Комплексная оценка состояния дебиторской задолженности на примере Тульского филиала ОАО "Центртелеком"

Также на стадии проведения досудебных процедур взыскания долгов юридически значимым действием в отношениях с должником является направление профессионально составленной претензии, содержание которой наглядно демонстрирует должнику правовые последствия продолжения нарушения им финансовых и иных обязательств перед клиентом, а также перспективы понесения дополнительных финансовых издержек для покрытия ваших расходов.

Получение должником копии искового заявления даже факсимильным сообщением свидетельствует о серьёзности намерений Клиента, что создаёт дополнительное давление на должника и нередко повышает процент успешности услуги взыскания долга.

Далее целесообразно произвести разработку:

ь процедуры взаимодействия с дебиторами в случае нарушения условий оплаты;

ь критериальных значений показателей, свидетельствующих о существенности нарушений;

ь системы наказания недобросовестных контрагентов.

Еще гораздо больший эффект имеют методы поощрения, к которым в данном случае относится предоставление потребителям скидок, например ОАО «Центртелеком» может установить систему скидок (за пользование услугами в большом количестве) и бонусов (за внесение авансов за услуги) на пользование услугами связи. Предоставление скидки выгодно как покупателю, так и продавцу. Первый имеет прямую выгоду от снижения затрат на покупку услуг, второй получает косвенную выгоду в связи с ускорением оборачиваемости средств, вложенных в дебиторскую задолженность, которая, как и производственные запасы, представляет собой иммобилизацию денежных средств.

Истребование просроченной дебиторской задолженности

Осуществляется следующими методами:

1. Судебные производство.

2. Продажа дебиторской задолженности:

3.1 Уступка прав требований;

3.2 Зачет взаимных требований;

Далее более подробно о каждом методе.

Судебное производство.

Прежде всего руководитель ОАО «Центртелеком» должен принять решение о взыскании долга. При этом указанное решение должно быть взвешенным и обоснованным, так как взыскание долга будет сопряжено с некоторыми материальными затратами, которые не всегда удается полностью возместить за счет должника, временными затратами и расходом нервнойэнергии. Далее составляется список дебиторов, указывается сумма задолженности, период образования, полученная информация о дебиторе и принятые меры воздействия на должника. Подготавливаются спарвки-расчет по начислениям, детализации неоплаченных переговоров, расписки полученных уведомлений и претензионных писем. Составляется акт приемки-передачи собранных материалов для передачи их в отдел правового обеспечения для дальнейшей работы.

Судебное производство разделяется на два этапа:

1) судебный - взыскание долгов через суд: подготовка процессуальных документов, «Представительство в арбитражном суде», «Представительство в гражданском суде», «Представительство в третейском суде»;

2) постсудебный (правовое сопровождение процедуры «Исполнительное производство» («Принудительное взыскание»)).

Исполнительное производство является сложным процессом принудительного исполнения судебного акта, требующим непрерывного правового сопровождения и оперативного принятия решений при взаимодействии с судебными приставами-исполнителями. Именно на этом этапе происходит розыск денежных средств, имущества должника, необходимого для удовлетворения требований кредитора (Клиента), иные исполнительные действия.

Подготовка к суду включает в себя следующие действия:

ь определение подсудности дела;

ь составление искового заявления и приложение к нему необходимых документов;

ь направление копии искового заявления должнику (с копиями документов, которых нет у должника);

ь оплата государственной пошлины.

При составлении заявления следует еще раз проверить, какими доказательствами будут подтверждаться юридически значимые факты.

Судебное разбирательство -- это важная часть процесса, но ее результат полностью зависит от качества работы, проведенной на предыдущих этапах.

При получении исполнительного листа следует проверить полноту и правильность заполнения всех строк бланка, кроме того, следует обратить внимание на то, что исполнительный лист должен быть подписан судьей и скреплен гербовой печатью, содержание которой должно быть доступным дляпрочтения. Уступка прав требований.

Уступка прав требований - передача первым лицом своего права требования по обязательствам, например, права на получение долговых сумм третьему лицу ст. 382 ГК РФ.

Первое лицо - кредитор, второе лицо - должник, третье лицо - то, которому кредитор уступил право получения долга от должника.

Для перехода к другому лицу прав кредитора не требуется согласие должника, за исключением случаев, когда личность кредитора имеет существенное значение для должника. Право первоначального кредитора переходит к новому кредитору в том объеме и на тех условиях, которые существовали к моменту перехода права. В частности, к новому кредитору переходят права, обеспечивающие исполнение обязательства, а также другие связанные с требованием права, в том числе право на неуплаченные проценты. Существенный момент при совершении договора уступки требования кредитора - уступка должна быть произведена в той же форме, что и основной договор. Должник также имеет возможность перевести свой долг на третье лицо, если по каким-либо причинам не может вовремя исполнить свое денежное обязательство перед кредитором. К договору о переводе долга применяются те же правила о форме, что предусмотрены ст. 389 ГК РФ для уступки требования. Вместе с тем следует отметить, что перевод долга возможен только при наличии согласия кредитора. При юридическом оформлении договоров об уступке требования или переводе долга обычно затруднений не возникает. При совершении такого рода операций у их участников зачастую возникают вопросы по поводу правильности их налогообложения. Чаще всего они сталкиваются с проблемами при исчислении НДС.

Допустим, ОАО «Центртелеком» (А) оказал фирме В партию товара и выставил счет-фактуру с включенной суммой НДС, поскольку это операция по реализации услуг. Следовательно, выставив фирме В счет-фактуру на определенную сумму, ОАО «Центртелеком» независимо от сроков оплаты фирмой В обязан по итогам месяца предъявить сумму включенного НДС "к выплате". Фирма В услуги приняла, но оплату не произвела. У ОАО «Центртелеком» образуется дебиторская задолженность, и он решает уступить свое право требования фирме С.

Обязательства фирмы В по отношению к ОАО «Центртелеком» прекращаются, и возникают обязательства по отношению к фирме С.

Поскольку данная сделка является возмездной, у ОАО «Центртелеком» появляется дополнительный объект налогообложения. Следовательно, в момент подписания между ОАО «Центртелеком» и фирмой С договора об уступке права требования кредитора к фирме В (должнику) у ОАО «Центртелеком» возникает объект обложения НДС.

ОАО «Центртелеком» должен исчислить НДС с цены реализации имущественного права в том налоговом периоде, в котором подписан договор об уступке права требования. Как правило, уступка права требования совершается с дисконтом относительно первоначальной стоимости договора.

Таким образом, у ОАО «Центртелеком» образуется убыток, который принимается для целей налогообложения как внереализационный расход, а у фирмы С, приобретшей право требования, образуется разница между суммой, которую она уплатила за право требования, и суммой, которую она получит при исполнении обязательства фирмой В.

Что касается права на вычет НДС по итогам отчетного периода, то в рассмотренной ситуации таким правом будет обладать фирма В (должник), поскольку при перемене кредитора для него не возникает никаких дополнительных налоговых последствий, ему выставлен счет-фактура и фактически перечислены деньги. Кроме того, фирма С будет иметь право на вычет уплаченного НДС с той суммы, которую она заплатила фирме А за приобретение права требования кредитора, поскольку в эту сумму также был включенНДС. 2) Перевод долга.

Рассмотрим ситуацию на рисунке 5 , когда ОАО «Центртелеком» (А) оказывает услуги на определенную сумму фирме В, а фирма В, в свою очередь, заключает договор с фирмой С о переводе долга.

«Центртелеком» не возникает никаких изменений в налогообложении. После выставления счета-фактуры фирме В, в конце отчетного периода фирма А предъявит сумму включенного НДС "к выплате". Более запутанная ситуация складывается во взаимоотношениях первоначального должника (фирмы В) и нового должника (фирмы С). Переводя долг на фирму С, фирма В фактически вступает с фирмой С в договорные отношения по оказанию финансовых услуг. Фирма С, получая от первоначального должника компенсацию суммы долга и вознаграждение за оказываемые ею услуги, приобретает дополнительный объект обложения НДС - услуги (п. 1 ст. 146 НК РФ). С суммы полученного вознаграждения (т.е. с суммы, превышающей стоимость долговых обязательств фирмы В) фирма С должна будет заплатить НДС. А фирма В, произведя оплату за перевод долга фирме С, получит право на налоговый вычет НДС с той суммы, которую перечислит новому должнику.

Зачет взаимных требований

В целях зачета взаимных требований с дебиторами является аренда их имущества. Аренда нежилых помещений - мероприятие, которое позволит снизить дебиторскую задолженность.

Из выше изложенного предположим, что ОАО «Центртелеком» заключил договор аренды сроком до пяти лет, т.е. форма аренды по продолжительности - краткосрочная и по экономическим условиям - текущая.

Текущая аренда имущества - это сдача внаём заранее приобретённого имущества на оговорённый срок для удовлетворения временных потребностей арендатора.

Крупнейшими дебиторами ОАО «Центртелеком» являются:

1.ОАО «Эвита-Пром» - 156990,87 тыс. руб.;

2.ЗАО «Юнивест-Холдинг» - 90350,31 тыс. руб.,

общая сумма дебиторской задолженности, которых составляет 247341,18 тыс. руб.

Данные общества находятся в г. Туле и имеют возможность сдать в аренду свои склады (общей площадью - 3404,5 м2) , которые расположены недалеко от путей сообщения, что является одним из благоприятных пунктов договора аренды.

Общая сумма годовой арендной платы определяется следующим образом:

(3),

Где Ап - годовая арендная плата (руб.); S - площадь арендуемых помещений (м2);

Cб - базовая величина стоимости строительства 1 м2 нежилых помещений;

Киз - коэффициент износа;

Км - коэффициент вида строительного материала;

Кт - коэффициент типа здания;

Кз - коэффициент территориальной зоны;

Ктд - коэффициент типа деятельности;

Кнж - коэффициент качества нежилого помещения;

(4),

Где, К1 - расположение помещения;

К2 - технического обустройства;

К3 - высота потолков в помещении;

К4 - удобство коммерческого использования.

Расчёт от предложенного мероприятия произведён в таблице 10.

Таблица.10 Зачет взаимных требований путем аренды их имущества

Из расчёта арендной платы мы видим, что ОАО «Центртелеком» сможет вернуть свои средства за год при том условии, что предприятие будет активно использовать арендованные помещения, для складских нужд, организуя дополнительные пункты приема платежей, сервисные центры в течение всего производственного цикла (года).

Таблица.11 Расчёт экономической эффективности после внедрения мероприятия - аренда имущества дебиторов

По данным таблицы. мы видим, что за счёт аренды нежилых помещений предположительно ОАО «Центртелеком» вернёт себе в течение 1 года 27,1% денежных средств дебиторской задолженности.

Данный факт даст возможность предприятию больше реализовать услуги (на 380525 тыс. руб.), так как увеличится количество сервисных центров. Затраты на 1 рубль оказанных услуг снизятся на 0,01 руб., так как не будут задействованы посреднические фирмы, что даст предприятию увеличить прибыль от реализации продукции на 104 %, соответственно чистая прибыль возрастёт на 61243 тыс.руб. Рентабельность после внедрения данного мероприятия должна увеличится на 1,7 или на 73,1%.

В ОАО «Центртелеком» за счёт данных показателей увеличится объём оборотных средств, что позволит начать разработку новых видов услуг.

Рефинансирование дебиторской задолженности

Так как одна из основных задач рационального управления оборотными активами предприятия состоит в максимально возможном сокращении периодов оборачиваемости запасов и дебиторской задолженности и увеличении среднего срока оплаты кредиторской задолженности с целью снижения текущих финансовых потребностей путем общего ускорения оборачиваемости средств, то для ОАО «Центртелеком» процесс рефинансирование является достаточно эффективным мероприятием.

Рефинансирование - ускоренным метод перевода дебиторской задолженности в другие формы оборотных активов предприятия: денежные средства и высоколиквидные краткосрочные ценные бумаги. [28,с.129]

Основными формами рефинансирования дебиторской задолженности являются:

1) Спонтанное финансирование.

2) Факторинг.

3) Продажа дебиторской задолженности коллекторским агентствам.

Спонтанное финансирование - это назначение скидок покупателям за сокращение сроков расчета (при оплате товара до истечения определенного срока покупатель получает скидку с цены, после этого срока - укладываясь в договорный срок платежа - он платит полную сумму).

Факторинг - это финансовая операция, заключающаяся в уступке предприятием-продавцом права получения денежных средств за поставленную продукцию (оказанные услуги) в пользу банка или специализированных компаний, которые принимают на себя все кредитные риски по инкассации долга за комиссионную плату в процентах к сумме платежа. Схема факторингового обслуживания представлена на рисунке 6.

Рисунок6. «Схема факторингового обслуживания»

При проведении такой операции банк (фактор-компания) в срок до 3х дней кредитует предприятие-продавца в форме предварительной оплаты 70-90% суммы долга; остальные 10-30% возвращаются продавцу после полного погашения долга покупателем. Это позволяет предприятию-продавцу сокращать период финансового и операционного риска.

Пользуясь факторингом, ОАО «Центртелеком» сразу может получить до 95% от суммы поставки при продажах услуг с отсрочкой платежа, а банк будет занимается проверкой реальной платежеспособности старых и новых клиентов и сбором долгов покупателей, ежедневно самостоятельно рассылая напоминания о предстоящих платежах, осуществляя звонки, а также используя другие меры, предусмотренные законодательством РФ. Факторинговое финансирование позволит компании ОАО «Центртелеком» получить значительно больше денег, чем при использовании традиционных инструментов финансирования оборотного капитала. Так как, в результате факторинга оно получит дополнительный оборотный капитал. И полученные средства предприятие может использовать в любом направлении: на закупку оборудования, на заработную плату, налоги, текущие расходы и т.д.

Преимущества факторингового обслуживания представлены в таблице 12.

Таблица.12 Преимущества факторингового обслуживания

Основным преимуществом специализированных факторинговых компаний является высокое качество услуг в области сбора и управления дебиторской задолженностью, а также наличие страхования кредитных рисков при продажах с отсрочкой платежа, например:

ь Андеррайтинг -- сбор и анализ информации (проверка бизнес репутации покупателя, проверка аффилированности между клиентом и дебитором, анализ финансового состояния дебитора и установление лимитов финансирования).

ь Контрактный лимит дебитора -- устанавливаемая Фактором максимальная сумма денежных требований Клиента к Дебитору, которая определяется Фактором как размер допустимого риска по поставкам в адрес конкретного Дебитора.

ь Предельный размер финансирования денежного требования -- максимальный размер финансирования, выплачиваемый Фактором по конкретному уступленному денежному требованию, устанавливаемый в проценте (%) от суммы уступленного денежного требования.

ь Верификация -- комплекс мер, направленных на выявление недействительной дебиторской задолженности, а также других фактов, препятствующих добросовестному исполнению сторонами своих обязательств по договору;

ь Инвойс дискаунтинг - покупка фактором либо специализированной компанией (дискаунтером) денежных требований без уведомления покупателя

Специализированные факторинговые компании вкладывают серьезные деньги в развитие информационных технологий при сборе дебиторской задолженности своих клиентов. Также особое внимание уделяется персоналу по управлению и сбору задолженности. Главная задача таких сотрудников - максимально быстро получить деньги с покупателей, при этом, не испортив отношения своего клиента с ними. Сокращение сроков просрочки платежей напрямую влияет на размер дебиторской задолженности. Чем быстрее платят покупатели по отсрочке платежа, тем меньше размер дебиторской задолженности клиента, а следовательно, меньше комиссия факторинговой компании.

Факторинг действительно является эффективной мерой для ОАО «Центртелеком» поскольку компания активно развивается и периодически испытывает недостаток оборотных средств, сталкивается с реальной опасностью возникновения просроченной или «некачественной» дебиторской задолженности, а конкуренты предоставляют все более длительные отсрочки платежа.

Комиссия факторинговой компании обычно состоит из:

1) Комиссия за сервис.

Выражается в проценте от общей суммы задолженности, которая была передана Фактору. Колеблется от 0,5% до 3%. Важный момент: взимается единоразово и не зависит от срока погашения поставки.

Например, компания ОАО «Центртелеком» оказало услуги видеоконферецсвязи с отсрочкой платежа в 45 дней на сумму 130 000 рублей.

Комиссия за сервис будет рассчитываться следующим образом:

(5),

Итак, комиссия составит 1950 рублей или 1,5% без учета НДС (величина комиссии определена в качестве примера и зависит от многих параметров).

2) Процент за деньги.

Выражается в процентах годовых, берется от суммы, непосредственно перечисленной Фактором за поставку на расчетный счет клиента. Важный момент - зависит от срока погашения поставки. Принцип начисления одинаков с начислением процентов по кредитной линии.

3) Комиссия за регистрацию поставки.

Берется за обработку одного документа или реестра документов. В разных компаниях значение колеблется от 0 до 300 рублей.

4) Комиссия за кредитный риск.

Если Факторинговая компания освобождает Вас от риска банкротства покупателя (факторинг без регресса) и не возврата денег по поставке, дополнительная комиссия составит 0,5% до 2 % от суммы счета. Важный момент - взимается единоразово и не зависит от срока погашения поставки.

В целях работы с проблемными абонентами, имеющими большие суммы просроченной дебиторской задолженности и не идущими на компромиссное решение сложившейся ситуации, ОАО «Центртелеком» целесообразно прибегнуть к обращению в коллекторское агентство.

Коллекторская деятельность осуществляется в соответствии с настоящим Федеральным законом, а также другими федеральными законами и иными нормативными правовыми актами Российской Федерации, регулирующими отношения, возникающие при осуществлении коллекторской деятельности.

Коллекторская деятельность - определенные настоящим законом или договором или прочим соглашением сторон юридические и фактические действия, совершенные субъектом коллекторской деятельности, направленные на добровольное погашение Должником в пользу Кредитора просроченной задолженности, проводимые без обращения в суд, либо без применения процедуры принудительного взыскания (исполнительного производства).

Объект коллекторской деятельности - права требования по неисполненным обязательствам, вытекающим из гражданско-правовых, а в случаях прямо предусмотренных законодательством и из административно - правовых отношений.

Субъект коллекторской деятельности - физическое или юридическое лицо, осуществляющее коллекторскую деятельность в соответствии с настоящим Федеральным законом.

Оказание коллекторских услуг осуществляется на основании заключенного договора, соответствующего требованиям ГК РФ и настоящего Федерального закона «О коллекторской деятельности».

Формами осуществления коллекторской деятельности являются:

1. Установление контакта с должником, совершенное любым или всеми нижеприведенными способами:

- телефонные звонки;

- личные встречи;

- почтовые отправления по адресу проживания (работы);

- электронные письма (в сети Интернет);

- текстовые сообщения на мобильный телефон;

- иные способы установления контакта с должником не противоречащие действующему законодательству.

2. Сбор и анализ информации о должнике и просроченной задолженности, совершенные в форме:

- получения по запросу из уполномоченных органов справок, выписок, расчетов, договоров и иных документов, подтверждающих право требования кредитора, размер и иные характеристики просроченной задолженности;

- получения по запросу из уполномоченных органов справок, характеристик и иных документов, содержащих сведения о должнике и его местонахождении;

- определение и обоснование размера дисконта, применяемого при переуступке прав требования (купле - продаже) просроченной задолженности, выдача заключения о рекомендуемом размере дисконта.

3. Выработка и реализация оптимального способа защиты прав кредитора:

- разработка методик и осуществление анализа перспективы взыскания задолженности, выдача заключений о перспективах взыскания задолженности;

- разработка схем, направленных на реструктуризацию имеющейся у должника задолженности, составление соглашений о реструктуризации задолженности;

- содействие полному погашению должником задолженности, составление соглашений о добровольном исполнении обязательств, выдача документа, подтверждающего отсутствие задолженности перед кредитором;

- организация и проведение торгов заложенным имуществом в досудебном порядке;

- проведение иных не запрещенных действующим законодательством мероприятий, направленных на несудебное разрешение спора между должником и кредитором.

4. Оптимизация коллекторской деятельности и профилактика возникновения задолженности:

- передача сведений о должниках, просроченной задолженности и о ходе погашения последней в бюро кредитных историй и иным лицам в порядке, установленном действующим законодательством;

- автоматизация процессов, связанных с коллекторской деятельности, и внедрение информационных технологий;

- проведение научно-исследовательских изысканий в области, связанной с коллекторской деятельностью, и распространение их результатов, в том числе на бумажных и электронных носителях;

- обработка информационных массивов (сбор, обобщение и систематизация информации, полученной из открытых источников) для оценки платежеспособности юридических и физических лиц в целях профилактики возникновения просроченной задолженности, выработки скоринговых схем.

Система создания резервов по сомнительным долгам.

При заключении договоров предприятие, естественно, рассчитывает на своевременное поступление платежей. Однако чаще всего образуется появления просроченной дебиторской задолженности, и полной неспособности покупателя рассчитаться по своим обязательствам.

В процессе подготовки отчетности чаще всего начисляют резерв в процентах по отношению к общей сумме дебиторской задолженности, при этом вариация может быть весьма существенной.

Способы расчета суммы резерва по сомнительным долгам различны для целей бухгалтерского учета и налогового учета. Представим самый рациональный метод расчета данного показателя:

 (6),

Где, Сдз1 - сомнительная дебиторская задолженность со сроком возникновения от 45 до 90 дней;

Сдз2 - сомнительная дебиторская задолженность со сроком возникновения свыше 90 дней.

При этом сумма резерва по сомнительным долгам не может превышать 10% от выручки отчетного периода.

Представим расчет резерва по сомнительным долгам ОАО «Центртелеком» в таблице 13.

Таблица 13 Резервы по сомнительным долгам ОАО «Центртелеком»

Из таблицы 13 видно, что если в ОАО «Центртелеком» сумма резерва по сомнительным в случае не поступления оплаты дебиторской задолженности обеспечена более, чем на 70 %.

На рассчитанную сумму делаются записи Д 91-Прочие доходы и расходы К 63-Резервы сомнительных долгов. Суммы отчислений в резерв включаются для целей бухгалтерского учета в состав операционных расходов (п.11 ПБУ 10/99) и для целей налогообложения - в состав внереализационных расходов (п.7 ст. 256 НК РФ).

Списание дебиторской задолженности

Дебитосркая задолженность по которой истек срок исковой давности, другие долги нереальные для взыскания, списываются по каждому обязательству на основании данных проведенной инвентаризации, письменного обоснования и приказа (распоряжения) руководителя организации и относятся соответственно на счет средств резерва сомнительных долгов либо на финансовые результаты коммерческой организации(если в период предшествующий отчетному, суммы этих долгов не резервировались).

Списание долга в убыток вследствие неплатежеспособности должника не является аннулированием задолженности. Эта задолженность должна отражаться за бухгалтерским балансом в течение 5 лет с момента списания для наблюдения за возможностью ее взыскания в случае изменения имущественного положения должника.

Списание дебитосркой задолженности может осуществлятсья в случае окончания срока исковой давности (3 года ГК РФ), в следствие гибели определенной вещи, смерти гражданина, участвующего в обязательстве,

По результатам инвентаризации составляется акт на списание дебиторской задолженности, в который вносятся выявленные данные. Например, 27 абонентов имеет дебиторскую задолженность с истекшим сроком исковой давности (свыше 3-х лет) на сумму 6402руб.41коп. Руководство считает возможным списать дебиторскую задолженность по абонентам на общую сумму 6402 руб. 41 коп.. Данные представлены в таблице 14.

Заключение

В процессе хозяйственной деятельности предприятие вступает в различные расчетные отношения. Предприятие осуществляет расчеты, как в безналичном порядке, так и с использованием наличных денежных средств, векселей, взаимозачетов, а также путем прямого обмена продукциями и товарами (бартера). Разнообразие участников расчетных отношений и форм расчетов между ними создает предпосылки для нарушений и злоупотреблений при осуществлении расчетных операций и поэтому требует постоянного контроля за их проведением и отражением в учете.

Зачастую происходит так, что деньги могут не поступать в срок, в связи, с чем на предприятии образовывается дебиторская задолженность. В этом случае неправильный учет может привести к неправильному отражению реального состояния дел предприятия или даже к нарушению гражданского и налогового законодательства. Своевременное выявление ошибок, связанных с управлением дебиторской задолженностью, позволяет предприятию правильно корректировать свою финансовую политику для дальнейшего развития.

Увеличение дебиторской задолженности инициирует дополнительные издержки предприятия на:

1) Увеличение объема работы с дебиторами (связь, командировки и прочее);

2) Увеличение периода оборота дебиторской задолженности (увеличение периода инкассации);

3) Увеличение потерь от безнадежной дебиторской задолженности и др.

Также значительный интерес представляет контроль за своевременностью погашения задолженности дебиторами. Для этого можно использовать коэффициент погашения дебиторской задолженности - как частное между средней дебиторской задолженностью и выручкой от реализации продукции.

Большое значение для финансового управления предприятием имеет анализ тенденций изменения соотношения краткосрочной задолженности и общей суммы долгов, а также соотношения краткосрочной задолженности и величины доходов организации в анализируемом периоде.

Эффективное управление дебиторской задолженностью относится к необходимым условиям успешной работы фирмы, т.к. оно создает предпосылки для быстрого роста бизнеса и увеличения финансовых возможностей фирмы. Ускоряется товарооборот, аккумулируются свободные средства, вовремя оплачиваются необходимые счета, а также фирма может оплатить кредиторскую задолженность в то же самое время, что и ее конкуренты. Такое предприятие в будущем может надеяться на скидки, так как снижается ее кредитный риск, связанный с оплатами дебиторов.

В моей дипломной работе изучены вопросы управления и оценки дебиторской задолженностью на предприятии. В первой главе рассмотрены теоретические аспекты управления дебиторской задолженностью, выявлена её роль в общей финансовой деятельности организации, рассмотрены сущность и специфика дебиторской задолженности как элемента финансовых активов организации. Также в работе подробно рассмотрены подходы и методики анализа дебиторской задолженности.

Вторая глава представляет собой реализацию методики анализа и управления дебиторской задолженностью на практике.

Объектом исследования является производственное предприятие ОАО «Центртелеком». Открытое Акционерное Общество «Центральная Телекоммуникационная Компания» является юридическим лицом, созданным на основании Гражданского кодекса РФ, федерального закона «Об акционерных обществах» № 208-ФЗ от 26 декабря 1995 года и учредительных документов общества.

Общество имеет в собственности обособленное имущество, учиты ваемое на его самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

Мной была представлена нормативно-правовая база в отношении дебиторской задолженности, применяемая в ОАО «Центртелеком», рассмотрены принципы организации работы с дебиторской задолженностью, функциональные обязанности отделов и подразделений, отвечающих за процесс управления дебиторской задолженностью.

Изучена система анализа дебиторской задолженности ОАО «Центртелеком», на основании данных бухгалтерской отчетности произведена оценка дебиторской задолженности данного предприятия. Исследования показали, что за год сумма дебиторской задолженности увеличилась на 630832 т.р. В структуре дебиторской задолженности преобладает краткосрочная кредиторская задолженность, на долю которой приходится 99,3% общей задолженности. В то же время, ее доля в общей величине дебиторской задолженности уменьшилась на 0,4 % , на что оказало влияние увеличение долгосрочной дебиторской задолженности с 0,3% до 0,7%.

В общей структуре дебиторской задолженности ОАО «Центртелеком» на долю просроченной задолженности приходится 35,5%. За год эта доля увеличилась на 5,6%. Следовательно, предприятию не удалось добиться погашения части просроченных долгов. При этом стоит отметить, что остаток дебиторской задолженности со сроком погашения свыше 3 месяцев увеличился на 18,8%.

Основная доля дебиторской задолженности от общего объема дебиторской задолженности приходится на задолженность покупателей и заказчиков - 71,6%, на прочих дебиторов - 18,4%, и на авансы выданные - 10,3% .

Наибольший объем дебиторской задолженности приходится на задолженность со сроком образования до 1 месяцев - 56,5%. В том числе 20,4% от общей дебиторской задолженности составляет задолженность со сроком образования от 1 до 3 месяцев.

При этом ОАО «Центртелеком» в составе дебиторской задолженности имеет довольной высокую сумму задолженности (178410 тыс. рублей) с длительным сроком образования - свыше 3 месяцев, которая является просроченной задолженностью. Поэтому ОАО «Центртелеком» необходимо приложить все усилия для взыскания просроченной задолженности в ближайшее время, так как в противном случае возможно списание просроченной задолженности на уменьшение финансовых результатов организации.

Наблюдается ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности на данном предприятии, что характеризует работу с положительной стороны. Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов сократилась к концу года на 4,13.

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности за анализируемый период имеет тенденцию к возрастанию, кредиторская задолженность значительно превышает дебиторскую задолженность, что свидетельствует о том, что принимаемые в ОАО «Центртелеком» меры по возврату дебиторской задолженности достаточно эффективны.

Анализируя произведенный расчет по инкассации дебиторской задолженности можно сказать, что она стала оборачиваться к концу исследуемого периода быстрее, что характеризует работу предприятия с положительной стороны, так как должники стали быстрее возвращать долги за оказанные услуги, и средства все меньше стали оседать в менее ликвидных активах.

В третьей главе описаны резервы и возможные пути совершенствования системы управления дебиторской задолженностью в ОАО «Центртелеком».

Проведена диагностика проблем, выявленных в ходе проведенного анализа и предложены актуальные меры в целях повышения эффективности управления дебиторской задолженностью организации и способствующих улучшению финансового положения организации вцелом.

Были предложены и рассмотрены на примерах следующие мероприятия:

1. Контроль работы с ранней дебиторской задолженностью;

2. Варианты истребование дебиторской задолженности;

3. Методы рефинансирования дебиторской задолженности;

4. Создание резерва сомнительных долгов;

5. Списание дебиторской задолженности.

На фоне полученных многочисленных показателей анализа дебиторской задолженности ОАО «Центртелеком», можно сделать вывод, что в организации работа с дебиторской задолженностью ведется удовлетворительно. В организации существует хорошо продуманная стратегия управления дебиторской задолженностью. Также разработаны стандарты и регламенты по контролю за состоянием дебиторской задолженности. Предложенные мероприятия по работе с дебиторской задолженностью будут способствовать улучшению деятельности организации ОАО «Центртелеком», укреплению финансового положения и повышению инвестиционной привлекательности для инвесторов.

Поставленную цель моей дипломной работы - произвести комплексную оценку состояния дебиторской задолженности на примере Тульского филиала ОАО «Центртелеком» и разработать систему эффективных форм управления дебиторской задолженностью, направленных на укрепление финансового положения организации в целом, считаю достигнутой. Поскольку в результате исследования выявлены проблемные области управления дебиторской задолженностью и разработаны основные пути совершенствования управления ей в рассматриваемой организации.

Список литературы

1. Гражданский кодекс Российской Федерации. Части I и II. от 30.12.04;

2. Налоговый кодекс Российской Федерации от 30.12.04 г.;

3. Федерального Закона «О связи» от 07.07.2003г. №126-ФЗ;

4. Федерального Закона «О защите прав потребителей» от 07.02.1992г. №2300-1;

5. Федеральный закон «Об исполнительном производстве» от 02.10.2007г. №229-ФЗ;

6. Адамов Н., Войко А. Дебиторская задолженность организаций // Финансовая газета. Региональный выпуск, 9, февраль 2004 г.;

7. Бахрушина Н.А. Создание системы управления дебиторской задолженностью // Финансовый директор. - 2007. - 75 с.;

8. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие / Т.Б.Бердникова. - М.: ИНФРА-М, 2007. - 215 с.;

9. Бланк И.А. Финансовый менеджмент / И.А.Бланк. - К.: Ника-Центр, Эльга, 2007. - 528 с.;

10. Бочаров В.В. Финансовый анализ / В.В.Бочаров. - СПб.: Питер, 2006. - 240с.;

11. Брейли Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов / Р.Брейли, С.Майерс. - М.: ЗАО Олимп-бизнес, 2006. - 144 с.;

12. Гаврилов А.И. Финансовый менеджмент: учебное пособие под ред.А.И.Гаврилова. - 3-е изд. - М.: КНОРУС, 2006. - 330 с.;

13. Деева А.И. Финансы: учебное пособие / А.И. Деева. - 2-е изд. перераб. и доп. - М.: Издательство "Экзамен", 2007. - 178 с.;

14. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. - 2-е изд. - М.: Дело и Сервис, 2004. - 376 с.;

15. Ежова А.Ю. Дебиторская и кредиторская задолженность: бухгалтерские и налоговые аспекты // Финансовая газета. Региональный выпуск, 33, август 2004г.;

16. Ивашкевич В. Б. Анализ дебиторской задолженности. М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 6, март 2003 г.;

17. Ивашкевич В. Б. Учет и анализ дебиторской и кредиторской задолженности / В.Б.Ивашкевич, И.М.Семенова. - М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2006. - 192 с.;

18. Киперман Г.Я. Управление дебиторской задолженностью / Киперман Г.Я. // Финансовая газета. Региональный вестник. - 2007. - 110с.;

19. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. - М.: Центр экономики и маркетинга, 2001. - 456 с.

20. Ковалёв В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 768 с.;

21. Ковалев В.В. Финансовый анализ, М.: Экономика, 2003. - 592 с.;

22. Ковалев В.В. Финансовый анализ: управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 2001. - 432с.;

23. Ковалев В.В. Управление финансами / В.В.Ковалев. - м.: ФКБ-ПРЕСС, 2006. - 230 с.;

24. А.М. Ковалева, М.Г. Лапута, Л.Г. Скамай Финансы фирмы: Учебник. - 3-е изд., испр. и доп. - М.: ИНФРА - М, 2003. - 496с. - (Серия «Высшее образование»);

25. Коваль Ю.А. Коммерческий кредит - от анализа к действиям / Ю.А.Коваль // Консультант. - 2008. - 89 с.;

26. Красная Е.Н. Управление оборотным капиталом организации / Е.Н.Красная, Л.Т.Снитко - М.: РДЛ, 2007. - 216 с.;

27. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: учебное пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. / М.Н.Крейнина. - М.: Издательство "Дело и Сервис", 2006. - 400 с.;

28. Кузин Б., Юрьев В., Шахдинаров Г. Методы и модели управления фирмой. - СПб: «Питер», 2001. - 432 с.;

29. Максютов А.А. Управление дебиторскими долгами компании / А.А.Максютов // Финансы. - 2007. - 125 с.;

30. Маркаръян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ. - Ростов н/Д, 2004. - 224 с.;

31. Николаев И.А. Кредитная политика как инструмент управления фирмой / И.А. Николваев // Консультант. - 2006. - 95 с.;

32. Никоноров Ю.П. Просроченный долг, как дисциплинировать покупателей // Консультант. - 2007. - 75с.;

33. Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учебник для вузов. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 2002. - 639 с.;

34. Поляк Г. Б. Финансовый менеджмент, М.: ЮНИТИ, 2003. - 348 с.;

35. Поляк Г. Б. Финансовый менеджмент: учебник для вузов / под ред. акад. Г. Б.Поляка. - 2-е изд., перераб. и доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. - 527 с.;

36. Н. А. Проданова Финансовый менеджмент: Учебное пособие / Н.А. Проданова. - Ростов н/Д: Феникс, 2006. - 336с. - (Серия профессиональное образование);

37. С. М. Пястолов Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 2-е изд., стереотип. - М.: Издательский центр «Академия»; Мастерство, 2002. - 336 с.;

38. Раицкий К.А. Экономика предприятия: Учебник для вузов. - 2-е изд. - М.: Информационно-внедренческий центр "Маркетинг", 2003. - 696 с.;

39. Родионова В.М. Финансовое управление фирмой, М.: Экономика, 2002. - 412 с.;

40. Родичева В.П. Эффективное управление дебиторской задолженностью как элемент совершенствования инвестиционно-финансовой деятельности предприятия / В.П.Родичева // Финансовый менеджмент. - 2007. - 190 с.;

41. Рындин А.В. Организация финансового менеджмента на предприятии / А.В.Рындин, Г.А.Шамаев. - М.: РДЛ, 2007. - 180 с.;

42. Савицкая Г.В. Экономический анализ: учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Г.В.Савицкая. - М.: ИНФРА-М, 2007. - 440 с.;

43. Самохвалова Ю.Н. Контроль, истребование и списание дебиторской задолженности / Ю.Н.Самохвалова // Консультант. - 2006. - 130 с.;

44. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент: теория и практика: учебник / под ред. Е.С.Стояновой - 6-е изд.- М.: Перспектива, 2007. - 656 с.;

45. Сычков А.В. Управление дебиторской задолженностью / А.В.Сычков // Советник бухгалтера. - 2007. - 115 с.;

46. Тарасова Е.Ю. Механизм образования и ликвидации дебиторский задолженности / Е.Ю.Тарасова // Аудиторские ведомости. - 2008. - 86 с.;

47. Фалько С.Г. Экономика предприятия: учебник для вузов / С.Г.Фалько [и др.]; под ред. С.Г.Фалько. - М.: Дрофа, 2007. - 368 с.;

48. Финансовый менеджмент: учебное пособие/М. В, Владыка, Т. В. Гончаренко. - М.: КНОРУС, 2006. - 264 с.;

49. Хитров П. Управление дебиторской задолженностью // Финансовый директор. - 2007. - 67 с.;

50. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. - М.: ИНФРА-М, 2007. - 233 с.;

Размещено на Allbest.ru