксомоторным паркам, а также других модификаций автомобилей для медицинской помощи, ритуальных услуг и т.д.”. Департаменту поддержки и развития малого предпринимательства совместно с Департаментом экономической политики и развития г. Москвы, Департаментом внешних связей, Московской лизинговой компанией предписывалось проработать вопрос с российскими и иностранными банками о привлечении кредитных ресурсов для обеспечения производства и передачи в лизинг выпускаемых автомобилей таксомоторным паркам и другим лизинополучателям Москвы.

Во исполнение вышеуказанного распоряжения Премьера Правительства Москвы было принято постановление Правительства г. Москвы № 342 “О создании Открытого акционерного общества “Москэб”, учредителями которого являлись: АООТ “Тушинский машиностроительный завод” (30 млн. рублей - 30%); Правительство Москвы (19 млн. рублей - 19%); Московская лизинговая компания (11 млн. рублей - 11%); Metrokab LH Ld (40 млн. рублей - 40%). Там же.

3.3 Лизинг сельскохозяйственной техники

Рассмотрим лизинг сельскохозяйственной техники на примере Кемеровской области за 2000-2003 гг. Анализ состояния технической базы АПК показал, что из-за значительных финансовых трудностей, вызванных диспаритетом цен между промышленной и сельскохозяйственной продукцией, в хозяйствах области практически прекращено обновление машинно-тракторного парка. В результате обеспеченность техникой сельских товаропроизводителей не превышает 50-55% от нормативной, из них за пределами сроков амортизации находится более 70% машин. В целом по хозяйствам области требуют срочной замены 3000 тракторов и 1200 зерноуборочных комбайнов.

Для того чтобы обеспечить в течение 5-6 лет эффективное обновление технической базы хозяйств при текущих ценах на сельскохозяйственную технику, требуется расходовать ежегодно не менее 250-300 млн. рублей для замены 500 тракторов и 200 зерноуборочных комбайнов.

Очевидно, что в сложившихся экономических условиях ни финансовая база сельхозпредприятий, ни средства, выделяемые из федерального и областного бюджетов, не в состоянии обеспечить указанные масштабы финансирования. В связи с этим для восстановления машинно-тракторного парка хозяйств целесообразно использовать комплекс мер, включающих в себя как прямое финансирование закупок сельскохозяйственной техники, так и различные способы нестандартных решений этой проблемы.

Для решения возникших проблем необходимо осуществить следующие мероприятия:

продолжить пополнение лизингового фонда средствами областного бюджета на приобретение сельхозтехники;

производить отбор на конкурсной основе среди лизинговых компаний на право осуществления деятельности с использованием средств областного бюджета. При этом основными критериями оценки лизинговых компаний должны стать величины сумм собственных и заемных средств, направляемых на лизинговые операции, наличие собственной и привлекаемой товаропроизводящей и дилерской сети, в том числе для обслуживания и ремонта машин и оборудования в гарантийные и послегарантийные периоды эксплуатации;

стимулировать развитие производства сельскохозяйственных машин и оборудования на машиностроительных предприятиях Самарской области и, в первую очередь, комбинированных посевных агрегатов (типа АУП-18) и почвообрабатывающих орудий (типа ОПО-18 и ОПО-8,25);

содействовать заключению договоров на поставку сельхозтехники на условиях межрегионального товарообмена при одновременном расширении сферы лизинга и номенклатуры поставляемых сельхозмашин и оборудования;

способствовать реализации международных проектов в сфере сельскохозяйственного производства, ориентированных на поэтапное создание совместных производств по выпуску современной сельскохозяйственной техники на базе областных машиностроительных предприятий;

ходатайствовать перед Министерством финансов Российской Федерации о списании 50% задолженности в федеральный бюджет по лизинговым платежам за технику, полученную в 1993-1999 гг., в связи с ее повышенным износом в период работы в засушливые годы.

Общая стоимость целевой подпрограммы "Лизинг сельскохозяйственной техники" за период ее реализации с 2000 по 2003 год составил 220,0 млн. рублей, из них на долю федерального бюджета приходится 113,5 млн. рублей (51,6%), а областного бюджета - 106,5 млн. рублей (48,4%). Данные о потребности в средствах областного бюджета для оснащения хозяйств сельскохозяйственной техникой на условиях лизинга с 2000 по 2003 год приведены в таблице 1.

Таблица 1.

Потребность в средствах областного бюджета для оснащения хозяйств сельскохозяйственной техникой, млн. рублей

№	Наименование оборудования и сельскохозяйственной техники	2000 г.	2001г.	2002 г.	2003 г.
1.	Машины и оборудование для производства сельскохозяйственной продукции	17,0	17,5	17,5	18,0
	Из них:
	зерноуборочная техника	10	10	10	10
	комбинированные посевные агрегаты типа АУП-18 и почвообрабаты-	7,0	7,5	7,5	8,0
	вающие орудия ОПО-18 и ОПО-8,25 (производство ОАО "Сызраньсельмаш") - 25 комплектов
2.	Оборудование для животноводческих ферм (производство ОАО "Челно-	1,5	2,0	2,0	2,0
	Вершинский машиностроительный завод")
3.	Машины и оборудование для фермерских хозяйств	3,5	4,0	4,5	5,0
4.	Запасные части к сельскохозяйственной технике	3,0	3,0	3,0	3,0
	ИТОГО средств на приобретение сельскохозяйственной техники	57,0	53,0	54,0	56,0
	Из них:
	средства областного бюджета	25,0	26,5	27,0	28,0
	средства федерального лизингового фонда	32,0	26,5	27,0	28,0

Из планируемых на период 2000-2003 гг. средств областного бюджета предполагалось ежегодно расходовать до 68% на приобретение зерноуборочной техники, комбинированных посевных агрегатов и почвообрабатывающих орудий, до 7,5% - на оборудование для животноводческих ферм, до 18% - на сельхозтехнику для фермерских хозяйств и до 12% - на запасные части.

Сводные данные по объемам финансирования мероприятий целевой программы "Финансово-кредитная политика" на 2000-2003 гг. приведены в таблице 2.

Таблица 2.

Объем финансирования программы "Финансово-кредитная политика АПК", млн. рублей

№	Наименование программ	Стоимость программы за 2000-	Объемы финансирования по годам
		2003 гг.	2000	2001	2002	2003
1.	Кредитование заготовки и хранения сельскохозяйственной продукции	280,000	70,000	70,000	70,000	70,000
	Из них средства областного бюджета	280,000	70,000	70,000	70,000	70,000
	В том числе льготные кредиты по статье "Сельское хозяйство и рыболовство"	280,000	70,000	70,000	70,000	70,000
2.	Лизинг сельскохозяйственной техники	220,000	57,000	53,000	54,000	56,000
	Из них средства областного бюджета	106,500	25,000	26,500	27,000	28,000
	В том числе бюджетные ассигнования по статье "Лизинг сельскохозяйственной техники"	106,500	25,000	26,500	27,000	28,000
	ОБЩАЯ СТОИМОСТЬ ПРОГРАММЫ	500,000	127,000	123,000	124,000	126,000
	Из них средства областного бюджета	386,500	95,000	96,500	97,000	98,000
	В том числе льготные кредиты по статье "Сельское хозяйство и рыболовство"	280,000	70,000	70,000	70,000	70,000
	бюджетные ассигнования по статье "Лизинг сельскохозяйственной техники"	106,500	25,000	26,500	27,000	28,000

3.4 Проблемы развития лизинга

Рассмотрим причины, побудившие российское правительство стимулировать лизинг, а значит создать для него некоторую законодательную базу. 17 сентября 1994 года президент издал специальный указ “О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности.” Впрочем, определенный опыт создания государственных лизинговых компаний к тому времени уже был - созданная правительством компания “Росагроснаб” должна была поддерживать бюджетными средствами отечественных производителей сельскохозяйственной техники и самих крестьян, сдавая им на льготных условиях эту самую технику. Кроме того, в конце 1993 года правительство приняло решение о выделении 670 млрд. рублей на создание Русской авиационной лизинговой компании “Аэролизинг”.

Однако, как показывает международный опыт, жесткой взаимосвязи между наличием специфического законодательства и объемами лизинговых операций нет. Представители некоторых российских лизинговых фирм весьма скептически относятся к усилиям правительства создать лизинговое право. Например, советник управления Авиабанка Борис Туюкин полагает, что уже существующего законодательства (при некоторой его корректировке) вполне достаточно для функционирования лизинговых компаний, и никаких дополнительных законов не нужно вовсе. Вместе с тем правительство и многие лизинговые компании настаивают на том, чтобы вопросы лизинга были особо оговорены в национальном корпоративном праве. Быкова С. Проблемы и перспективы развития лизинговых операций // Финансовая газета. 2003. 11 июня.

Речь по сути идет о трех документах: постановлении “О развитии лизинга в инвестиционной деятельности”, “Временное положение о лизинге” и уже упоминавшийся закон “О лизинге”. Первые два документа были утверждены постановлением Правительства Российской Федерации от 29 июня 1995 года.

Из трех упомянутых документов наиболее интересно профессиональным участникам лизинговых сделок именно “Временное положение о лизинге”, поскольку именно оно будет играть ключевую роль в регулировании такого рода операций.

И здесь нужно отметить определения “лизингодателя”, “лизингополучателя” и “поставщик лизингового имущества”, данные во Временном положении:

- лизингодатель - юридическое лицо, осуществляющее лизинговую деятельность, т.е. передачу в лизинг по договору специально приобретенного для этого имущества, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя;

- лизингополучатель - юридическое лицо, осуществляющее предпринимательскую деятельность, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя, получающие имуществе в пользование по договору лизинга;

- продавец лизингового имущества - предприятие-изготовитель машин и оборудования или другое юридическое лицо, или гражданин, продающие имущество, являющееся объектом лизинга. Быкова С. Проблемы и перспективы развития лизинговых операций // Финансовая газета. 2003. 11 июня.

Хочется отметить, что в проекте этого положения была строка о том, что “лизинговые операции может проводить только лизинговая компания.” Подобные требования связаны с особенностями финансовых операций лизинговых компаний и режима их налогообложения. Однако очевидно, что это ограничение значительно затруднило бы осуществление лизинговых операций самими производителями в целях стимулирования спроса (таким образом пытался наладить сбыт продукции Онежский тракторный завод).

В самом положении строка о том, что “лизинговые операции могут проводить только лизинговые компании” фактически завуалирована в другой строке “лизингодатель - юридическое лицо, осуществляющее лизинговую деятельность, т.е. передачу в лизинг по договору специально приобретенного для этого имущества.”

Поэтому предприятия-изготовители будут создавать лизинговые компании и через них проводить лизинговые операции. Следует здесь отметить, что в Европе, по свидетельству европейской ассоциации лизинговых компаний Leaseurope, принадлежащие производителям лизинговые компании демонстрируют наиболее динамичный рост.

Данное министерством экономики определение другого понятия “лизингополучатель” (только юрлицо или предприниматель) ограничивает число возможных клиентов лизинговых компаний - в Западной Европе чуть меньше 40% всех лизинговых операций приходится на аренду легковых автомобилей, которые берутся по преимуществу частными лицами.

Однако наиболее важными для существующих лизинговых компаний являются проблемы налогообложения и таможенных платежей. В соответствии с действующими законами финансовая лизинговая компания вынуждена дважды платить НДС и спецналог - при покупке оборудования и с лизинговых операций. Существующие процентные ставки делают лизинговую деятельность практически бесперспективной - даже по валютнономинированным кредитам они достигают 28%, в то время как западные лизинговые компании уже сейчас предлагают кредитовать лизинг промышленного оборудования под 5,38,5%. В качестве компромисса с Минфином представители компаний предлагают такой выход: освобождение от НДС в обмен на обязательное лицензирование деятельности финансовых лизинговых компаний.

Однако очевидно, что наиболее трудно будет учесть интересы всех сторон при решении вопроса о таможенных платежах. Трудно это будет сделать потому, что здесь перекрещиваются интересы не только фискальных государсвтенных органов и заинтересованных в удешевлении предметов лизинга компаний. Представители лизинговых компаний утверждают, что для успешного развития лизинга в России необходимо увеличить срок таможенного режима временного ввоза как минимум до 5 лет (а в идеале - на весь срок действия лизингового договора), а также необходимо ввести в таможенное законодательство положение, в соответствии с которым таможенные пошлины в случае выкупа лизингополучателем имущества уплачиваются с остаточной стоимости. Однако против этого резко выступают руководители государственного таможенного комитета, которые заявляют, что это создаст “таможенную дыру при импорте технологического оборудования”. Таким образом, сугубо техническая проблема лизинга стала для правительства трудноразрешимой задачей. С одной стороны, правительственные служащие отдают себе отчет в том, что без импорта западного оборудования невозможно кардинально обновить технологический парк отсталой национальной индустрии. С другой - перед ними стоит требование президента “обеспечить защиту национального производителя.” Любое решение этой проблемы - например, в пользу лизинговых компаний - действительно означает создание “дыры”, через которую в страну будет беспошлинно импортироваться все - от телефонов до BMW. А поиск компромисса затянет подготовку законодательной базы лизинга на неопределенно долгое время.

Заключение

Причиной широкого распространения лизинга является ряд его преимуществ по сравнению с другими формами инвестирования. Основными из них являются:

инвестирование в форме имущества в отличие от денежного кредита снижает риск невозврата средств, так как за лизингодателем сохраняются права собственности на переданное имущество;

лизинг предполагает 100-процентное кредитование и не требует немедленного начала платежей, что позволяет без резкого финансового напряжения обновлять производственные фонды, приобретать дорогостоящее имущество;

часто предприятию проще получить имущество по лизингу, чем ссуду на его приобретение, так как лизинговое имущество выступает в качестве залога;

лизинговое соглашение более гибко, чем ссуда, так как предоставляет возможность обеим сторонам выработать удобную схему выплат. По взаимной договоренности сторон лизинговые платежи могут осуществляться после получения выручки от реализации товаров, произведенных на взятом в кредит оборудовании. Ставки платежей могут быть фиксированными и плавающими;

для лизингополучателя уменьшается риск морального и физического износа и устаревания имущества, так как имущество не приобретается в собственность, а берется во временное пользование; так как платежи по лизингу не привязаны к нормам амортизации, то при лизинговых отношениях лизингополучатель имеет дело с ускоренной амортизацией имущества;

лизинговое имущество не числится у лизингополучателя на балансе, что не увеличивает его активы и освобождает от уплаты налога на это имущество;

лизинговые платежи относятся на издержки производства (себестоимость) лизингополучателя и соответственно снижают налогооблагаемую прибыль;

производитель получает дополнительные возможности сбыта продукции, так как ограниченное финансирование инвестиций часто не позволяет предприятиям своевременно обновлять технологическую систему.

При наличии у предприятия альтернативы - взять кредит на покупку оборудования или приобрести это оборудование на определенное время по договору лизинга - ее выбор необходимо осуществлять на основе результатов финансового анализа. Во всяком случае, лизинг становится практически безальтернативным вариантом, когда:

предприятие-поставщик испытывает трудности со сбытом своей продукции, а предприятие - будущий лизингполучатель не имеет в достаточном объеме собственных средств и не может взять кредит для приобретения нужного ему оборудования;

предприниматель только начинает собственное дело (что часто имеет место в малом предпринимательстве).

Вместе с тем лизингу присущ и ряд негативных сторон. В частности, на лизингодателя ложится риск морального старения оборудования (особенно, если договор лизинга заключается не на полный срок его амортизации), а для лизингополучателя стоимость лизинга выходит более высокой, чем цена покупки оборудования. Еще одним недостатком финансового лизинга является то, что в случае выхода из строя оборудования, платежи производятся в установленные сроки независимо от состояния оборудования.

Для стимулирования инвестиций в производственную сферу, для обновления промышленного потенциала, для повышения конкурентоспособности отечественных производителей, нужно создавать условия, при которых они стремились бы развивать лизинговые отношения. Для этого, в первую очередь, следует добиваться появления лизинговых сделок с достаточно длительными сроками действия (не менее трех лет), так как именно такие договоры будут нести реальные инвестиции в экономику. Необходимо если не освободить, то хотя бы снизить налог на прибыль, полученную лизингодателями от реализации договоров по лизингу со сроком действия три и более лет. Также следует стимулировать банки предоставлять кредиты лизинговым компаниям, которые заключают длительные договоры. Кроме этого, необходимо рассмотреть возможность снижения таможенных пошлин и налогов по товарам, ввозимым на территорию РФ и являющимися объектами международного финансового лизинга.

Безусловно, вышеперечисленные меры должны способствовать развитию лизинговых компаний и операций, производимых ими.

Можно с полной уверенностью сказать, что лизинг в нашей стране постепенно будет все больше наращивать свои обороты и играть все более весомую роль в экономике России.

Лизинг в России представляется более перспективным, чем в других странах, поскольку он существенно сокращает инвестиционные риски: получаемое по лизингу оборудование гораздо труднее использовать не по назначению, чем кредит, и в случае банкротства компании - лизингополучателя лизингодатель практически ничего не теряет. При финансовом лизинге само оборудование в доле, оговоренной сторонами, является обеспечением сделки (как правило, заключается с поставщиком договор обратного выкупа поставляемого оборудования). Если кредитору приходится доказывать свое право на получение своих денег, то лизингодатель, забрав свое имущество, может его продать или передать другому арендатору.

Список использованной литературы

1. Акиндинов А. Лизинг в России в самом начале становления // Экономика и жизнь. 2003. № 12.

2. Балтус П., Майджер Б. Школа европейского бизнеса // Лизинг-ревю. 2003. № 1.

3. Банковское дело / под ред. О. И. Лаврушина. М., 2002.

4. Быкова С. Проблемы и перспективы развития лизинговых операций // Финансовая газета. 11.06.2003.

5. Вилкова, Н. Международный финансовый лизинг // Экономика и жизнь. 2002. 20.

6. Газман В.Д. Лизинг: теория, практика, комментарии. М., 2001.

7. Голощапов, В. Лизинг обречен на успех, но мешают налоговые проблемы // Экономика и жизнь. 2000. 8.

8. Илингин И. Лизинг при экспорте машин и оборудования // ЭКО. 2004. №9.

9. Кабатова Е.В Лизинг: правовое регулирование, практика. М., 2006.

10. Киселев И. Б. Лизинг - практика становления // Деньги и кредит. 2001. №1.

11. Козлов, Д. Лизинг новые горизонты предпринимательства // Экономика и жизнь. 2003. №29.

12. Куликов А. Г. Кредиты. Инвестиции. М.,2005.

13. Лизинг и коммерческий кредит. М.: “Истсервис”, 2004.

14. Лизинг как альтернативная форма финансирования // Финансист. 2005. №19.

15. Материалы Международной конференции по развитию лизинга в РФ, М., 2003 г.

16. Петров В. Наши самолеты - для наших компаний // Российская газета. 2000. 12 мая.

17. Постановление Правительства РФ “О государственной поддержке развития лизинговой деятельности в Российской Федерации” № 752 от 27.06.96.

18. Потоцкий М. О лизинге автотранспортных средств // Лизинг-ревю. 2007. № 5/6.

19. Рассадин В. Н. Лизинг и конверсия // ЭКО. 2003. №8.

20. Соколов В. В. Новый импульс развитию предпринимательства // Экономика и жизнь. 2004. №19.

21. Сусанян К. Г. Лизинг, бартер, товарообмен с зарубежными партнерами. М.,2002

22. Филатов А. А. Лизинг - правовые аспекты // Деньги и кредит. 2000. 8.

23. Чекмарева Е.Н. Лизинговый бизнес. М., 2003.

24. Яновский А. М. Лизинг // ЭКО. 2004. №7.

ПРИЛОЖЕНИЕ

Норма расхода в квартал:

Объем производства - 550 ед.:

Сырье - 0,23 т/ед.;

Топливо - 0,05 т/ед.:

Электроэнергия - 2,50 кВт/-час/ед.

Сдельные расценки - 72 руб./ед.

Рентабельность - 35%

Основные фонды предприятия:

Здания - 2 млн. руб.;

Рабочие машины - 1 млн. руб.;

Оборудование - 1 млн. руб.;

Нормы амортизации за 1 месяц:

Здания - 2% или 0,02;

Сооружения - 2% или 0,02;

Рабочие машины - 12% или 0,12

Оборудование - 12% или 0,12

Транспортные средства - 9% или 0,09;

Прочие - 7% или 0,07

Показатели работы предприятия за квартал:

Ставка НДС - 20%;

Прочие расходы, включаемые в себестоимость - 2200

Численность работающих, чел. - 170;

Среднемесячная заработная плата - 1700;

Отчисления з/платы в фонд социального страхования - 38,5%;

Доход от сдачи помещения в аренду (ежемесячно) - 35000 руб.;

Дивиденды по ценным бумагам (ежеквартально) - 65000 руб.;

Ставка налога на прибыль - 28%;

Ставка налога на доход по ценным бумагам - 10%

Экономические санкции - 55000 руб.

Материальные ресурсы (цены с НДС):

Цена приобретения сырья - 1450 руб./т.;

Цена реализации сырья - 1650 руб./т.;

Электроэнергия - 0,35 руб./кВт-час.;

Топливо - 980 руб./т.

1. Составление сметы затрат на производство и реализацию продукции

Элементы затрат	Цена с НДС, руб.	Цена без НДС, руб	Расход, тонн	Суммазатрат, руб.
1. сырье	1450	1160	126,5	146740
2. топливо	980	784	27,5	21560
3. электроэнергия	0,35	0,28	1375	385
4. заработная плата	1700	1700	170	867000
5. отчисления во внебюджетныефонды	-	-	38,5%	333795
ИТОГО:				1369480
6. амортизация:- зданий			0,02	40000
- сооружений			0,12	12000
машин			0,12	12000
Прочие расходы				2200
Итого затрат				1433480,0

Определим цены сырья, топлива и электроэнергии без НДС.

Ставка НДС составляет 20%.

Если цена за сырье с НДС - 1450 руб. за тонну, то цена без НДС будет составлять 1450 - 20% = 1450-290 = 1160 руб.

20% от 1450 руб. составляет 290 руб.

аналогично рассчитывается цена за топливо, 20% от 980 руб. составят 196 руб., т.е. 980-196 = 784 руб.

электроэнергия: 20% от 0,35 руб. составят 0,07 руб. т.е. 0,35-0,07 = 0,28 руб.

Вычислим расход;

Сырье: норма расхода - 0,23; объем расхода - 550

Расход сырья: 0,23*550=126,5 тонн

Топливо: норма расхода - 0,05; объем расхода - 550

Расход топлива: 0,05*550 = 27,5 т.

Электроэнергия: норма расхода - 2,50; объем расхода - 550

Расход электроэнергии: 2,5*550 = 1375

Вычислим сумму затрат (при вычислении используем цены без НДС):

Сумма затрат на сырье: 126,5*1160 = 146740 руб.

Сумма затрат на топливо: 27,5*784 = 21560руб.

Сумма затрат на электроэнергию: 1375*0,28 = 385 руб.

Сумма затрат на з/плату: 170 чел.* 1700 руб.= 867000 руб.

Сумма затрат на отчисления во внебюджетные фонды составляет 38,5% от суммы затрат на з/плату, т.е. - 333795 руб.

ИТОГО: сумма затрат составляет 1369480 руб.

Сумма затрат на амортизацию (рассчитывается как произведение элемента основных фондов на коэффициент амортизации, Здания: (2*0,02)*3 = 0,12

Соответственно сумма затрат на амортизацию зданий:

Сумма на амортизацию зданий составляет 2000000 руб.

Коэффициент амортизации 2% или 0,02

2000000*0,02=40000 руб.

Рабочие машины: амортизация = 1000000 руб.

Коэффициент амортизации 12% или 0,12

Сумма затрат на амортизацию рабочие машины:

1000000*0,12 = 12000 руб.

Оборудование: амортизация 1000000 руб.

Коэффициент амортизации 12% или 0,12

Сумма затрат на амортизацию оборудования:

1000000*0,12 = 12000 руб.

Прочие расходы = 2200 руб.

Общая сумма затрат на производство и реализация = 1433480 руб.

Калькуляция себестоимости продукции

Статьи калькуляции	Норма расхода	Цена без НДС, руб.	Затраты на ед, руб.	Затраты на объем, руб.
1 . Сырье на технологические нужды	0,23	1160	266,8	146740
2. Топливо	0,05	784	39,2	21560
3. Электроэнергия	2,5	0,18	0,7	385
4. Зарплата производственных рабочих			72	39600
5. Отчисления от заработной платы			38,5%	15246
Итого переменных расходов				223531
Условно-постоянные расходы				1209949
Полная себестоимость				1433480

Вычислим затраты на единицу:

Сырье: норма расхода - 0,23, цена без НДС - 1160 руб.

Затраты на единицу сырья: 0,23*1160 = 266,8 руб.

Топливо: норма расхода - 0,05, цена - 784 руб.

Затраты на единицу топлива: 0,05*784 = 39,2 руб.

Электроэнергия: норма расхода - 2,5, цена - 0,28 руб.

Затраты на единицу электроэнергии: 2,5*0,28 = 0,7 руб.

Затраты на зарплату производственных рабочих рассчитываются как произведение сдельных расценок (72 руб./ед.) и объема производства (550 ед.): 72*550 = 39600 руб.

Отчисления от заработной платы составляют 38,5%, т.е. - 15246 руб.

Величина переменных расходов составит сумму всех перечисленных затрат на объем: 223531 руб.

Величина условно-постоянных расходов рассчитывается как разность между общей суммой затрат по смете затрат на производство и величиной переменных расходов:

1433480 - 223531 = 1209949 руб.

4. Полная себестоимость: 1433480 руб.

3. Ценообразование на предприятии

Определение оптовой цены предприятия (Ц₀):

Ц₀ = (1+Р/10) *С = 3518,54 руб.

где Р - рентабельность изделия, %, = 35%

С - себестоимость единицы продукции, = 2606,32 руб./ед.

С = полная себестоимость/ на объем производства

С = 1433480 /550 = 2606,32 руб./ед.

Ц₀ = (1 + 35/100)*2606,32 = 3518,54 руб.

Определение отпускной цены предприятия (Ц_отп}:

Ц_отп = (1+ставка НДС/100)*Ц₀ = 4222,25 руб.

где, ставка НДС - ставка налога на добавленную стоимость 20%.

Ц₀ = 3518,54 руб.

Ц_отп = (1+20/100) *3518,54 = 4222,25 руб.

Объем реализации в оптовых ценах (О_р):

О_Р = Ц₀ *Q = 1935197,8 руб.

где Q - объем реализации в натуральном выражении - 550 ед.

Ц₀ = 3518,54 руб.

О_Р = 3518,54 *550 = 1935197,8 руб.

4. Формирование прибыли предприятия

Расчет валовой прибыли (П_в)

П_в = П_p + П_внд= 702077,8 руб.

где П_р - прибыль от реализации - 532077,8 руб.

П_внд - прибыль от внереализационной деятельности -170000 руб.

П_в = 532077,8 + 170000 = 702077,8 руб.

Прибыль от реализации (П_р):

П_р = П_п + П_к = 532077,8 руб.

где П_п - прибыль по основной производственной деятельности (реализация продукции) - 501717,8 руб.

П_к - прибыль по коммерческой деятельности (реализация имущества) - 30360 руб..

П_р = 501717,8 + 30360 = 532077,8 руб.

Прибыль по основной деятельности (П_п):

П_п = О_р - С_вып = 501717,8 руб.

где С_вып - полная себестоимость производства - 1433480 руб.

О_р - объем реализации - 1935197,8 руб.

П_п = 1935197,8 - 1433480 = 501717,8 руб.

Прибыль по коммерческой деятельности (П_к):

П_к= ((Ц_прол - Ц _п)/(1 + 20/100))*Q = 30360 руб.

где Ц_прод., Ц_пок. - цена продажи и цена покупки сырья;

Ц_прод = 1650 руб./т., Ц_пок = 1450 руб./т.

Q - объем (сырья) в натуральном выражении - 126,5 т.

Ставка НДС - 20%

П_к = ((1650-1450)/1,2)*126,5 = 30360 руб.

Прибыль от внереализационной деятельности (П_внд):

П_внд = П_а + П_д = 170000 руб.

где П_а - прибыль от сданного в аренду имущества 35000 руб. в месяц, а за квартал ( по условию надо рассчитывать данные за квартал) - 105000 руб.;

П_д - дивиденды по ценным бумагам 65000 руб. .

П_внд = 105000+65000 = 170000 руб.

5. Распределение прибыли

Налогооблагаемая прибыль (П_н):

П_н = П_в - Н_в = 69377,8 руб.

где Н_в - налоги, выплачиваемые из валовой прибыли (принимаются равными 9000 руб.)

П_в - валовая прибыль - 702077,8 руб.

П_н = 702077,8 - 9000 = 693077,8 руб.

Налог на доход по ценным бумагам (Н_б):

Н_б= Д * ставка налога/100= 6500 руб.

где ставка налога - ставка налога на доход по ценным бумагам - 10%,

Д - доход по ценным бумагам - 65000 руб.

Н_б= 65000 * 10/100 = 6500 руб.

Налог на прибыль от основной деятельности и от сдачи имущества в аренду (Н_пр):

Н_пр= (П_н - Д) * 24/100 = 141138,67 руб.

где Д - прибыль от сданного в аренду имущества - 105000 руб.

35000 руб. в месяц за аренду, т.е. 105000 руб. за квартал

П_н - налогооблагаемая прибыль - 693077,8 руб.

Н_пр= (693077,8 - 105000) * 24/100 = 141138,67 руб.

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия (П_расп):

П_расп = П_н - Н_б - Н_пр = 545439,13 руб.

П_н - налогооблагаемая прибыль - 693077,8 руб.

Н_б - налог на доход по ценным бумагам - 6500 руб.

Н_пр - налог на прибыль от основной деятельности и сдачи имущества в аренду - 141138,67 руб.

П_расп = 693077,8 - 6500 - 141138,67 = 545439,13 руб.

Чистая прибыль (П_ч):

П_ч = П_расп - экономические санкции = 490439,13 руб.

П_расп - 545439,13 руб. налог остающийся в распоряжении предприятия

Экономические санкции - 55000 руб.

П=545439,13 - 55000 = 490439,13 руб.

6. Капиталовложения в развитие производства (KB):

КВ = А + П_Ч*0,3 = 1187131,7 руб.

где 30% - процент прибыли, направляемой на развитие производства.

А - сумма коэффициентов амортизации за квартал:

(0,02 + 0,12 +0,12) = 0,26

А = сумме за амортизацию составит 26% от суммы на амортизацию основных фондов, т.е. 26% от 4000000 руб. = 1040000 руб.

П_Ч - чистая прибыль - 490439,13 руб.

Пч*0,3 = 490439,13*0,3 = 147131,73 руб.

КВ = 1040000 + 147131,73 = 1187131,7 руб.