Увеличение собственного капитала предприятия связано в первую очередь с ростом нераспределенной прибыли предприятия, на долю которой приходится 34,6% валюты баланса. За период с 2008 году нераспределенная прибыль предприятия увеличилась на 20,1%, или на 18680 тыс. рублей.

В структуре заемных средств предприятия преобладают краткосрочные обязательства - их доля в структуре валюты баланса составляет 35,2%. За рассматриваемый период величина краткосрочных обязательств предприятия увеличилась на 1639 тыс. рублей. При этом основные изменения произошли за счет:

- сокращения величины краткосрочных займов и кредитов на 26506 тыс.рублей (на 30,9%) в связи с погашением ранее взятых кредитов на развитие производства;

- увеличения кредиторской задолженности на 27835 тыс. рублей (в 2,4 раза) в связи с ростом задолженности перед поставщиками и подрядчиками.

На долю долгосрочных обязательств предприятия приходится 2,2% валюты баланс. За период с 2008 года доля долгосрочных обязательств увеличилась на 0,4 процентных пункта. В абсолютном выражении величина долгосрочных обязательств увеличилась на 1775 тыс. рублей, или на 33,5%, что свидетельствует о привлечении предприятием долгосрочных кредитов на развитие собственного производства.

Рост валюты баланса на 21248 тыс. рублей (на 7,1%), более быстрое увеличение оборотных активов (на 10,5%) по сравнению с темпами прироста внеоборотных активов (на 2,3%), превышение собственного капитала над заемным являются положительными тенденциями развития предприятия.

В то же время более высокие темпы роста кредиторской задолженности (в 2,4 раза) по сравнению дебиторской (на 9,1%) могут в перспективе создать проблемы с ликвидностью предприятия, то есть ограничить ее возможность своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам.

Таким образом, проведенный анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия показал, что ООО «МеталлПроф+» является финансово независимым предприятием, осуществляющим финансово-хозяйственную деятельность преимущественно за счет собственных средств. Предприятие рентабельно и способно, мобилизовав все свои оборотные средства погасить текущую кредиторскую задолженность.

3 Анализ дебиторской задолженности ООО «МеталлПроф+»

3.1 Анализ состава и динамики дебиторской задолженности

Состояние дебиторской задолженности, его размеры и качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние организации.

В соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, все взаиморасчеты между производителем и потребителем должны проведены в течение трехмесячного срока со дня фактического получения товаров дебитором. В противном случае задолженность считается просроченной.

Для оценки состава и движения дебиторской задолженности на основании данных, приведенных в бухгалтерском балансе и форме № 5 «Приложения к бухгалтерскому балансу» составим аналитическую таблицу о дебиторской задолженности ООО «МеталлПроф+» за 2007 год (таблица 4).

Таблица 4 - Анализ состава и динамики дебиторской задолженности

Итак, в структуре дебиторской задолженности преобладает краткосрочная кредиторская задолженность, на долю которой приходится 99,3% общей задолженности. Ее величина за три года возросла с 57487 тыс. рублей до 62731 тыс. рублей. В то же время, ее доля в общей величине дебиторской задолженности уменьшилась в 2010г. на 0,4 процентных пункта и составила 99,3%, на что оказало влияние увеличение в 2,2 раза долгосрочной дебиторской задолженности (с 201 тыс. рублей до 443 тыс. рублей). В результате доля долгосрочной дебиторской задолженности увеличилась с 0,3% до 0,7%. В общей структуре дебиторской задолженности ООО «МеталлПроф+» на долю просроченной задолженности приходится 35,5% в 2010г. Следовательно, предприятию не удалось добиться погашения части просроченных долгов. При этом стоит отметить, что остаток дебиторской задолженности со сроком погашения свыше 3 месяцев увеличился на 2270 тыс. рублей.

3.2 Анализ движения дебиторской задолженности

Кроме оценки состава и движения дебиторской задолженности необходимо провести анализ движения дебиторской задолженности (таблица 5)

Таблица 5 - Анализ движения дебиторской задолженности

Приведенные данные в таблице показывают, что сумма краткосрочной дебиторской задолженности с каждым годом увеличивается. В том числе возрастает и просроченная задолженность, что не очень благоприятно сказывается на финансовом состоянии предприятия. ООО «МеталлПроф+» в составе дебиторской задолженности имеет довольной высокую сумму задолженности с длительным сроком образования - свыше 3 месяцев, которая является просроченной задолженностью. Поэтому необходимо приложить все усилия для взыскания просроченной задолженности в ближайшее время, так как в противном случае возможно списание просроченной задолженности на уменьшение финансовых результатов организации. Наличие просроченной дебиторской задолженности ведет к возможной ситуации списания задолженности на уменьшение финансовых результатов организации и, как следствие, может привести к убыткам. Наличие сомнительной дебиторской задолженности и, особенно, тенденция к ее росту, ухудшают «качество» дебиторской задолженности и ведут к снижению ликвидности предприятия в связи с возможным ее списанием на уменьшение финансовых результатов организации, а следовательно, к возможному возникновению убытков.

3.3 Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности

Для более полного анализа дебиторской задолженности рассчитаем показатели оборачиваемости дебиторской задолженности, период оборачиваемости дебиторской задолженности и долю дебиторской задолженности в выручке от реализации (таблица 6).

Таблица 6 - Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности.

Данные показывают, что состояние расчетов с покупателями и заказчиками в 2010 году по сравнению с 2009 годом несколько улучшилось: возросла с 1,66 до 1,72 оборотов оборачиваемость дебиторской задолженности. Средний период погашения дебиторской задолженности сократился на 8 дней, на что в первую очередь повлияло улучшение состояние расчетов по краткосрочной дебиторской задолженности, занимающей наибольшую долю в общем объеме дебиторской задолженности ООО «МеталлПроф+». Доля дебиторской задолженности в общем объеме выручки от продажи товаров сократилась с 60,3% до 58,2%.

3.4 Анализ состояния расчетов

Сравним величины дебиторской и кредиторской задолженности составим для этого таблицу 7.

Таблица 7 - Анализ состояния расчетов.

Анализ данных таблицы показывает, что основная доля дебиторской задолженности приходится на задолженность покупателей и заказчиков и с каждым годом этот показатель увеличивается. В 2010г. увеличился на 6887 тыс. рублей в сравнении с 2008г. А расчеты с прочими дебиторами напротив снизились по отношению к 2008г. но возросли по отношению к 2009г.

Как видно из приведенных в таблице данных, общая сумма краткосрочных обязательств за 2010 г. значительно увеличилась и составила 47210 тыс. руб., увеличение составило 227835 тыс. руб. На данное увеличение повлияла, прежде всего, статья кредиторской задолженности: поставщики и подрядчики, которая является основной статьей кредиторской задолженности. Статья займы и кредиты имеют тенденцию к уменьшению, что говорит о погашении предприятием этой статьи. В 2010 г. не менее весомой статьей является задолженность персоналом, которая в абсолютном значении увеличилась на 1891 и 2209 тыс. руб. в 2009 и 2008 годах Статьи кредиторской задолженности имеют тенденцию к увеличению, что говорит об увеличении зависимости ООО «МеталлПроф+» от заемных источников.

Невысокие темпы роста дебиторской задолженности в сравнении с ростом кредиторской задолженности нарушает ликвидность баланса за счет возможной неспособности покрытия краткосрочных пассивов быстро реализуемыми активами, возникает ситуация дефицита платежеспособных средств, что ведет к неплатежеспособности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости организации и ведет к необходимости привлечения дополнительных источников финансирования

3.5 Анализ управления дебиторской задолженностью

Проведем факторный анализ дебиторской задолженности (таблица 8)

Таблица 8 - Факторный анализ дебиторской задолженности

Проведенный анализ дебиторской задолженности ООО «МеталлПроф+» за 2008-2011 годы выявил, что высокая доля дебиторской задолженности в общей сумме оборотных средств свидетельствует о расширении кредита, предоставляемого организацией своим покупателям, внедрение в систему оплаты за поставленную продукцию отсрочек платежа, кредитов. Но происходит не значительное снижение этого показателя на 1%

Предприятие является экономически эффективным и получает в 2010г. больше прибыли чем в 2008 и 2009г.

Окупаемость оборотных средств снизилась на 29,4% за счет большой доли дебиторской задолженности в составе общей суммы оборотных средств.

4 Мероприятия по совершенствованию управления дебиторской задолженности ООО «МеталлПроф+»

4.1 Меры по улучшению управления дебиторской задолженностью

В целях улучшения управления дебиторской задолженности на ООО «МеталлПроф+» необходимо:

1) постоянно контролировать состояние расчетов с покупателями, особенно по отсроченным задолженностям;

2) разработать определенные условия кредитования дебиторов, среди которых могут быть: скидки покупателям в случае уплаты полученного товара в течение 10 дней с момента получения товара; оплата покупателем полной стоимости товара, в случае если он приобретает товары с 11-го по 30-й день кредитного периода; оплата покупателем штрафа в случае неуплаты за товар в течение месяца и так далее;

3) ориентироваться на большое число покупателей, чтобы уменьшить риск неуплату одним или несколькими покупателями;

4) отслеживать соотношение дебиторской и кредиторской задолженности;

5) осуществлять регулярный анализ финансовой отчетности клиентов в сопоставлении с данными предыдущих лет;

6) формировать своеобразное досье на покупателей, как существующих, так и на потенциальных;

7) разрабатывать эффективную дифференцированную политику работы с покупателями. Так, например, всех покупателей можно условно разбить на группы в зависимости от их надежности, финансового состояния и других показателей, важных с точки зрения возможности своевременного расчета за приобретаемую продукцию. Для каждой группы покупателей можно разработать собственную программу предоставления скидок и отсрочек за продукцию;

8) проводить политику привлечения добросовестных клиентов, предлагая им новые подходы в обслуживании. Например, предоставление скидок за своевременную оплату продукции, досрочную оплату продукции, доставку по месту требования и т.д.;

9) проводить мероприятия, в том числе с привлечением органов власти по взысканию просроченной дебиторской задолженности.

4.2 Повышение действенности контроля и анализ дебиторской задолженности