Анализ качества кредитного портфеля кредитного союза «Заковат»

Период действия кредитного союза	3 год	4 год или с 01.06.2005	5 год или с 01.04.2006	6 год или с 01.04.2007	7 год или с 01.04.2008	8 год и далее или с 01.04.2009
Н6-1	%3	і 6%	і 6%	і 9%	і 9%	і 12%

Так как кредитный союз «Заковат» действует 1998г. и имеет лицензию на операции по привлечению вкладов, то норматив по данному показателю устанавливается в размере 12 %. Данный показатель в нашем случае составляет 34,28%.

Норматив адекватности суммарного капитала (Н6-2)

Норматив адекватности суммарного капитала (Н6-2) определяется по следующей формуле:

Н6-2 = (ИК + ДК) / СА х 100, где:

ИК - институциональный капитал кредитного союза;

ДК - долевой капитал кредитного союза;

СА - суммарные активы кредитного союза.

Н6-2 =19 164,14 / 47 050,03х100 = 40,7%

Для действующих кредитных союзов значения норматива адекватности суммарного капитала (Н6-2) определяются согласно графику, приведенному в таблице В редакции постановления Правления Нацкредитный союза КР от 15 декабря 2005 года N 37/6

:

Период действия кредитного союза	3 год	4 год	5 год	6 год	7 год	8 год и далее
Н6-2	і %13	і 14%	і 14%	і 16%	і 16%	і 8%

Для кредитного союза «Заковат» норма данного норматива составляет 40,7%, так как для действующих кредитных союзов работающих более 8 лет, данный норматив не должен превышать 8%. Как видно в нашем случае норматив адекватности суммарного капитала значительнее превышает установленную норму, что говорит о недостаточности капитала, и об увеличении обязательств по сравнению с суммарными активами.

2.2 Анализ структуры кредитного портфеля Финансового кооператива «Заковат»

В целях оценки качества кредитного портфеля необходимо провести структурный анализ совокупности выданных кредитов.

Анализируя структуру кредитного портфеля кредитного союза «Заковат» по отраслям за 2009-2010г.г., основную долю выданных кредитов составляет сельское хозяйство, 84,97 % на сумму 38 655,68 тыс.сом в 2010 году и 62,12% на сумму 22 963,76 в 2009г. Из этого следует понимать что кредитный портфель подвержен в определенной степени кредитному риску, так как данная отрасль зависит от таких внешних факторов как: природо-климатические условия, сезонность, политики государства по обеспечении гарантии того, что продукция крестьян и фермеров-заемщиков будет реализовано и обеспечит получение необходимого ими дохода. Но анализ структуры кредитного портфеля по отраслям экономики не дает полноценно оценить его качество, поэтому ниже мы рассмотрим структуру диверсифицированного кредитного портфеля с учетом кредитного риска. После сельского хозяйства, долю выданных займов занимает сфера торговли и услуги - 14,68% в 2010г, и 36,24 % в 2009г, что на 21,56% больше чем в 2010году. И наконец, самую меньшею часть составляют прочие кредиты - 0,34% на общую сумму 156,22тыс.сом в 2010 году и на 1,3 % больше в 2009 году на общую сумму 605,55 тыс.сом (диаграмма 2.2.).

Диаграмма 2.2

Кредитный портфель Кредитного союза по секторам экономики по состоянию на 31 декабря 2010 года и 31 декабря 2009 года представлен следующим образом (таблица 2.5.):

Таблица 2.5. Суммы выданных кредитов по отраслям

Наименование статей	На 31.12.2010 г.	На 31.12.2009 г.
	сумма	доля	Сумма	доля
Сельское хозяйство* Торговля и услуги Прочие**	38 655,68 6 680,52 156,22	84,97% 14,68% 0,34%	22 963,76 13 396,05 605,55	62,12% 36,24% 1,64%
Всего:	45 492,42	100%	36 965,36	100%



*- Сельское хозяйство включает: растениеводство и животноводство, включающее стойловый откорм скота.

**- Прочие включает потребительские кредиты.

Рассматривая количественную характеристику кредитного портфеля, в отчетном периоде активный кредитный портфель на 31 декабря 2010 года состоял из 415 выданных займов на сумму 45 492,42тыс.сом, в то время как на 2009 год он составил 36 965,36тыс.сом т.е. произошло увеличение на 23,06%.

Всего в течении 2009 года было выдано кредитов на сумму 37 591,00тыс.сом, из которых погашено за этот же год 29 063,94 тыс.сом, что свидетельствует о своевременной возвратности большинства выданных займов.

Остаток по статье на отчетную дату сложился следующим образом:

Наименование статей	Остаток на 31.12.09	Выдано в течение 2009 г.	Погашено в течение 2009 г.	Остаток на 31.12.10
Кредиты клиентам	36 965,36	37 591,00	29 063,94	45 492,42

Кредитный Союз выдавал кредиты своим участникам на условиях срочности платности и возвратности. Кредитование участников осуществляется в национальной валюте.

В отчетном году кредиты клиентам выдавались по ставке от 24% до 36% процентов. Процентная ставка зависит от следующих условий:

Кредиты, получавшие от привлеченного средства внешних источников по -36 % (с 1 июля 2008 года)

Новым участникам кредитного союза -33% (с августа 2007 года)

Участникам кредитного союза до 1 года -30%

Участникам кредитного союза более одного года -28%

Участникам кредитного союза от 2 -х до 4-х лет - 26%

Участникам кредитного союза более 4-х лет - 24 %.

Также одним из способов определения качества кредитного портфеля является классификация кредитов составляющих совокупный кредитный портфель кредитного союза в зависимости от степени кредитного риска и определении адекватного резервов на покрытие потенциальных потерь и убытков (РППУ).

Классификация кредитов производится на основе предварительного анализа, в том числе:

- количественных характеристик состояния кредита:

- просрочки плановых платежей по основной сумме и/или процентам;

- неполного (частичного) погашения плановых платежей по основной сумме и/или процентам;

- качественных характеристик состояния кредита:

- платежеспособности заемщика, т. е. способности заемщика получать прибыль от использования заемных средств и своевременно погашать плановые платежи как по процентам, так и по основной сумме, состояния и стоимости его имущества, наличия иных источников дохода (доходы членов семьи, доход от других видов деятельности и т. д.);

- причин реструктуризации кредита;

- наличия и ликвидности залога;

- наличия и надежности гарантий (поручительств).

Согласно Положению НБКР «О классификации кредитов в кредитных союзах», на отчетную дату 2010 года кредитный портфель Финансового кооператива «Заковат» представлена следующим образом:

Таблица 2.6

Кредиты	Сумма кредита	Количество кредитов	Норма отчислений	Специальный РППУ на 31.12.10
Нормальные	44 834,12	409	0%	0.00
Стандартные	0,00	0	2%	0,00
Субстандартные	250,00	1	25%	62,50
Сомнительные	0,00	0	50%	0,00
Потери	408,30	5	100%	408,30
Итого:	45 492,42	415		470,80

Как видно из таблицы 98,5% (44 834,12 тыс.сом)от общей суммы кредитного портфеля (45 492,42 тыс.сом) за 2010 год составляют «нормальные» кредиты, что свидетельствует о своевременном погашении как основной суммы кредита, так и процентов по нему.

В связи с наличием просрочкой платежей по кредиту более 31 дня, в структуре кредитного портфеля за отчетный период имеется 1 выданный кредит на сумму 250,00тыс.сомов. Согласно положению НБКР и на основании кредитной политики, кредитным союзом был формирован резерв на покрытие потенциальных потерь и убытков по кредитам (РППУ) в размере 25% от суммы кредита, что составило 62,50тыс.сом на конец 2010 года. (диаграмма 2.)

Диаграмма 2.3.

Так же в структуре кредитного портфеля имеются кредиты признанные как потери на общую сумму 408,30тыс.сом , что составляет 0,89% . Размер начисленной суммы РППУ составил 408.30тыс.сом, т.е. 100% от не погашенных сумм кредитов.

Расчет РППУ производился на основании анализа кредитного портфеля и отражает сумму, достаточную, по мнению руководства, для покрытия возможных потерь присущих кредитному портфелю. Резервы по конкретным кредитам рассчитываются на основе детализированной оценки активов, подверженных риску. Изменение РППУ относится на счет прибылей и убытков и отражается в отчете о прибылях и убытках кредитного союза (таблица 2.7.)

Таблица 2.7.Отчет о прибылях и убытках за год, завершившийся 31 декабря 2010 г.

	Прим.	2010 г.	2009г.
		тыс. сом	тыс. сом
Процентные доходы	12	10 329,78	8 114,77
Процентные расходы	13	(4 100,76)	(2 924,30)
Чистый процентный доход		6 229,01	5 190,47
Расходы на РППУ	14	(68,50)	(285,96)
Чистый процентный доход после отчислений в РППУ		6 160,51	4 904,50
Прочие операционные доходы и расходы	15	501,73	356,42
в том числе:
Доходы по Грантам	15	439,03	350,33
Общие и административные расходы	16	(1 697,36)	(1 440,53)
в том числе:
Расходы на персонал	16	(276,36)	(246,93)
Расходы на амортизацию	16	(240,34)	(139,04)
Расходы по Грантам		(439,03)	(350,33)
Чистая прибыль (убыток)		4 964,88	3 820,39

На 31.12.10 года остаток по статье «РППУ» сложился в размере 470,80 сом, что больше на 68,8 тыс. сомов по сравнению с аналогичным периодом 2009 года (таблица 2.8.)



Таблица 2.8. Остаток РППУ на конец года (тыс.сом)

Наименование статей	31.12.10 г.	31.12.09г.
Остаток РППУ на начало года Отчисления на РППУ в отчетном году Списано за счет резерва в отчетном году Возврат ранее списанной задолженности в отчетном году	402,30 916,15 0,00 847,65	116,34 718,24 0,00 432,28
Остаток РППУ на конец года	470,80	402,30

По состоянию на 31 декабря 2010 года сумма созданного резерва на покрытие потенциальных кредитных потерь по кредитам составила 470,80 тыс.сом, из них значительную долю составляют резервы на кредиты признанные как потери -408,3 тыс.сом, и 62,5 тыс.сом по «субстандартным» кредитам (таблица 2.9.)

Таблица 2.9. Размеры созданных РППУ по категориям классификации кредитов

Категория классификации	Кредиты	РППУ	Чистые кредиты
Нормальные	44 834,12	0.00	44 834,12
Стандартные	0,00	0,00	0,00
Субстандартные	250,00	(62,50)	187,50
Сомнительные	0,00	0,00	0,00
Потери	408,30	(408,30)	0,00
Итого	45 492,42	(470,80)	45 021,62

РППУ составляет 1,03% от кредитного портфеля, а норматив, установленный НБКР, составляет 5% от кредитного портфеля. В качестве обеспечения риска не возврата кредитов используется залог в виде недвижимости, а также земельных участков и скот.

Кредитный союз произвел оценку обесценения кредитов по методике НБКР, беря во внимание то, что методика НБКР является более консервативным, а также сумма обесценения является не существенным (1,03% от кредитного портфеля).



2.3 Анализ качества кредитного портфеля с учетом критериев оценки

Важнейшим показателем уровня организации кредитного процесса является качество кредитного портфеля.

Качественное отличие кредитного портфеля от других портфелей кредитного союза заключается в таких сущностных свойствах кредита и категорий кредитного характера, как возвратное движение стоимости между участниками отношений, а также денежный характер объекта отношений.

Известно, что ссудные операции и другие операции кредитного характера отличаются высоким риском. В то же время они должны отвечать цели деятельности кредитного союза - получению максимальной прибыли при допустимом уровне ликвидности. Из этого вытекают такие свойства кредитного портфеля, как кредитный риск, доходность и ликвидность

Под качеством кредитного портфеля можно понимать такое свойство его структуры, которое обладает способностью обеспечивать максимальный уровень доходности при допустимом уровне кредитного риска и ликвидности баланса.

Рассмотрим содержание отдельных критериев оценки качества кредитного портфеля.

Степень кредитного риска.

Кредитный риск, связанный с кредитным портфелем, - это риск потерь, которые возникают вследствие дефолта у кредитора или контрагента, носящий совокупный характер. Методика расчета степени кредитного риска портфеля определяется по формуле:

х

где:

- кредитные вложения всего;

- сумма расчетного резерва

- коэффициент достаточности резерва, определяется как

где,

- сумма фактически созданного резерва

Чем ближе значение Кр к единице, тем лучше качество кредитного портфеля с позиции возвратности и достаточности резерва.

Исходя из данных годового баланса за 2010г. произведем расчет коэффициента кредитного риска совокупного портфеля кредитного союза «Заковат» (таблица 2.10)

Таблица 2.10. Расчет коэффициента совокупного кредитного риска кредитного союза «Заковат». впишите единицы измерения

Показатели (в расчетных единицах)	Данные за 2010г.
Кредитные вложения всего ()	45 492,42
Сумма расчетного резерва ()	470,80
Сумма фактически созданного резерва (	68,50
Коэффициент достаточности создания резерва	0,99%
Коэффициент совокупного кредитного риска	0,97%

Анализируя степень кредитного риска совокупного кредитного портфеля, мы видим, что данный показатель ближе к единице (0,97?1). Это свидетельствует о том что риск минимальный, в связи с меньшей долей заемщиков приводящие к образованию проблемной ссудной задолженности и в то же время принятием кредитным союзом своевременных защитных мер, в частности создание необходимого резерва на возможные потери по кредитам.

Уровень доходности кредитного портфеля.

Поскольку целью функционирования кредитного союза является получение максимальной прибыли при допустимом уровне рисков, доходность кредитного портфеля является одним из критериев оценки его качества. Методика расчета доходности кредитного портфеля имеет следующий вид:

Кд=х100%

В 2010 году Кредитным союзом были получены процентные доходы по кредитам в сумме 10 329,78 тыс. сом (Приложение 2), и общая сумма процентных расходов по полученным кредитам кредитного союза составила 4 005,02тыс. сом (таблица 2.11).

Таблица 2.11. Процентные расходы по кредитам

Наименование расходов	2010 год	2009 год
Процентные расходы по кредитам от ОсОО МКК «Фронтиэрс»	(2 966,20)	(2 337,88)
Процентные расходы по кредитам от ФКПРКС	(1 038,82)	(517,45)
Итого:	(4 005,02)	(2 855,33)

Исходя из расчетов коэффициент доходности кредитного портфеля составил 0,13%., что на 0,1% меньше по сравнению с 2009 годом. Так как оптимальным размером данного показателя считается от 0,6-1,4% Управление кредитный союзовским кредитным риском. Уч.пособие.С.Н.Кабушкин-3-е изд.М: 2006-336с., то в нашем случае данный показатель является средним. Это обусловлено с тем, что основная доля выданных кредитов осуществлялось за счет полученных кредитов кредитным союзом от ОсОО МКК «Фронтиэрс» и ФКПРКС.

Уровень ликвидности кредитного портфеля.

Поскольку уровень ликвидности кредитного союза определяется качеством его активов и, прежде всего, качеством кредитного портфеля, то очень важно, чтобы предоставляемые кредитный союзом кредиты возвращались в установленные договорами сроки или кредитный союз имел бы возможность продать ссуды или их часть, благодаря их качеству и доходности. Чем более высока доля кредитов, классифицированных в лучшие группы, тем выше ликвидность кредитного союза. Количественная оценка ликвидности ссудного сегмента кредитного портфеля определяется по формуле:

Кл= х100%

Ссудный сегмент кредитного союза за 2010 год составил 45 492,42тыс.сом, а депозитная база - 27 349,31тыс.сом, которая включает в себя депозиты от клиентов 699,31тыс.сом и кредиты полученные- 27 349,31тыс.сом.

Депозитная база	Прим.	2010 г.	2009 г.
		тыс. сом	тыс. сом
Депозиты от клиентов	7	699,31	924,40
Кредиты полученные	8	26 650,00	21 118,00
Итого		27 349,31	22 042,4

Расчет показателя: 45 492,42 / 27 349,31х100%= 1,6%

Оптимальный уровень данного показателя должен стремится к единице. Так как результаты расчета 1,6%, кредитный портфель считается достаточно ликвидным.

В пользу применения предложенных критериев оценки качества кредитного портфеля (степень кредитного риска, уровень доходности и ликвидности) можно привести следующие аргументы. В целом по критериям оценки качества кредитного портфеля результаты показали, что все коэффициенты соответствуют к установленным оптимальным уровням и свидетельствуют о качестве кредитного портфеля.

Таким образом, кредитный риск не может являться единственным критерием качества кредитного портфеля, поскольку понятие качества кредитного портфеля значительно шире и связано с рисками ликвидности и потери доходности. Однако значимость названных критериев будет изменяться от условий, места функционирования кредитного союза, его стратегии Кредитный союзовские риски: учебное пособие под ред. О.И.Лаврушина, Н.И. Валенцевой -М:2007-232с. .



Глава 3. Совершенствование методов обеспечения качества кредитного портфеля

3.1 Проблемы диверсифицированности кредитного портфеля кредитного союза «Заковат»

Диверсификация кредитного портфеля представляет собой метод минимизации кредитного риска путем распределения ссуд по различным категориям заемщиков, срокам предоставления, видам обеспечения, кредитным инструментам, регионам, видам деятельности, а так же ряду других признаков на основе установления внутренних лимитов. Управление банковским кредитным риском: учеб.пособие /С.Н.Кабушкин -3-е изд.М:2006-336с.

Различают три основных вида диверсификации - отраслевую, географическую и портфельную.

Отраслевая диверсификация означает распределение кредитов между клиентами, которые осуществляют деятельность в разных областях экономики. Для снижения общего риска портфеля решающее значение имеет отбор областей, который осуществляется по результатам статистических исследований. Высочайший эффект достигается, когда заемщики работают в областях с противоположными фазами колебаний делового цикла. С помощью корреляционного анализа оказываются такие области, где результаты деятельности разной мерой зависят от общего состояния экономики. Если одна область находится на стадии экономического роста, то другая переживает стадию спада, а со временем их позиции изменяются на противоположные. Тогда снижение доходов от одной группы клиентов компенсируется повышением доходов от другой группы, которая помогает стабилизировать доходы банка и существенно снизить риск.

Портфель кредитного союза «Заковат» характеризуется низкой отраслевой диверсификацией и практически основная доля кредитов направлена на сельское хозяйство.

Как показал анализ доля сельского хозяйства в кредитном портфеле занимает 84,97 % на сумму 38 655,68 тыс.сом в 2010 году и 62,12% на сумму 22 963,76 в 2009г.

Тем не менее широко признано, что с сельским хозяйством связано больше рисков, чем с производством или торговлей. Культуры могут дать недостаточный урожай, т.к. на производительность большое влияние оказывает погода и колебание цен на продукцию, поэтому трудно предсказать что-либо на этапе посевных. При более низкой производительности, фермеры могут быть не в состоянии вернуть кредит. Поэтому кредитному союзу, необходимо тщательно изучить, взвесить и продумать все эти риски и многие другие аспекты с тем, чтобы не отвергать своих постоянных клиентов.

Рассмотрим различные внешние категории рисков, которые необходимо принимать во внимание при выдаче кредитов на развитие сельского хозяйства.

1. Производство и риск, связанный с урожайностью

Обычно вопрос урожайности в сельском хозяйстве не может быть точно определён и предсказан, так как на урожайность и выход продукции влияют такие природные факторы, как погода, насекомые и заболевания растений, а также другие бедствия. Опытные фермеры знакомы со специфическими рисками, оказывающими влияние на их сельскохозяйственную продукцию, и стараются справиться с ними. К стратегиям, применяемым многими мелкими фермерами, относятся разнообразие высеваемых культур с целью избегания риска потери всей продукции. Многие мелкие фермеры стараются вовсе не рисковать, так они, к примеру, не решаются связываться с новыми культурами, с которыми у них нет опыта работы.

Стержневым требованием для небольших фермерских хозяйств является применение всех известных способов и методов для получения положительных результатов. Риск неверного руководства и управления является частью производственного риска.

Соответственно, принятие решения о выдаче кредита должно главным образом базироваться на тщательной оценке управленческих способностей фермера.

Дополнительный риск создаёт сезонный характер сельскохозяйственного производства. Особым свойством риска, связанного с сезонностью, является тот факт, что, если в данный сезон потеряна часть урожая или весь урожай, то необходимо ждать целый сезон до сбора нового урожая. Более того, при таких обстоятельствах могут быть недоступными фонды для инвестирования сельскохозяйственных мощностей на новый производственный цикл. В случае невозможности мобилизовать другие источники дохода, может стать нереальным получение выплат по кредиту в соответствии с намеченным сезонным графиком погашений Сельскохозяйственное кредитование УРОК ПЕРВЫЙ

© FAO / RFLC - Russian translation by FINCA International 3

.

2. Цена и рыночный риск

Нестабильность цен из-за рыночных колебаний является особенно важным фактором при отсутствии или недостаточности информации о рынках. Многие сельскохозяйственные рынки несовершенны, с отсутствующей информационной и коммуникационной инфраструктурой и цены, по которым можно будет продать урожай, неизвестны на момент посевной, и варьируются в зависимости от уровня производства (на местном и международном уровнях) и спроса на момент продажи. Цена также зависит от доступа на рынки. По мере исчезновения государственных закупочных организаций, мелкие фермеры начинают сталкиваться с более серьезными ценовыми рисками. А негибкость спроса на многие сельскохозяйственные продукты приводит к серьезным ценовым колебаниям даже при незначительных увеличениях объемов производства.

Рыночные риски также включают потенциальные потери, имеющие место в сельскохозяйственном производстве. Для многих сельских регионов одной из основных проблем является транспортировка. Значительные потери могут иметь место из-за недостатка соответствующих средств и помещений для хранения. Более низкое качество продукции из-за плохих условий хранения обычно приводит к снижению цен на них.

3. Недостаток разнообразия продукции

Риски, связанные с ценой, рынком, равно как и с производством и урожайностью, в основном возникают у тех фермеров, которые занимается лишь одной культурой или только домашним скотом. В этой связи, многие фермеры стараются вносить разнообразие в производство, и также применяют другие технологии для снижения этих рисков. Использование в хозяйстве ориентированных на рынок видов производства является одним из особых методов безопасной организации, обеспечивающих выживание, в условиях, когда производство, урожайность, цены и рыночные риски снижают получаемые прибыли.

Годовые доходы мелких фермеров часто в большей степени зависят от одной главной культуры. Это особенно опасно, если урожай собирается не чаще чем раз в полгода. Ситуация становится даже более затруднительной, если участок фермера мал.

Усложняет сценарий еще тот аспект, что принятие решений в сельском хозяйстве не является точной наукой, оно зависит от многих переменных, которые изменяются из года в год и не поддаются контролю фермеров. Фермеры не могут знать, сколько еще посеяно той или иной культуры или каков будет урожай в том или ином году. Очень часто высокая цена на какую-то сельскохозяйственную культуру в текущем году подталкивает многих фермеров перейти на эту культуру и в следующем году. В результате этого перехода, в ответ на постоянный спрос объемы производства расширяются, что приводит к снижению цен и падению привлекательности данной культуры в следующем году Теоретические аспекты оценки кредитоспособности сельскохозяйственных заемщиков. Платонова Ю.Ю. научный журнал КубГАУ № 63(9), 2010г.

.

Так как риски доходности влияют непосредственно на потенциальную производительность, недостаток разнообразия видов деятельности и проблема снижения рисков остаются основными проблемами в кредитовании сельского хозяйства.

Эти характеристики сельскохозяйственного производства требуют от кредиторов максимально эффективных методов по управлению кредитными рисками.

Меры по решению проблем диверсификации кредитного портфеля по отрасли:

В целях уменьшения риска и повышения качества кредитного портфеля кредитному союзу необходимо предпринять следующие действия:

Во первых, диверсифицировать выдаваемые кредиты по различным отраслям, менее подверженных к риску таким как торговля и услуги.

Во вторых, при кредитовании заемщиков кредитному союзу нужно стремиться выдавать займы разнообразным фермерским хозяйствам, включая клиентов, занимающихся выращиванием более чем одной культуры или разведением нескольких, различных видов скота. Поступая таким образом, они защитят портфель займов и портфели своих клиентов от не поддающихся контролю сельскохозяйственных и природных рисков.

В третьих, для принятия решений о выдаче кредита фермерам, кредитному союзу нужно ориентироваться на обучение кредитных экспертов навыкам сельского хозяйства и агробизнеса, чтобы помочь им понять фермерство как бизнес, и благодаря этому эффективно осуществлять мониторинг клиентов-фермеров.

В четвертых, стимулировать гибкости графика погашения кредита, адаптированный к денежным потокам заемщиков, характерным для сельскохозяйственной деятельности, в то же время не забывая о других потенциальных источниках доходов хозяйства.

Географическая диверсификация заключается в распределении кредитных ресурсов между заемщиками, которые находятся в разных регионах, географических территориях, странах с разными экономическими условиями.

Так как кредитный союз «Заковат» не имеет сеть филиалов и свою деятельность осуществляет только на территории Лейлекского района Баткенской области, союзу необходимо расширить территорию охвата.

По итогам экономического развития регионов Кыргызской Республики за 2011 год, в сельском хозяйстве во всех областях отмечался рост производства за исключением Баткенской (99,4%) и Таласской (93,2%) областей, что свидетельствует о необходимости проведения анализа, в целях открытия филиалов в более развитых и менее подверженных к риску территориях.

К тому же по итогам анализа развития банковского финансово кредитного сектора на 31 мая 2011 года выявлено, что кроме Баткенской области (10%), доля кредитных союзов по сравнению с другими регионами меньше в Иссык-Кульской (12%) и Таласской (16%) области (рис 3.1.).

Рис.3.1. Развитие кредитных союзов по регионам Кыргызской Республики. 

Следовательно, кредитному союзу было бы целесообразно расширить территорию охвата и открыть филиалы в данных областях, что позволит защитить совокупных кредитный портфель кредитного союза, в случаях природных катаклизмов, засухи, что характерно для Баткенской области.

Портфельная диверсификация означает рассредоточение кредитов между разными категориями заемщиков -- большими и средними компаниями, предприятиями малого бизнеса, физический лицами, правительственными и общественными организациями, домашними хозяйствами и т.п. Структурный анализ проводится для выявления излишней концентрации доли ссуд предоставленных заемщикам с низкой степенью кредитоспособности, что повышает степень совокупного риска кредитного портфеля. Банковские риски/под ред.О.И.Лаврушина -М:КНОРУС, 2007-232с.

По субъектам ссуды кредитного союза «Заковат» можно разделить на две основные группы:

· ссуды, выданные юридическим лицам;

· ссуды, выданные физическим лицам.

Структура кредитного портфеля по субъектам кредитования финансового кооператива «Заковат» за 2010 год представлена следующим образом (диаграмма 3.1.)



Диаграмма 3.1.

Как видно из диаграммы, основную долю составляют кредиты физическим лицам, большинство которых составляют фермеры и лица, занимающиеся малым бизнесом в сфере торговли, а так же заемщики потребительских кредитов. Как правило, кредитование таких лиц сопровождается определенными рисками. В первую очередь это связано с определением кредитоспособности заемщика, в связи тем, что мелкие фермеры обычно имеют низкий уровень образования, не хранят документацию и не ведут записей о ходе дел. Следовательно, оценка займа кредитором часто базируется на информации, полученной со слов потенциального заемщика на собеседовании.

Учитывая, что в кредитном союзе «Заковат» кредитование частных лиц занимает высокий процент, то, с нашей точки зрения, в систему управления рисками кредитного союза необходимо внедрить современные и эффективные методы оценки кредитоспособности частных лиц.

Как правило, для определения кредитоспособности физических лиц в практике применяются два взаимосвязанных метода.

Логический метод опирается на экспертную оценку с прогнозированием и предполагает взвешенный анализ личных качеств и финансового состояния потенциального заемщика. Экспертная оценка характеризует степень предпочтения одних показателей другим. На основе имеющейся информации специалист кредитного союза составляет «обобщенный образ» заявителя и сравнивает его со «стандартными образами» заемщиков, которым на основании прошлого опыта кредитования присвоена определенная группа риска.

Скоринговый метод оценки кредитоспособности частных лиц получил более широкое распространение. Он основывается на подсчете баллов по каждой позиции кредитной заявки или анкеты. Бальные системы оценки создаются на основе эмпирического подхода с использованием математического или факторного анализа. Эти системы используют исторические данные о «надежных» и «неблагополучных» кредитах и позволяют определить критериальный уровень оценки заемщиков.

Следует различать прямые и косвенные методики скоринговой оценки кредитоспособности клиентов.

Прямые методики встречаются достаточно редко. Они предполагают, что сумма набранных клиентов баллов фактически приравнивается к той сумме кредита, на которую он обоснованно претендует.

Косвенные методики распространены более широко. Их содержание заключается в придании определенных весов (баллов) различным оценочным показателям, а результатом оценки служит выведение класса кредитоспособности клиента на основе общей суммы баллов.

Мы считаем, что наиболее эффективным методом оценки кредитоспособности частного лица является скоринговый метод.

Кредитный риск при кредитовании физических лиц, понимаемый как риск невозвратности ссуд и неуплаты процентов по ней в полном объеме, зависит и от материального положения. От физического состояния заемщика и его личностных качеств. В связи с этим при кредитовании частных лиц кредитный союз должен оценивать факторы обеспечения кредита и человеческих качеств заемщика. Заявление заемщика на выдачу ссуды представляет собой стандартную анкету, заявление состоит из нескольких смысловых частей. Эти блоки включают в себя формальные сведения о клиенте (ФИО, адрес), характеристика испрашиваемой ссуды (размер, срок, цель), данные о финансовом состоянии. Сейчас для этого используется «скоринг» кредитование.

Сущность кредитного скоринга состоит в том, что каждый параметр оценки кредитоспособности заемщика имеет реальную оценку. Итоговая сумма баллов - это оценка кредитоспособности заемщика. Каждый вопрос имеет максимально возможный балл, который выше для таких важных вопросов, как профессия, и ниже возраст. Оценка кредитоспособности по методу скоринга является обезличенной. Таким образом, система анализа кредитоспособности физического лица состоит из двух блоков:

1. система оценки кредитоспособности клиента, основанная на экспертных оценках экономической целесообразности предоставления кредита;

2. бальные оценки (метод кредитного скоринга).

Для установления размера покрытия кредитного риска по потребительским ссудам кредитному союзу нужно рассчитать специальный коэффициент, который характеризует минимальный размер платежей в погашение ссуды и максимальный допустимый размер задолженности по отношению к доходам заемщика. Для получения приблизительной картины кредитоспособности физического лица, кредитный союз должен оперировать следующими показателями:

К1 - минимально допустимый размер задолженности, К2 - максимально допустимый размер.

Экономически обоснованными границами можно считать следующие значимые коэффициенты: К1=10%, К2=80%, следовательно, минимальный размер платежей погашении ссуды может составлять 10% от располагаемого дохода, а максимальный размер- не более 80% от располагаемого дохода.

Техника кредитного скоринга была впервые предложена американским экономистом Д.Дюраном в начале 40-х годов XX века для решения проблемы отбора заемщиков по потребительскому кредиту.

Д.Дюран заявил группу факторов позволяющих определить надежность заемщика и степень кредитного риска при получении потребительского кредита используя накопленную в ходе наблюдения базу данных по «хорошим и плохим» кредитам, он выявил следующие значения коэффициентов при начислении баллов:

· возраст: 0,01 за каждый год свыше 20 лет (максимум -0,3);

· пол: женщина -0,4, мужчина 0;

· срок проживания: 0,042 за каждый год проживания в данной местности (максимум 0,42);

· профессия: 0,55-профессия с низким риском, 0-профессия с высоким риском, 0,16 - другие профессии;

· работа в отрасли: 0.,21-предприятия общественного сектора, государственные учреждения, кредитный союзи, брокерские фирмы;

· занятость: 0,59 за каждый год работы на данном предприятии (максимум-0,59);

· финансовые показатели: 0,45 - при наличии кредитный союзовского счета, 0,35 при владении недвижимостью, 0,19 при наличии полюса по страхованию жизни.

Применяя эти коэффициенты, Д.Дюран определил критерий отнесения клиентов к категории «надежных» и «плохих» заемщиков. Клиент, набравший более 45 балла, может быть отнесен к группе незначительного или умеренного риска, а набравший менее 40 балла считается не желательным для кредитного союза.

Кредитный союз «Заковат» может принимать следующую систему кредитного скоринга для оценки кредитоспособности индивидуальных заемщиков (таблица 3.1).



Таблица 3.1. Система дифференциации кредитов на основе методики кредитного скоринга

Количество баллов (кредитный скоринг клиентов)	Применяемое решение по кредиту
Менее 40	Отказать в выдаче кредита
От 45-45	Выдать кредит в сумме до 5000 сомов
От 45-50	Выдать кредит в сумме до 10000 сомов
От 50-55	Выдать кредит в сумме до 25000 сомов
От 55-60	Выдать кредит в сумме 35000 сомов
От 60-65	Выдать кредит в сумме 50000 сомов
От 65-67	Выдать кредит в сумме 100000сомов

Как видно из таблицы 3.1., наибольшее количество баллов которое может набрать клиент в этой 9-факторной модели кредитного скоринга, равно 67, наименьшее-40. Если предыдущий опыт кредитования частных лиц показал, что большинство кредитов с рейтингом, например, менее 40 баллов оказались «проблемными», то кредитный союз может установить так называемую границу отсечения при которой в предоставлении кредита будет отказано.

В качестве показателей кредитоспособности индивидуального заемщика могут выступать и другие параметры и характеристики клиента: участие клиента в финансировании сделки цель кредита, семейное положение, состояние здоровья, образования, чистый годовой доход, доля платежа по ссуде в процентах от месячного дохода.

Таким образом, направлениями совершенствования в системе управления кредитным портфеля «Заковат» должны стать совершенствование процесса кредитования с целью снижения кредитных рисков, что подразумевает внедрение в практику кредитного союза скорингового метода оценки кредитоспособности заемщика физического лица и создание эффективной системы риск-менеджмента.

Внедрение системы скоринга повысит эффективность работы за счет выработки единого стандарта принятия решения по предоставлению кредита заемщикам, а также за счет снижения риска невозврата денежных средств.

Скоринг представляет собой классификационную задачу, где исходя из имеющейся информации необходимо получить функцию, наиболее точно разделяющее выборку клиентов на «плохих» и «хороших».

Но предварительно необходимо преобразовать имеющеюся информацию в форму, поддающуюся анализу. Существует два основных подхода, которые пригодны для работы как с количественными, так и с качественными характеристиками:

1. Преобразовать каждый признак в отдельную двоичную переменную. Этот подход неудобен в том плане, что приводит к большому количеству переменных, хотя он не навязывает никаких дополнительных отношений между зависимой и независимыми переменными.

2. Преобразовать каждую характеристику в переменную, которая будет принимать значения, соответствующие отношения числа «плохих» клиентов с данным признаком к числу «хороших» клиентов с этим же признаком. Более усложненный вариант - взять логарифм этого отношения. Таким образом, каждый признак получает числовую величину, соответствующую уровню его «рискованности».

Опыт кредитования населения свидетельствует, что повышенные баллы претендент на потребительский кредит часто получает за аккуратное погашение ранее полученных ссуд, стабильность дохода (прежде всего заработной платы), продолжительность работы на одном месте и срока проживания по данному адресу, наличие собственного жилья. При оценке сферы занятости предпочтение отдается государственной службе, обеспечивающей постоянный доход.

Основные преимущества метода скоринговой оценки кредитоспособности частных лиц заключаются в обеспечении принятия достаточно обоснованного решения по кредиту, снижении уровня невозврата ссуд, а также в быстрой обработке кредитных заявок и снижении на этой основе операционных расходов кредитного союза. Скоринговая система оценки значительно ослабляет влияние фактора «субъективизма» при определении кредитоспособности заемщика.

Таким образом, скоринговый метод позволяет провести экспресс-анализ в присутствии потенциального заемщика, обратившегося за ссудой и заполнивший анкету, а также дать ответ о возможности кредитования клиента в течение 15-20 мин. с момента его обращения в кредитный союз. Поэтому, осознавая несомненные преимущества скорингового метода оценки кредитоспособности клиента, многие зарубежные и отечественные кредитные учреждения прилагают большие усилия для разработки и совершенствования подобных систем оценки рисков кредитования.

Вместе с тем, бальная система анализа должна быть статистически тщательно выверена, требует высокого профессионализма кредитных работников кредитный союза, предполагает постоянное обновление информации и методики оценки.

В настоящее время с целью развития рынка потребительского кредита, завоевания на нем своего сегмента, а также укрепления партнерских связей между кредитными и торговыми организациями многие кредитные союзы проводят активную политику популяризации такого рода услуг. Так, сотрудник кредитного союза, находясь непосредственно в магазине, принимает от посетителей, желающих купить товар в кредит заполненные анкеты, содержащие необходимую информацию о клиентах. Приспособленные для быстрой обработки, такие анкеты оперативно передаются в соответствующие подразделения кредитного союза, где с учетом материалов собственного архива, сведение из кредитного бюро принимаются решения о выдаче (или отказе) кредита. На это уходит до 30 мин. времени. При положительном решении параметры кредитования (размер процентной ставки, сумма срок ссуды, величина первоначального собственного взноса) устанавливаются в зависимости от оцененной в баллах надежности заемщика и социальный значимости приобретаемого им товара.

Применение метода скоринговой оценки кредитоспособности клиента предоставит кредитному союзу эффективный документ регулирования спроса и предложения потребительского кредита. Возможность экспериментировать с критической суммой оценочных баллов, теми или иными критериями оценки позволит кредитному союзу расширить свою клиентскую базу, содействовать наращиванию потребительского кредитования и в конечном счете стимулировать производство товаров и спрос на них со стороны населения.

В скоринге существует две основные проблемы. Первая заключается в том, что классификация выборки производится только на клиентах, которым дали кредит. Мы никогда не узнаем, как бы повели себя клиенты, которым в кредите было отказано: вполне возможно что какая-то часть оказалась бы вполне приемлемыми заемщиками.

Но, как правило, отказ в кредите производится на основании достаточно серьезных причин. Кредитный союз фиксируют эти причины отказа и сохраняют информацию об «отказниках». Это позволяет им восстанавливать первоначальную популяцию клиентов, обращавшихся за кредитом.

Вторая проблема заключается в том, что люди с течение времени меняются, меняют и социально-экономические условия, влияющие на поведение людей. Поэтому скоринговый модель необходимо разрабатывать на выборке из наиболее «свежих» клиентов, периодически проверять качество работы системы, и когда качество ухудшается, разрабатывать новую модель. На западе новая модель разрабатывается в среднем за полтора года, период между заменой с модели может варьироваться в зависимости от того, насколько стабильной была экономика в это время.

Само по себе небольшое по сравнению с западными кредитными организациями количество заемщиков препятствием не является, необходимо только следить за количеством характеристик по отношению к величине выборки. Сухова Л.Ф. Практикум по анализу финансового состояния и оценке кредитоспособности банка-заемщика. -М.:Финансы и статистика,2003. -152с

Отсутствие кредитных бюро, безусловно, также не способствует развитию скоринга. Но, с другой стороны, на Западе существует проблема проверки достоверности информации, которую человек указывает о себе в анкете. В Кыргызской Республике большая часть такой информации содержится в паспорте. Кредитным союзам достаточно иметь паспортные данные и данные трудовой книжки- вот и исходный материал для анализа.

Еще один не благоприятный фактор - недостаточное распространенность таких универсальных статистических пакетов, как SAS или SPSS. Отметим использование пакета STAT-MEDIA. Кроме того, существуют и другие программы доступны по цене, которые могут делать линейную многофакторную регрессию, а для начала этого вполне достаточно.

Вполне вероятно, что скоринг сначала будет применяться не для физических лиц, а для юридических, просто потому, что у кредитного союза накоплено гораздо больше информации о предприятиях, при этом используются балльные системы оценки риска различной сложности и с различным уровнем автоматизации. Отличие бальной системы от скоринговой заключается в том, что в первой значимость того или иного коэффициента или финансового показателя определяется субъективно, а во второй производится привязка коэффициентов к уровню риска.

На Западе при кредитовании юридических лиц скоринг-модели распространены не настолько широко, как в потребительском кредите. Это связано с тем, что для разработки модели очень трудно набрать достаточное количество компаний, сходных друг с другом: компании сильно отличаются по размеру, обороту, секторам экономики. Чем крупнее предприятие, тем труднее подобрать аналогичные предприятия для сравнения.

В последние годы большие сдвиги произошли в разработке скоринг-моделей для малого бизнеса. Применение скоринга для малого и среднего бизнеса оказалось возможным именно в силу большого количества сходных между собой предприятий.

В кредитном союзе «Заковат» внедрение скоринга должно осуществляться постепенно. Для начала можно сделать автоматизированную систему предварительной оценки заемщиков, которая будет автоматически отсеивать заведомо «плохие» риски, а на рассмотрение кредитного комитета предлагать риски «хорошие» и «пограничные». Но даже не вводя автоматизацию, можно оценить связь отдельных характеристик клиента с вероятностью дефолта как для физических, так и для юридических лиц - знание таких характеристик может послужить существенной поддержкой кредитным инспектором.

Данные тестирования системы экспресс-оценки кредитоспособности покупателей (скоринг системы) в России, которые получили после исследований показывают, что применение скоринг системы позволяет снизить уровень кредитного риска за год с 6,1 до 4,3% просроченной ссудной задолженности в объеме кредитного портфеля на конец удельный вес снизился на 90%. Еще ниже удельный вес просроченной ссудной задолженности физических лиц, сократившийся за год 0,63% до 0,41%.

В результате, эффективная система скоринга способна значительно снизить издержки и потери кредитования, тем самым укрепив конкурентные позиции кредитного союза, однако неэффективная может привести к серьезным убыткам (если очень повезет, то только к недополученной прибыли). Поэтому система кредитного скоринга должна строиться на самых эффективных и проверенных технологиях анализа данных, и ее разработкой должны заниматься профессионалы.

Таким образом, портфельная диверсификация помогает сбалансировать риск и доходность кредитного портфеля банка.

Метод диверсификации следует применять сглажено и осторожно, опираясь на статистический анализ и прогнозирование, учитывая возможности самого кредитного союза и, прежде всего, уровень подготовки кадров. Диверсификация нуждается в профессиональном управлении и глубоком знании рынка. Именно поэтому чрезмерная диверсификация приводит не к уменьшению, а к росту кредитного риска. Ведь не всегда есть достаточное количество высококвалифицированных специалистов, которые имеют глубокие во многих областях экономики и практический опыт работы с разными категориями заемщиков, знают специфику географических территорий.

Определение оптимального соотношения между уровнями диверсификации и концентрации кредитного портфеля банка является задачам, которой должны решать менеджмент кредитного союза в зависимости от избранной стратегии, возможностей и конкретной экономической ситуации.

3.2 Совершенствование системы управления рисками путем внедрения риск-менеджмента

Риск-менеджмент представляет систему оценки риска, управления риском и финансовыми отношениями, возникающими в процессе бизнеса. Риском можно управлять, используя разнообразные меры, позволяющие в определенной степени прогнозировать наступление рискового события и вовремя принимать меры к снижению степени риска.

Современные тенденции развития банковской системы в Кыргызской Республике подтверждает, что большинство кредитных учреждений перешли из состояния, когда им приходилось решать вопросы исключительно связанные с проблемами выживания, к вопросам развития бизнеса, необходимости капитализации, расширения инфраструктуры, сохранности своих активов, создания новых нетрадиционных для финансового рынка продуктов наконец, построения системы корпоративного управления, отвечающей реалиям сегодняшнего дня.

В этой связи, безусловно, встают вопросы по изменению механизмов принятия решений. Эти механизмы должны позволять оценить, какие риски и в каком объеме может принять на себя кредитная организация, определить, оправдывает ли ожидаемая доходность соответствующий риск. На основе этого должны быть разработаны и притворены в жизнь мероприятия, которые позволяют снизить влияние фактора риска. Методы реализации данной задачи является разработка систем управления рисками, которые должны позволять руководству кредитный союза выявить, локализовать, измерить и проконтролировать тот или иной вид риска и тем самым минимизировать его влияние.

Не для кого не секрет, что «новая» и соответствующие ей новые системы корпоративного управления характеризуются появлением все более эффективных процессов оценки рисков, инструментов измерения и моделирования рисков, инструментов планирования и моделирования сценариев бизнес-процессов, а также систем управления рисками. Основные источники рисков и новые средства риск менеджмента требуют нового подхода к оценке и управлению рисками.

Внедрение данной системы целесообразно проводить поэтапно:

Этап 1. Создание процесса управления рисками, и их оценка. На данном этапе обеспечивается выполнение следующих задач: введение общих терминов риск менеджмента - письменное определение всех видов рисков, которые могут влиять на кредитный союз; согласование такого списка со всеми подразделениями; установление средств общения между подразделениями; определение отношения кредитного союза к риску; оценка корпоративной культуры и готовности к переменам; определение идеологии управления и контроля за рисками в кредитном союзе; определение общих целей и задач риск менеджмента, а также стратегий для их достижения; создание формализованной политики по управлению рисками; реализация функций риск менеджмента в кредитном союзе; наделение органов управления полномочиями по контролю и управлению рисками; проведение трансформации организационной структуры в случае необходимости; создание комитета по риск-менеджменту; назначение на должность руководителя службы риск менеджмента;

Этап 2. На этапе оценки рисков необходимости, в частности, применение единого процесса определения и приоретизации рисков и построения карты рисков. При этом, в качестве источников неопределенностей предлагается разделять риски внешней среды, риски, связанные с бизнес-процессами, а также риски, связанные с информацией, используемой при принятии управленческих решений.

Этап 3. Разработка стратегий риск менеджмента. На данном этапе представляется возможным: внедрение таких стратегий для отдельных рисков на основе анализа намерений кредитного союза в отношений данного риска и анализа всех возможных стратегий; установление лимитов рисков в соответствии с принятым отношением кредитного союза к риску; интеграция риск-менеджмента в процесс планирования.

- разработка и внедрение средств управления рисками. Под разработкой и и внедрением средств риск менеджмента понимается: анализ существующих средств управления рисками в ключевых областях деятельности кредитный союза кредитный департамент, казначейство, служба внутреннего контроля; определение требуемых средств риск менеджмента в этих областях на основе принятий стратегий управления индивидуальными рисками и в рамках принятого внутреннего регламента по риск менеджменту; составление и реализация планов по приведению, существующих средств к требуемым, путем поэтапного усовершенствования.

Контроль за эффективностью риск менеджмента: контроль за существующими рисками в соответствии с их значимостью для кредитного союза, контроль за вновь возникающими рисками; оптимизацию процессов контроля (организационной структуры и мониторинга); внедрение процедуры аудита бизнес-процессов.

Успешное функционирование СРМ предполагает постоянное совершенствование процессов риск менеджмента, а именно: