Анализ формирования и использования собственного капитала АО "Банк ЦентрКредит"

Первоначальное формирование финансовых ресурсов происходит в процессе учреждения банка, в момент образования его уставного фонда. Но, как ресурс для банка, собственный капитал имеет стоимость, выраженную в форме дивидендов акционерам. Рост данного вида ресурсов возможен двумя способами: увеличение акционерного капитала или дохода банка.

Если цена акций возрастает, это говорит о том, что банк применяет успешный финансовый леверидж. Однако когда банк становится все более финансоволевереджированным, увеличение риска начинает компенсировать положительный эффект левериджа. Цена акций достигает максимума, а затем начинает падать.

Что касается дохода банка, то анализ влияния выбора источников финансирования на доход банка является тем этапом, который благоприятствует выбору, приносящему большой доход в расчет на акцию и способствующему повышению курсовой стоимости акций банка. Доход на акцию может быть увеличен при выборе наименее дорогостоящих альтернатив. Этап анализа дохода предполагает учет следующих проблем:

прямые затраты;

снижение доходов на акцию;

затраты для каждого варианта финансирования.

Явные затраты всегда основываются на затратах, связанных с эмиссией новых акций. Оценка влияния решения об источниках финансирования на снижение дохода на акцию - это следующий шаг анализа доходов. Имеется, по крайней мере, два ряда сравнения, которые должны быть для каждой из альтернатив получения дохода. Предпочтительным является сравнение текущего дохода банка и того, который он рассчитывает получить после того, как новые активы начнут приносить доход.

Существует также еще две очень важные проблемы формирования капитала - это контроль и время.

Проблема контроля связана с составом и размером собственности банка. Контроль становится жизненно важной проблемой всякий раз, когда в качестве альтернативы финансирования рассматривается выпуск акций. При том, многое зависит от объема предполагаемого выпуска. Менеджерам банка всегда следует внимательно следить за составом акционеров в целом и за характером деятельности тех из них, кто обладает большими пакетами акций.

Существуют две проблемы, связанные с учетом фактора времени при принятии решения об источниках финансовых ресурсов:

определение последовательности финансовых решений при условии, что известны будущие финансовые потребности;

состояние финансового рынка на данный момент.

Решение этих проблем позволяет во многом упростить формирование банковских ресурсов. Итак, решение выше перечисленных проблем поможет шире взглянуть на источники формирования собственного капитала банка и улучшить результаты деятельности самой банковской системы.

2.3 Оценка эффективности и обеспеченности собственного капитала

Центральное место в анализе финансовых результатов коммерческих банков принадлежит изучению объема и качества получаемых ими доходов, поскольку они в свою очередь являются главным фактором формирования прибыли кредитных организаций. Снижение доходов, как правило, представляет собой объективных финансовых трудностей банка [24].

Наиболее значимыми для банка являются процентные доходы, поскольку они являются главным фактором формирования прибыли кредитных организаций. В связи с этим целесообразно провести анализ процентных доходов банка, в процессе которого необходимо установить темпы изменения общей величины и структуры активов, приносящих процентный доход; сопоставить их с темпами роста (снижения) полученного от их использования совокупного дохода Анализ совокупных доходов банка целесообразно проводить в соответствии с классификацией, содержащейся в отчете о прибылях и убытках кредитной организации, таблица 10.



Таблица 10

Динамика объема и структуры доходов АО «Банк ЦентрКредит»

Доходы	2012 г.	2013 г.	Изменение
	млрд.тг	%	млрд.тг	%	млрд.тг	%
Проценты полученные в виде кредитов, депозитов, займов	2930	19,4	14914	28,2	11984	8,8
Проценты от ссуд	8702	57,7	18995	35,8	10293	21,9
Проценты от ценных бумаг	96	0,6	1906	3,6	1810	3,0
Комиссионные доходы	1146	7,6	5569	10,5	4423	2,9
Доходы от операций с иностранной валютой	28	0,2	1291	2,4	1263	2,2
Доходы от операций по купле-продаже драгоценных металлов	2108	14,0	10004	18,9	7896	4,9
Другие текущие	81	0,5	300	0,6	219	0,1
Итого	15091	100,0	52979	100,0	37888

Рисунок 2 Динамика объема и структура дохода

Как видно из таблицы 10, за анализируемый период произошло увеличение совокупного объема доходов в 3,5 раза или на 37888 млн. тг, что в целом свидетельствует о расширении деятельности банка. Особенно значительное увеличение получено по процентам от размещения средств в банках в виде кредитов, депозитов, займов на 11984 млн. тг. Наибольшую долю в структуре доходов составляют проценты от ссуд, предоставленных другим клиентам: в 2012 г. они составили 57,7%, в 2013 г.- 35,8%, т.е. произошло снижение удельного веса данного дохода на 21,9%.

В 2013 г. существенно повысился удельный вес доходов АО «Банк ЦентрКредит» от размещения средств в банках в виде кредитов, депозитов, займов: если в 2012 г. он составлял 19,4%, то в 2013 г. - 28,2%.

Как видно из таблицы 11, в 2012 г. наибольший удельный вес в структуре расходов занимали расходы на содержание аппарата (41,3%), которые в 2013 г. снизились на 2074 тыс.тенге, а их доля - на 31,5 %. В целом это положительный факт, свидетельствующий о способности руководства банка изыскать возможности для сокращения управленческих расходов и, соответственно, для снижения себестоимости совокупного банковского продукта.

Таблица 11

Динамика объема и структуры расходов АО «Банк ЦентрКредит»

Показатель	2012 г.	2013 г.	Изменения
	млрд.тг	%	млрд.тг	%	млрд.тг	%
Проценты уплаченные по привлеченным средствам банков, включая займы и депозиты	2152	16,7	958	2,9	-1194	-13,8
Проценты уплаченные по привлеченным средствам других клиентов, включая займы и депозиты	812	6,3	2957	8,9	2145	2,6
Проценты уплаченные по выпущенным долговым ценным бумагам	544	4,2	16936	50,9	16392	46,7
Расходы по арендной плате	986	7,6	1878	5,6	892	-2,0
Комиссионные	40	0,3	4	0,01	-36	-0,29
Расходы на содержание аппарата	5327	41,3	3253	9,8	-2074	-31,5
Эксплуатационные расходы	2469	19,2	2973	8,9	504	-10,3
Расходы от операций с иностранной валютой	49	0,4	721	2,2	672	1,8
Расходы от операций по купле-продаже драгоценных металлов	33	0,3	2217	6,6	2184	6,3
Другие текущие	479	3,7	1399	4,2	920	0,5
Итого	12891	100,0	33296	100,0	20405

В 2013 г. наблюдается снижение доли расходов на проценты, уплаченные по привлеченным средствам банков, включая займы и депозиты, по сравнению с 2012 г. на 13,8%, разница в суммовом выражении составила 1194 млрд.тг Доля расходов по арендной плате снизилась на 2%, а доля эксплуатационных расходов снизилась на 10,3%, хотя в суммовом выражении указанные расходы выросли соответственно на 872 млрд.тг и на 504 млрд.тг

Значительно выросли расходы банка, на проценты, уплаченные по выпущенным долговым ценным бумагам - на 16392 млрд.тг ; доля данных расходов в совокупном объеме расходов увеличилась на 46,7%. Одним из основных обобщающих показателей эффективности использования банком его ресурсов является показатель внутренней стоимости банковских операций, который представляет собой аналог себестоимости банковской продукции, хотя и достаточно условный. Внутренняя стоимость банковских операций - неотъемлемая часть механизма ценообразования в кредитных учреждениях. Ее можно анализировать как по укрупненной или всей совокупности активных операций банка, так и по узким их группам и единичным операциям.

При укрупненном операционно-стоимостном анализе совокупный коэффициент внутренней стоимости банковских операций (Кvs) рассчитывается по формуле:

Кvs =* 100% (11)



где R - совокупные расходы банка;

Dd - дополнительные доходы, не связанные с основной деятельностью банка, но идущие на частичное покрытие его расходов;

А - общая сумма актива баланса банка за рассматриваемый период;

Аn - сумма статей актива, не приносящих доходов.

Таблица 12

Расчет коэффициента внутренней стоимости банковских операций, млн. тг

Показатель	2011 г.	2012 г.	2013 г.
R	12891	25753	33296
Dd	81	140	300
A	162286	252886	399558
An	1833	1981	2057
коэффициент внутренней стоимости -Kvs	8,0	8,2	8,3

Как видно из таблицы 12, величина показателя внутренней стоимости банковских операций в 2011 г. составила 8,0 %, а в 2013 г. - 8,3%, что может свидетельствовать о незначительном снижении эффективности использования банком его ресурсов.

Одним из важнейших показателей достигнутых банком финансовых результатов является прибыль. Получение прибыли - одна из главных целей функционирования коммерческого банка, поскольку решение большинства важнейших задач требует постоянного притока денежных средств, одним из основных источников которых является прибыль.

Анализ прибыли в коммерческих банках проводится в разных направлениях, в первую очередь, важно оценить количественный и качественный уровень прибыли и убытков; выявить основные факторы отклонений фактической прибыли от ее запланированной и базовой величины, установить причины этих отклонений; рассмотреть динамику показателей прибыли за отчетный период или ряд отчетных периодов.

Анализ прибыли АО «Банк ЦентрКредит» за анализируемый период представлен в таблице 13.

Таблица 13

Динамика показателей прибыли АО «Банк ЦентрКредит», млн.тенге

	2011 г.	2012г.	2013 г.	Изменения
				млн.тенге	%
Процентные доходы	11728	24564	35815	24087	205,4
Процентные расходы	4494	16237	22729	18235	405,8
Чистая процентная прибыль	7234	9099	13086	5852	80,9
Чистый комиссионный доход	1106	3569	5565	4459	403,1
Прочие операционные доходы	2217	6899	11595	9378	423
Прочие операционные расходы	8357	9375	10563	2206	26,4
Прибыль от прочей операционной деятельности	-6140	-2031	1032	7172	695
Прочие расходы	1849	4569	8231	6382	345,2
Чистая прибыль	351	5611	11452	11101	3162,7

Как видно из таблицы 14, чистая прибыль банка в 2013 г. увеличилась по сравнению с 2012 г. в 31,6 раз. При этом процентная прибыль, полученная от размещения средств в банках, ссудных операций, ценных бумаг с фиксированным доходом и являющаяся, как правило, главным фактором формирования прибыли кредитных организаций, выросла только на 80,9 %.

Рисунок 3 Динамика показателей прибыли

Полученные в 2013 г. доходы от операций по купле-продаже драгоценных металлов и операций с иностранной валютой позволили полностью покрыть расходы на содержание аппарата, эксплуатационные расходы и прочие операционные расходы и получить прибыль от операционной деятельности в размере 1032 тыс.тенге, что больше на 7172 тыс.тенге по сравнению с 2012 г.

Таким образом, рассмотренные показатели свидетельствуют о том, что АО «Банк ЦентрКредит» является на данный момент прибыльной организацией, причем доходы банка увеличиваются более интенсивно, чем расходы, что позволяет прогнозировать дальнейший рост прибыли.

Однако показатели прибыли не всегда дают достаточно объективную информацию об эффективности финансовой деятельности банка и о способности размещенных или инвестированных им ресурсов приносить прибыль.

В большей степени эффективность деятельности коммерческого банка характеризуют качественные показатели рентабельности или доходности, в общем виде представляющие собой отношение полученного эффекта к произведенным затратам и отражающие отдачу активов или капитала банка. Они дополняют анализ абсолютных количественных величин и раскрывают их качественное содержание.

Для оценки эффективности деятельности АО «Банк ЦентрКредит» воспользуемся моделью фирмы Дюпон. Поскольку эта модель является многофакторной и к тому же построенной на основе отчетных данных, целям анализа обобщающих показателей рентабельности она удовлетворяет в большей степени, чем другие модели [34].

Таблица 14

Показатели деятельности АО «Банк ЦентрКредит» тыс.тенге

	2012 г.	2013 г.
Активы	162286	399558
Кредитные активы:	99280	233877
Совокупный доход (Д)	15091	52979
Процентная прибыль (Пр)	7234	13086
Чистая прибыль банка (П)	351	11452
Собственный капитал (К)	5203	24415

Рисунок 4 Показатели деятельности



Показатели рентабельности, характеризующиe эффективность финансовой деятельности банка, представлены в таблице 14.

Анализ показателей эффективности финансовой деятельности АО «Банк ЦентрКредит» позволяет сделать следующие выводы.

1. Значение показателя доходности капитала (k1) увеличилось с 6,7% в 2012 г. до 46,9% в 2013 г., что значительно превышает нормативный уровень данного показателя. Это, с одной стороны, свидетельствует об очень высокой эффективности работы АО «Банк ЦентрКредит». Однако, слишком высокое значение данного показателя может быть обусловлено низким уровнем собственного капитала, поскольку доходность собственного капитала обратно пропорциональна его достаточности.

банк собственный капитал

Таблица15

Показатели эффективности деятельности АО «Банк ЦентрКредит»

Показатель	Нормативное значение %	2012 г.	2013 г.	Отклонение +/-
Коэффициент доходности капитала	10 - 20	6,7%	46,9%	40,2%
Коэффициент прибыльности активов	0,6-1,5	0,2%	2,9%	2,7%
Мультипликатор капитала		31,2	16,4	-14,8
Маржа прибыли		2,3%	21,6%	19,3%
Коэффициент использования активов	> 12	9,3%	13,3%	4,0%
Рентабельность кредитных операций		0,35%	4,9%	4,55%

Коэффициент прибыльности активов АО «Банк ЦентрКредит» увеличился с 0,2% в 2012 г. до 2,9% в 2013 г., что немного превышает нормативное значение. Рост данного коэффициента оценивается положительно, так как он свидетельствует о повышении эффективности использования банком имеющихся активов, о способности банка контролировать операционные расходы. Однако, слишком высокое значение данного показателя может сигнализировать о повышенной степени рисков, сопряженных с размещением банком своих активов, так что дальнейший рост коэффициента прибыльности активов нежелателен.

Мультипликатор капитала за анализируемый период снизился почти в 2 раза: с 31,2 в 2012 г. до 16,4 в 2013 г. Это может свидетельствовать о том, что банк в своей работе отдает предпочтение наращиванию собственного капитала и проводит взвешенную кредитную политику. Значение показателя прибыльности доходов или маржи прибыли за анализируемый период выросло практически в 10 раз. Это свидетельствует о повышении эффективности деятельности банка. Коэффициент использования активов, нормативное значение которого > 12 %, увеличился с 9,3% в 2012 г. до 13,3% в 2013 г., что несколько превышает нормативное значение. Это в целом свидетельствует о достаточно высокой отдаче активов и эффективности политики управления портфелем. Рост рентабельности кредитных операций банка с 0,35% в 2012 г. до 4,9%, в 2013 г. свидетельствует о повышении отдачи кредитных ресурсов.

Исходя из вышеизложенного, можно сделать вывод, что за анализируемый период АО «Банк ЦентрКредит» достиг достаточно высоких показателей финансовой деятельности. Банк проводит активную и достаточно взвешенную кредитную политику, имеет рост прибыли и высокую отдачу от активных операций и, в том числе, от кредитования.

Объективная оценка финансовой деятельности банка - чрезвычайно сложная задача, в решении которой особое место занимает система показателей, комплексно характеризующих его деятельность. При этом к числу основных показателей финансового состояния относятся: показатели достаточности капитала, качества активов, ликвидности, уровня рисков. Между всеми этими показателями существует теснейшая прямая или обратная взаимосвязь. Прежде всего, необходимо провести анализ собственных средств банка, которые являются важным условием поддержания его репутации. Капитал банка должен быть достаточным для покрытия сокращения активов и прочих возможных убытков, выполнения обязательств перед своими кредиторами и клиентами [39].

Анализируя собственные средства кредитной организации, необходимо рассмотреть: структуру собственных средств, удельный вес и динамику изменений капитала в целом и отдельных его частей в составе пассивов баланса банка; рассчитать коэффициент достаточности капитала; определить соответствие капитала в целом и отдельных его составляющих существующим требованиям Центрального банка.

Анализ объема и структуры собственных средств АО «Банк ЦентрКредит» представлен в таблице 16.

Таблица 16

Собственные средства АО «Банк ЦентрКредит»

Показатель	2012 г.	2013 г.	Изменения за отчетный период
	млн. тг	%	млн. тг	%	млн. тг	%
Уставный капитал	15616	9,62	35616	8,91	20000	128,1
Фонды и прибыль, оставленные в распоряжении банка	2563	1,58	2695	0,67	132	5,2
Переоценка основных средств	943	0,58	924	0,23	-19	-2,0
Прибыль (убыток) за отчетный период	351	0,21	11452	2,87	11101	3162,7
Распределенная прибыль (исключая дивиденды)	219	0,13	1688	0,42	1469	670,8
Расходы и риски, влияющие на собственные средства	14051	8,66	24584	6,15	10533	75,0
Итого собственных средств	5203	3,21	24415	6,11	19212	369,2
Итого	162286	100	399558	100,0	237272	146,2

Как видно из таблицы 8, за анализируемый период величина собственных средств АО «Банк ЦентрКредит» увеличилась на 19212 млрд.тг или на 369,2%. Удельный вес собственных средств в структуре баланса увеличился с 3,21% в 2012 г. до 6,11% в 2013 г., что является положительным фактом.

Уставный капитал банка увеличился на 20000 тыс.тенге или на 128,1%, однако его доля в структуре баланса снизилась с 9,62% в 2012 г. до 8,91% в 2013 г. за счет повышения доли прибыли с 0,21% в 2012 г. до 2,87% в 2013 г.

Как известно, абсолютные показатели не дают полной и объективной информации об объекте исследования. При определении величины капитала в абсолютном выражении трудно судить о том, достаточно ли этой величины для выполнения банком его основных функций или нет. Использование системы относительных показателей расширяет возможности изучения финансового состояния банка и, в частности, показателя его собственного капитала.

Понятие достаточности (или адекватности капитала) банка аккумулирует в себе такие качества, как надежность, устойчивость банка, способность противодействовать неблагоприятным для него факторам, поглощать ущерб от убытков [47].

2.4 Анализ достаточности собственного капитала

Достаточность банковского капитала. Этой проблеме всегда уделялось особое внимание, поскольку, как уже говорилось, собственные ресурсы банка - важнейший страховой фонд для покрытия возможных претензий в случае банкротства банка и источник финансирования развития банковских операций.

Термин «достаточность капитала» отражает общую оценку надежности банка, степень его подверженности риску. Трактовка капитала как «буфера» обуславливает обратимую зависимость между величиной капитала и подверженностью банка риску. Отсюда: чем выше удельный вес рискованных активов в балансе банка, тем большим должен быть его собственный капитал. Вместе с тем следует заметить, что чрезмерная «капитализация» банка, выпуск излишнего количества акций по сравнению с оптимальной потребностью в собственных средствах тоже не является благом. Она отрицательно влияет на деятельность банка. Мобилизация денежных ресурсов путем выпуска и размещения акций - относительно дорогой и не всегда приемлемый для банка способ финансирования. Как правило, дешевле и выгоднее привлечь средства вкладчиков, чем наращивать собственный капитал.

Для оценки достаточности величины банковского капитала используются разные методы. Один из самых старых показателей, который широко применяется и сегодня, - отношение капитала к сумме депозитов. В США он применялся еще в начале века ведомством контролера денежного обращения при анализе балансов национальных банков. При этом указанный коэффициент не должен быть ниже десяти.

В период второй мировой войны начал применяться новый показатель - отношение капитала к рискованным активам.

В последние годы начали применять более совершенные способы оценки банковского капитала и его достаточности. Активы в соответствии с новыми подходами начали дифференцироваться в зависимости от степени связанного с ними риска. Чем больший риск ассоциировался с данным видом активов, тем большая часть суммы этих активов использовалась при расчете коэффициента капитал - активы.

Статьи капитала также подверглись дифференциации: были выделены категории первичного и вторичного капитала.

В состав первичного капитала включаются:

простые акции;

привилегированные акции без срока погашения;

сумма нераспределенной прибыли;

резерв на непредвиденные расходы;

долговые обязательства;

резерв на покрытие непогашенной задолженности по ссудам;

вложение банка в капитал дочерних предприятий;

В состав вторичного капитала входили привилегированные акции, имеющие срок выпуска

Главным обобщенным показателем достаточности капитала согласно Базельскому соглашению является коэффициент рискованных активов:

При расчете коэффициента рискованных активов банка применяются два показателя капитала:

а) базовый капитал или «капитал первого уровня», в состав которого включаются:

б) вложение в консолидированные дочерние предприятия;

в) дополнительный капитал или «капитал второго уровня», который включает:

1) резервы на покрытие безнадежной задолженности по ссудам и лизингу;

2) бессрочные и привилегированные долгосрочные акции (с первона-чальным сроком в 20 лет и более);

3) обязательства, конвертируемые в обязательном порядке;

4) долговые обязательства второй очереди и привилегированные сред-несрочные облигации (от 7 лет). [48]

Оценка достаточности собственного капитала банка предполагает: определение критериев достаточности капитала, выбор показателей, характеризующих достаточность капитала, и оценку фактического уровня соответствующих показателей. Существует много способов вычисления показателей достаточности капитала: от простого соотношения капитала банка и суммы всех активов или обязательств, расчета коэффициента "свободного" капитала до соотношения капитала банка с активами, взвешенными с учетом риска потери части их стоимости. Все эти показатели, исходя из методики их расчета, могут быть объединены в две основные группы: отношение капитала к общим депозитам (вкладам); отношение капитала к активам (различной группировки и оценки). Но на практике, для того чтобы правильно оценить достаточность капитала, не достаточно только лишь рассчитать показатели.

Самой ранней методикой является Базельская методика. Она разработана в 1988 г. и до сих пор в нее вносятся различные дополнения и изменения. Основу концепции оценки достаточности капитала составляли следующие принципы:

деление капитала на два уровня - капитал первого (основного) и капитал второго (дополнительного) уровня;

учет качества активов посредством взвешивания активов и забалансовых операций по риску, а следовательно, оценка капитала с учетом принятого банком риска;

акцент на качество кредитного портфеля и взвешенную кредитную политику;

установление ограничений на соотношение между капиталом первого и второго уровня;

определение нормативного требования по показателю достаточности капитала (норматив достаточности или коэффициент Кука) на уровне 8 процентов для общей суммы собственных средств и 4 процентов - для капитала первого уровня.

Предложенный Базельским комитетом подход к определению достаточности капитала обладает следующими основными достоинствами:

характеризует «реальный» капитал;

способствует пересмотру стратегии банков и отказу от чрезмерного наращивания кредитов при минимальном капитале, отдавая предпочтение не объему кредитного портфеля, а его качеству;

способствует увеличению безрисковой деятельности банка;

поощряет правительство уменьшать регламентацию деятельности банков, поскольку в ней проявляется больше элементов саморегулирования;

дает возможность учитывать риски по забалансовым обязательствам;

позволяет сравнивать банки разных стран.

Вместе с тем данному методу расчета достаточности капитала присущ ряд существенных недостатков: отсутствие достаточной четкости в определении составных элементов капитала по уровням, что позволяет смягчить требования к капиталу со стороны центральных банков; недостаточно подробная дифференциация активов по степени риска и занижение требований к резервам по отдельным видам операций. Несмотря на некоторые недостатки Базельской методики, именно на нее опираются практически все центральные банки при составлении собственной методики оценки капитала и его достаточности.

Рейтинговая система оценки надежности Сamel была разработана в Соединенных Штатах в 1978 г. Оценки достаточности капитала банка по системе CAMEL также опирается на установленные Базельским соглашением стандарты оценки собственного капитала банка. Для расчета коэффициентов достаточности капитала сумма активов взвешивается с учетом возможного риска, который определяется на основе рекомендаций Базельского соглашения.

Основные показатели достаточности имеют следующий вид:

Таблица 17

Показатели достаточности АО «Банк ЦентрКредит»

Показатели адекватности собственного капитала	01.01 2011г.	01.01.2013г.	01.01.2014г.
Отношение К1 к совокупным активам (К1)	0,07	0,09	0,08
Отношение капитала к активам, взвешенным по степени риска	0,12	0,14	0,17

Из данной таблицы видно, что за три года показатели достаточности АО «Банк ЦентрКредит» превышают минимальные значения, которые предусмотрены пруденциальными нормативами, а из этого следует, что для нормального функционирования АО «Банк ЦентрКредит» и для выполнения им всех своих обязательств собственного капитала имеется в достаточном количестве.

Также можно показать уровень достаточности капитала во всем банковском секторе. Для этого построим таблицу (таблица 18):

Таблица 18

Динамика собственного капитала в банковском секторе

Показатели собственного капитала в млрд. тг	01.01.2013	01.01.2014	Прирост (%)
К1	110,6	152,4	37,8
Уставный капитал	77,0	100,4	30,4
Дополнительный капитал	11,2	13,8	23,2
Нераспределенный ЧД прошлых лет	15,0	23,1	54,0
К2	55,7	81,7	59,2
Нераспределенный чистый доход	20,6	29,6	43,7
Субординированный долг	30,1	58,8	95,3
Всего капитала:	161,2	233,5	44,85

Рисунок 5 Динамика собственного капитала в банковском секторе

Из данной таблицы видно, что размер совокупного расчетного собственного капитала банков второго уровня увеличился с начала года на 72,3 млрд, тенге и составил на 01.01.2014 год 233,5 млрд. тенге. При этом К1 увеличился на 37,8 % до 152,4 млрд. тенге, в том числе за счет прироста уставного капитала банков на 23,4 млрд. тенге, нераспределенный чистый доход прошлых лет - на 8,1 млрд. тенге, а К2 увеличился на 59,25 % до 88,7 млрд. тенге, в том числе за счет увеличения текущего дохода банков на 9 млрд. тенге, прироста субординированных обязательств на 28,7 млрд. тенге.

3. ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФОРМИРОВАНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ СОБСТВЕННОГО КАПИТАЛА

3.1 Оптимизация собственного капитала

Миссия: Лучший Банк в СНГ с высокой доходностью, надежностью и предоставляющий лучший сервис для клиентов, за счет комплекса выработанных мер направленных на развитие бизнеса.

Корпоративные ценности: Честность. Профессионализм. Оперативность. Доброжелательность.

Основные направления стратегии. Видение BCC.

Стратегическое видение BCC:

Универсальный банк, предоставляющий весь комплекс финансовых услуг для различных сегментов рынка.

Лидер по рыночным инновациям.

Банк с эффективными и дифференцированными каналами предоставления услуг для клиентов.

Банк мирового уровня с акцентом на повышение эффективности бизнеса и качестве управления рисками.

Стратегия роста.

Достижения долгосрочных пятилетних целей базируется на прохождении промежуточных этапов:

1) 2011 г. - защита и усиление текущих позиций за счет расширения клиентской базы, разработки новых продуктов и увеличения объема ссудного портфеля;

2) 2012 - 2013 гг. - развитие новых продуктов и увеличение рыночной доли, путем внедрения новых технологий в сфере бизнес процессов по продуктам, увеличения рыночной доли по всем продуктам, улучшения качества ссудного портфеля;

3) 2014 - 2015 гг. - рост доходности банка путем улучшения качественных финансовых показателей.

Стратегическое направление развития.

АО «Банк ЦентрКредит» - универсальный банк, обслуживающий юридических и физических лиц. Максимальная степень концентрации - на клиентах среднего класса и VIP клиентах по физическим лицам, и сегмент МСБ при обслуживании юридических лиц. При этом предприятиям с высоким уровнем вклада в ВВП банком оказывается максимально возможный спектр услуг.

Основными факторами успеха при обслуживании различных сегментов являются:

по физическим лицам:

1) для VIP - клиентов: стабильный брендовый имидж, предоставление финансовых консультаций, наличие лучших специалистов.

2) для клиентов среднего класса: удобная филиальная сеть, разнообразие продуктов/услуг, конкурентоспособные розничные продукты.

3) для всех слоев населения: масштабные объемы продаж, конкурентные цены, автоматизация процессов, использование широкого спектра каналов продаж (банкоматы, домашний банкинг, мобильный банкинг, платежные терминалы, интернет - киоски, call - центр).

По юридическим лицам:

1) для предприятий с высоким уровнем вклада в ВВП: активное обслуживание крупных компании и их сотрудников, применение электронных платежей и комплекса услуг, предназначенных для эффективного осуществления расчетов и управления остатками на банковских счетах, позволяющих контролировать внешние и внутренние финансовые потоки холдинговой структуры.

2) для развитого бизнеса: быстрое оформление кредитов, улучшение взаимоотношений с банком, расширенный спектр услуг по операциям с иностранной валютой и торговому финансированию, услуги консалтинга.

3) для развивающихся клиентов: высокий сервис и приемлемые пакеты продуктов/услуг, оптимизация времени посещения клиентами структурных подразделении Банка и удобство обслуживания у одного менеджера по всем предоставляемым продуктам и услугам, финансирование по государственным программам фонда «Даму», «Дорожная карта бизнеса», «Форсированного Индустриально - Инновационного Развития», отраслевым программам.

Доля Kookmin Bank в капитале Банка ЦентрКредит выросла до 30,5%.

Дополнительные инвестиции стратегического партнера южнокорейского холдинга Kookmin Bank в капитал Банка ЦентрКредит составили около $140 миллионов. Таким образом, доля крупного иностранного участника в капитале казахстанского банка увеличилась с 23% до 30,5%. Данное размещение является очередным шагом в выполнении условий подписанного в августе текущего года соглашения о долгосрочном партнерстве между Kookmin Bank и АО «Банк ЦентрКредит».

Правительством Республики Казахстан было решено провести отдельные консультации по вхождению в уставной капитал Банка ЦентрКредит, шестого крупнейшего коммерческого банка в Казахстане. В результате переговоров с Агентством Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций, а также внутренних обсуждений относительно данного предложения основные акционеры банка решили воздержаться от принятия финансовой поддержки со стороны государства:

существующие акционеры Банка ЦентрКредит имеют возможность самостоятельно предоставить поддержку по дополнительной капитализации, в случае необходимости и основываясь на Соглашении с Акционерами от 25 августа 2008 г.;

на этой уверенности основано принятое ими решение. Стратегический партнер - Kookmin Bank;

подтвердил свои намерения по долгосрочному присутствию в Казахстане и странах центрально-азиатского региона, инвестировав дополнительно в уставной капитал БЦК около $140 миллионов.

Деятельность Банка ЦентрКредит ориентирована на предоставление услуг сегментам малого и среднего бизнеса. В данных сегментах рынка, а также в розничном бизнесе Банк занимает значительную рыночную долю - свыше 10%.

На ближайшие три года сторонами принят план интеграции, по которому финансовые институты ведут деятельность по передаче ключевых компетенций в области управления рисками, развития карточных продуктов, обмена опытом ведения бизнеса в корпоративном и розничном сегментах, внедрения в деятельность БЦК передовых информационных технологий.

По итогам неконсолидированной финансовой отчетности за 9 месяцев 2008 года БЦК является шестым крупнейшим коммерческим банком страны по активам и имеет широкую филиальную сеть, объединяющую 20 областных филиалов и 190 центров финансового и розничного обслуживания. По состоянию на 30 сентября 2008 года активы АО «Банк ЦентрКредит» составили 999,9 млрд тенге, собственный капитал вырос до 77,1 млрд тенге, депозитная база банка за девять месяцев 2008 года увеличилась на 59,8% и составила 488,6 млрд тенге. Прибыль банка за 3 квартала 2008 года составила 7,1 млрд тенге. АО «Банк ЦентрКредит» имеет международные рейтинги от агентств Moody's: «Ва1» и Fitch Ratings: «ВВ-».

«Банк ЦентрКредит» планирует почти в 1,5 раза увеличить чистую прибыль в 2015 году.

АО «Банк ЦентрКредит» (БЦК) планирует в 2015 году увеличить чистую прибыль более чем на 49,7% до Т4 млрд. По данным пресс-службы банка, чистая прибыль БЦК за 2013 год, согласно консолидированной финансовой отчетности по МСФО, увеличилась по сравнению с 2012 годом «с минус $208 млн до $18 млн» (с минус Т30,87 млрд до Т2,67 млрд по курсу Т148,4 за $1).

В 2013 году активы банка уменьшились на $1 млрд по сравнению с 2012 годом», а «собственный капитал БЦК увеличился за прошедший год на $10 млн, или на 2%».

«Если говорить о планах на 2015 год, что, в принципе, «Банк ЦентрКредит» продолжит умеренно-консервативную политику развития. То есть, АО «Банк ЦентрКредит» предполагает в 2015 году рост активов на уровне примерно 11-12% и, соответственно, рост нашего ссудного портфеля также планирует на уровне 12% приблизительно.

АО «Банк ЦентрКредит» занимает 4-е место по размеру активов в банковской системе. Согласно данным комитета по контролю и надзору финансового рынка и финансовых организаций Национального банка РК, на 1 февраля 2014 года активы банка составили Т1,1 трлн, собственный капитал - Т83,62 млрд. Непокрытый убыток банка за январь 2014 года сложился в сумме Т88,03 млн.

По информации Казахстанской фондовой биржи, по состоянию на 1 января 2014 года южнокорейский банк Kookmin Bank Co Ltd владел долей в 41,93% акций банка, Бахытбек Байсеитов - 24,84%, американская International Finance Corporation - 10%, прочие акционеры - 23,23% акций.

3.2 Повышение эффективности использования собственного капитала

Для банковского бизнеса при определении суммы необходимого собственного капитала следует учитывать обстоятельства, что принципом банковского дела как бизнеса вообще есть обязанность изначально гарантировать высокую надежность операции, уменьшающей возможности конкуренции, ибо для своей деятельности они мобилизуют огромные средства членов общества, которые требуют защиты.

Собственный капитал и привлеченные банком средства составляют ссудный капитал банка или ту общую сумму денежных средств, которыми банка оперирует в своей деятельности.

Основной деятельностью банка является весьма специфический абсолютный товар, то есть деньги как вещное выражение общественных отношений и они же являются единственным видом его капитала и воспроизводственным товаром, и основой его конкуренции выступает объем его капитала в денежной форме. [42]

Деньги - это совершенство. Тот, кто владеет ими, может совершить все, что пожелает, он способен вводить человеческие души в рай.

Стремление к получению большой прибыли в условиях жестокой конкуренции толкает менеджмент банков к принятию «соблазнительных», не глубоко аргументированных и юридически не защищенных решений. Игнорируются принцип и проблемы профессионально-морального риска, когда менеджмент идет на повышенные риски в ожидании высокой доходности. И в таких случаях обязательно возрождается древняя истина: «Деньги портят отношения», то есть, такие решения во многих случаях создают «активы под риском», финансовые риски и даже риск потери репутации. Кроме того, в банковском деле присутствуют и риски не индивидуального характера - системные, связанные с законодательно-нормативным регулированием, ухуд-шением экономического положения в стране (экономика, бюджет, инфляция, валютный курс, международные факторы), локально-зависимые и другие.

Финансовые потери и отвлечение ссудного капитала в такие формы, что его невозможно реализовать в деньги в срок, необходимый для выполнения обычных и непредусмотренных обязательств, ведут к утрате платежеспособности отдельного банка. Но когда в банковском секторе начинает проявляться недостаток банковского капитала в денежной форме из - за того, что он определен в такие формы, которые не позволяют его немедленно реализовать в деньги, это свидетельствует о банковском кризисе.

Банки переросли узкие рамки интересов частно-хозяйственного предприятия и превратились в общественные денежно-кредитные институты, сохраняющие и умножающие общественные капиталы. Кредитуя производ-ственный бизнес, они противостоят анархии производства, а интерес банка не исчерпывается текущим состоянием бизнеса и положением рынка - речь идет о дальнейшей судьбе предприятия, о будущем состоянии рынка. Но с другой стороны, банки могут способствовать отдельным предприятиям усиливать свои позиции в конкурентной борьбе. Поэтому банки постоянно находятся как бы под «стеклянным колпаком» и общество требует серьезного контроля за их деятельностью с тем, чтобы они не стали возмутителями социально-экономического спокойствия общества: во-первых, из-за того, что банки имеют возможность с величайшей быстротой извлекать прибыль и во-вторых, из-за неэффективной деятельности могут создать банковский кризис, сократить денежное предложение функционирующего капитала в производстве.

Анализ деятельности банковской системы в мировом масштабе свидетельствует, что основными причинами слабости национальных банковских систем являются большие издержки банков по отношению к ВВП (5%, при оптимальном 2%) и высокие риски (8-10%, при оптимальном 1-1,5%).

Повторяющиеся кризисы заставляют мировое финансовое, и, в частности, банковское сообщество работать над проблемами снижения издержек и уменьшения рисков. Эти цели должны быть достигнуты за счет освоения новых стандартов и технологий. И, прежде всего, на основе использования международных стандартов повышения качества менеджмента, а также решения Базельского комитета по банкам, известных под названием «Базель - 2», основой которых являются стандарты «СМК». В условиях конкуренции, когда каждый банк позиционирует себя как «особенный» и «неповторимый», объем собственного и особенно серцевинного капитала является главным критерием, на основе которого общество оценивает его мощь и масштабность.

Задача увеличения капитала для обеспечения оптимально необходимого уровня платежеспособности важна для обоих уровней банковской системы и должна решаться ими синхронно. Прежде всего, банки второго уровня должны согласовать с собственниками банка программы капитализации:

осуществить тщательную ревизию наличного собственного капитала и принять меры к тому, чтобы за 1,5 - 2 года создать реально - качественный необходимый капитал;

осуществлять программы сокращения издержек банка, повышать прибыль и убеждать акционеров капитализировать ее;

осуществлять котировку акций на финансовом рынке;

создать внутренние кредитные бюро, разработать паспорт заемщика;

осуществить «Стресс - анализ» деятельности и просчитать влияние всех неожиданно возможных комбинаций факторов риска и так далее.

Надо иметь в виду, что интенсивность рисков прямо пропорциональна интенсивности активных (кредитных, фондовых) операций, а также при снижении динамики рентабельности капитала банка:

надежную систему управления банком в целом. Квалификацию и мотивацию руководителей и менеджеров необходимо оценивать с позиций того, насколько их предыдущее и настоящее поведение, принимаемые решения соответствуют осторожности, взвешенности, добросовестности, конструктивности, реализуют принципы эффективного управления;

внедрять в повседневную практику своей деятельности принцип предусмотрительности и осторожности.

Позитивные перспективы развития банковского сектора очень во многом зависят от структуры его собственности. Подавляющее число банков контролируется узким (малочисленным) кругом лиц, что чрезвычайно ограничивает возможности наращивания серцевинного капитала и развития банка особенно в критических ситуациях. Преодолевать трудности легче коллективно, чем поодиночке. Ведь ресурс такой группы всегда меньше ресурса большой компании или массовых акционеров. Это же является тормозом на пути превращения банков в публичные компании, которые могут котировать акции на бирже и представлять наиболее полную информацию о своей деятельности. Если система контролируется ограниченным кругом физических лиц, то она менее устойчива, поскольку вкладчики не могут быть уверены в том, что главные акционеры не принесут в жертву их интересы и потребность в капитализации в угоду собственным целям. Учитывая, что качественная капитализация станет мощным фактором преобразования банковского сектора в реальную банковскую систему, необходимо добиться осуществления банками капитализации и помочь им в этом. [29]

Для этого необходимо осуществить протекционный подход:

получить от банков программы оздоровления и увеличения капитала, оценить их и контролировать выполнение;

осуществить меры, которые будут обеспечивать банкам сокращение издержек, в том числе за счет:

а) упразднения второстепенной отчетности;

б) освобождения от затратных, но несвойственных им функций и работы;

в) модернизации норматива обязательных резервов денежных средств;

г) диверсификации финансовых инструментов с тем, чтобы они позволили банкам наиболее полно использовать их ссудный капитал для удовлетворения потребностей бизнеса и населения;

д) оказывать помощь при консолидации банков;

з) создать общегосударственный доступный для широкой публики реестр банков и обязать банки представлять в этот реестр информацию о реальных собственниках банка.

добиться, чтобы банки норматив достаточности капитала определяли с учетом его качества;

добиться от государства капитализации или корпоратизации государственных банков;

организовать отчетность банков таким образом, чтобы она исключала фальсификацию и была бы наиболее полной и так далее.

Следует помнить, что помощь центрального банка, в том числе и финансовая, должна быть разумно - осторожной. Еще очень важно. Абсолютно достоверно и есть истина - эффективность банковской деятельности обратно пропорциональна степени вмешательства внешних юристов в абстрактные категории банковского дела. Банк теряет капитал от необъективных или субъективных судебных решений, ибо у нас еще нет необходимой судебно - правовой системы защиты интересов банковского бизнеса в сфере кредитования и борьбы с преступными посягательствами на банковский капитал. Для увеличения капитала необходимо наличие развитого внутреннего рынка капитала, который мог бы предоставлять услуги и ресурсы необходимого уровня и в необходимых объемах реальному сектору экономики.

Решение проблем формирования и наращивания капитала является чрезвычайно важным и лежит в двух плоскостях: экономической, позволяющей свободно обращаться за ресурсами на финансовый рынок, и законодательной, обеспечивающей правовую основу совершения банками пассивных операций по формированию собственных средств. Качественная оценка капитала позволяет выявить соотношение между наиболее стабильной и изменчивой частями собственного капитала банка, а, следовательно, оценить насколько капитал банка способен выполнять присущие ему функции.

Коммерческие банки, осуществляющие маркетинговый менеджмент, накопили известный опыт становления стратегического управления в выявлении основных проблем совершенствования банковского менеджмента. Некоторые материалы, характеризующие деятельность крупнейших коммерческих банков в этом направлении. [33]

АО «Банк ЦентрКредит» считает главным среди экономических проблем Казахстана чрезвычайно низкую инвестиционную активность и недостаточной уровень концентрации банковского капитала. Ключевая роль в решении этой проблемы принадлежит коммерческим банкам. Целесообразно создать при Национальном банке РК консультативный совет, который играл бы роль связующего звена между НБ РК и коммерческими банками, а также предпринимательскими структурами, взаимоувязывая интересы различных сторон. Создание при НБ РК консультативного совета, состоящего из представилей ведущих банков и их объединений, специалистов хозяйства, финансовых органов, ученых, предусмотрено законом РК «О Национальном банке Республики Казахстан». Но до сих пор это не реализовано.

Общемировой опыт развития банковских систем свидетельствует, что доминирующими являются тенденции концентрации банковского капитала и образования различных банковских объединений. Таким образом, можно сказать, что финансовое состояние банка, несмотря на кризис, достаточно стабильное: в течение периода банк постоянно наращивал сумму собственного капитала, однако ряд показателей деятельности банка ниже нормативных. Руководству банка следует пересмотреть некоторые аспекты деятельности банка с целью коррекции отрицательного результата.

С целью улучшения эффективности использования собственного капитала банка, управление собственным капиталом должно базироваться на стратегии. В работе обозначено три типа стратегии управления собственным капиталом банка:

1) стратегия управления, основной упор в которой делается на обеспечение максимальной отдачи капитала, то есть на максимизацию прибыли при поддержании ликвидности;

2) стратегия управления, в которой предпочтение отдается поддержанию ликвидности при заданной норме прибыли;

3) стратегия, в которой ликвидность и прибыль уравновешены.

При выборе той или иной стратегии управления собственным капиталом поведение банка на рынке и соответствующие управленческие мероприятия будут различными. Так, при выборе первой стратегии основной задачей управления собственным капиталом банка - насколько возможно снизить коэффициент иммобилизации, обеспечивать капитал на минимально возможном для покрытия риска уровне, причем риск иногда осознанно занижается, так как при данной стратегии ликвидностью в некоторых моментах можно пренебречь ради прибыли.

При выборе второй стратегии - основная цель управления капиталом банка обеспечить настолько высокий уровень капитала банка, чтобы покрыть всевозможные риски с избытком, то есть иметь больший запас прочности банка. Экономической отдачей капитала в данном случае можно пренебречь.

Третья стратегия является, по мнению автора, самой оптимальной. В данном случае при управлении собственным капиталом должны соблюдаться два требования - эффективность и рентабельность капитала, и поддержание достаточной устойчивости. Банк ведет уравновешенную по рискам политику, прибыль растет небольшими темпами, дивиденды невелики и часто направляются на капитализацию. Каждый шаг оценивается с позиций его оптимальности. Достоинства данной модели очевидны, недостаток - весьма трудоемкий процесс управления капиталом, который возможен только с применением современных методов автоматизации процесса управления. Данная модель характерна для банков ориентированных на долгосрочную деятельность. [46]

Главные вопросы управления активами и пассивами, таким образом, сводятся к планированию оптимальной величины капитала. Процесс планирования можно свести к трем этапам:

1) определение потребности в капитале;

2) определение ограничений капитала;

3) определение конкретных инструментов изменения величины и структуры капитала.

В любом случае планирование величины капитала происходит в рамках комплексного планирования деятельности банка. Планирование капитала является частью общего процесса управления активами и пассивами. Руководство банка диктует решения по размеру риска, принимаемого в операциях, и размеру возможных расходов. Сумма и тип требуемого капитала определяются одновременно с ожидаемым составом активов и пассивов и прогнозами доходов и расходов. Чем выше принимаемый риск и рост активов, тем больше требуется капитала.

Основная задача регулирования собственного капитала банка по аналогии с целью управления капиталом - поддержание определенного уровня адекватности капитала.

Основными факторами успеха в управлении собственным капиталом банка с позиций Национального банка РК являются:

Учет теоретических основ банковского дела в процессе управления банком.

Всесторонний анализ влияния внутренних и внешних факторов воздействия на банк.

Подчинение всех мероприятий управления капиталом корпоративной стратегии банка.

Построение оптимальной структуры собственного капитала.

Обеспечение процесса управления высококвалифицированными кадрами и современными системами автоматизации.

Использование маркетингового подхода к своей деятельности.

Постоянный контроль за эффективностью управленческих решений.

Адекватная оценка рисков вложений и рисков своей деятельности.

Грамотная система управления активами и пассивами банка.

Эффективная дивидендная политика.

Успешная система управления ликвидностью.

Привлечение и обслуживание надежных клиентов.

Таким образом, управление собственным капиталом исходит из того, что банк это не только сложная и комплексная система, но в первую очередь объект банковского бизнеса, ценность которого определяется его возможностью получать доход. В основе управления собственным капиталом должна лежать стратегия, направленная на достижение и поддержания капитала, адекватного корпоративной стратегии банка; его конкурентной позиции; росту банка; степени риска, принимаемого банком; ожиданиям владельцев в получении дохода и требованиям со стороны надзорных органов.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Рассмотрев и тщательно изучив данную дипломную работу можно сделать следующие выводы:

ресурсы банков второго уровня представляют собой совокупность собственных и привлеченных средств, имеющихся в его распоряжении и используемые для осуществления активных операций;

собственный капитал банка представляет собой банковский капитал и приравненные к нему статьи и состоит из акционерного капитала, резервного капитала, чистого дохода и специальных фондов;

капитал банка выполняет ряд функций, к которым относятся: защитная, оперативная, регулирующая, оборотная и резервная;

банки второго уровня в Республике Казахстан могут создаваться в виде акционерных обществ открытого типа и могут выпускать простые и привилегированные акции;

уставный капитал банка формируется из вкладов физических и юридических лиц;

резервный капитал банка формируется за счет чистого дохода и предназначен для возмещения убытков от активных операций;

чистый доход банка формируется за счет доходов, полученных после уплаты налогов и выплаты дивидендов по акциям и распределяется на создание специальных фондов;

Национальным банком Республики Казахстан установлены нормативы достаточности собственного капитала: отношение собственного капитала первого уровня к сумме активов банка и отношение собственного капитала к сумме активов, взвешенных по степени риска;

существуют проблемы формирования собственного капитала, которые заключаются в ведении механизма финансового левериджа и получения максимального дохода;

собственный капитал имеет важное значение в ведении банковской деятельности: от его величины зависит вся деятельность банка.

Собственный капитал - это важная и неотъемлемая часть финансовых ресурсов любого предприятия, банка. Он незаменим на начальных этапах деятельности банка, без которых банк просто не может начать свою деятельность.