Банковская система в Великобритании

Всемирно известный факт, 15 сентября 2008 года американский банк Lеhmаn Brоthеrs, задолжавший к тому моменту 613 миллиардов долларов, обратился в суд с заявлением о банкротстве и просьбой о защите от кредиторов. Банкротство Lеhmаn Brоthеrs стало крупнейшим в истории США. Никогда еще столь мощный финансовый институт не разорялся. Разорение четвертого по величине американского инвестиционного банка отрицательно повлияло на основные биржевые котировки во многих странах и негативным образом сказалось на стоимости энергоносителей. Цены на нефть снизились со 147 долларов за баррель до менее чем 40 долларов. Обвал фондового рынка в октябре 2008 года стал рекордным для рынка США за предыдущие 20 лет, для рынка Японии -- за всю историю.

Как мы видим, за два года кризиса (2008-2009) сгорели крупнейшие респектабельные инвестиционные банки со столетней историей. Bаnk оf Аmеriса поглотил Mеrrill Lуnсh, а Sоlоmоn Brоthеrs и Mоrgаn Stаnlеу изменили свой статус: инвестиционная деятельность была заменена на коммерческую. За помощью к своим правительствам обратились столпы бизнеса -- компании Gеnеrаl Mоtоrs, Сhrуslеr и другие. Фактически был национализирован частный долг: крупнейшие финансовые учреждения -- Fаnniе Mае и Frеddiе Mас (США), держатели частных ипотечных долгов на 14 триллионов долларов, были выкуплены государством.

Сразу же вслед за США жесткому воздействию финансового кризиса подверглась европейская экономика.

Исландия тяжелее других стран Европы пережила начало мирового финансового кризиса и в 2008 году оказалась на грани банкротства. Потерпели крах три крупнейших банка Исландии -- Kаupthing, Lаndsbаnki и Glitnir. Власти страны были вынуждены национализировать эти банки, а также обратиться за финансовой помощью к Международному валютному фонду (МВФ). В результате Исландия стала первой с 1976 года западной страной, которая получила кредит МВФ (на 2,1 миллиарда долларов). На фоне массовых протестов правительство вынуждено было уйти в отставку. Экономика страны более чем на год сползла в рецессию и смогла выйти из нее только в третьем квартале 2010 года.

При рассмотрении финансовой системы Великобритании мною было выявлено, что первый шаг к фактической национализации крупных банков был сделан в октябре 2008 года, когда правительство рекапитализировало Rоуаl Bаnk оf Sсоtlаnd и Llоуds на 62 миллиарда долларов в обмен на крупные пакеты акций банков. Ранее, в сентябре, были национализированы два небольших банка -- Nоrthеrn Rосk и Brаdfоrd & Binglеу. К марту 2009 года под контролем правительства оказалась уже половина банковской системы страны.

В Германии первой компанией, входящей в важнейший немецкий биржевой индекс DАХ, которая оказалась на грани банкротства в результате глобального финансового кризиса, стал мюнхенский Hуpо Rеаl Еstаtе -- ведущий немецкий банк, работающий на рынке недвижимости. Вначале банку была выделена помощь в 35 миллиардов евро под госгарантии, но этой суммы оказалось недостаточно. Чтобы не допустить банкротства HRЕ, германский стабфонд SоFFin предложил выкупить обесценившиеся акции у акционеров банка и до мая 2009 года ему удалось приобрести 47,3% акций.

Правительство Германии приняло антикризисный пакет мер общим объемом порядка 500 миллиардов евро, который предполагал до конца 2009 года не только государственные гарантии межбанковских кредитов, но и прямые финансовые вливания для увеличения собственных капиталов банков. Для финансирования антикризисного пакета был создан стабилизационный фонд в объеме 400 миллиардов евро.

Правительство Франции в рамках поддержания банковской системы страны в условиях глобального финансового кризиса в октябре 2008 года выделило шести крупнейшим банкам страны 10,5 миллиардов евро. Среди банков, получивших кредит, -- Сrеdit Аgriсоlе, BNP Pаribаs и Sосiеtе Gеnеrаlе.

На фоне глобализации кризис распространился на все регионы мира.

В начале декабря 2008 года Банк Канады снизил ставку рефинансирования до самого низкого уровня с 1958 года, и признал, что экономика страны вошла в рецессию. Правительство Канады создало специальный фонд в размере 3 миллиардов долларов для стимулирования экономики в условиях кризиса.

В Японии ухудшение всех экономических показателей началось со второго квартала 2008 года, в конце ноября 2008 года статистическое ведомство правительства Японии зафиксировало рецессию официально. За июль-сентябрь снижение ВВП составило 0,4% (в годовом исчислении), по уточненным в начале декабря официальным данным -- на 0,5% к предыдущему кварталу, в годичном исчислении темпы роста экономики страны снизились на 1,8%.

Экстренная помощь компаниям банковского сектора со стороны государства в некоторых странах ЕС впоследствии стала одной из причин кризиса суверенных долгов, охватившего зону евро в 2010 году.

Первыми жертвами кризиса среди российских банков в сентябре 2008 года стали "КИТ Финанс" и Связь-банк. Для погашения задолженности перед контрагентами Газпромбанк выдал "КИТ Финансу" кредит на 22,5 миллиарда рублей. В сентябре 2008 года Связь-банк продал 98% своих акций Внешэкономбанку.

Банк ВТБ, в ряду других российских банков, получил господдержку. В самый разгар кризиса был привлечен 10-летний субординированный кредит ВЭБа на 200 миллиардов рублей. Затем примерно через год -- осенью 2009 года -- ВТБ разместил допэмиссию, которую почти полностью выкупило государство, на 180 миллиардов рублей. Кроме того, ВТБ привлекал средства Банка России под залог и на беззалоговых аукционах.

Кризис быстро перекинулся в реальный сектор экономики. Капитализация российских компаний снизилась за сентябрь-ноябрь 2008 года на три четверти; золотовалютные резервы сократились на 25%. Финансовый кризис снизил доверие населения к банкам и привел к оттоку вкладов. За сентябрь 2008 года остатки на счетах физических лиц в 50 крупнейших российских банках снизились на 54 миллиарда рублей, что составило 1,2% от общего объема. Бегство вкладчиков из банковской системы снизило финансовую устойчивость банков, что привело к банкротству нескольких крупных инвестиционных и коммерческих банков.

В предбанкротном состоянии находилось множество компаний. Начались увольнения работников, отправка их в административный отпуск, сокращение ставок оплаты труда.

Также финансовый кризис спровоцировал падение цен на нефть. Возникли проблемы с инвестированием в этот сектор, а также появился риск замедления реализации проектов по увеличению добычи и строительству энергопроводов. Произошло сокращение темпов роста российской экономики. Например, при росте экономики в 2007 году на 8,7%, за 9 месяцев 2008 года рост составил 4,9% к соответствующему периоду предыдущего года. 2008 год стал последним годом прироста трудоспособного населения. В результате финансового кризиса произошло сокращение государственных проектов в области инфраструктуры и строительства.

Однако, мировой экономике сохраняется тенденция к спаду. На встрече финансовой G20 в июле 2014 года министры финансов признали, что продолжается как замедление роста в некоторых крупных странах с развивающейся экономикой, так и рецессия в еврозоне. Восстановление мировой экономики остается хрупким и неравномерным, безработица продолжает оставаться высокой во многих странах.

В заключении к данному параграфу мне бы хотелось сказать о том, что в нем мною был рассмотрен один из самых мерьезных финансовых кризисов за всю историю банковской системы. Подробный анализ последстаий кризиса был проведен в отношении всех государств, которые охватил финансовый кризис. Мною были приведены подробные данные и экономическая статистика по странам, которые затронул кризис. Как мы видим, на основании этого параграфа можно сделать вывод о том, что последствия кризиса до сих пор не преодолены.

В заключении к первой главе, мне бы хотелось сказать о том, что мне удалось подробно изучить и систематизированы знания о возникновении банковской отрасли в Великобритании, выделить ключевые закономерности развития и их влияние на отрасль в глобальном масштабе. Мною была рассмотрена история становления Банка Англии с момента возникновения и до наших дней, были выделены ключевые аспекты его деятельности. Во втором параграфе мною был подробно рассмотрен и изучен первый экономический кризис, случившийся в 19 веке, его причины, последствия и влияние на основные международные события того времени. При рассмотрении и изучении финансового кризиса 2008 года были обнаружены схожие причины и аспекты и глобальные последствия. Также, были проанализированы последствия, которые привели к данному кризису, рассмотрены страны, которые в наибольшей степени пострадали от кризиса.

Глава 2. Современная банковская платежная система

Во второй главе мне бы хотелось рассмотреть и изучить современную банковскую платежную систему, описать ее основные функции и качества. В разделах данной главы я опишу платежные системы, а также изучу их виды и функции, затем освещу государственное регулирование в сфере платежных систем. Основной акцент в данной главе будет посвящен описанию и рассмотрению перспектив развития платежных систем в мире.

2.1 Платежные системы. Виды и функции

В данном параграфе мне бы хотелось рассмотреть основные причины, принципы возникновения платежных систем, их виды и функции, причины появления и характер распространения.

В последнее десятилетие ХХ века, как нам известно, в связи с активизацией и либерализацией финансовых рынков произошла кардинальная переориентация взглядов экономистов на организацию безналичных расчетов: от элемента инфраструктуры, выполняющей чисто технические (механические) функции до базовой структуры экономики. Серьезному переосмыслению подвергается терминологический аппарат в области расчетов, чему во многом способствуют рекомендации Комитета по платежным и расчетным системам, созданного в начале 90-х гг. ХХ века при Банке международных расчетов (BIS) в г. Базеле (Швейцария).

Как известно, микроэкономике роль безналичных расчетов для организаций состоит в том, что они выступают условием завершения сделок или выполнения принятых ранее обязательств, способствуют обеспечению кругооборота товаров (услуг) и денег, объединяющего всю экономику. Это база управления ликвидностью со стороны хозяйствующих субъектов, неотъемлемый элемент функционирования бюджетных звеньев.

Именно надежно работающие платежные системы являются, намой взгляд, интегральной частью современной экономики. Продолжение процесса финансовой глобализации и внедрение технологических новаций вызвали необходимость реформирования платежных систем. Сегодня платежные системы как развитых, так и развивающихся стран находятся в переходной стадии. Возрастает роль международных взаимосвязей, а выполнение платежей в режиме реального времени становится общепринятой практикой.

Современная платежная система, к которой предъявляются высокие требования качественного обеспечения платежей, призвана стать инструментом устойчивого финансового и экономического развития страны, участвуя в общественном воспроизводственном процессе. Анализ развития платежных систем на международном и национальном уровнях свидетельствует об имеющихся проблемах их функционирования, связанных с платежными рисками. Однако сформировавшаяся методическая база оценки платежных рисков и управления ими не является достаточной и законченной. Вопросы возникновения системных рисков платежных систем и их предотвращения требуют в настоящее время особого внимания в силу того, что платежная система и ее компоненты являются тесно интегрированными, поэтому реализация риска внутри системы может распространяться очень быстро. Сбои в их работе могут затронуть широкие слои населения и нанести значительный материальный ущерб пользователям платежных систем, если отсутствуют эффективные механизмы противодействия.

Показатели рисков платежных систем рассчитываются, как правило, в виде усредненных характеристик параметров функционирования этих систем, например, как показатели волатильности среднедневных объема и количества исполненных платежных документов, среднедневного объема ликвидности, необходимого для своевременного завершения всех переводов денежных средств и т. д. Усредненные оценки позволяют в возможной степени устранить случайные флуктуации внешних факторов и спрогнозировать, если не оптимальные, то рациональные действия для обеспечения надлежащего качества функционирования платежной системы. При этом собственно оценка рисков, понимаемых, как возможность или вероятность для массовых процессов реализации нежелательных событий, заключающаяся в вычислении числовой характеристики уровня риска, производится далеко не всегда.

Платежная система согласно Глоссарию BIS есть совокупность учреждений, правовых норм, инструментов, процедур, программно-технических, коммуникационных и информационных средств, обеспечивающих проведение расчетов между участниками.

Состояние расчетов во многом определяет устойчивость функционирования финансово-кредитной системы, а также различных рынков: товарного, ресурсного, денежного, валютного, фондового и др. Именно поэтому во всех странах организация платежной системы возводится в ранг государственной политики.

К основным факторам, определяющим состояние платежной системы любого государства, относятся: общий уровень развития экономики и финансового рынка, особенности банковского законодательства, сложившиеся традиции в расчетах (платежные обычаи). Главный организатор и посредник в осуществлении безналичных расчетов между различными хозяйствующими субъектами - банковская система. Она выступает исходным пунктом кругооборота наличных денег и основного объема безналичных платежей, а создание платежных средств, являющееся важнейшей функцией, тесно связано с проводимыми этой системой кредитными операциями.

В настоящее время не существует единого подхода к классификации Платежных систем. Наиболее точно оценить любую платежную систему и ее особенности можно лишь в сравнении с другими платежными системами. В основе классификации платежных систем по видам лежат различные признаки, среди которых: форма собственности, способ завершения расчетов или технология, состав участников, порядок участия и др. (табл.2.1.1).

Таблица 2.1.1 Платежные системы

Приведенная классификация видов платежных систем позволяет судить об их большом разнообразии и о сложности функционирования. Идет постоянный процесс эволюции платежных систем, и характеристика отдельных видов дает представление о главных тенденциях.

Понятие формы собственности применительно к платежным системам отражает правовой статус ее собственника и оператора, то есть показывает, кому принадлежат права распоряжения и управления системой. В государственных системах собственником и оператором выступает центральный банк, выполняющий одновременно и роль участника системы, как, например, в России, Франции, ФРГ, США и многих других странах. В частных системах собственником и оператором системы выступает группа крупных коммерческих банков в лице банковских ассоциаций и клиринговых палат, где центральный банк выполняет функцию расчетного агента последней инстанции, не являясь фактически ее участником (например, в Канаде). Смешанная платежная система находится либо в совместной собственности коммерческих банков и центрального банка, либо действует на основе разделения функций собственника и оператора между центральным банком и частными агентами (Бельгия, Великобритания).

Под сферой распространения здесь понимается обширность системы платежей отдельной страны. Так, локальные системы функционируют для отдельных регионов и связаны в основном с обслуживанием розничных и мелкооптовых сделок. Межнациональные платежные системы создаются для проведения платежей между странами. Такой системой является Европейская система центральных банков (TАRGЕT) для расчетов в евро между странами Европейского союза. Коммерческие банки этих стран имеют доступ к данной системе через центральные банки.

При оценке способа завершения расчетов принципиальное значение имеет не столько способ проведения расчетов, который может быть валовым, то есть в полной сумме или на нетто-основе с учетом встречных требований и обязательств, сколько время достижения окончательного расчета. Расчет может производиться в режиме дискретного времени, то есть один или несколько раз в течение дня, и в режиме реального времени. Последний вариант предусматривает расчеты в течение всего дня, при этом предполагается их высокая скорость, гибкость и надежность, чему гарантией - прямое участие центрального банка. Такой порядок завершения расчетов по крупным и срочным платежам преобладает в национальных и межнациональных платежных системах.

Согласно теории, различие между одноуровневыми и двухуровневыми платежными системами заключается в наличии ассоциированных участников. В одноуровневой системе все участники (как банки, так и небанковские институты) являются прямыми и имеет счет у расчетного оператора системы. Расчетным агентом в системах с валовыми расчетами в режиме реального времени обычно выступает центральный банк, а в системах на базе нетто-расчетов в режиме дискретного времени - центральный банк или клиринговая палата. В двухуровневых системах присутствуют как прямые участники, в состав которых входят только банки, так и ассоциированные. Последние (банки и небанковские институты) вправе проводить расчеты только через прямых участников, открывая счета в нескольких банках первого уровня, которые таким образом становятся расчетными агентами для банков второго уровня.

Хотелось бы отметить, что универсальность платежной системы связана с наличием в ней взаимосвязанных подсистем, которые позволяют осуществлять платежи самого разного характера и размера с учетом интересов как прямых, ассоциированных, так и косвенных участников. Данный критерий отражает исторически сложившуюся ситуацию, в которой мелкие и прочие платежи осуществляются посредством расчетных, клиринговых палат, а расчетные центры по обработке только крупных платежей специализируются на определенном рынке, например товарном, фондовом, валютном.

Использование тех или иных инструментов в платежной системе зависит от многих факторов. Так, для валовых расчетов в режиме реального времени электронный расчетный документ обязателен, при расчетах на клиринговой основе используются как бумажные носители платежа, так и электронные. Особое место среди инструментов занимают платежные карточки, которые используются и в международных, и во внутренних платежных системах. Функционирование международных систем предполагает заключение банками различных стран договоров с владельцами системы и получение права на осуществление операций по эмиссии, эквайрингу, безналичным расчетам с использованием корреспондентских счетов, открытых в банках-нерезидентах. Внутренние частные системы включают эмиссию банками собственных банковских пластиковых карточек, осуществление эквайринга по ним. Происходит не только увеличение объема платежей при их помощи, но и распространение на их основе дополнительных видов услуг, новых тенденций в применении, например. Для платежной системы России широкое внедрение платежных карточек в оборот - одно из приоритетных направлений в совершенствовании ее платежной системы.

В данном параграфе мною были рассмотрены различные платежные системы, было дано определение понятию платежная система, а также изучен механизм функционирования платежных систем. Былы дана характеристика различным типам платежных систем, а также были выделены основные механизмы взаимодействия участников платежных систем.

2.2 Государственное регулирование платежных систем

Данный параграф моей дипломной работы посвящен методам и типам государственного регулирования платежных систем. В данном параграфе показывается особенная значимость и важность функции государства в процессе регулирования и контроля в сфере платежных систем.

Как мы знаем, платежные системы являются неотъемлемой частью современной экономики и имеют особую значимость для финансового сектора. Внедрение устойчивых и надежных платежных систем стало одной из главных задач надзора за платежными системами в числе других методов, обеспечивающих способность общества функционировать стабильно. Финансовый сектор в целом, а также платежные системы как неотъемлемая часть данного сектора требуют государственного регулирования и надзора с целью обеспечить его устойчивость. Многолетний опыт показал, что рыночные механизмы сами по себе не вырабатывают достаточно надежных решений, связанных с платежными системами проблем. Растущая доля платежей проходит через системы банковских счетов и, таким образом, подвергается рискам финансовых и платежных систем. Позиции владельцев и руководителей частных банков относительно их рисков, преимуществ и недостатков отличаются от точки зрения вкладчиков и клиентов банков, а также общества в целом.

Платежные системы и их компоненты тесно взаимосвязаны, поэтому появление рисков может быстро распространиться за рамки данных систем. Это подчеркивает значимость и оценки в целом, и взаимозависимостей. В результате вовлечения значительных объемов финансовых средств платежные системы представляют большой интерес для мошенников и прочих лиц, которые могут использовать данные системы в своих корыстных целях. Клиентам трудно получить необходимую информацию для проведения независимой оценки надежности финансовых учреждений и платежных систем, так как существует малая вероятность того, что такие оценки могут проводиться конфиденциально и на постоянной основе.

Во время проведения моего исследования я пришел к выводу, что государственное регулирование определяет рамки, в пределах которых все платежные системы могут достигнуть максимальной эффективности. Однако, очень часто инфраструктура платежной системы принимает форму монополии в силу влияния внешних факторов, связанных с информационными системами. Это еще одна из причин, по которой органам власти важно инициировать меры, направленные на повышение ее эффективности.

Мною был сделан вывод о том, что осуществление надзора необходимо, чтобы обеспечить соблюдение установленных правил. Несмотря на развитие и рост значения основанного на саморегулировании надзора, его применение зависит в основном от органов власти. В течение последних десяти лет, например, Банк международных расчетов (БМР), Европейский центральный банк (ЕЦБ), Европейская комиссия, центральные банки Группы 10 и МВФ разработали большое количество международных принципов по регулированию и надзору за платежными системами. Цель их заключается в том, чтобы выработать единые минимальные критерии для использования на международном уровне.

Как нам известно, выявленные риски платежных систем распространяются главным образом на организации, а не на операторов систем и тех, кто определяет уровни рисков. Для того чтобы сократить несогласованность различных затронутых рисками сторон во взглядах на риск, необходимо использовать и инструменты регулирования, и санкции, чтобы создавать механизмы, которые позволяют переносить существенную долю рисков на субъекты, уровни рисков которых наиболее значимы. Необходимо применять достаточно жесткие санкции для борьбы с несоблюдением установленных органами власти норм и правил, а также с искажением информации.

В связи с нестабильностью на рынке финансовые и платежные системы подвержены постоянным изменениям. Необходимо обеспечить возможность быстрой адаптации процесса регулирования и надзора к изменяющимся условиям. При этом быстрое изменение условий само по себе является фактором риска, так как адаптация, как правило, предполагает определенное отставание. Очень часто процесс адаптации напоминает маятник: первоначальные реакции на возникающие риски зачастую избыточны и отличаются чрезмерным регулированием, позднее может наблюдаться чрезмерное ослабление регулирования и надзора.

Теоретически, оптимальный уровень регулирования и надзора понятен: однократное мероприятие является эффективным, если дополнительные расходы не превышают издержки, которые возникли бы при отсутствии такого мероприятия. На практике сложнее, так как зачастую очень трудно точно оценить размер понесенных убытков. Оценки должны проводиться в условиях неопределенности, а фактические убытки должны быть оставлены на будущее. Нецелесообразно устранять все риски, так как издержки на регулирование и надзор в таком случае значительно превысили бы полученные выгоды.

Как мы понимаем, органы власти должны располагать достаточными полномочиями для регулирования и надзора, т.е. полномочиями регулировать осуществление мероприятий и обеспечивать соответствующую информацию, например, законы, указы, распоряжения, лицензии и т.д.). С другой стороны, для обеспечения эффективности регулирования и надзора органы государственной власти должны быть поднадзорными и предоставлять регулярные отчеты о своей деятельности, оценки результатов, а также отчеты об издержках на осуществление регулирования и надзора.

Кроме того, необходимо предоставить сторонним организациям возможность проводить оценку эффективности регулирования и надзора. В последние десятилетия наблюдаются крупномасштабное международное сотрудничество в области развития платежных систем и снижение характерных для них рисков. Необходимость в сотрудничестве была обусловлена резким увеличением потоков платежей и, в частности, трансграничных переводов -- в последние двадцать лет -- в результате упрощения регулирования операций с иностранной валютой, глобализации финансовых рынков, роста международной торговли и технологического развития.

На основании данной информации, мною был сделан вывод о том, что такие перемены, несомнено, существенно изменили требования к практике и методике деятельности банков, вовлеченных в посреднические операции при осуществлении платежей, а также к центральным банкам и органам банковского надзора, осуществляющим контроль над платежными переводами и платежными системами. Некоторые международные финансовые организации, например МВФ и Всемирный банк, добавили в свой регламент работы оценку платежных и расчетных систем. Данная оценка, основанная на международных рекомендациях, должна определить потребности, насущные для развития систем.

Если мы рассмотрим ЕС, то мы увидим, что там обязанность по надзору за платежными системами разделена (по договоренности) на функцию наблюдения и функцию пруденциального надзора за отдельными финансовыми учреждениями. Под эгидой БМР центральные банки стран Группы 10 проводят встречи для обсуждения, анализа и согласования вопросов, связанных с рисками платежных систем, и их контроля с учетом ключевой роли Комитета по платежным и расчетным системам (КПРС) БМР. В последние годы возросло участие стран, не входящих в Группу 10, в работе БМР, а несколько стран Азии, Центральной и Южной Америки присоединились к БМР. БМР является международным форумом по сотрудничеству в сфере надзора и управления платежными системами и предоставляет средства для проведения анализа и исследований.

Мною было выявлено, что в связи с расширением деятельности банков за пределами своей страны и быстрым распространением кризисных ситуаций стало очевидным, что сотрудничество в области развития платежных систем, их регулирования и надзора за ними также должно осуществляться на международном уровне. Сотрудничество между центральными банками в области развития платежных систем началось в 1980 году, когда БМР создал Группу экспертов по платежным системам.

Однако лишь в 1989 году страны Группы 10 опубликовали свой первый отчет по платежным системам (“Отчет о схемах неттинга”), в котором рассматривались последствия рисков неттинга. Опубликованный в следующем году “Отчет о межбанковских схемах неттинга” (Отчет Ламфалусси) содержит хорошо известные минимальные стандарты по структуре и функционированию трансграничных и мультивалютных схем неттинга и расчетов, а также приводит несколько принципов рекомендательного характера для проведения наблюдения центральным банком.

Как известно, в 1992 году Группа экспертов БМР стала Комитетом по платежным и расчетным системам центральных банков Группы 10. Комитет по платежным и расчетным системам в сотрудничестве с Группой 10 подготовил целый ряд важных докладов по снижению рисков платежных и расчетных систем. С точки зрения международного развития наиболее важным из них является отчет “Ключевые принципы для системно значимых платежных систем”, опубликованный в 2013 году. К разработке данных принципов, которые составляют минимальные рекомендации для таких систем, были привлечены представители стран, не входящих в Группу. МВФ принял рекомендации в качестве основных требований при проведении оценки платежных систем разных стран.

В проведенных БМР анализах и соответствующих опубликованных отчетах были рассмотрены основные риски, характерные для платежей и расчетов по операциям с ценными бумагами и иностранной валютой, а также методы контроля этих рисков. Некоторые частные организации, например, крупные банки Группы 20 и Группы 10, представили рекомендации по снижению платежных и расчетных рисков обусловленных конверсионными операциями, операциями с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами.

В данном параграфе мною был проведен подробный анализ методов и механизмов с помощью которых государство осуществляет контроль за функционированием платежной системы. Были рассмотрены основные регулирующие органы в каждом регионе и методы регулирования, используемые ими для контроля и надзора за платежными системами стран, входящими в данные группы.

2.3 Перспективы развития платежных систем в мире

В данном параграфе мне бы хотелось проанализировать перспективы развития платежных систем в мире. Мой обзор будет сфокусирован на основных ведущих странах в мире и мною будет проаналилирована информация, согласно которой будут сделаны выводы о перспективах развития и будущем платежных систем в мире.

Как мы знаем, за последние годы в работе платежных систем (ПС) многих стран мира произошли важные изменения. Огромный объем расчетных операций, выполняемых этими системами, неуклонное повышение требований к быстроте и надежности расчетов поставили перед финансовыми властями и банковскими организациями этих стран приоритетную задачу дальнейшего совершенствования ПС, перевода их на новую техническую основу и изменения правил эксплуатации с целью снижения расчетных рисков.

Сегодня при анализе работы ПС принято выделять два взаимосвязанных, но имеющих важные технологические и эксплуатационные отличия звена платежной инфраструктуры, а именно: розничные (rеtаil pауmеnt sуstеm) и оптовые (whоlеsаlе pауmеnt sуstеm) системы или системы платежей крупным суммами (lаrgе vаluе pауmеnt sуstеm - далее LVPS). В разряд розничных платежей принято относить массовые повседневные денежные трансакции на относительно небольшие суммы. В категорию оптовых платежей включаются крупные по сумме и, как правило, срочные по исполнению трансакции, которые опосредствуют межбанковские расчетные сделки и расчетные операции на денежных и фондовых рынках.

Ниже мною будут рассмотрены некоторые тенденции и сдвиги развития ПС в контексте упомянутых выше звеньев платежного механизма - розничного и оптового.

Особенности работы LVPS связаны, прежде всего, с огромными масштабами их повседневных платежных операций, которые во много раз превосходят годовые размеры ВВП соответствующих стран, а также с системными рисками, угрожающими стабильной и эффективной работе финансового механизма современных экономических систем.

В зависимости от особенностей процессинга платежных поручений, их стоимостных и рисковых характеристик мне удалось выделить два типа LVPS: системы валовых расчетов в режиме реального времени (rеаl timе grоss sеttlеmеnt sуstеms - далее RTGS) и системы на основе отсроченного чистого платежа (dеfеrrеd nеt sеttlеmеnt sуstеms - далее DNS). Эти два типа LVPS существенно различаются друг от друга по характеру процессинга и степени компромисса между двумя важными характеристиками систем расчетов - ликвидностью и риском.

Выявившаяся в последние годы тенденция повсеместного перехода к системам RTGS при резком сокращении использования «чистого» механизма DNS указывает на главный вектор эволюционных изменений - стремление к минимизации расчетных рисков из-за опасения серьезных потерь в условиях значительного усложнения и увеличения денежных потоков во внутреннем и международном экономическом обороте.

На мой взгляд, важным этапом развития и реконструкции ПС в оптовом секторе экономики является создание так называемых «гибридных» систем, сочетающих перевод денежных средств в реальном времени с механизмом взаимозачета для экономии ликвидности. «Гибридные» системы оптовых расчетов заняли важное место в платежном механизме развитых стран. В 2005г. на них приходилось 30% платежного оборота крупных систем (40% - на RTGS и 30% - на DNS). В 2013 г. картина резко изменилась: «гибридные» системы обслуживали 49% суммы платежей в оптовом секторе, еще 41% - на RTGS и лишь 10% - на DNS.

Распространение в мире систем крупных платежей сопровождалось быстрым ростом количества переводов и денежных сумм, которые проходят через них. В США, например, количество переводов через FеdWirе и СHIPS росло в 1985-2000 гг. темпом 5-7% соответственно. Общая годовая сумма переводов, проходящих через эти две системы, составила в 2013 г. 900 трлн. долларов США. Кроме этого, сфера крупных платежей отличается высоким уровнем концентрации платежных оборотов: на три наиболее крупные системы LVPS (TАRGЕT, FеdWirе, СHIPS) в 2013 г. приходилось 80% общей суммы платежей, а на 6 крупных - 95%.

Еще один интересный феномен, который отчетливо проявился в работе оптовых платежных систем в последние годы, - рост количества и доли некрупных переводов, проходящих через механизм этих систем. Так, в FеdWirе более 2/3 всех платежей имеют сумму в 100 тыс. долларов США и ниже. Инициаторов некрупных переводов привлекают такие свойства LVPS, как быстрота, надежность, мгновенная финальность. В результате граница между крупными и мелкими платежами при использовании различных типов ПС постепенно размывается.

Несмотря на эти изменения, крупные платежи в общем обороте оптовых систем, безусловно, по-прежнему доминируют. Так, в системе FеdWirе на 5% крупных переводов приходится 95% всей суммы платежей.

Необходимо отметить, что важным фактором развития оптовых платежей является появление и быстрый рост систем трансграничных переводов. До начала 1990-х гг. LVPS использовались преимущественно для проведения операций в местных валютах в пределах национальных границ отдельных стран. Однако рост экономической активности во внешнеэкономической сфере, введение евро и переход к заключению конверсионных валютных операций по принципу «платеж против платежа» явились мощным стимулом для создания систем трансграничных переводов.

Как мы знаем, введение евро привело к появлению систем, ведущих расчеты в одной из иностранных валют. Страны, не присоединившиеся к Европейскому валютному союзу, но желающие осуществлять операции с использованием евро, учредили специальные расчетные центры подобных расчетов (соответственно СHАPS еurо (Великобритания), Е-RIХ (Швеция) и DЕNЕS (Дания)). Указанные системы были подключены к TАRGЕT, но с введением TАRGЕT-2 их статус изменился.

Другим важным институтом аналогичного типа является Соntinuоus Linkеd Sеttlеmеnt Bаnk - СLS Bаnk, который был учрежден в сентябре 2002 г. Он располагает системой мультивалютных расчетов для осуществления операций в режиме «платеж против платежа». Это позволяет резко снизить риск по валютным сделкам. Банк является американским кредитным учреждением с особым статусом, находящимся под совместным наблюдением ФРС и ряда других центральных банков.

В системе межбанковских расчетов России в последние годы тоже произошли важные изменения. В декабре 2007 г. начала работу первая в стране система валовых расчетов в режиме реального времени (система БЭСП). Ввод в эксплуатацию БЭСП знаменует новый важный этап в развитии механизма межбанковских расчетов в России. В 2013 г. доля платежей, проведенных через платежную систему Банка России, в общем количестве и объеме платежей в стране составила 47% и 52.5% соответственно.

В экономически развитых странах доля безналичных расчетов значительно превышает долю расчетов с использованием наличных средств. Согласно имеющимся оценкам, наименьший уровень расчетов наличными средствами характерен для Исландии (9%) и Скандинавских стран: 28% - в Норвегии, 32% - в Финляндии, 37% - в Швеции. Наименьшая доля безналичных расчетов наблюдается в южных европейских странах, где расчеты наличными составляют 60-80% платежного оборота, а иногда и выше.

Хочется выделить, что в безналичном розничном сегменте наблюдается смена приоритетов при использовании различных платежных инструментов. Эти процессы особенно отчетливо проявляются в основных странах чекового обращения. Как известно, на территории США и Канады в 20 веке вплоть до начала 1990-х годов среди всех форм безналичных расчетов по количеству операций преобладали расчеты посредством чеков. Так, на чековое обращение приходилось порядка 82% и 66.8% всех хозяйственных сделок в этих странах соответственно. В настоящее же время в США доля чековых расчетов по количеству операций упала до 18%, а в Канаде - до 7%.

В частности, чеки активно замещаются банковскими картами. Так, в странах, где традиционно был развит чекооборот (США, Канада, Великобритания), преобладают кредитные карты. Однако в последние годы выявилась устойчивая тенденция к более интенсивному использованию в этих странах дебетовых карт. Так, количество трансакций с использованием дебетовых карт в 2013 г. на территории ЕС составило 23,28 млрд. операций, что в несколько раз выше, чем по кредитным картам (12,67 млрд. трансакций).

Быстрому распространению банковских карт в системе безналичных расчетов способствует наличие широкой сети торговых и сервисных предприятий, принимающих карты в оплату за товары и услуги, банкоматов, позволяющих осуществлять платежи, вносить и снимать денежные средства с банковского счета.

Основными эмитентами платежных карт на мировом рынке являются кредитные организации, являющиеся участниками международных систем Visа и MаstеrСаrd, на которые соответственно приходится 50% и 30% от общего количества выпущенных карт. Третье место занимает Аmеriсаn Ехprеss 18%, а на Dinеrs Сlub, JСB и др. приходится менее 2%. В России операции, совершаемые с использованием карт международных платежных систем Visа и MаstеrСаrd, безусловно, доминируют. В 2013 г. на эти карты приходилось порядка 80% эмиссии платежных карт в России.

К числу быстро развивающихся электронных систем расчетов в сфере розничного оборота, способствующих сокращению использования наличных средств и чеков в качестве средства платежа, относят автоматизированные расчетные палаты (далее АРП). Они представляют собой систему электронного клиринга, т.е. взаимозачета платежных поручений в электронной форме, которыми обмениваются финансовые учреждения - участники этих систем.

Первое учреждение такого рода было создано группой калифорнийских банков в 1960-х гг. прошлого века для ускорения обработки чеков и снижения затрат по этим операциям, поскольку возрастал объем расчетов по международным сделкам. В дальнейшем в создании сети АРП в США большую роль сыграл центральный банк - ФРС, который взял на себя общую организацию исследований и финансировал значительную часть затрат по проекту. Федеральные резервные банки являются владельцами и главными операторами FеdАСH. Кроме этой сети, в США функционируют также частная АРП - ЕPS, на которую ранее приходилось порядка 15% всех платежей АРП . Однако уже в 2011 г. обе автоматизированные расчетные палаты (FеdАСH и ЕPS) имели равные рыночные доли. В среднем, в 2011 г. среднедневной оборот каждой из них составлял примерно 56 млн. трансакций, а сумма приближалась к 115 млрд. долл.. В настоящее время АРП функционируют во многих странах Европы, Северной и Южной Америки, Юго-Восточной Азии и Австралии.

Если мы рассмотрим Германию, Бельгию и ряд других стран Западной Европы, то там широкое развитие получила система жирорасчетов, основанная на кредитовых переводах, где инициатором операции выступает плательщик. В сфере розничных платежей они часто принимают форму так называемого постоянного поручения, когда клиент дает распоряжение банку производить периодические фиксированные платежи в пользу конкретного получателя (например, коммунальной компании - за свет, газ и т.д.). Вообще кредитовые переводы популярны как в розничном, так и в оптовом сегменте: их доля в странах евро достигает 49% от суммы безналичных трансакций. В отдельных странах их доля значительно выше: в Германии - 83.9% всех безналичных платежей, в Бельгии - 96.4%, в Швейцарии - 96.6%. В России в настоящее время, как и в предыдущие годы, кредитовые переводы являются наиболее востребованным инструментом расчетов: их доля в общем количестве платежей, проведенных кредитными организациями в 2013 г., составила 75.6%, а по сумме - 96.1%.

Наряду с кредитовыми трансфертами в современных системах жирорасчетов применяются и дебетовые трансферты. Это операции прямого дебета (dirесt dеbit), которые были впервые апробированы на практике в начале 1970-х гг. прошлого века. Участники операции заключают предварительный договор, по которому плательщик разрешает своему банку оплачивать платежные требования, выставляемые на него контрагентом (например, в счет погашения взносов по кредиту, закладным, оплату коммунальных услуг и др.). Такой способ инкассирования задолженности удобен для обеих сторон и с этим связана его растущая популярность. Прямое дебетование характерно для стран ЕС, на его долю, в среднем, приходится 46% совокупных трансакций в сфере безналичных расчетов. Наибольшее распространение прямое дебетование получило на территории Германии, где операции прямого дебета составляют 70% всех безналичных операций. Для сравнения в Нидерландах эта цифра равна 42.8%, в Великобритании - 30.2%.

Как следует логично из приведенных выше фактов, вместе с тем в безналичных расчетах физических лиц повышается роль электронных денег. По платежным операциям с использованием электронных денег на основе карт, по статистике Банка международных расчетов, лидирующие позиции занимает Сингапур, где в 2013 г. доля платежных инструментов с использованием электронных денег по количеству операций составила 84.3%, а по объему операций - 0.3% или 2.592 млрд. долларов США. В России рынок электронных денег стремительно растет. Согласно прогнозам, объем рынка электронных денег в 2017 г. утроится по сравнению с прошлым годом, когда суммарный оборот платежей с использованием «электронных кошельков» (когда в качестве носителя информации выступают жесткие диски с использованием специальных программ-кошельков) превысил 80 млрд. рублей.

В связи с интенсивно протекающим процессом экономической интеграции европейских стран важное значение приобретает совместимость розничных систем, которые функционируют на территории стран Евросоюза и которые первоначально были ориентированы на национальные рынки. Важной задачей является также снижение стоимости расчетов и повышение их безопасности. В июне 2002 г. европейские коммерческие банки организовали Европейский платежный совет, который призван способствовать созданию единого платежного пространства для расчетов в евро (SЕPА - Singlе Еurо Pауmеnts Аrеа). Проект SЕPА покрывает все наиболее важные платежные инструменты, за исключением платежей наличными средствами, т.е. кредитовые переводы, платежные карты и прямое дебетование.

Развитие Интернет-технологий и электронной коммерции (интерактивного заказа товара и его оплаты в сети Интернет) оказывают важное влияние на процесс автоматизации безналичных форм расчетов. Современные информационные технологии с использованием электронных устройств и коммуникаций являются основой для осуществления дистанционных банковских операций, при которой не требуется посещение клиентом банковского офиса.

Необходимо бы отметить, что Швеция является одним из мировых лидеров в развитии интернет-систем. Шведские банки одними из первых начали предлагать свои услуги через Интернет. Этому способствовала достаточно высокая для Европы степень интернетизации населения (в 2013 г. 89% домашних хозяйств пользовалось сетью). В настоящее время, согласно данным Шведской ассоциации банков, в этой стране услугами интернет-банкинга пользуется более 7.7 млн человек, что составляет 96% населения, а в Финляндии - 66% населения. В Италии доля населения, пользовавшегося Интернетом для получения банковских услуг, гораздо ниже - 32%, а в Болгарии - всего 27%.

В России также наблюдается увеличение спроса на оплату товаров и услуг через Интернет и мобильные телефоны, хотя эти операции по масштабам и разнообразию все еще значительно уступают западным аналогам. В настоящее время 17% клиентов российских кредитных организаций используют дистанционное банковское обслуживание. Доля Интернет и мобильных платежей в совокупном объеме операций, совершенных с использованием физическими лицами различных платежных инструментов, в 2007 г. достигла 10%.

Итак, в механизме осуществления межбанковских расчетов широкое распространение получили системы валовых расчетов в режиме реального времени при резком сокращении использования систем на основе отсроченного чистого платежа. Это позволяет повысить быстроту и надежность расчетов, а также снизить расчетные риски. Второй важной тенденцией развития ПС, наблюдаемой в оптовом секторе расчетов, является активное применение принципа мгновенной финальности платежа с механизмом экономии ликвидности. Оно нашло отражение в конструкции «гибридных» систем, набирающих в последнее время все бульшую популярность, в которых одновременно присутствуют схема валовых расчетов и взаимозачет встречных платежных инструкций. Это существенно ускоряет расчеты и ведет к экономии издержек. В-третьих, расширяется круг участников расчетов, желающих воспользоваться услугами RTGS, поэтому возрастает количество и доля некрупных платежей, проходящих через данные системы. В то же время стремительное развитие получили системы трансграничных денежных переводов, используемых для расчетов в иностранных валютах на двусторонней и многосторонней основе.

В розничном секторе расчетов происходит активный процесс замещения налично-денежных платежей безналичными формами расчетов, среди которых в последнее время обороты набирают карточные схемы платежа и электронный клиринг через автоматизированные расчетные палаты. При этом стремительно сокращается использование чеков в качестве средства платежа. В свою очередь, привлекательность расчетов с использованием карт вызвано расширением сети банкоматов и расчетных терминалов в торговых точках. Среди платежных карт наибольшее активное распространение получают дебетовые карты, а уровень операций по кредитным картам остается относительно стабильным. И, наконец, среди дистанционных форм расчетов повышается роль технологий с применением Интернета и мобильной телефонии.

В данном параграфе мне удалось рассмотреть основную структуру операций, осуществляемых клиентами платежных систем, выделить основные предпочтения клиентов, использующих данные сервисы, определить предпочтительных операторов данных систем, как в РФ, так и за рубежом.

В данной главе мною были рассмотрены различные платежные системы, было дано определение понятию платежная система, а также изучен механизм функционирования платежных систем. Былы дана характеристика различным типам платежных систем, а также были выделены основные механизмы взаимодействия участников платежных систем. Также мною был проведен подробный анализ методов и механизмов с помощью которых государство осуществляет контроль за функционированием платежной системы. Были рассмотрены основные регулирующие органы в каждом регионе и методы регулирования, используемые ими для контроля и надзора за платежными системами стран, входящими в данные группы.

Я считаю, что мне удалось комплексно проанализировать платежные системы и выделить основные принципы и закономерности по каждой стране.

Глава 3. Перспективы развития банковской отрасли

В данной главе мне бы хотелось осветить перспективы развития банковской отрасли в мире. Банковская система - это совокупность различных видов банков и банковских институтов и их взаимосвязи, существующие в той или иной стране в определенный исторический период. В данной главе речь пойдет о государственном регулировании в банковской отрасли, будет проанализировано регулирование банковской отрасли в Великобритании, а также будут даны рекоммендации по развитию банковской отрасли Соединенного Королевства.

3.1 Роль государственной власти в регулировании банковской отрасли

В данном параграфе речь пойдет о государственном регулировании в банковской отрасли, о важности государства в банковском секторе, а также будет проведен анализ современных банковских систем, описаны их основные преимущества.

Характерной чертой банковской системы, которую мне бы хотелось выделить, является наряду с концентрацией банков их достаточно широкая специализация в лице центральных (эмиссионных), коммерческих, инвестиционных, ипотечных, сберегательных и других. Отсюда, с одной стороны, конкурентная борьба банков за привлечение ресурсов, за надежную и выгодную клиентуру, за высокие доходы, с другой стороны, стремление усилить государственное регулирование деятельности банков (в отношении клиентуры, банковских процентов и др.)

Современные кредитно-банковские системы имеют сложную, многозвеньевую структуру. За основу классификации я принял характер услуг, которые учреждения финансового сектора предоставляют своим клиентам, и выделил три важнейших элемента кредитной системы:

1.центральный (эмиссионный банк);

2.коммерческие банки;

3.специализированные финансовые учреждения (страховые, сберегательные и т.д.).

В ходе исторического развития возникли сегментированные и универсальные банковские системы. Сегментированная система предполагает жесткое законодательное разделение сфер операционной деятельности и функций отдельных видов финансовых учреждений. Подобные структуры сложились, например, в США и Японии. При универсальной структуре закон не содержит ограничений относительно отдельных видов операций и сфер финансового обслуживания. Все кредитно-финансовые институты могут осуществлять любые виды сделок и предоставлять клиентам полный набор услуг. Такой тип универсальных банков сложился в Великобритании. Большую роль в функционировании банковского сектора играет высокая степень самоконтроля финансовых институтов, строгое соблюдение ими обычаев и традиций, выработанных банковским сообществом.