Банковская система России

2.2 Основные сценарии развития банковской системы

Основные сценарии развития банковской системы. Ключевой характеристикой оптимистического сценария является изменение поведения банков: резко увеличивается доля кредитов за счет освоения избыточных ресурсов, не образующихся в других сценариях, и сокращения доли ценных бумаг и ликвидности. Это дает российским банкам большие возможности прежде всего для развития кредитных операций в том числе за счет роста инвестиционного кредитования и ипотеки (за счет ускорения темпов роста жилищного строительства). Кредиты экономике укрепят свое доминирующее положение в активах, устойчиво превышая 50% совокупных активов банков. Благодаря этому банковская система выдержит конкуренцию с финансовыми рынками. Снижение ставок по кредитам позволит расширить круг потенциальных заемщиков за счет увеличения доли населения и мелких и средних предприятий. Рост объемов операций компенсирует падение их доходности, что позволит к 2010 году обеспечить капитализацию банковской системы на достаточно высоком уровне - 12% активов (и выйти на 13-14% планку в 2015 г.). В результате к 2015 г. объем активов банковской системы может превысить 100% ВВП, в том числе кредиты предприятиям и населению достигнут 55-57% ВВП, величина капитала банков - 14-15% ВВП. В банковской системе будет аккумулировано более 40% ВВП средств населения.

Консервативный сценарий, который также может рассматриваться в качестве и наиболее вероятного сценария развития, характеризуется устойчивым развитием экономики, в банковских активах ведущее место продолжают занимать кредиты. Однако после 2010 г. их доля в активах начинает сокращаться. Основными причинами этого являются слабый рост инвестиционных кредитов, умеренный характер развития ипотеки, в результате чего основное кредитование приходится на финансирование оборотных средств. В то же время сокращение доли кредитов восполняется приобретением негосударственных ценных бумаг. В условиях падения процентных ставок уровень капитализации банковской системы в целом снижается (до 10-11% активов). При этом основным источником средств остаются депозиты населения (до 45% всех пассивов), приток которых в банковскую систему стимулируется наличием страхования вкладов. Активы банков достигают 88-90% ВВП (то есть объем российской банковской системы вырастет более чем в два раза), в том числе кредиты экономике - 41-43% ВВП, вложения в негосударственные ценные бумаги - 12-13% ВВП. Капитал банков составит 9-10% ВВП.

В пессимистическом сценарии институциональная структура банковской системы консервируется, сохраняется высокая доля госбанков (Сбербанка и ВТБ). Ряд банков сходит со сцены вследствие кризиса, вызванного нестабильностью финансовых рынков, как в России, так и за ее пределами. Ухудшается качество кредитного портфеля - доля официально показанной просроченной задолженности может повыситься от 2% до 7-8%. Нехватка качественных заемщиков приведет к обострению проблемы избытка ресурсов, что выразится в росте ликвидности, которая может превысить 20% активов, в том числе в виде остатков на зарубежных счетах. Тем не менее, банковская система показывает достаточно высокие темпы роста и к 2015 г. увеличивает объем активов до 74-77% ВВП. При этом кредитование стабилизируется на уровне 36-38% ВВП, а собственные средства остаются на уровне 6-6,5% ВВП, то есть при росте объемов операций капитализация банковской системе превысит уровень 2003 г. Это повышает требования к качеству банковского надзора.

Изменение объемных показателей развития банковской системы по различным сценариям неразрывно связано с изменением ее институциональной структуры. Банки реагируют на изменяющиеся внешние условия, корректируя свои стратегии размещения и привлечения средств, что приводит к усилению позиций одних групп банков и ослаблению других. Анализ структуры активов и пассивов ста крупнейших российских банков на середину 2003 г. позволяет выделить шесть типовых стратегий ведения банковского бизнеса, отличающиеся упором на разные сектора экономики и инструменты при проведении активных и пассивных операций.

Таблица 3Особенности основных банковских стратегий¹¹ ФК - Новости. Сценарии развития банковской системы до 2015 г. : основные вызовы и пути решения. - Центр развития. 25 декабря 2005 г.

Послекризисная адаптация банков к новым условиям привела к изменению структуры банковской системы. Возврат крупнейших российских корпораций на рынки мирового капитала привел к заметному уменьшению роли банков «внешней» ориентации, в том числе “дочек” нерезидентов, трансформировавших средства материнских банков в валютные кредитов. Выросший в постдевальвационной ситуации спрос на рублевые кредиты, последовавшее укрепление рубля и снижение инфляции способствовали переориентации большинства российских банков на операции с внутренним сектором в национальной валюте, что привело к усилению «рублевой» группы банков. Сохранил свои позиции Сбербанк, представляющий при этом отдельный тип стратегии - перераспределение депозитов населения в рублевые кредиты предприятиям и государственные ценные бумаги. Необходимость диверсификации рисков и снижающиеся процентные ставки привели к универсализации банковских стратегий, что привело к росту доли «универсальной» группы банков. Усилению концентрации банковского бизнеса в крупных многофилиальных банках способствовал и рост доходов экспортного сектора, улавливаемый «кэптивными» банками. Бурное развитие финансовых рынков в 2002-2003 гг. привело к существенному росту доли активов «фондовой» группы банков, специализирующихся на работе с негосударственными ценными бумагами.

При долгосрочном прогнозе развития банковской системы во всех сценариях ее структура изменяется в сторону увеличения кредитования и усиления стратегии привлечения средств населения. Вместе с тем при различных сценариях на первый план выходят разные группы банков.

Таблица 4 Прогноз институциональной структуры российской банковской системы к 2015 г.

В консервативном сценарии предполагается усиление позиций банков, ориентированных на внутренний рынок. В условиях растущей экономики и снижающихся в долгосрочном плане институциональных рисков именно в кредитовании предприятий внутреннего сектора и населения, работе на национальном фондовом рынке и обслуживании пассивов физических и юридических лиц российские банки будут искать свои конкурентные преимущества в борьбе за доходы со своими западными конкурентами. При этом продолжится замещение валютных инструментов рублевыми, что отразится на типах доминирующих стратегий поведения российских банков. Доля банков, специализирующихся на привлечении средств из-за рубежа, снизится к 2015 г. до 2-2,5%.

При этом банки «рублевой» ориентации усилят свои позиции - до 14-15% активов, однако наиболее распространенной стратегией размещения средств станет универсальная - до 35% активов. Этому будет способствовать и быстрый рост кредитования населения, который в силу значительных издержек этого бизнеса будет сконцентрирован в основном в крупных многофилиальных банках. Опережающее развитие фондового рынка будет способствовать активному росту доли банков, специализирующихся на работе с негосударственными ценными бумагами - до 14-15% активов; при этом акцент на операции с государственными ценными бумагами (активная стратегия типа «Сбербанк») снизится.

В привлечении ресурсов произойдет смещение в сторону средств населения, что выразится в существенном (до 55-60%) росте веса банков, ориентирующихся в пассивной части своей стратегии на тип «Сбербанк». Однако это произойдет не только за счет роста самого Сбербанка, но и благодаря опережающему приросту депозитов населения в крупных банках. Доля банков, ориентирующихся на рублевые пассивы предприятий, останется значительной (14-15%), а обслуживающие валютные пассивы кэптивные банки за счет большего привлечения средств населения сместятся в универсальную группу. Этому будет способствовать и существенно сокращающийся отток капитала, приводящий в условиях укрепляющегося рубля к сокращению валютных депозитов предприятий.

Таким образом, при консервативном сценарии в российской банковской системе ключевую роль будут играть универсальные банки. Все большее число российских банков будет акцентироваться на работе с предприятиями внутреннего сектора и населением, при том, что крупнейшие корпорации, по всей видимости, будут осуществлять основную часть валютных заимствований напрямую за рубежом. Это приведет к повышению кредитных рисков, что потребует от регулирующих органов усиления надзора.

Оптимистический сценарий развития банковской системы приведет к более существенному изменению ее структуры. Универсализация станет безусловно доминирующей стратегией - доля данной группы в системе приблизится к 50%. Это произойдет не только за счет роста концентрации и усиления крупных многофилиальных банков, но и в силу перемещения стратегий других банков в сторону диверсификации структуры операций. Ввиду бурного роста спроса на кредит со стороны предприятий и населения банки не будут замыкаться на финансовых спекуляциях, и доля «фондовой» группы останется на уровне 2,5%. В части стратегий привлечения средств по сравнению с консервативным сценарием направление на универсализацию также усилится - вес данной группы превысит 25%. Сюда перейдет часть «рублевых» банков, которые за счет привлечения более активно растущих депозитов физических лиц сместятся в «универсальную» группу. Вместе с тем доля «валютной» группы снизится не столь значительно (всего до 9-10%), поскольку банки этой группы «сменят знак» и будут обслуживать валютные счета связанные с притоком капитала. Основной упор в привлечении средств так же как и в консервативном сценарии придется на средства населения, однако на этом рынке будут активно работать крупные и средние банки, чему будет способствовать система гарантирования вкладов.

Таким образом, при наиболее благоприятном развитии событий российская банковская система существенно окрепнет и будет в целом удовлетворять запросы национальной экономики. Большое количество крупных универсальных банков смогут реально конкурировать с западными финансовыми институтами, которые станут проявлять растущий интерес к работе на российском рынке. В этой связи перед регулирующими органами может встать вопрос о доле иностранного капитала и даже о политике защиты интересов российских банков на внешних рынках.

При пессимистическом сценарии возрастающий отток капитала приведет к увеличению веса внешне-ориентированных и «валютных» банков (до 20% у каждой группы). В сторону валютных инструментов сместится часть крупных универсальных банков, и доля универсальной стратегии сократится до 12-14%. Невысокие темпы роста кредитов проявятся в том, что крупные предприятия будут кредитоваться напрямую у зарубежных банков и на мировых финансовых рынках, а средним и мелким предприятиям останутся заимствования у «рублевого» банковского сектора, который будет состоять преимущественно из средних и мелких финансовых институтов и государственных банков. Активное привлечение средств населения в национальной валюте будет происходить преимущественно за счет Сбербанка.

Таким образом, структура банковской системы зависит от реализуемого сценария развития. При пессимистическом сценарии наиболее вероятен возврат к сверхконцентрированной структуре с доминированием крупнейших государственных банков и финансовых центров ФПГ. Консервативный сценарий приведет к увеличению конкуренции на рынке рублевых инструментов, расширению группы крупных и средних банков и их большей универсализации. В случае оптимистического сценария помимо укрепления крупных и средних банков можно ожидать существенного усиления крупнейших банков и формирования сильной национальной банковской системы с преимущественно универсальными кредитными институтами¹¹ ФК - Новости. Сценарии развития банковской системы до 2015 г.: основные вызовы и пути решения. -Центр развития. - 25 декабря 2005 г. .

Заключение

Развитие и стабильное функционирование экономики в любом государстве немыслимо без эффективно построенной и работающей банковской системы. Поэтому одной из главных целей рыночных реформ, проводимых в России с начала 90-х годов было именно создание такой банковской системы. Создать ее за такой короткий срок чрезвычайно трудно, но первые необходимые шаги были сделаны, были заложены основы двухуровневой банковской системы.

Кризисная ситуация в экономике России является следствием как общей несбалансированности и беспомощности на всех мировых рынках (кроме сырьевых и рынков вооружения) постсоветсткой экономики, так и глубоких структурных диспропорций, накапливавшихся в течение целого ряда лет уже при проведении рыночных реформ в 90-е годы. Наиболее остро кризис коснулся основного звена экономики - банковской системы. Как следствие, пострадали и все остальные отрасли, поскольку отсутствие эффективной банковской системы в государстве приводит к общей стагнации.

Общие ошибки при проведении реформ, неопределенность в выборе конкретной модели развития, подчинение экономики сиюминутным интересам отдельных экономических субъектов, а подчас даже и конкретных людей, отсутствие четкой законодательной базы и политическая нестабильность не способствовали поступательному развитию банковской системы в России.

Российская банковская система имеет перспективы возрождения и дальнейшего успешного развития, поскольку даже в современной кризисной обстановке немало кредитных институтов, преодолевая трудности, добиваются хороших результатов. Банковская система может и должна стать реформатором отечественной экономики, помогая ей интегрироваться в мировые рыночные связи.

Список использованной литературы

1. Федеральный закон от 2 декабря 1990 г. N 394-1"О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»

2. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» от 20 июня 2002 г. № 395 - 1 // СЗ РФ 2002 № 6 ст. 462

3. Банковское дело. Учебник. Изд. второе, перераб. и доп. / Под ред. Лаврушина О.И. - М.: Финансы и статистика, 2001. - 669 с.

4. Банки и банковское дело: Учебное пособие / Под ред.: Балабанов И.Т. - СПб.: Питер, 2000. - 567 с.

5. Банковское дело. Учебник. Изд. четвертое, перераб. и доп. / Под ред. Колесникова В.И. - М.: Финансы и статистика, 2001. - 464 с.

6. Банки и банковские операции: Учебник / Под ред. Е.Ф. Жукова. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2000. - 232 с.

7. Банковские операции: Учетно-ссудные операции и агентские услуги банков: Учебное пособие. - Ч. 2 / Под ред. О.И.Лаврушина. - М.: Инфра-М, 2001. - 270 с.

8. Деньги. Кредит. Банки.: Учебник для эконом. вузов / Под ред. Лаврушин О.И. - М.: Финансы и статистика, 2002. - 447 с.

9. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Е.Ф. Жуков, Л.М. Максимова, А.В. Печникова и др.; Под ред. Проф. Е.Ф. Жукова. - М.: ЮНИТИ, 2001. - 622 с.

10. Денежное обращение и банки: Учеб. пос. / Под ред. Г.Н. Белоглазовой, Г.В. Толоконцевой. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 272 с.

11. ФК-Новости. Сценарии развития банковской системы до 2015 г.: основные вызовы и пути решения. - Центр развития. 25 декабря 2005 г.